ASSIMOCO VITA S.p.A. soggetta all attività di direzione e coordinamento di Finassimoco S.p.A. TRIPLO ASSIMOCO

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1 ASSIMOCO VITA S.p.A. soggetta all attività di direzione e coordinamento di Finassimoco S.p.A. TRIPLO ASSIMOCO Offerta al pubblico di TRIPLO ASSIMOCO prodotto finanziario-assicurativo di tipo Unit Linked (Codice Tariffa 137A-138A modello VU4COP-0716) Linea Investimento Si raccomanda la lettura della Parte I (Informazioni sull'investimento e sulle coperture assicurative), della Parte II (Illustrazione dei dati periodici di rischio-rendimento e costi effettivi dell'investimento) e della Parte III (Altre informazioni) del Prospetto d'offerta, che devono essere messe gratuitamente a disposizione dell'investitore-contraente su richiesta del medesimo, per le informazioni di dettaglio. Il Prospetto d'offerta è volto ad illustrare all'investitore-contraente le principali caratteristiche dell'investimento proposto. Data di deposito in CONSOB della Copertina: 26/07/2016 Data di validità della Copertina: dal 27/07/2016 La pubblicazione del Prospetto d'offerta non comporta alcun giudizio della CONSOB sull'opportunità dell'investimento proposto.

2 Offerta al pubblico di TRIPLO ASSIMOCO Prodotto finanziario assicurativo di tipo Unit Linked PARTE I (Mod. VU4PI-0317)

3 PARTE I DEL PROSPETTO D OFFERTA - INFORMAZIONI SULL INVESTIMENTO E SULLE COPERTURE ASSICURATIVE La Parte I del Prospetto d Offerta, da consegnare su richiesta all Investitore-Contraente, è volta ad illustrare le informazioni di dettaglio sull offerta. Data di deposito in Consob della Parte I: 27/03/2017. Data di validità della Parte I: dal 31/03/2017. A) INFORMAZIONI GENERALI 1. L IMPRESA DI ASSICURAZIONE Assimoco Vita S.p.A., Società per Azioni con sede legale in Italia Centro Direzionale MILANO OLTRE - Palazzo Giotto - Via Cassanese, SEGRATE (MI), appartiene al Gruppo DZ Bank AG ed è soggetta all attività di direzione e coordinamento di Finassimoco S.p.A.. Assimoco Vita S.p.A. è autorizzata all esercizio delle assicurazioni con D.M G.U. n. 279 del ed iscritta all albo delle imprese di assicurazione con numero di iscrizione La Società fa parte del Gruppo Assimoco iscritto all Albo Gruppi IVASS con n Numero Verde: , Fax: , sito internet: indirizzo info@assimoco.it, indirizzo di posta elettronica certificata: assimocovita@legalmail.it Si rinvia alla Parte III, Sezione A, paragrafo 1, del Prospetto d Offerta per ulteriori informazioni circa la Società ed il relativo gruppo di appartenenza. 2. RISCHI GENERALI CONNESSI ALL INVESTIMENTO FINANZIARIO I rischi connessi all investimento finanziario collegato al presente contratto sono di seguito illustrati. Rischio connesso alla variazione del prezzo: il prezzo di ciascuno strumento finanziario dipende dalle caratteristiche peculiari dell emittente, dall andamento dei mercati di riferimento e dei settori di investimento, e può variare in modo più o meno accentuato a seconda della sua natura. In linea generale, la variazione del prezzo delle azioni è connessa alle prospettive reddituali degli emittenti e può essere tale da comportare la riduzione o addirittura la perdita del capitale investito, mentre il valore delle obbligazioni è influenzato dall andamento dei tassi di interesse di mercato e dalle valutazioni della capacità dell emittente di far fronte al pagamento degli interessi dovuti e al rimborso del capitale di debito a scadenza. Rischio connesso alla liquidità: la liquidità degli strumenti finanziari, ossia la loro attitudine a trasformarsi prontamente in moneta senza perdita di valore, dipende dalle caratteristiche del mercato in cui gli stessi sono trattati. In generale i titoli trattati su mercati regolamentati sono più liquidi e quindi meno rischiosi, in quanto più facilmente smobilizzabili dei titoli non trattati su detti mercati. L assenza di una quotazione ufficiale rende inoltre complesso l apprezzamento del valore effettivo del titolo, la cui determinazione può essere rimessa a valutazioni discrezionali. La liquidità associata a prodotti assicurativi collegati a fondi interni che investono principalmente in OICR dipende anche dalla frequenza di rilevazione del nav dei fondi interni stessi. Maggiore è la frequenza più elevata è la liquidità. Rischio connesso alla valuta di denominazione: per l investimento in strumenti finanziari denominati in una valuta diversa da quella in cui è denominato il Fondo Interno, occorre tenere presente la variabilità del rapporto di cambio tra la valuta di riferimento del fondo e la valuta estera in cui sono denominati gli investimenti. Altri fattori di rischio: possono essere legati alla situazione politico-finanziaria o all evolversi della normativa civile e fiscale del paese di appartenenza degli enti emittenti. L esame della politica di investimento propria di ciascun Fondo Interno consente l individuazione specifica dei rischi connessi alla partecipazione al Fondo Interno stesso. Pagina 1 di 36

4 Considerati i predetti rischi finanziari, l Investitore-Contraente deve tenere conto della possibilità di: ottenere un valore di riscatto inferiore ai premi versati: posto che il valore di riscatto del contratto viene determinato sulla base del valore unitario della quota che risente delle oscillazioni di prezzo delle attività finanziarie in cui viene investito il patrimonio del Fondo Interno, in caso di interruzione del contratto non esiste la certezza di poter recuperare il premio versato; ottenere un capitale in caso di morte dell Assicurato inferiore al premio versato: posto che la prestazione liquidabile in caso di morte viene determinata sulla base del valore unitario della quota che risente delle oscillazioni di prezzo delle attività finanziarie in cui viene investito il patrimonio del Fondo Interno, in caso di decesso dell Assicurato, nonostante la maggiorazione riconosciuta dalla Società sul controvalore delle quote, non esiste la certezza di poter recuperare il premio versato. Il valore del Capitale Investito in quote dei Fondi Interni può variare in relazione alla tipologia di strumenti finanziari e ai settori di investimento, nonché ai diversi mercati di riferimento. 3. CONFLITTI D INTERESSE La Società si è dotata di presidi per il monitoraggio continuativo della presenza di situazioni di conflitto di interesse, originate anche da rapporti di gruppo o da rapporti di affari propri o di società del gruppo, nonché di idonee procedure volte alla loro gestione. Tutte le operazioni di investimento collegate, direttamente o indirettamente, a controparti qualificate come parti correlate, ai sensi della normativa vigente, sono soggette a precise regole procedurali e limiti, formalizzati in apposita delibera. In ogni caso la Società, pur in presenza di situazioni di conflitto di interesse, opera in modo da non recare pregiudizio agli Investitori Contraenti, e s impegna ad ottenere per gli stessi Investitori-Contraenti il miglior risultato possibile. Attualmente tra la Società e gli emittenti degli strumenti finanziari sottostanti i Fondi Interni non sono in vigore accordi di retrocessione di commissioni ovvero di altra utilità. In caso di eventuali accordi futuri tali utilità saranno comunque poste a beneficio degli Investitori Contraenti includendole tra i proventi dei Fondi Interni e la quantificazione delle stesse sarà contenuta nel rendiconto annuale dei predetti Fondi Interni. 4. RECLAMI Eventuali reclami riguardanti la gestione del rapporto contrattuale o la gestione dei sinistri, eventuali richieste di chiarimenti, di informazioni o di invio di documentazione devono essere inoltrati per iscritto mediante posta al seguente indirizzo: Assimoco Vita S.p.A. - Ufficio Reclami Vita - Centro Direzionale MILANO OLTRE Palazzo Giotto - Via Cassanese, SEGRATE (MI), in alternativa via fax al numero , o via all indirizzo ufficioreclamivita@assimocovita.it o comunicati al numero Prima di inoltrare un reclamo, è opportuno verificare sul sito istituzionale della Compagnia: sezione dedicata ai Reclami, che i recapiti non siano cambiati. La funzione aziendale incaricata dell esame e della gestione dei reclami è l Ufficio Reclami. Per poter dar seguito alla trattazione della pratica è necessario che il reclamo contenga: il numero di polizza o il numero di sinistro; il nome, il cognome e il domicilio del reclamante, con eventuale recapito telefonico; l individuazione del soggetto o dei soggetti di cui si lamenta l operato; la chiara e sintetica esposizione dei fatti e delle ragioni della lamentela; ogni documento utile per descrivere più compiutamente le relative circostanze. Sarà cura dell Ufficio Reclami, effettuati gli opportuni approfondimenti e verifiche, fornire una risposta entro il termine massimo di quarantacinque giorni. Compete ad Assimoco Vita S.p.A. anche la gestione dei reclami relativi ai comportamenti di un intermediario Agente, dei suoi dipendenti e collaboratori. Pagina 2 di 36

5 Spetta, invece, all intermediario Banca (iscritto nella Sez. D del Registro Unico Intermediari) la gestione dei reclami che hanno ad oggetto i comportamenti dei suoi dipendenti o collaboratori, in particolare, quelli attuati in violazione delle regole di comportamento di cui agli artt. da 46 a 52 del Regolamento ISVAP n 5/2006. In questo caso, l esponente dovrà inoltrare il reclamo direttamente all intermediario Banca ai recapiti indicati nel suo sito internet istituzionale. Sarà cura dell intermediario Banca fornire risposta entro il termine di 45 giorni dal suo ricevimento. E possibile trovare informazioni sulla gestione dei reclami, incluse le modalità di presentazione, le modalità di comunicazione e le tempistiche di risposta, anche nel modello 7B che viene consegnato dall intermediario all atto della sottoscrizione del contratto di polizza. Per questioni attinenti al contratto, qualora l esponente non si ritenga soddisfatto dell esito del reclamo o in caso di mancata risposta entro il termine massimo di quarantacinque giorni potrà rivolgersi all IVASS (Istituto per la Vigilanza sulle Assicurazioni), Servizio Tutela del Consumatore, Via del Quirinale, Roma, oppure trasmettere via fax al n , o via certificata (PEC) all indirizzo ivass@pec.ivass.it É possibile, inoltre, presentare direttamente all IVASS: 1. i reclami per l accertamento dell osservanza delle disposizioni del decreto legislativo 7 settembre 2005, n. 209 (Codice delle Assicurazioni Private) e delle relative norme di attuazione, nonché delle disposizioni della Parte III, Titolo III, Capo I, Sezione IV bis del decreto legislativo 6 settembre 2005, n. 206 relative alla commercializzazione a distanza di servizi finanziari al consumatore, da parte delle imprese di assicurazione e di riassicurazione, degli intermediari e dei periti assicurativi; 2. i reclami per la risoluzione di liti transfrontaliere in materia di servizi finanziari. In tali casi è possibile presentare reclamo all'ivass o direttamente al sistema estero competente chiedendo l'attivazione della procedura FIN NET (il sistema competente è individuabile accedendo al sito internet: I reclami indirizzati all IVASS devono contenere: il nome, il cognome e il domicilio del reclamante, con eventuale recapito telefonico; l individuazione del soggetto o dei soggetti di cui si lamenta l operato; una breve ed esaustiva descrizione del motivo di lamentela; la copia del reclamo presentato alla Compagnia e dell eventuale riscontro fornito dalla stessa; ogni documento utile per descrivere più compiutamente le relative circostanze. Ulteriori informazioni sono disponibili sul sito alla sezione Guida ai Reclami, ove è anche possibile trovare il modulo che l esponente può utilizzare. Per questioni attinenti alla trasparenza informativa, qualora non si ritenga soddisfatto dall esito del reclamo o in caso di mancata risposta nel termine massimo di quarantacinque giorni, l esponente potrà rivolgersi alla CONSOB Via G.B. Martini, Roma, fax: o Via Broletto, Milano, oppure via PEC all indirizzo: consob@pec.consob.it. È altresì possibile presentare l esposto tramite la procedura on line disponibile al seguente percorso Si ricorda che è necessario allegare all'esposto copia del reclamo e la documentazione inoltrata all Impresa ed il relativo riscontro. Si evidenzia inoltre che, in relazione alle controversie inerenti la quantificazione delle prestazioni e l attribuzione della responsabilità, permane la competenza esclusiva dell Autorità Giudiziaria, oltre alla facoltà di ricorrere a sistemi alternativi di risoluzione delle controversie. Mediazione (obbligatoria) Nel caso di controversia insorta in tema di contratti assicurativi, bancari e finanziari il decreto legislativo 4 marzo 2010 n. 28 ha reso obbligatorio l'esperimento del tentativo di mediazione come condizione di procedibilità dell'eventuale giudizio. La Mediazione è un procedimento di composizione stragiudiziale delle Pagina 3 di 36

6 controversie che si svolge alla presenza di un professionista terzo (mediatore) con la finalità di ricercare un accordo amichevole attuabile anche attraverso la formulazione di una proposta per la risoluzione della lite. La richiesta di Mediazione deve obbligatoriamente essere attivata, prima dell introduzione di un processo civile, rivolgendosi ad uno degli Organismi di Mediazione iscritti nel registro tenuto dal Ministero della Giustizia ( Il procedimento di mediazione ha una durata massima stabilita dalla legge di tre mesi. Negoziazione assistita (facoltativa) È una modalità alternativa di soluzione delle controversie regolata dalla Legge 10 novembre 2014 n. 162, in vigore dal 9 febbraio 2015, che ha introdotto la possibilità di tentare la conciliazione amichevole prima di iniziare una causa con cui si intenda chiedere un pagamento a qualsiasi titolo di somme non superiori a ,00. La parte che sceglie di affidarsi alla procedura invia alla controparte, obbligatoriamente tramite il proprio legale, un invito a stipulare la convenzione di negoziazione. La controparte deve rispondere entro 30 giorni dal ricevimento dell invito indicando la propria volontà di aderire o meno al procedimento e, nell ipotesi negativa, specificandone la motivazione. Se l invito è accettato, si perviene allo svolgimento della negoziazione vera e propria, la quale può avere esito positivo o negativo. In quest ultimo caso, gli avvocati designati dovranno redigere la dichiarazione di mancato accordo. Nel primo caso, invece, quando l accordo è raggiunto, lo stesso deve essere sottoscritto dalle parti e dagli avvocati che le assistono. Si evidenzia che, in caso di ipotesi di esito negativo della negoziazione assistita, permane l obbligo di ricorrere al sistema della Mediazione quale condizione di procedibilità della domanda giudiziale. Arbitrato per le Controversie Finanziarie (ACF) Delibera CONSOB n del 04/05/2016 pubblicata nella Gazzetta Ufficiale della Repubblica Italiana n 116 del 19/05/ REGOLAMENTO DI ATTUAZIONE DELL ARTICOLO 2, COMMI 5-BIS E 5-TER, DEL D. LGS. n 179 del 08/10/2007 relativo al nuovo sistema di risoluzione extragiudiziale delle controversie Con delibera CONSOB n del 04/05/2016 è stato istituito, presso la CONSOB, l Arbitro per le Controversie Finanziarie (ACF) con l obiettivo di fornire un efficace strumento di tutela diretta degli interessi degli Investitori. L ACF costituisce un nuovo sistema di risoluzione extragiudiziale delle controversie sorte nell ambito di prestazioni di servizi di investimento ad Investitori al dettaglio - tra cui le persone giuridiche diverse dagli Investitori professionali e dalle controparti qualificate e prevede l adesione obbligatoria degli intermediari, la natura decisoria della procedura. L obbligo di adesione riguarda tutte le Imprese di Assicurazione che esercitano il ramo Vita e che offrono in sottoscrizione e collocamento prodotti di ramo III (Index Linked, Unit Linked) e ramo V (Capitalizzazione) tramite vendita diretta e/o tramite le Banche e gli altri soggetti abilitati ai sensi della lettera D) del Registro Unico Intermediari. Possono essere devolute all ACF le controversie di importo sino a ,00 relative alla violazione degli obblighi di informazione, diligenza, correttezza e trasparenza cui sono tenuti gli intermediari nei loro rapporti con gli Investitori nella prestazione dei servizi di investimento e di gestione collettiva del risparmio, nonché le Imprese di Assicurazione nei casi sopra indicati (collocamento di prodotti VITA ramo III e ramo V tramite Banche ed altri soggetti abilitati ai sensi della lett. D del R.U.I.). Sono, invece, esclusi dalla cognizione dell ACF i danni che non sono conseguenza immediata e diretta dell inadempimento o della violazione da parte dell intermediario degli obblighi di cui al precedente capoverso e quelli che non hanno natura patrimoniale. Il diritto di ricorrere all ACF non può formare oggetto di rinuncia da parte dell Investitore ed è sempre esercitabile, anche in presenza di devoluzione delle controversie ad altri organismi di risoluzione extragiudiziale contenute nel contratto. Per essere il ricorso ricevibile, deve essere tuttavia preventivamente presentato all intermediario reclamo, al quale sia stata fornita espressa risposta ovvero siano decorsi più di 60 giorni dalla sua presentazione, senza che l intermediario stesso abbia fornito riscontro. Il ricorso all ACF deve essere proposto entro un anno dalla presentazione del reclamo Pagina 4 di 36

7 all intermediario ovvero, se il reclamo è stato presentato in data anteriore alla data di avvio dell operatività dell ACF (09 gennaio 2017), entro un anno da tale data. L accesso all ACF è gratuito per l investitore e sono previsti 90 giorni. - decorrenti dal completamento del fascicolo contenente il ricorso, le deduzioni e la documentazione prodotta dalle parti - per giungere ad una decisione, che non è mai vincolante per l investitore il quale può comunque ricorrere all Autorità Giudiziaria anche in caso di esito a sé favorevole. Per maggiori dettagli in ordine ai criteri di composizione/organizzazione e funzionamento dell ACF, oltreché con riferimento alle condizioni di ricevibilità, ai modi ed ai tempi di presentazione del ricorso all ACF si rimanda al sito internet B) INFORMAZIONI SUL PRODOTTO FINANZIARIO-ASSICURATIVO DI TIPO UNIT-LINKED 5. DESCRIZIONE DEL CONTRATTO E IMPIEGO DEI PREMI 5.1 Caratteristiche del contratto. TRIPLO ASSIMOCO è una polizza di tipo Unit - Linked a vita intera, adatta ad una clientela con esigenze assicurative nell area del risparmio - investimento e obiettivi finalizzati alla costituzione di un capitale con un profilo di rischio e un orizzonte temporale che si differenziano a seconda del Fondo/i Interno/i prescelto/i. Il premio (unico iniziale, periodico o versamento libero aggiuntivo), al netto dei costi di caricamento di cui al successivo paragrafo , verrà investito secondo la percentuale scelta dall Investitore-Contraente e in base alla sua propensione al rischio in quote di uno o più dei tre Fondi Interni istituiti dalla Società, separati a tutti gli effetti sia dal patrimonio della Società sia da ogni altro Fondo gestito dalla stessa. Dal valore di detti Fondi Interni dipendono le prestazioni finanziarie e assicurative previste dal contratto. Tali Fondi sono denominati: Fondo Prudente; Fondo Equilibrato; Fondo Dinamico. Al momento della sottoscrizione del contratto, l Investitore-Contraente sceglie il Fondo Interno o la combinazione di Fondi Interni desiderata tra i quali ripartire il premio investito. Nel caso in cui l ammontare investito sia destinato ad un solo Fondo Interno, gli eventuali versamenti liberi aggiuntivi (sia in caso di sottoscrizione della modalità a premio unico - tariffa 137A, sia in caso di sottoscrizione della modalità a premio periodico- tariffa 138A) saranno investiti in base alla ripartizione percentuale dell investimento definita alla sottoscrizione del contratto o in occasione dell ultimo switch effettuato. Nel caso in cui l ammontare investito sia ripartito su più Fondi Interni, sarà possibile confermare o modificare la scelta di ripartizione dei versamenti aggiuntivi. I premi ricorrenti (in caso di sottoscrizione della modalità a premi ricorrenti - tariffa 138A), qualora l ammontare investito sia destinato ad un solo Fondo Interno, saranno investiti in base alla ripartizione percentuale dell investimento definita alla sottoscrizione del contratto. Nel caso in cui l investimento sia ripartito su più Fondi Interni, sarà possibile modificare la scelta di ripartizione dei premi ricorrenti futuri, con apposita richiesta da effettuare almeno 60 giorni prima della data in cui la variazione dovrà avere effetto. Per le informazioni di dettaglio sulle proposte d investimento finanziario si rinvia alla sezione B.1) della presente Parte I. Oltre all investimento finanziario, il prodotto offre una copertura assicurativa in caso di decesso dell Assicurato. La Società corrisponde, infatti, ai Beneficiari designati un capitale risultante dalla somma dei seguenti valori: a) il controvalore delle quote possedute alla data di disinvestimento; b) l importo relativo ad eventuali versamenti aggiuntivi, al netto dei costi previsti, non ancora convertiti in quote; c) l importo aggiuntivo ottenuto moltiplicando il capitale di cui ai punti a) e b) per la percentuale prevista in funzione dell Età contrattuale dell Assicurato al momento del decesso, di seguito riportata: età inferiore a 65 anni: 1,00%; Pagina 5 di 36

8 età non inferiore a 65 anni: 0,50%. Qualora Investitore-Contraente e Assicurato coincidano, la Società provvederà con la liquidazione ai Beneficiari designati in caso di morte del capitale di cui sopra, incrementato del capitale disinvestito a fronte di riscatti parziali non ancora liquidati. Il disinvestimento delle quote possedute avviene in base alla quotazione del quarto giorno lavorativo successivo al ricevimento presso la Società della comunicazione del decesso. L Investitore-Contraente può infine richiedere la conversione del valore di riscatto totale, al netto della tassazione prevista dalla normativa fiscale vigente, in una delle forme di rendita previste (vitalizia, reversibile o certa per 5 o 10 anni e successivamente vitalizia). Il contratto è stipulabile a condizione che l Età Contrattuale dell Investitore-Contraente e dell Assicurato al momento della sottoscrizione del contratto non sia inferiore a 18 anni. Per Età Contrattuale si intende l età espressa in anni, compiuta all ultimo compleanno dell Assicurato. Qualora l ultimo compleanno preceda di sei mesi o più la data di decorrenza, l età compiuta viene aumentata di un anno. 5.2 Durata del contratto. Il contratto è a vita intera, pertanto la durata dello stesso coincide con la vita dell Assicurato e si estingue solo al decesso dell Assicurato o a seguito dell esercizio del diritto di riscatto totale da parte dell Investitore-Contraente. 5.3 Versamento dei premi. Il presente contratto prevede: per la tariffa 138A il versamento di un premio periodico limitato con un minimo di 1.500,00 Euro o di 125,00 Euro, rispettivamente nel caso di premio annuale o nel caso di premio mensile. per la tariffa 137A il versamento di un premio unico con un minimo di 3.000,00 Euro. Viene prevista inoltre, in ogni momento, la possibilità di effettuare versamenti liberi aggiuntivi a quelli inizialmente concordati, con un importo minimo di 1.000,00 Euro. Nel caso della tariffa 138A il contratto non implica alcun obbligo di pagamento dei premi ricorrenti. In caso di mancato pagamento alle ricorrenze di polizza il contratto rimane in vigore per il numero di quote fino a quel momento attribuite. Pertanto, il mancato pagamento di uno o più premi ricorrenti non pregiudica la validità del contratto né la facoltà di ripristinare successivamente il piano dei versamenti. Oltre alla facoltà dell Investitore-Contraente di sospendere il pagamento dei premi è riconosciuta quella di riattivare i versamenti, modificarne l importo (nel rispetto dei limiti minimi di premio previsti) e modificare la scelta di ripartizione dei premi futuri, nel caso in cui l investimento sia ripartito su più Fondi Interni. Almeno 60 giorni prima della ricorrenza annuale del contratto, l Investitore-Contraente ha inoltre la facoltà di modificare la frequenza dei versamenti, inoltrando apposita richiesta all Intermediario o direttamente alla Società. B.1) INFORMAZIONI SULL'INVESTIMENTO FINANZIARIO I premi versati, al netto dei costi di caricamento, sono investiti in quote di Fondi Interni e costituiscono il Capitale Investito. Al momento della sottoscrizione del contratto, l Investitore-Contraente sceglie il Fondo Interno o la combinazione di Fondi Interni desiderata tra i quali ripartire il premio investito. In caso di versamento libero aggiuntivo e in presenza di una ripartizione dell investimento tra più Fondi Interni, la scelta iniziale potrà essere confermata o modificata. COMBINAZIONE RIPARTIZIONE SUI DIVERSI FONDI Libera Fondo Prudente fino al 100% Fondo Equilibrato fino al 100% Fondo Dinamico fino al 100% Pagina 6 di 36

9 Le proposte di investimento finanziario, rappresentative della combinazione dei Fondi sopracitati e delle due modalità di versamento del premio indicate al precedente paragrafo 5.3, sono le seguenti: Triplo Fondo Prudente a premio unico; Triplo Fondo Equilibrato a premio unico; Triplo Fondo Dinamico a premio unico; Triplo Fondo Prudente a premio periodico limitato; Triplo Fondo Equilibrato a premio periodico limitato; Triplo Fondo Dinamico a premio periodico limitato; Combinazione Libera Triplo 80FP/20FD a premio unico; Combinazione Libera Triplo 80FP/20FD a premio periodico limitato. Le Combinazioni Libere predisposte dalla Società hanno scopo puramente esemplificativo. Poiché il contratto è a vita intera, la prestazione in caso di vita dell Assicurato si ottiene mediante l esercizio del diritto di riscatto. Il valore del capitale in caso di riscatto è determinato dal numero di quote detenuto al momento del disinvestimento, moltiplicato per il corrispondente valore unitario delle quote di ciascun Fondo Interno, rilevato alla data di valorizzazione prevista per il rimborso. Non è prevista l applicazione di alcuna penalizzazione. Di seguito si riportano le caratteristiche delle singole proposte di investimento finanziario a disposizione dell Investitore-Contraente. B.1.1) PROPOSTE D INVESTIMENTO TRIPLO FONDO PRUDENTE A PREMIO UNICO TRIPLO FONDO PRUDENTE A PREMIO PERIODICO LIMITATO Denominazione delle proposte d investimento TRIPLO FONDO PRUDENTE A PREMIO UNICO. TRIPLO FONDO PRUDENTE A PREMIO PERIODICO LIMITATO. Denominazione del Fondo Fondo Prudente. Codice della proposta d investimento U A U A Codice Fondo Interno 63 Gestore La gestione del Fondo è affidata alla banca Alpenbank AG, con sede legale in Piazza del Grano n. 2, Bolzano. Finalità Obiettivo delle proposte d investimento è l accrescimento nel tempo del valore del Capitale Investito. 6. TIPOLOGIA DI GESTIONE DEL FONDO INTERNO a) Tipologia di gestione Il Fondo Interno è caratterizzato da una gestione a Benchmark di tipo attivo. b) Obiettivo della gestione La gestione persegue strategie d investimento rivolte al medio termine e tra gli obiettivi del Fondo vi è quello di ottenere rendimenti competitivi con quelli del Benchmark nel maggior numero di periodi possibile. c) Qualifica Non è prevista alcuna qualifica per il Fondo Interno. d) Valuta di denominazione Euro. 7. ORIZZONTE TEMPORALE D INVESTIMENTO CONSIGLIATO L orizzonte temporale minimo d investimento consigliato per il Fondo Prudente a premio unico è pari a 17 anni. L orizzonte temporale minimo d investimento consigliato per il Fondo Prudente a premio periodico limitato è pari a 20 anni. Pagina 7 di 36

10 8. PROFILO DI RISCHIO DEL FONDO INTERNO e) Grado di rischio f) Scostamento dal Benchmark g) Scenari probabilistici dell investimento Medio - alto. Il grado di rischio è un indicatore qualitativo della rischiosità complessiva del fondo. Può assumere valori in una scala crescente: basso, medio-basso, medio, medio-alto, alto, molto-alto. A ciascuna classe corrispondono apposite misure di rischio di carattere quantitativo basate sulla volatilità dei rendimenti del fondo. Contenuto. Lo scostamento dal Benchmark è un indicatore che qualifica il contributo delle scelte di gestione alla rischiosità complessiva del fondo rispetto alla fonte di rischio esogena derivante dall evoluzione del Benchmark. L indicatore può assumere valori qualitativi crescenti in base alla seguente scala: contenuto, significativo, rilevante. Il Fondo non presenta la qualifica di fondo garantito, immunizzato o a formula, pertanto non sono riportati gli scenari probabilistici dell investimento finanziario. 9. POLITICA DI INVESTIMENTO E RISCHI SPECIFICI DEL FONDO INTERNO h) Categoria del Fondo Interno i.1) Principali tipologie di strumenti finanziari e valuta di denominazione Fondo obbligazionario misto. Il patrimonio del Fondo Interno è investito principalmente in OICR armonizzati ai sensi della direttiva 85/611/CEE, così come successivamente modificata ed integrata, e denominati nelle seguenti valute: Euro, Sterlina Inglese, Franco Svizzero. Tali OICR possono investire in strumenti finanziari emessi o garantiti da emittenti aventi sede legale in Europa e appartenere alle seguenti categorie: liquidità, obbligazionari, azionari, bilanciati, flessibili. Il patrimonio del Fondo Interno può essere anche investito, in misura residuale, in OICR nazionali ed esteri non armonizzati, entro i limiti previsti dalla circolare ISVAP (ora IVASS) 474/D del 21 febbraio 2002 e successive modifiche ed integrazioni, in Titoli di Stato e in obbligazioni emesse in Euro e in altre tipologie di strumenti finanziari quotati e non, nel rispetto delle norme vigenti e di loro eventuali modifiche. Resta ferma per la Società la facoltà di detenere una parte del Fondo in disponibilità liquide e, più in generale, la facoltà di assumere, in relazione all andamento dei mercati finanziari o ad altre situazioni congiunturali, scelte a tutela dell interesse dei partecipanti. Con riferimento alle classi di attività in cui il Fondo può investire sono previsti i seguenti limiti: CLASSE DI ATTIVITÀ ESPOSIZIONE MINIMA ESPOSIZIONE MASSIMA i.2) Aree geografiche Obbligazioni 80% 100% Azioni 0% 20% Il Fondo potrà investire in parti di OICR promossi o gestiti da imprese appartenenti al Gruppo di cui la Società fa parte, nel rispetto delle norme vigenti e di loro eventuali modifiche. Europa Pagina 8 di 36

11 i.3) Categorie di emittenti i.4) Specifici fattori di rischio i.5) Operazioni in strumenti derivati j) Tecnica di gestione k) Destinazione dei proventi Emittenti governativi, organismi sovranazionali ed emittenti societari. Duration - La duration del portafoglio obbligazionario è tendenzialmente compresa tra 4 e 10 anni. Rating Investimento in obbligazioni con rating non inferiore a BB. Gli OICR obbligazionari investono principalmente in obbligazioni con rating almeno pari all investment grade. Paesi Emergenti Gli OICR possono investire in strumenti finanziari di emittenti di Paesi Emergenti. Il Fondo potrà investire in strumenti derivati per finalità di copertura. Il Fondo Interno Fondo Prudente investe in modo dinamico sui mercati azionari, obbligazionari e monetari europei. Gli strumenti finanziari oggetto di investimento sono principalmente quote OICR delle migliori società di gestione patrimoniale a livello mondiale. La selezione dei singoli fondi avviene sulla base di metodologie quantitative e qualitative. L'allocazione ai vari settori e aree geografiche è basata su un'analisi fondamentale. Le tecniche di gestione sono sottoposte ad una rigorosa attività di controllo il cui obiettivo è quello di monitorare, controllare e supportare le decisioni strategiche. Si rimanda alla Parte III, Sezione B del Prospetto d Offerta per la loro illustrazione. Il Fondo Interno è ad accumulazione dei proventi, che restano attribuiti al patrimonio dello stesso. 10. GARANZIE DELL INVESTIMENTO La Società non offre alcuna garanzia di restituzione del Capitale Investito, né di corresponsione di un rendimento minimo durante la vigenza del contratto. L Investitore-Contraente assume il rischio connesso all andamento negativo del valore delle quote del Fondo Interno e, pertanto, esiste la possibilità di ricevere in caso di riscatto o di decesso dell Assicurato un capitale inferiore all investimento finanziario, nonché ai premi versati. Si rinvia alla Parte III, Sezione A, paragrafo 3 del Prospetto d Offerta per ulteriori informazioni. 11. PARAMETRO DI RIFERIMENTO (C.D. BENCHMARK) 90% JP MORGAN EMU GLOBAL GOVT INDEX Investimenti obbligazionari 10% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN Investimenti azionari Tutti gli indici sono calcolati in Euro. Il parametro di riferimento è calcolato con il metodo a proporzioni costanti, ovvero mantenendo costanti i pesi degli indici che lo compongono per la durata della gestione, tramite ribilanciamento su base giornaliera. Per la descrizione completa di tutti gli indici si rinvia al paragrafo 2, Sezione A, Parte III del Prospetto d Offerta. 12. CLASSI DI QUOTE Il Fondo Interno non ha differenti classi di quote. Pagina 9 di 36

12 13. RAPPRESENTAZIONE SINTETICA DEI COSTI La proposta d investimento Triplo Fondo Prudente a premio unico (codice: U A) prevede il versamento di un premio unico il cui importo non può essere inferiore a 3.000,00 Euro. Sono ammessi versamenti liberi aggiuntivi in ogni momento con un importo minimo di 1.000,00 Euro. La seguente tabella illustra l incidenza dei costi sull investimento finanziario riferita sia al momento della sottoscrizione sia all orizzonte temporale d investimento consigliato. Con riferimento al momento della sottoscrizione, il premio versato previsto dal contratto rappresenta il Capitale Nominale; quest ultima grandezza al netto dei costi di caricamento rappresenta il Capitale Investito. MOMENTO DELLA SOTTOSCRIZIONE ORIZZONTE TEMPORALE D INVESTIMENTO CONSIGLIATO (valori su base annua) VOCI DI COSTO A Costi di caricamento 1,67%(*) 0,10%(**) B Commissioni di gestione 1,10% C Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% D Altri costi contestuali al versamento 0,00% 0,00% E Altri costi successivi al versamento 0,00% F Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% G Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% H Spese di emissione 0,00% 0,00% COMPONENTI DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO I Premio Versato 100,00% L=I (G+H) Capitale Nominale 100,00% M= L (A+C+D-F) Capitale Investito 98,33% (*) La scomposizione è stata effettuata con riferimento al livello di premio minimo previsto contrattualmente pari a 3.000,00 Euro. (**)Percentuale arrotondata al secondo decimale. Avvertenza: la Tabella dell investimento finanziario rappresenta un esemplificazione realizzata con riferimento ai soli costi la cui applicazione non è subordinata ad alcuna condizione; pertanto, non sono stati indicati il costo applicato agli eventuali versamenti aggiuntivi e il costo di switch applicato annualmente solo sui trasferimenti successivi al primo. Pagina 10 di 36

13 La proposta d investimento Triplo Fondo Prudente a premio periodico limitato (codice U A) prevede il pagamento di un premio periodico limitato minimo rispettivamente di 1.500,00 Euro o 125,00 Euro, a seconda che il versamento venga effettuato con frequenza annuale o mensile. Il numero di anni di versamento indicato in polizza è a scelta dell Investitore Contraente. Sono ammessi versamenti liberi aggiuntivi in ogni momento con un importo minimo di 1.000,00 Euro. La seguente tabella illustra la scomposizione percentuale dell investimento finanziario riferita sia al primo versamento sia ai versamenti successivi effettuati sull orizzonte temporale d investimento consigliato. Il premio versato in occasione di ogni versamento rappresenta il Capitale Nominale; quest ultima grandezza al netto dei costi di caricamento applicati in occasione di ogni versamento rappresenta il Capitale Investito. PREMIO INIZIALE PREMI SUCCESSIVI VOCI DI COSTO CONTESTUALI AL VERSAMENTO A Costi di caricamento 1,00% 1,00% B Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% C Altri costi contestuali al versamento 0,00% 0,00% D Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% E Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% F Spese di emissione 0,00% 0,00% SUCCESSIVE AL VERSAMENTO G Costi di caricamento 0,00% 0,00% H Commissioni di gestione 1,10% 1,10% I Altri costi successivi al versamento 0,00% 0,00% L Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% M Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% N Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% COMPONENTI DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO O Premio Versato 100,00% 100,00% P = O (E + F) Capitale Nominale 100,00% 100,00% Q = P (A+B+C-D) Capitale Investito 99,00% 99,00% Avvertenza: la Tabella dell investimento finanziario rappresenta un esemplificazione realizzata con riferimento ai soli costi la cui applicazione non è subordinata ad alcuna condizione; pertanto, non sono stati indicati il costo applicato agli eventuali versamenti aggiuntivi e il costo di switch applicato annualmente solo sui trasferimenti successivi al primo. Per un illustrazione completa di tutti i costi applicati si rinvia alla successiva Sezione C). Pagina 11 di 36

14 B.1.2) PROPOSTE D INVESTIMENTO TRIPLO FONDO EQUILIBRATO A PREMIO UNICO TRIPLO FONDO EQUILIBRATO A PREMIO PERIODICO LIMITATO Denominazione delle proposte d investimento TRIPLO FONDO EQUILIBRATO A PREMIO UNICO. TRIPLO FONDO EQUILIBRATO A PREMIO PERIODICO LIMITATO. Denominazione del Fondo Fondo Equilibrato. Codice della proposta d investimento U A U A Codice Fondo Interno 64 Gestore La gestione del Fondo è affidata alla banca Alpenbank AG, con sede legale in Piazza del Grano n. 2, Bolzano. Finalità Obiettivo delle proposte d investimento è l accrescimento nel tempo del valore del Capitale Investito. 6. TIPOLOGIA DI GESTIONE DEL FONDO INTERNO a) Tipologia di gestione Il Fondo Interno è caratterizzato da una gestione a Benchmark di tipo attivo. b) Obiettivo della gestione La gestione persegue strategie d investimento rivolte al medio-lungo termine, orientandosi ad una composizione del portafoglio di tipo bilanciato globale in cui la parte obbligazionaria coesiste con investimenti azionari. Tra gli obiettivi del Fondo vi è quello di ottenere rendimenti competitivi con quelli del Benchmark nel maggior numero di periodi possibile. c) Qualifica Non è prevista nessuna qualifica per il Fondo Interno. d) Valuta di denominazione Euro. 7. ORIZZONTE TEMPORALE D INVESTIMENTO CONSIGLIATO L orizzonte temporale minimo d investimento consigliato per il Fondo Equilibrato a premio unico è pari a 5 anni. L orizzonte temporale minimo d investimento consigliato per il Fondo Equilibrato a premio periodico limitato è pari a 13 anni. 8. PROFILO DI RISCHIO DEL FONDO INTERNO e) Grado di rischio f) Scostamento dal Benchmark g) Scenari probabilistici dell investimento Medio- alto. Il grado di rischio è un indicatore qualitativo della rischiosità complessiva del fondo. Può assumere valori in una scala crescente: basso, medio-basso, medio, medio-alto, alto, molto-alto. A ciascuna classe corrispondono apposite misure di rischio di carattere quantitativo basate sulla volatilità dei rendimenti del fondo. Contenuto. Lo scostamento dal Benchmark è un indicatore che qualifica il contributo delle scelte di gestione alla rischiosità complessiva del fondo rispetto alla fonte di rischio esogena derivante dall evoluzione del Benchmark. L indicatore può assumere valori qualitativi crescenti in base alla seguente scala: contenuto, significativo, rilevante. Il Fondo non presenta la qualifica di fondo garantito, immunizzato o a formula, pertanto non sono riportati gli scenari probabilistici dell investimento finanziario. Pagina 12 di 36

15 9. POLITICA DI INVESTIMENTO E RISCHI SPECIFICI DEL FONDO INTERNO h) Categoria del Fondo Interno Fondo bilanciato obbligazionario. i.1) Principali tipologie di strumenti finanziari e valuta di denominazione Il patrimonio del Fondo Interno è investito principalmente in OICR armonizzati ai sensi della direttiva 85/611/CEE, così come successivamente modificata ed integrata e denominati nelle seguenti valute: Euro, Dollaro USA, Yen e marginalmente altre valute. Tali OICR possono investire in strumenti finanziari emessi o garantiti da emittenti aventi sede legale in Europa, nel Nord America, nell area Pacifico e nei Paesi Emergenti e appartenere alle seguenti categorie: liquidità, obbligazionari, azionari, bilanciati, flessibili. Il patrimonio del Fondo può essere anche investito, in misura residuale, in OICR nazionali ed esteri non armonizzati, entro i limiti previsti dalla circolare ISVAP (ora IVASS) 474/D del 21 febbraio 2002 e successive modifiche ed integrazioni, in Titoli di Stato e in obbligazioni emesse in Euro e in altre tipologie di strumenti finanziari quotati e non, nel rispetto delle norme vigenti e di loro eventuali modifiche. Resta comunque ferma per la Società la facoltà di detenere una parte del Fondo in disponibilità liquide e, più in generale, la facoltà di assumere, in relazione all andamento dei mercati finanziari o ad altre situazioni congiunturali, scelte a tutela dell interesse dei partecipanti. Con riferimento alle classi di attività in cui il Fondo può investire sono previsti i seguenti limiti: CLASSE DI ATTIVITÀ ESPOSIZIONE MINIMA ESPOSIZIONE MASSIMA Obbligazioni 50% 70% Azioni 30% 50% Il Fondo potrà investire in parti di OICR promossi o gestiti da imprese appartenenti al Gruppo di cui la Società fa parte, nel rispetto delle norme vigenti e di loro eventuali modifiche. i.2) Aree geografiche i.3) Categorie di emittenti i.4) Specifici fattori di rischio i.5) Operazioni in strumenti derivati Europa, Nord America, Pacifico, Paesi Emergenti. Emittenti governativi, sovranazionali e societari. Duration - La duration del portafoglio obbligazionario è tendenzialmente compresa tra 4 e 10 anni. Rating - Investimento in obbligazioni con rating non inferiore a BB. Gli OICR obbligazionari investono principalmente in obbligazioni con rating almeno pari all investment grade. Paesi Emergenti - Gli OICR possono investire in strumenti finanziari di emittenti di Paesi Emergenti. Il Fondo potrà investire in strumenti derivati per finalità di copertura. Pagina 13 di 36

16 j) Tecnica di gestione k) Destinazione dei proventi Il Fondo Interno Fondo Equilibrato investe in modo dinamico sui mercati azionari, obbligazionari e monetari europei e globali. Gli strumenti finanziari oggetto di investimento sono principalmente quote di OICR delle migliori società di gestione patrimoniale a livello mondiale. La selezione dei singoli fondi avviene sulla base di metodologie quantitative e qualitative. L'allocazione ai vari settori e aree geografiche è basata su un'analisi fondamentale. Le tecniche di gestione sono sottoposte ad una rigorosa attività di controllo il cui obiettivo è quello di monitorare, controllare e supportare le decisioni strategiche. Si rimanda alla Parte III, Sezione B del Prospetto d Offerta per la loro illustrazione. Il Fondo Interno è ad accumulazione dei proventi, che restano attribuiti al patrimonio dello stesso. 10. GARANZIE DELL INVESTIMENTO La Società non offre alcuna garanzia di restituzione del Capitale Investito, né di corresponsione di un rendimento minimo durante la vigenza del contratto. L Investitore-Contraente assume il rischio connesso all andamento negativo del valore delle quote del Fondo Interno e, pertanto, esiste la possibilità di ricevere in caso di riscatto o di decesso dell Assicurato un capitale inferiore all investimento finanziario, nonché ai premi versati. Si rinvia alla Parte III, Sezione A, paragrafo 3 del Prospetto d Offerta per ulteriori informazioni. 11. PARAMETRO DI RIFERIMENTO (C.D. BENCHMARK) 24% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND EURO INDEX Investimenti obbligazionari 36% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND INDEX Investimenti obbligazionari 20% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN Investimenti azionari 20% MSCI WORLD INDEX Investimenti azionari Tutti gli indici sono calcolati in Euro. Il parametro di riferimento è calcolato con il metodo a proporzioni costanti, ovvero mantenendo costanti i pesi degli indici che lo compongono per la durata della gestione, tramite ribilanciamento su base giornaliera. Per la descrizione completa di tutti gli indici si rinvia al paragrafo 2, Sezione A, Parte III del Prospetto d Offerta. 12. CLASSI DI QUOTE Il Fondo Interno non ha differenti classi di quote. Pagina 14 di 36

17 13. RAPPRESENTAZIONE SINTETICA DEI COSTI La proposta d investimento Triplo Fondo Equilibrato a premio unico (codice: U A) prevede il versamento di un premio unico il cui importo non può essere inferiore a 3.000,00 Euro. Sono ammessi versamenti liberi aggiuntivi in ogni momento con un importo minimo di 1.000,00 Euro. La seguente tabella illustra l incidenza dei costi sull investimento finanziario riferita sia al momento della sottoscrizione sia all orizzonte temporale d investimento consigliato. Con riferimento al momento della sottoscrizione, il premio versato rappresenta il Capitale Nominale; quest ultima grandezza al netto dei costi di caricamento rappresenta il Capitale Investito. MOMENTO DELLA SOTTOSCRIZIONE ORIZZONTE TEMPORALE D INVESTIMENTO CONSIGLIATO (valori su base annua) VOCI DI COSTO A Costi di caricamento 1,67%(*) 0,33%(**) B Commissioni di gestione 1,45% C Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% D Altri costi contestuali al versamento 0,00% 0,00% E Altri costi successivi al versamento 0,00% F Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% G Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% H Spese di emissione 0,00% 0,00% COMPONENTI DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO I Premio Versato 100,00% L=I (G+H) Capitale Nominale 100,00% M= L (A+C+D-F) Capitale Investito 98,33% (*) La scomposizione è stata effettuata con riferimento al livello di premio minimo previsto contrattualmente pari a 3.000,00 Euro. (**) Percentuale arrotondata al secondo decimale. Avvertenza: la Tabella dell investimento finanziario rappresenta un esemplificazione realizzata con riferimento ai soli costi la cui applicazione non è subordinata ad alcuna condizione; pertanto, non sono stati indicati il costo applicato agli eventuali versamenti aggiuntivi e il costo di switch applicato annualmente solo sui trasferimenti successivi al primo. Pagina 15 di 36

18 La proposta d investimento Triplo Fondo Equilibrato a premio periodico limitato (codice U A) prevede il pagamento di un premio periodico limitato minimo rispettivamente di 1.500,00 Euro o 125,00 Euro, a seconda che il versamento venga effettuato con frequenza annuale o mensile. Il numero di anni di versamento indicato in polizza è a scelta dell Investitore Contraente. Sono ammessi versamenti liberi aggiuntivi in ogni momento con un importo minimo di 1.000,00 Euro. La seguente tabella illustra la scomposizione percentuale dell investimento finanziario riferita sia al primo versamento sia ai versamenti successivi effettuati sull orizzonte temporale d investimento consigliato. Il premio versato in occasione di ogni versamento rappresenta il Capitale Nominale; quest ultima grandezza al netto dei costi di caricamento applicati in occasione di ogni versamento rappresenta il Capitale Investito. PREMIO INIZIALE PREMI SUCCESSIVI VOCI DI COSTO CONTESTUALI AL VERSAMENTO A Costi di caricamento 1,00% 1,00% B Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% C Altri costi contestuali al versamento 0,00% 0,00% D Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% E Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% F Spese di emissione 0,00% 0,00% SUCCESSIVE AL VERSAMENTO G Costi di caricamento 0,00% 0,00% H Commissioni di gestione 1,45% 1,45% I Altri costi successivi al versamento 0,00% 0,00% L Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% M Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% N Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% COMPONENTI DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO O Premio Versato 100,00% 100,00% P = O (E + F) Capitale Nominale 100,00% 100,00% Q = P (A+B+C-D) Capitale Investito 99,00% 99,00% Avvertenza: la Tabella dell investimento finanziario rappresenta un esemplificazione realizzata con riferimento ai soli costi la cui applicazione non è subordinata ad alcuna condizione; pertanto, non sono stati indicati il costo applicato agli eventuali versamenti aggiuntivi e il costo di switch applicato annualmente solo sui trasferimenti successivi al primo. Per un illustrazione completa di tutti i costi applicati si rinvia alla successiva Sezione C). Pagina 16 di 36

19 B.1.3) PROPOSTE D INVESTIMENTO TRIPLO FONDO DINAMICO A PREMIO UNICO TRIPLO FONDO DINAMICO A PREMIO PERIODICO LIMITATO Denominazione delle proposte d investimento TRIPLO FONDO DINAMICO A PREMIO UNICO. TRIPLO FONDO DINAMICO A PREMIO PERIODICO LIMITATO. Denominazione del Fondo Fondo Dinamico. Codice della proposta d investimento U A U A Codice Fondo Interno 14 Gestore La gestione del Fondo è affidata alla banca Alpenbank AG, con sede legale in Piazza del Grano n. 2, Bolzano. Finalità Obiettivo delle proposte d investimento è l accrescimento nel tempo del valore del Capitale Investito. 6. TIPOLOGIA DI GESTIONE DEL FONDO INTERNO a) Tipologia di gestione Il Fondo Interno è caratterizzato da una gestione a Benchmark di tipo attivo. b) Obiettivo della gestione La gestione persegue strategie d investimento rivolte al lungo termine, orientandosi ad una composizione del portafoglio di tipo principalmente azionario, con un elevato grado di diversificazione in termini di mercati di riferimento. Tra gli obiettivi del Fondo vi è quello di ottenere rendimenti competitivi con quelli del Benchmark nel maggior numero di periodi possibile. c) Qualifica Non è prevista nessuna qualifica per il Fondo Interno. d) Valuta di denominazione Euro. 7. ORIZZONTE TEMPORALE D INVESTIMENTO CONSIGLIATO L orizzonte temporale minimo d investimento consigliato per il Fondo Dinamico a premio unico è pari a 4 anni. L orizzonte temporale minimo d investimento consigliato per il Fondo Dinamico a premio periodico limitato è pari a 12 anni. 8. PROFILO DI RISCHIO DEL FONDO INTERNO e) Grado di rischio f) Scostamento dal Benchmark g) Scenari probabilistici dell investimento Alto. Il grado di rischio è un indicatore qualitativo della rischiosità complessiva del fondo. Può assumere valori in una scala crescente: basso, medio-basso, medio, medio-alto, alto, molto-alto. A ciascuna classe corrispondono apposite misure di rischio di carattere quantitativo basate sulla volatilità dei rendimenti del fondo. Contenuto. Lo scostamento dal Benchmark è un indicatore che qualifica il contributo delle scelte di gestione alla rischiosità complessiva del fondo rispetto alla fonte di rischio esogena derivante dall evoluzione del Benchmark. L indicatore può assumere valori qualitativi crescenti in base alla seguente scala: contenuto, significativo, rilevante. Il Fondo non presenta la qualifica di fondo garantito, immunizzato o a formula, pertanto non sono riportati gli scenari probabilistici dell investimento finanziario. Pagina 17 di 36

20 9. POLITICA DI INVESTIMENTO E RISCHI SPECIFICI DEL FONDO INTERNO h) Categoria del Fondo Interno i.1) Principali tipologie di strumenti finanziari e valuta di denominazione Fondo azionario globale. Il patrimonio del Fondo è investito principalmente in OICR armonizzati ai sensi della direttiva 85/611/CEE, così come successivamente modificata ed integrata, e denominati nelle seguenti valute: Euro, Dollaro USA, Yen e marginalmente altre valute. Tali OICR possono investire in strumenti finanziari emessi o garantiti da emittenti aventi sede legale in Europa, nel Nord America, nell area Pacifico e nei Paesi Emergenti e appartenere alle seguenti categorie: liquidità, obbligazionari, azionari, bilanciati, flessibili. Il patrimonio del Fondo Interno può essere anche investito, in misura residuale, in OICR nazionali ed esteri non armonizzati, entro i limiti previsti dalla circolare ISVAP (ora IVASS) 474/D del 21 febbraio 2002 e successive modifiche ed integrazioni, in Titoli di Stato e in obbligazioni emesse in Euro e in altre tipologie di strumenti finanziari quotati e non, nel rispetto delle norme vigenti e di loro eventuali modifiche. Resta comunque ferma per la Società la facoltà di detenere una parte del Fondo in disponibilità liquide e, più in generale, la facoltà di assumere, in relazione all andamento dei mercati finanziari o ad altre situazioni congiunturali, scelte a tutela dell interesse dei partecipanti. Con riferimento alle classi di attività in cui il Fondo può investire sono previsti i seguenti limiti: CLASSE DI ATTIVITÀ ESPOSIZIONE MINIMA ESPOSIZIONE MASSIMA Obbligazioni 10% 30% Azioni 70% 90% i.2) Aree geografiche i.3) Categorie di emittenti i.4) Specifici fattori di rischio i.5) Operazioni in strumenti derivati j) Tecnica di gestione Il Fondo potrà investire in parti di OICR promossi o gestiti da imprese appartenenti al Gruppo di cui la Società fa parte, nel rispetto delle norme vigenti e di loro eventuali modifiche. Europa, Nord America, Pacifico, Paesi Emergenti. Emittenti governativi, sovranazionali e societari. Duration - Il portafoglio obbligazionario ha una duration tendenzialmente compresa tra 4 e 10 anni. Rating - Investimento in obbligazioni con rating non inferiore a BB. Gli OICR obbligazionari investono principalmente in obbligazioni con rating almeno pari all investment grade. Paesi Emergenti - Gli OICR possono investire in strumenti finanziari di emittenti di Paesi Emergenti. Il Fondo potrà investire in strumenti derivati per finalità di copertura. Il Fondo Interno Fondo Dinamico investe in modo dinamico sui mercati azionari, obbligazionari e monetari europei e globali. Gli strumenti finanziari oggetto di investimento sono principalmente quote di OICR delle migliori società di gestione patrimoniale a livello mondiale. La selezione dei singoli fondi avviene sulla base di metodologie quantitative e qualitative. L'allocazione ai vari settori e aree geografiche è basata su un'analisi fondamentale. Pagina 18 di 36

21 k) Destinazione dei proventi Le tecniche di gestione sono sottoposte ad una rigorosa attività di controllo il cui obiettivo è quello di monitorare, controllare e supportare le decisioni strategiche. Si rimanda alla Parte III, Sezione B del Prospetto d Offerta per la loro illustrazione. il Fondo Interno è ad accumulazione dei proventi, che restano attribuiti al patrimonio dello stesso. 10. GARANZIE DELL INVESTIMENTO La Società non offre alcuna garanzia di restituzione del Capitale Investito, né di corresponsione di un rendimento minimo durante la vigenza del contratto. L Investitore-Contraente assume il rischio connesso all andamento negativo del valore delle quote del Fondo Interno e, pertanto, esiste la possibilità di ricevere in caso di riscatto o di decesso dell Assicurato un capitale inferiore all investimento finanziario, nonché ai premi versati. Si rinvia alla Parte III, Sezione A, paragrafo 3 del Prospetto d Offerta per ulteriori informazioni. 11. PARAMETRO DI RIFERIMENTO (C.D. BENCHMARK) 8% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND EURO INDEX Investimenti obbligazionari 12% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND INDEX Investimenti obbligazionari 40% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN Investimenti azionari 40% MSCI WORLD INDEX Investimenti azionari Tutti gli indici sono calcolati in Euro. Il parametro di riferimento è calcolato con il metodo a proporzioni costanti, ovvero mantenendo costanti i pesi degli indici che lo compongono per la durata della gestione, tramite ribilanciamento su base giornaliera. Per la descrizione completa di tutti gli indici si rinvia al paragrafo 2, Sezione A, Parte III del Prospetto d Offerta. 12. CLASSI DI QUOTE Il Fondo Interno non ha differenti classi di quote. Pagina 19 di 36

22 13. RAPPRESENTAZIONE SINTETICA DEI COSTI La proposta d investimento Triplo Fondo Dinamico a premio unico (codice: U A) prevede il versamento di un premio unico il cui importo non può essere inferiore a 3.000,00 Euro. Sono ammessi versamenti liberi aggiuntivi in ogni momento con un importo minimo di 1.000,00 Euro. La seguente tabella illustra l incidenza dei costi sull investimento finanziario riferita sia al momento della sottoscrizione sia all orizzonte temporale d investimento consigliato. Con riferimento al momento della sottoscrizione, il premio versato rappresenta il Capitale Nominale; quest ultima grandezza al netto dei costi di caricamento rappresenta il Capitale Investito. MOMENTO DELLA SOTTOSCRIZIONE ORIZZONTE TEMPORALE D INVESTIMENTO CONSIGLIATO (valori su base annua) VOCI DI COSTO A Costi di caricamento 1,67%(*) 0,42%(**) B Commissioni di gestione 1,80% C Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% D Altri costi contestuali al versamento 0,00% 0,00% E Altri costi successivi al versamento 0,00% F Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% G Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% H Spese di emissione 0,00% 0,00% COMPONENTI DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO I Premio Versato 100,00% L=I (G+H) Capitale Nominale 100,00% M= L (A+C+D-F) Capitale Investito 98,33% (*) La scomposizione è stata effettuata con riferimento al livello di premio minimo previsto contrattualmente pari a 3.000,00 Euro. (**) Percentuale arrotondata al secondo decimale. Avvertenza: la Tabella dell investimento finanziario rappresenta un esemplificazione realizzata con riferimento ai soli costi la cui applicazione non è subordinata ad alcuna condizione; pertanto, non sono stati indicati il costo applicato agli eventuali versamenti aggiuntivi e il costo di switch applicato annualmente solo sui trasferimenti successivi al primo. Pagina 20 di 36

23 La proposta d investimento Triplo Fondo Dinamico a premio periodico limitato (codice U A) prevede il pagamento di un premio periodico limitato minimo rispettivamente di 1.500,00 Euro o 125,00 Euro, a seconda che il versamento venga effettuato con frequenza annuale o mensile. Il numero di anni di versamento indicato in polizza è a scelta dell Investitore Contraente. Sono ammessi versamenti liberi aggiuntivi in ogni momento con un importo minimo di 1.000,00 Euro. La seguente tabella illustra la scomposizione percentuale dell investimento finanziario riferita sia al primo versamento sia ai versamenti successivi effettuati sull orizzonte temporale d investimento consigliato. Il premio versato in occasione di ogni versamento previste dal contratto rappresenta il Capitale Nominale; quest ultima grandezza al netto dei costi di caricamento applicati in occasione di ogni versamento rappresenta il Capitale Investito. PREMIO INIZIALE PREMI SUCCESSIVI VOCI DI COSTO CONTESTUALI AL VERSAMENTO A Costi di caricamento 1,00% 1,00% B Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% C Altri costi contestuali al versamento 0,00% 0,00% D Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% E Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% F Spese di emissione 0,00% 0,00% SUCCESSIVE AL VERSAMENTO G Costi di caricamento 0,00% 0,00% H Commissioni di gestione 1,80% 1,80% I Altri costi successivi al versamento 0,00% 0,00% L Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% M Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% N Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% COMPONENTI DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO O Premio Versato 100,00% 100,00% P = O (E + F) Capitale Nominale 100,00% 100,00% Q = P (A+B+C-D) Capitale Investito 99,00% 99,00% Avvertenza: la Tabella dell investimento finanziario rappresenta un esemplificazione realizzata con riferimento ai soli costi la cui applicazione non è subordinata ad alcuna condizione; pertanto, non sono stati indicati il costo applicato agli eventuali versamenti aggiuntivi e il costo di switch applicato annualmente solo sui trasferimenti successivi al primo. Per una illustrazione completa di tutti i costi applicati si rinvia alla successiva Sezione C). Pagina 21 di 36

24 B.1.4) PROPOSTE D INVESTIMENTO COMBINAZIONE LIBERA TRIPLO 80FP/20FD A PREMIO UNICO COMBINAZIONE LIBERA TRIPLO 80FP/20FD A PREMIO PERIODICO LIMITATO Si riporta di seguito a fini esclusivamente esemplificativi una Combinazione Libera di Fondi Interni nella modalità di sottoscrizione a premio unico e a premio periodico limitato, ritenuta idonea dalla Società a rappresentare in modo adeguato la propria offerta. Per l informativa relativa a ciascuno dei Fondi Interni che compongono la Combinazione Libera si rinvia alle sezioni Informazioni Specifiche della Scheda Sintetica e alle precedenti Sezioni B.1.1, B.1.3 della presente Parte I. Vista la finalità esemplificativa della Combinazione Libera, la Società non intende esprimere alcun consiglio d investimento nei confronti dell Investitore- Contraente. Denominazione delle proposte d investimento COMBINAZIONE LIBERA TRIPLO 80FP/20FD A PREMIO UNICO. COMBINAZIONE LIBERA TRIPLO 80FP/20FD A PREMIO PERIODICO LIMITATO. Denominazione del Fondo FONDO INTERNO CODICE % DI INVESTIMENTO NELLA COMBINAZIONE LIBERA (*) FONDO PRUDENTE 63 80% FONDO DINAMICO 14 20% (*) La percentuale di investimento si riferisce al premio versato. Codice della proposta d investimento Gestore Finalità A A La gestione dei Fondi Interni è affidata alla banca Alpenbank AG, con sede legale in Piazza del Grano n. 2, Bolzano. La presente Combinazione Libera non è oggetto di specifica gestione nel corso della durata contrattuale in quanto non vengono ribilanciati i relativi pesi, qualora per effetto dell andamento dei mercati gli stessi dovessero variare. Le Combinazioni Libere hanno come obiettivo una crescita nel tempo del Capitale Investito. I dati quantitativi di seguito riportatati fanno riferimento alla composizione iniziale sopra illustrata (80% Fondo Prudente, 20% Fondo Dinamico). Nel caso in cui l allocazione scelta dall Investitore-Contraente sia differente dall esemplificazione riportata i dati quantitativi sotto illustrati (orizzonte temporale, profilo di rischio, costi) possono subire variazioni rilevanti. 6. TIPOLOGIA DI GESTIONE DEL FONDO INTERNO a) Tipologia di gestione b) Obiettivo della gestione La gestione dei Fondi Interni che compongono la Combinazione Libera è a Benchmark di tipo attivo. L obiettivo dei Fondi Interni che compongono la Combinazione Libera è quello di ottenere rendimenti competitivi con quelli del Benchmark nel maggior numero di periodi possibile. c) Qualifica Non è prevista nessuna qualifica per la Combinazione Libera. d) Valuta di denominazione Euro. Pagina 22 di 36

25 7. ORIZZONTE TEMPORALE D INVESTIMENTO CONSIGLIATO L orizzonte temporale minimo d investimento consigliato per la Combinazione Libera a premio unico è pari a 19 anni. L orizzonte temporale minimo d investimento consigliato per la Combinazione Libera a premio periodico limitato è pari a 20 anni. 8. PROFILO DI RISCHIO DEL FONDO INTERNO e) Grado di rischio f) Scostamento dal Benchmark g) Scenari probabilistici dell investimento Medio-alto. Il grado di rischio è un indicatore qualitativo della rischiosità complessiva del fondo. Può assumere valori in una scala crescente: basso, medio-basso, medio, medio-alto, alto, molto-alto. A ciascuna classe corrispondono apposite misure di rischio di carattere quantitativo basate sulla volatilità dei rendimenti del fondo. Contenuto. Lo scostamento dal Benchmark è un indicatore che qualifica il contributo delle scelte di gestione alla rischiosità complessiva del fondo rispetto alla fonte di rischio esogena derivante dall evoluzione del Benchmark. L indicatore può assumere valori qualitativi crescenti in base alla seguente scala: contenuto, significativo, rilevante. La Combinazione Libera non presenta la qualifica di garantita, immunizzata o a formula, pertanto non sono riportati gli scenari probabilistici dell investimento finanziario. 9. POLITICA DI INVESTIMENTO E RISCHI SPECIFICI DEL FONDO INTERNO h) Categoria del Fondo Interno i.1) Principali tipologie di strumenti finanziari e valuta di denominazione Categoria Fondo Interno Fondo Prudente: Fondo obbligazionario misto. Categoria Fondo Interno Fondo Dinamico: Fondo azionario globale. I Fondi Interni che compongono la Combinazione Libera possono investire nei seguenti strumenti finanziari: OICR armonizzati ai sensi della direttiva 85/611/CEE, così come successivamente modificata e integrata, e denominati in valute diverse. Tali OICR possono investire in strumenti finanziari emessi o garantiti da emittenti aventi sede legale in Europa, nel Nord America, nell area Pacifico e nei Paesi Emergenti e appartenere alle seguenti categorie: liquidità, obbligazionari, azionari, bilanciati, flessibili. Sono ammessi anche investimenti in OICR nazionali ed esteri non armonizzati, entro i limiti previsti dalla circolare ISVAP (ora IVASS) 474/D del 21 febbraio 2002 e successive modifiche ed integrazioni, in Titoli di Stato e in obbligazioni emesse in Euro e in altre tipologie di strumenti finanziari quotati e non, nel rispetto delle norme vigenti e di loro eventuali modifiche. I Fondi Interni facenti parte della Combinazione Libera potranno investire in parti di OICR promossi o gestiti da imprese appartenenti al Gruppo di cui la Società fa parte, nel rispetto delle norme vigenti e di loro eventuali modifiche. i.2) Aree geografiche i.3) Categorie di emittenti i.4) Specifici fattori di rischio Europa, Nord America, Area Pacifico, Paesi Emergenti. Emittenti governativi, organismi sovranazionali ed emittenti societari. Duration - Il portafoglio obbligazionario ha una duration tendenzialmente compresa tra 4 e 10 anni. Rating - Investimento in obbligazioni con rating non inferiore a BB. Gli OICR Pagina 23 di 36

26 i.5) Operazioni in strumenti derivati j) Tecnica di gestione k) Destinazione dei proventi obbligazionari investono principalmente in obbligazioni con rating almeno pari all investment grade. Paesi Emergenti - Gli OICR possono investire in strumenti finanziari di emittenti di Paesi Emergenti. I Fondi Interni facenti parte della Combinazione Libera potranno investire in strumenti derivati per finalità di copertura. La Combinazione Libera dei Fondi Interni implica l investimento sui mercati azionari, obbligazionari e monetari europei e globali. Gli strumenti finanziari oggetto di investimento dei due Fondi sono principalmente quote di OICR delle migliori società di gestione patrimoniale a livello mondiale. La selezione dei singoli fondi avviene sulla base di metodologie quantitative e qualitative. L'allocazione ai vari settori e aree geografiche è basata su un'analisi fondamentale. Le tecniche di gestione sono sottoposte ad una rigorosa attività di controllo il cui obiettivo è quello di monitorare, controllare e supportare le decisioni strategiche. Si rimanda alla Parte III, Sezione B del Prospetto d Offerta per la loro illustrazione. I Fondi Interni sono ad accumulazione dei proventi, che restano attribuiti al patrimonio dello stesso. 10. GARANZIE DELL INVESTIMENTO La Società non offre alcuna garanzia di restituzione del Capitale Investito, né di corresponsione di un rendimento minimo durante la vigenza del contratto. L Investitore-Contraente assume il rischio connesso all andamento negativo del valore delle quote del Fondo Interno e, pertanto, esiste la possibilità di ricevere in caso di riscatto o di decesso dell Assicurato un capitale inferiore all investimento finanziario, nonché ai premi versati. Si rinvia alla Parte III, Sezione A, paragrafo 3 del Prospetto d Offerta per ulteriori informazioni. 11. PARAMETRO DI RIFERIMENTO (C.D. BENCHMARK) Fondo Interno Fondo Prudente: 90% JP MORGAN EMU GLOBAL GOVT INDEX 10% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN Fondo Interno Fondo Dinamico: 8% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND EURO INDEX 12% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND INDEX 40% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN 40% MSCI WORLD INDEX Il Benchmark di riferimento è ottenuto assumendo la ripartizione iniziale del Benchmark dei singoli Fondi all interno della Combinazione Libera. Tutti gli indici sono calcolati in Euro. Il parametro di riferimento è calcolato con il metodo a proporzioni costanti, ovvero mantenendo costanti i pesi degli indici che lo compongono per la durata della gestione, tramite ribilanciamento su base giornaliera. Per la descrizione completa di tutti gli indici si rinvia al paragrafo 2, Sezione A, Parte III del Prospetto d Offerta. 12. CLASSI DI QUOTE La Combinazione Libera non ha differenti classi di quote. Pagina 24 di 36

27 13. RAPPRESENTAZIONE SINTETICA DEI COSTI La Combinazione Libera Triplo 80FP/20FD a premio unico (codice: A) prevede il versamento di un premio unico il cui importo non può essere inferiore a 3.000,00 Euro. Sono ammessi versamenti liberi aggiuntivi in ogni momento con un importo minimo di 1.000,00 Euro. La seguente tabella illustra l incidenza dei costi sull investimento finanziario riferita sia al momento della sottoscrizione sia all orizzonte temporale d investimento consigliato. Con riferimento al momento della sottoscrizione, il premio versato rappresenta il Capitale Nominale; quest ultima grandezza al netto dei costi di caricamento rappresenta il Capitale Investito. MOMENTO DELLA SOTTOSCRIZIONE ORIZZONTE TEMPORALE D INVESTIMENTO CONSIGLIATO (valori su base annua) VOCI DI COSTO A Costi di caricamento 1,67%(*) 0,09%(**) B Commissioni di gestione 1,24%(***) C Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% D Altri costi contestuali al versamento 0,00% 0,00% E Altri costi successivi al versamento 0,00% F Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% G Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% H Spese di emissione 0,00% 0,00% COMPONENTI DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO I Premio Versato 100,00% L=I (G+H) Capitale Nominale 100,00% M= L (A+C+D-F) Capitale Investito 98,33% (*) La scomposizione è stata effettuata con riferimento al livello di premio minimo previsto contrattualmente pari a 3.000,00 Euro. (**) Percentuale arrotondata al secondo decimale. (***) La commissione di gestione è stata ponderata per i pesi assegnati a ciascun Fondo all interno della Combinazione Libera. L effettivo costo dipenderà dalla variazione percentuale della ripartizione percentuale durante la durata contrattuale. Si precisa che, qualora l allocazione scelta dall Investitore-Contraente sia differente dall esemplificazione sopra riportata, i dati quantitativi illustrati (orizzonte temporale, profilo di rischio, costi) potranno subire variazioni rilevanti. Avvertenza: la Tabella dell investimento finanziario rappresenta un esemplificazione realizzata con riferimento ai soli costi la cui applicazione non è subordinata ad alcuna condizione; pertanto, non sono stati indicati il costo applicato agli eventuali versamenti aggiuntivi e il costo di switch applicato annualmente solo sui trasferimenti successivi al primo. Pagina 25 di 36

28 La Combinazione Libera Triplo 80FP/20FD a premio periodico limitato (codice: A) prevede il pagamento di un premio periodico limitato minimo rispettivamente di 1.500,00 Euro o 125,00 Euro, a seconda che il versamento venga effettuato con frequenza annuale o mensile. Il numero di anni di versamento indicato in polizza è a scelta dell Investitore Contraente. Sono ammessi versamenti liberi aggiuntivi in ogni momento con un importo minimo di 1.000,00 Euro. La seguente tabella illustra la scomposizione percentuale dell investimento finanziario riferita sia al primo versamento sia ai versamenti successivi effettuati sull orizzonte temporale d investimento consigliato. Il premio versato in occasione di ogni versamento rappresenta il Capitale Nominale; quest ultima grandezza al netto dei costi di caricamento applicati in occasione di ogni versamento rappresenta il Capitale Investito. PREMIO INIZIALE PREMI SUCCESSIVI VOCI DI COSTO CONTESTUALI AL VERSAMENTO A Costi di caricamento 1,00% 1,00% B Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% C Altri costi contestuali al versamento 0,00% 0,00% D Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% E Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% F Spese di emissione 0,00% 0,00% SUCCESSIVE AL VERSAMENTO G Costi di caricamento 0,00% 0,00% H Commissioni di gestione 1,24%(*) 1,24%(*) I Altri costi successivi al versamento 0,00% 0,00% L Bonus, premi e riconoscimenti di quote 0,00% 0,00% M Costi delle garanzie e/o immunizzazioni 0,00% 0,00% N Costi delle coperture assicurative 0,00% 0,00% COMPONENTI DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO O Premio Versato 100% 100% P = O (E + F) Capitale Nominale 100% 100% Q = P (A+B+C-D) Capitale Investito 99,00% 99,00% (*) La commissione di gestione è stata ponderata per i pesi assegnati a ciascun Fondo all interno della Combinazione Libera. L effettivo costo dipenderà dalla variazione percentuale della ripartizione percentuale durante la durata contrattuale. Si precisa che, qualora l allocazione scelta dall Investitore - Contraente sia differente dall esemplificazione sopra riportata, i dati quantitativi illustrati (orizzonte temporale, profilo di rischio, costi) possono subire variazioni rilevanti. Avvertenza: la Tabella dell investimento finanziario rappresenta un esemplificazione realizzata con riferimento ai soli costi la cui applicazione non è subordinata ad alcuna condizione; pertanto, non sono stati indicati il costo applicato agli eventuali versamenti aggiuntivi e il costo di switch applicato annualmente solo sui trasferimenti successivi al primo. Per un illustrazione completa di tutti i costi applicati si rinvia alla successiva Sezione C). Pagina 26 di 36

29 B.2) INFORMAZIONI SUL RIMBORSO DELL'INVESTIMENTO 14. RIMBORSO DEL CAPITALE (CASO VITA) Il presente contratto non prevede una scadenza in quanto è a vita intera. Pertanto, la prestazione in caso di vita dell Assicurato si ottiene mediante l esercizio del diritto di riscatto. Su richiesta dell Investitore-Contraente, infatti, la polizza è riscattabile totalmente o parzialmente dopo che siano trascorsi almeno trenta giorni dalla data di decorrenza. Il valore di riscatto totale è uguale al prodotto tra il numero delle quote possedute dall Investitore- Contraente e il corrispondente valore unitario, senza l applicazione di alcuna penalizzazione. Il disinvestimento e pertanto il valore delle quote al momento del riscatto viene determinato il quarto giorno lavorativo successivo a quello in cui la relativa richiesta perviene alla Società. Nel caso in cui in tale giorno, per cause indipendenti dalla volontà della Società, non sia possibile calcolare il valore unitario delle quote del Fondo Interno o effettuare il disinvestimento, la Società provvede al disinvestimento delle quote il primo giorno utile di valorizzazione successivo. In caso di riscatto parziale richiesto in presenza di un allocazione dell investimento tra più Fondi Interni sarà possibile indicare il Fondo/i Fondi da cui disinvestire e il relativo importo o le relative percentuali. Nel caso in cui venga esercitato il riscatto totale del contratto il medesimo risulta definitivamente estinto; in caso di riscatto parziale il contratto rimane invece in vigore per la quota non riscattata. Poiché il contratto non fornisce alcuna garanzia di carattere finanziario sulla prestazione, l Investitore- Contraente si assume il rischio connesso all andamento negativo del valore delle quote. I rischi finanziari connessi alla sottoscrizione delle polizze Unit-Linked sono infatti riconducibili alle possibili variazioni del valore delle quote, le quali a loro volta dipendono dalle oscillazioni di valore delle attività finanziarie di cui sono rappresentazione. Pertanto, l importo liquidabile in caso di riscatto nel corso del contratto non è predeterminato e potrà essere inferiore ai premi versati. Nel caso della tariffa 138A a premio periodico, il contratto non implica alcun obbligo di pagamento dei premi programmati. In caso di mancato pagamento alle ricorrenze di polizza, il contratto rimane in vigore per il numero di quote fino a quel momento attribuite. Pertanto il mancato pagamento di uno o più premi programmati non pregiudica la validità del contratto né la facoltà di ripristinare successivamente il piano dei versamenti. Per informazioni più dettagliate sulle modalità di esercizio del riscatto si rinvia alla Sezione D, paragrafo 22. In base alle normative vigenti, in determinate circostanze, possono maturare, a favore della Società, crediti di imposta associati a dividendi di titoli azionari distribuiti da società estere presenti nel Fondo Interno. La Società non attribuisce all Investitore-Contraente i crediti d imposta. Tale mancato riconoscimento si può tradurre, indirettamente, in una doppia imposizione fiscale a carico dell Investitore-Contraente. In ogni caso, alla data di stesura del presente Prospetto d Offerta non sono presenti strumenti finanziari su cui è maturato un credito d imposta. 15. OPZIONI CONTRATTUALI Su richiesta scritta dell Investitore-Contraente, da inoltrare alla Direzione della Società, il capitale liquidabile in caso di riscatto totale può essere convertito in una delle seguenti forme di rendita: rendita annua vitalizia, da corrispondere all Assicurato finché lo stesso sia in vita; rendita annua, da corrispondere all Assicurato finché lo stesso sia in vita; nel caso in cui l Assicurato deceda entro 5 o 10 anni dalla data di decorrenza dell erogazione della rendita, la rendita annua, successivamente al decesso e sino al raggiungimento dei 5 o 10 anni, viene corrisposta al/ai beneficiario/i indicato/i al momento della scelta di tale forma di rendita; rendita annua vitalizia da corrispondere su due teste, quella dell Assicurato e quella di altra persona designata al momento della conversione (reversionario), reversibile totalmente o parzialmente sulla testa superstite. Pagina 27 di 36

30 I coefficienti di conversione per la determinazione della rendita annua di opzione, le condizioni regolanti l erogazione e la rivalutazione della stessa saranno quelle in vigore al momento dell esercizio dell opzione e sottoposte all approvazione preventiva dell Investitore-Contraente. La Società, su richiesta scritta dell Investitore-Contraente si impegna a fornire per iscritto una descrizione sintetica di tutte le opzioni esercitabili, con evidenza dei relativi costi e condizioni economiche. La Società fornirà all Investitore-Contraente il Fascicolo Informativo relativo alle coperture assicurative per le quali lo stesso abbia manifestato il proprio interesse. B.3) INFORMAZIONI SULLE COPERTURE ASSICURATIVE DEI RISCHI DEMOGRAFICI (CASO MORTE, ALTRI EVENTI ASSICURATI) 16. PRESTAZIONI ASSICURATIVE CUI HA DIRITTO L INVESTITORE-CONTRAENTE O IL BENEFICIARIO Il contratto prevede le seguenti coperture assicurative: 16.1 Copertura assicurativa caso morte. In caso di decesso dell Assicurato, la Società liquiderà ai Beneficiari designati un capitale risultante dalla somma dei seguenti valori: a) il controvalore delle quote possedute alla data di disinvestimento; b) l importo relativo ad eventuali versamenti aggiuntivi, al netto dei costi previsti, non ancora convertiti in quote; c) l importo aggiuntivo ottenuto moltiplicando il capitale di cui ai punti a) e b) per la percentuale prevista in funzione dell Età contrattuale dell Assicurato al momento del decesso, di seguito riportata: età inferiore a 65 anni: 1,00%; età non inferiore a 65 anni: 0,50%. Qualora Investitore-Contraente e Assicurato coincidano, la Società provvederà con la liquidazione ai Beneficiari designati in caso di morte del capitale di cui sopra, incrementato del capitale disinvestito a fronte di riscatti parziali non ancora liquidati. Il disinvestimento delle quote possedute avviene in base alla quotazione del quarto giorno lavorativo successivo al ricevimento presso la Società della comunicazione del decesso. Nel caso in cui nel predetto giorno, per cause indipendenti dalla volontà della Società, non sia possibile calcolare il valore unitario delle quote del Fondo Interno/dei Fondi Interni o effettuare il disinvestimento, la Società provvederà al disinvestimento delle quote il primo giorno utile di valorizzazione successivo. Poiché il contratto non fornisce alcuna garanzia di carattere finanziario sulla prestazione, l Investitore- Contraente si assume il rischio connesso all andamento negativo del valore delle quote. Pertanto l importo liquidabile in caso di decesso dell Assicurato nel corso del contratto non è predeterminato e potrebbe essere inferiore ai premi versati. *** Per la liquidazione delle prestazioni assicurate dal presente contratto, il Contraente o il Beneficiario sono tenuti a presentare, per ogni ipotesi di liquidazione, la documentazione indicata all Art. 12 delle Condizioni Contrattuali. Verificata la sussistenza dell obbligo di pagamento, la Società esegue il pagamento stesso entro venti giorni dal ricevimento della documentazione completa, comprensiva di quella necessaria all'individuazione di tutti i Beneficiari della prestazione. Decorso tale termine, sono dovuti gli interessi moratori, a partire dal termine stesso, a favore dell avente diritto. Ogni pagamento viene effettuato tramite bonifico bancario sul conto corrente indicato dall avente diritto. Si ricorda che il Codice Civile (art. 2952) dispone che i diritti derivanti dal contratto di assicurazione sulla vita si prescrivono in dieci anni dal giorno in cui si è verificato il fatto su cui il diritto stesso si fonda. Pagina 28 di 36

31 L avverarsi della prescrizione comporta l estinzione del relativo diritto, ai sensi dell art del Codice Civile e la devoluzione (ai sensi dell art. 1, comma 345 quater, della legge 23 dicembre 2005 n. 266) degli importi dovuti ai beneficiari e non reclamati entro il termine di prescrizione del relativo diritto, al Fondo costituito dal Ministero dell Economia e delle Finanze ai sensi dell art. 1, comma 343 della sopracitata legge ALTRE OPZIONI CONTRATTUALI. Non sono previste altre opzioni contrattuali oltre a quelle già descritte al precedente paragrafo 15. C) INFORMAZIONI ECONOMICHE (COSTI, AGEVOLAZIONI, REGIME FISCALE) 18. REGIME DEI COSTI DEL PRODOTTO 18.1 Costi direttamente a carico dell Investitore-Contraente Spese di emissione. Non sono previste spese fisse di emissione del contratto Costi di caricamento. Sul premio versato gravano dei costi espliciti rispettivamente pari a: tariffa 138A a premio periodico: 1,00% del premio stesso da applicare ad ogni versamento, inclusi gli eventuali versamenti liberi aggiuntivi, con un minimo applicato di 1,50 Euro in caso di periodicità mensile del versamento ricorrente; tariffa 137A a premio unico: 1,00% da applicare al premio unico, inclusi gli eventuali versamenti liberi aggiuntivi, con un minimo applicato di 50,00 Euro per il premi unico Costo delle coperture assicurative previste dal contratto. Il costo delle coperture assicurative è a carico della Società. Pertanto non grava né direttamente, né indirettamente sull Investitore-Contraente Costi di rimborso del capitale prima della scadenza (c.d. costi di riscatto). Il presente contratto non prevede l applicazione di penalità per le operazioni di riscatto Costi di switch. Sulle operazioni di switch la Società applica un costo fisso pari a 25,00 Euro per i trasferimenti successivi al primo di ogni anno assicurativo Costi indirettamente a carico dell Investitore-Contraente a) Commissione di gestione Le commissioni annue di gestione applicate dalla Società per ciascun Fondo Interno sono fissate nella seguente misura: FONDO INTERNO COMMISSIONE DI GESTIONE (% SU BASE ANNUA) Fondo Prudente 1,10% Fondo Equilibrato 1,45% Fondo Dinamico 1,80% Le commissioni di gestione dei Fondi Interni sono calcolate pro rata temporis e prelevate trimestralmente. Sono a carico dei Fondi Interni oneri indiretti associati alle commissioni di gestione degli OICR utilizzati nella gestione, che sono previste nella percentuale massima del: 2,00% annuo per OICR di tipo azionario; 1,40% annuo per OICR di tipo obbligazionario. Pagina 29 di 36

32 b) Commissione di performance Non sono previste commissioni di performance. c) Costo della garanzia prestata Il contratto non offre alcuna garanzia, pertanto non sono previsti costi Altri costi Sono inoltre a carico di ogni singolo Fondo Interno: gli oneri di intermediazione inerenti alla compravendita dei valori mobiliari e le relative imposte e tasse; le spese di revisione e di certificazione; le spese di amministrazione e custodia delle attività del Fondo; le spese di pubblicazione sui quotidiani del valore unitario della quota del Fondo; le eventuali spese legali e giudiziarie relative alla tutela degli interessi di esclusiva pertinenza del Fondo. Gli oneri inerenti l acquisizione e la dismissione delle attività dei singoli Fondi Interni non sono quantificabili a priori in quanto variabili. La quantificazione storica dei costi gravanti sui Fondi Interni di cui sopra, è espressa dal Total Expenses Ratio (TER), come indicato nella Parte II. 19. AGEVOLAZIONI FINANZIARIE Non sono previste agevolazioni finanziarie a favore dell Investitore-Contraente, in termini di sconti sugli oneri di cui ai paragrafi 18.1, 18.2 e REGIME FISCALE È riportato di seguito il trattamento fiscale applicato al contratto. Imposta sul premio I premi versati sul presente contratto non sono gravati da alcun tipo di imposta a carico dell Investitore- Contraente. Detrazione fiscale del premio I premi versati sul presente contratto non danno diritto ad alcuna detrazione d imposta. Tassazione delle somme assicurate In base alla vigente normativa fiscale: a) i capitali corrisposti costituiscono reddito per la parte corrispondente alla differenza tra l ammontare percepito e quello dei premi pagati. Tale reddito costituisce imponibile soggetto all imposta sostitutiva del 26,00%, a norma di legge, che viene applicata dalla Società all atto della liquidazione. Il suddetto reddito viene assunto al netto di una quota pari al 51,92% forfettariamente riferita ai proventi relativi ai titoli di stato ed equiparati che prevedono un imposta sostitutiva pari al 12,50% - eventualmente presenti negli attivi sottostanti i Fondi Interni o nei Fondi Interni collegati al contratto. Gli assicurati beneficiano, pertanto, indirettamente della minore tassazione dei proventi di tali titoli, al pari dell investimento diretto nei titoli stessi. In seguito al decesso dell Assicurato, la prestazione dovuta dalla Società è esente da imposta sulle successioni; b) l eventuale rendita di opzione, ottenuta convertendo il valore di riscatto al netto della tassazione indicata al punto a), sarà soggetta a tassazione con aliquota del 26,00% esclusivamente per la parte corrispondente ai rendimenti finanziari. Detti rendimenti vengono assunti al netto di una quota pari al 51,92% forfettariamente riferita ai proventi relativi ai titoli di stato ed equiparati presenti nel Fondo Interno collegato. Pagina 30 di 36

33 Nel caso in cui l Investitore-Contraente sia una persona giuridica esercente attività di impresa, i redditi indicati ai punti precedenti sono da intendersi come reddito di impresa e pertanto la Società non provvederà all applicazione di alcuna tassazione. Imposta di bollo Le comunicazioni relative al presente contratto sono soggette all imposta di bollo, annualmente calcolata sul complessivo valore di mercato o, in mancanza, sul valore nominale o di rimborso (art. 13 comma 2 ter tariffa allegata al DPR 642/1972 introdotto dal 201/2011). L imposta di bollo, calcolata per ciascun anno di vigenza del rapporto, è prelevata all atto delle operazioni di rimborso. Si rinvia alla Parte III del Prospetto d Offerta per maggiori informazioni. D) INFORMAZIONI SULLE MODALITÀ DI SOTTOSCRIZIONE, RISCATTO E SWITCH 21. MODALITÀ DI SOTTOSCRIZIONE, REVOCA E RECESSO 21.1 Modalità di sottoscrizione. La sottoscrizione del contratto può essere effettuata presso uno dei soggetti incaricati della distribuzione ovvero direttamente presso la Società, con conseguente rilascio del documento di polizza. Il pagamento del premio di perfezionamento (premio unico o premio periodico in base alla tariffa prescelta) e degli eventuali versamenti aggiuntivi potrà avvenire mediante addebito automatico sul conto corrente dell Investitore-Contraente, previa autorizzazione del titolare del conto corrente stesso, oppure mediante bonifico bancario con accredito sull apposito conto corrente intestato alla Società presso Cassa Centrale Raiffeisen, via Laurin, 1 Bolzano, IBAN IT24F Il pagamento dei premi periodici successivi a quello di perfezionamento potrà avvenire mediante addebito automatico sul conto corrente dell Investitore-Contraente, previa autorizzazione del titolare del conto corrente stesso Ne consegue che, in caso di modifica o di chiusura di tale conto, al fine di garantire la continuità dei versamenti, l Investitore-Contraente è tenuto a comunicare alla Direzione della Società, l indicazione delle coordinate bancarie del nuovo conto corrente individuato per l addebito automatico almeno sessanta giorni prima della scadenza della rata successiva. In caso di estinzione del conto corrente bancario il pagamento avviene mediante bonifico bancario. Il contratto si considera concluso, a condizione che l Investitore-Contraente abbia sottoscritto e ritirato l originale di polizza, nel momento in cui la Società ha provveduto all investimento in quote del premio di perfezionamento versato, che corrisponde alla data di decorrenza del contratto. L investimento del premio in quote avviene in base alla quotazione del quarto giorno lavorativo successivo a quello della relativa richiesta di emissione. Nel caso in cui in tale giorno, per cause indipendenti dalla volontà della Società, risulti impossibile calcolare il valore unitario delle quote del Fondo Interno o effettuare l investimento, la Società provvede a investire il premio il primo giorno utile di valorizzazione successivo. Il mancato ricevimento da parte della Società, per qualsiasi causa a chiunque imputabile, del premio iniziale di perfezionamento entro 10 giorni dalla data di emissione del contratto costituisce condizione risolutiva del contratto stesso e libera automaticamente la Società da qualsiasi obbligazione contrattuale nei confronti dell Investitore-Contraente. In tali casi, pertanto, nessuna prestazione sarà dovuta dalla Società all Investitore-Contraente e/o ai beneficiari designati. Per gli eventuali versamenti aggiuntivi previsti sia per le proposte d investimento a premio unico, sia per le proposte d investimento a premio periodico limitato, la regola d investimento segue quanto sopra esposto. Per i versamenti ricorrenti delle proposte d investimento a premio periodico limitato, a condizione che il pagamento sia regolarmente pervenuto alla Società, la data di investimento di ciascun premio periodico in quote del/i Fondo/i Interno/i coincide con il giorno di ricorrenza mensile o annuale (in base alla periodicità di versamento prescelta). Qualora la data di ricorrenza cada in un giorno non lavorativo, l investimento sarà effettuato il primo giorno lavorativo successivo. Pagina 31 di 36

34 Il valore unitario delle quote del Fondo Interno viene determinato dividendo il valore netto del Fondo Interno per il numero complessivo delle quote, entrambi riferiti al giorno precedente il giorno di valorizzazione. Il valore unitario delle quote viene calcolato tutti i giorni dell anno solare esclusi i sabati, i giorni festivi 1, i giorni semifestivi 2, il 14 agosto, il 16 agosto, il 2 novembre, il 7 dicembre, il 24 dicembre e il 31 dicembre e i giorni di chiusura aziendale. I giorni in cui la Società provvede al calcolo del valore della quota del Fondo Interno sono definiti giorni lavorativi. Il valore netto del Fondo Interno viene determinato in base alla valorizzazione di tutte le attività di pertinenza del Fondo Interno stesso, al netto delle passività, ai prezzi di mercato dell ultimo giorno lavorativo di Borse Aperte precedente il giorno di valorizzazione, tenendo conto delle componenti di reddito e degli oneri di diretta pertinenza del Fondo Interno, incluse le spese indicate nel Regolamento. Il valore unitario delle quota del Fondo Interno viene pubblicato sul sito internet della Società e su Milano Finanza a partire dal giorno successivo a quello di valorizzazione. La Società si riserva la facoltà di modificare il quotidiano sul quale pubblicare il valore della quota in corso di contratto, dandone comunicazione scritta all Investitore-Contraente. Il valore della quota pubblicato è al netto di qualsiasi onere a carico del Fondo Interno. La Società sospende il calcolo e/o la pubblicazione del valore unitario della quota in situazioni di forza maggiore che non ne consentano la regolare determinazione e/o pubblicazione, ferma restando la maturazione dei frutti e degli oneri riferiti a tali giornate. La Società può inoltre sospendere la determinazione del valore unitario della quota nel caso di interruzione temporanea dell attività di una Borsa Valori o di un mercato regolamentato le cui quotazioni siano prese a riferimento per la valutazione di una parte rilevante del patrimonio del Fondo Interno, ferma restando la maturazione dei frutti e degli oneri riferiti a tali giornate. In caso di mancata valorizzazione delle quote unitarie dovuta a turbativa di mercato e/o decisione degli organi di Borsa, la Società informerà l Investitore-Contraente attraverso il sito internet. Al verificarsi di tali casi la Società informa immediatamente l Organo di Vigilanza. Le quote assegnate a fronte di ciascun versamento si cumulano con le quote già in possesso dell Investitore-Contraente. La Società, una volta perfezionato il contratto o in caso di versamento ricorrente o aggiuntivo, invierà all Investitore-Contraente - entro 10 giorni lavorativi dalla data di valorizzazione delle quote - una lettera di conferma investimento contenente: l ammontare del premio versato e di quello investito; la data di versamento del premio; il numero di quote attribuite; il valore unitario delle quote; la data di valorizzazione delle quote; il numero totale di quote possedute, il loro valore unitario e il relativo controvalore. Per ulteriori informazioni si rinvia alla Parte III, Sezione C, paragrafo Diritto di recesso dal contratto. L Investitore-Contraente ha facoltà di recedere dal contratto entro trenta giorni dal momento in cui questo è concluso, dandone comunicazione alla Società con lettera raccomandata, contenente gli elementi identificativi del contratto, indirizzata al seguente recapito: Assimoco Vita S.p.A. - Centro Direzionale MILANO OLTRE - Palazzo Giotto - Via Cassanese, SEGRATE (MI) o tramite posta elettronica certificata all indirizzo assimocovita@legalmail.it 1 I giorni festivi sono determinati sulla base del calendario delle festività nazionali in Italia. 2 I giorni semifestivi sono determinati sulla base del CCNL assicurativo. Pagina 32 di 36

35 Il recesso ha l effetto di liberare le Parti da qualsiasi obbligazione derivante dal contratto a decorrere dalle ore del giorno di spedizione della comunicazione di recesso quale risulta dal timbro postale di invio o dalla ricevuta di consegna rilasciata dal gestore del proprio account di posta elettronica certificata. Entro trenta giorni dal ricevimento della comunicazione del recesso la Società rimborsa all Investitore- Contraente, previa consegna dell originale di polizza e delle eventuali appendici, il valore di recesso. Il valore di recesso è ottenuto moltiplicando il numero di quote possedute dall Investitore-Contraente per il valore unitario della quota. Il disinvestimento e pertanto il valore delle quote al momento del recesso viene determinato il quarto giorno lavorativo successivo a quello in cui la relativa richiesta perviene alla Società. Nel caso in cui in tale giorno, per cause indipendenti dalla volontà della Società, non sia possibile calcolare il valore unitario delle quote del Fondo Interno/dei Fondi Interni o effettuare il disinvestimento, la Società provvede al disinvestimento delle quote il primo giorno utile di valorizzazione successivo. L importo così ottenuto sarà aumentato dei costi gravanti sul premio ed indicati al precedente paragrafo Per i dettagli relativi al regime fiscale applicabile, si rimanda al precedente paragrafo MODALITÀ DI RISCATTO DEL CAPITALE MATURATO Su richiesta dell Investitore-Contraente, la polizza è riscattabile totalmente o parzialmente dopo che siano trascorsi almeno 30 giorni dalla data di decorrenza. In caso di richiesta di liquidazione per riscatto della polizza (totale o parziale) si dovrà inviare alla Società la documentazione necessaria indicata all Art. 12 delle Condizioni Contrattuali. Per ottenere informazioni sul valore di riscatto il Contraente può rivolgersi ad Assimoco Vita S.p.A. - Centro Direzionale MILANO OLTRE - Palazzo Giotto - Via Cassanese, SEGRATE (MI), Numero Verde: , Fax: , info@assimoco.it Informazioni sul valore di riscatto sono disponibili anche nell area riservata all Investitore-Contraente accessibile tramite il sito internet previa registrazione. La Società si impegna a fornire nel più breve tempo possibile e, comunque non oltre venti giorni dalla data di ricezione della richiesta di informazioni, il predetto valore di riscatto. L esercizio della facoltà di riscatto, in considerazione dei rischi di natura finanziaria connessi all investimento, potrebbe comportare effetti negativi. Esiste infatti il rischio per l Investitore- Contraente che il valore di riscatto sia inferiore ai premi versati. A conferma dell avvenuto pagamento del valore di riscatto da parte della Società, la stessa invierà apposita comunicazione scritta al cliente al più tardi entro venti giorni dal ricevimento della richiesta di riscatto corredata della documentazione completa. Per maggiori informazioni si rinvia alla Parte III, Sezione C, paragrafo MODALITÀ DI EFFETTUAZIONE, DI OPERAZIONI, DI PASSAGGIO TRA FONDI INTERNI (C.D. SWITCH) L Investitore-Contraente, dopo un anno dalla data di decorrenza del contratto, ha la facoltà di trasferire in tutto o in parte le quote attribuite ad uno o più Fondi Interni ad altri Fondi Interni tra quelli previsti dal presente contratto e disponibili al momento della richiesta. L Investitore-Contraente ha a disposizione un trasferimento gratuito per ogni anno assicurativo; ulteriori altri trasferimenti comporteranno un costo fisso di 25,00 Euro per ognuno, come indicato al precedente paragrafo Le suddette operazioni di trasferimento vengono effettuate dalla Società il quarto giorno lavorativo successivo alla data di ricevimento della richiesta di trasferimento che potrà essere effettuata specificando i relativi importi o le relative percentuali. Nel caso in cui in tale giorno, per cause indipendenti dalla volontà della Società, non sia possibile calcolare il valore unitario delle quote del Fondo Interno/dei Fondi Interni o effettuare operazioni di disinvestimento e investimento, la Società provvederà al disinvestimento e contestuale reinvestimento il primo giorno utile di valorizzazione successivo. A seguito di trasferimento dell investimento in un solo Fondo Interno, gli eventuali versamenti aggiuntivi successivi all operazione e i premi periodici seguiranno la nuova allocazione. Pagina 33 di 36

36 In caso di switch all interno di una combinazione degli investimenti su più fondi interni, i premi periodici seguiranno quanto stabilito alla sottoscrizione o a seguito di modifica dell allocazione del piano di versamenti. La Società provvederà ad inviare all Investitore-Contraente una comunicazione riportante gli estremi dell operazione. Inoltre, è facoltà dell Investitore-Contraente effettuare versamenti aggiuntivi in nuovi fondi o comparti istituiti successivamente alla prima sottoscrizione, previa consegna da parte della Società della relativa informativa tratta dal Prospetto aggiornato. Per ulteriori informazioni si rinvia alla Parte III, Sezione C, paragrafo 9. E) INFORMAZIONI AGGIUNTIVE 24. LEGGE APPLICABILE AL CONTRATTO Al contratto si applica la legge italiana. 25. REGIME LINGUISTICO DEL CONTRATTO Il contratto, ogni documento ad esso allegato e le comunicazioni in corso di contratto vengono redatti in lingua italiana, salvo che le Parti non ne concordino la redazione in un altra lingua. 26. INFORMAZIONI A DISPOSIZIONE DEGLI INVESTITORI-CONTRAENTI Il valore unitario delle quote del Fondo Interno viene determinato dividendo il valore netto del Fondo Interno per il numero complessivo delle quote, entrambi riferiti al giorno precedente il giorno di valorizzazione. Il valore unitario delle quote viene calcolato tutti i giorni dell anno solare esclusi i sabati, i giorni festivi 3, i giorni semifestivi 4, il 14 agosto, il 16 agosto, il 2 novembre, il 7 dicembre, il 24 dicembre e il 31 dicembre e i giorni di chiusura aziendale. I giorni in cui la Società provvede al calcolo del valore della quota del Fondo Interno sono definiti giorni lavorativi. Il valore netto del Fondo Interno viene determinato in base alla valorizzazione di tutte le attività di pertinenza del Fondo Interno stesso, al netto delle passività, ai prezzi di mercato dell ultimo giorno lavorativo di Borse Aperte precedente il giorno di valorizzazione, tenendo conto delle componenti di reddito e degli oneri di diretta pertinenza del Fondo Interno, incluse le spese indicate nel Regolamento. Il valore unitario delle quota del Fondo Interno viene pubblicato sul sito internet della Società e su Milano Finanza a partire dal giorno successivo a quello di valorizzazione. La Società si riserva la facoltà di modificare il quotidiano sul quale pubblicare il valore della quota in corso di contratto, dandone comunicazione scritta all Investitore-Contraente. Il valore della quota pubblicato è al netto di qualsiasi onere a carico del Fondo Interno. La Società sospende il calcolo e/o la pubblicazione del valore unitario della quota in situazioni di forza maggiore che non ne consentano la regolare determinazione e/o pubblicazione, ferma restando la maturazione dei frutti e degli oneri riferiti a tali giornate. La Società può inoltre sospendere la determinazione del valore unitario della quota nel caso di interruzione temporanea dell attività di una Borsa Valori o di un mercato regolamentato le cui quotazioni siano prese a riferimento per la valutazione di una parte rilevante del patrimonio del Fondo Interno, ferma restando la maturazione dei frutti e degli oneri riferiti a tali giornate. 3 I giorni festivi sono determinati sulla base del calendario delle festività nazionali in Italia. 4 I giorni semifestivi sono determinati sulla base del CCNL assicurativo. Pagina 34 di 36

37 In caso di mancata valorizzazione delle quote unitarie dovuta a turbativa di mercato e/o decisione degli organi di Borsa, la Società informerà attraverso il sito internet. Al verificarsi di tali casi la Società informa immediatamente l Organo di Vigilanza. La Società comunica tempestivamente all Investitore-Contraente le eventuali variazioni delle informazioni contenute nel Prospetto d Offerta o nei regolamenti dei Fondi Interni intervenute anche per effetto di eventuali modifiche alle condizioni contrattuali e alla normativa applicabile, nonché le informazioni relative ai Fondi Interni di nuova istituzione non contenute nel Prospetto inizialmente pubblicato (tra le caratteristiche essenziali vi sono ad esempio: la tipologia di gestione e il profilo di rischio del fondo interno, il regime dei costi del prodotto). La Società è tenuta a trasmettere, entro sessanta giorni dalla chiusura di ogni anno solare, un estratto conto annuale della posizione assicurativa contenente le seguenti informazioni minimali: a) somma dei premi versati dalla data di decorrenza del contratto al 31 dicembre dell anno precedente a quello di riferimento; b) numero e controvalore delle quote assegnate al 31 dicembre dell anno precedente a quello di riferimento; c) dettaglio dei premi versati e investiti nell anno di riferimento; d) dettaglio del numero e del controvalore delle quote dei Fondi acquisiti nell anno di riferimento; e) numero e controvalore delle quote trasferite e di quelle assegnate a seguito di operazioni di switch effettuate nell anno di riferimento; f) numero e controvalore delle quote rimborsate a seguito di operazioni di riscatto parziale effettuate nell anno di riferimento; g) il numero delle quote complessivamente assegnate e del relativo controvalore al 31 dicembre dell anno di riferimento. Nel caso in cui il controvalore delle quote complessivamente detenute dall Investitore-Contraente - al netto di eventuali riscatti parziali già corrisposti - si riduca oltre il 30% rispetto all ammontare complessivo dei premi investiti, la Società si impegna a darne comunicazione scritta all Investitore-Contraente entro 10 giorni lavorativi dalla data in cui si è verificato l evento. La Società si impegna inoltre, a comunicare, con le medesime modalità, ogni ulteriore riduzione pari o superiore al 10%. La Società comunicherà annualmente all Investitore-Contraente, entro il mese di febbraio, l aggiornamento dei dati periodici contenuti nella Parte II del presente Prospetto, relativa ai Fondi Interni cui sono collegate le prestazioni del contratto. In caso di trasformazione del contratto, la Società è tenuta a fornire all Investitore-Contraente i necessari elementi di valutazione in modo da porlo nella condizione di confrontare le caratteristiche del nuovo contratto con quelle del contratto preesistente. A tal fine, prima di procedere alla trasformazione, le imprese consegnano all Investitore-Contraente un documento informativo, redatto secondo la normativa vigente in materia di assicurazioni sulla vita, che mette a confronto le caratteristiche del contratto offerto con quelle del contratto originario, nonché il Prospetto d Offerta (o il Fascicolo Informativo in caso di prodotti di ramo I) del nuovo contratto, conservando prova dell avvenuta consegna. Tutte le informazioni relative al prodotto sono disponibili sul sito dove possono essere acquisite su supporto duraturo. Sul medesimo sito sono inoltre disponibile il Prospetto d Offerta aggiornato, i rendiconti periodici della gestione dei Fondi, nonché il regolamento dei Fondi Interni. Pagina 35 di 36

38 DICHIARAZIONE DI RESPONSABILITÀ L impresa di assicurazione Assimoco Vita S.p.A. si assume la responsabilità della veridicità e della completezza delle informazioni contenute nel presente Prospetto d Offerta, nonché della loro coerenza e comprensibilità. Assimoco Vita S.p.A. Il Rappresentante Legale Paul Gasser Pagina 36 di 36

39 Offerta al pubblico di TRIPLO ASSIMOCO Prodotto finanziario assicurativo di tipo Unit Linked PARTE II (Mod. VU4PII-0317)

40 PARTE II DEL PROSPETTO D OFFERTA ILLUSTRAZIONE DEI DATI PERIODICI DI RISCHIO/RENDIMENTO E COSTI EFFETTIVI DELL INVESTIMENTO PARTE II DEL PROSPETTO D OFFERTA ILLUSTRAZIONE DEI DATI PERIODICI DI RISCHIO/RENDIMENTO E COSTI EFFETTIVI DELL INVESTIMENTO La Parte II del Prospetto d Offerta, da consegnare su richiesta all Investitore Contraente, è volta ad illustrare le informazioni di dettaglio sull offerta. Data di deposito in Consob della Parte II: 27/03/2017. Data di validità della Parte II: dal 31/03/2017. DATI PERIODICI DI RISCHIO - RENDIMENTO DEL FONDO INTERNO OGGETTO DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO I dati di seguito forniti sono aggiornati alla data del 31/12/2016. FONDO Categoria Valuta di denominazione Grado di rischio Benchmark Gestore FONDO PRUDENTE Obbligazionario misto Euro Medio 90% JP MORGAN EMU GLOBAL GOVT INDEX 10% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN La Società ha affidato la gestione del Fondo Interno alla banca Alpenbank AG, con sede legale in Piazza del Grano n. 2, Bolzano. RENDIMENTO MEDIO ANNUO COMPOSTO ULTIMI 3 ANNI ULTIMI 5 ANNI Fondo n. d. n. d. Benchmark 6,00% 6,66% Il Fondo Prudente è di recente istituzione, pertanto non è stato possibile: illustrare con un grafico a barre il rendimento annuo del Fondo Interno e del benchmark nel corso degli ultimi dieci anni solari. E stato riportato il solo grafico relativo al Benchmark; evidenziare con un grafico lineare l'andamento del valore della quota del Fondo Interno e del benchmark nel corso dell'ultimo anno solare. E stato riportato il solo grafico relativo al Benchmark; riportare in forma tabellare il rendimento medio composto su base annua del Fondo Interno nel corso degli ultimi tre e cinque anni solari confrontato con il corrispondente dato relativo al Benchmark. I dati si riferiscono al solo Benchmark. Pagina 1 di 7

41 PARTE II DEL PROSPETTO D OFFERTA ILLUSTRAZIONE DEI DATI PERIODICI DI RISCHIO/RENDIMENTO E COSTI EFFETTIVI DELL INVESTIMENTO Inizio collocamento 26/04/2016 Durata del fondo indeterminata Patrimonio netto al (milioni di euro) 7,87 Valore della quota al (euro) 5,043 Quota parte percepita in media dai distributori - Tariffa 137A relativamente all anno ,96% Quota parte percepita in media dai distributori - Tariffa 138A relativamente all anno ,41% Annotazioni: la quota parte retrocessa in media ai distributori si riferisce al totale dei costi dell investimento finanziario. FONDO Categoria Valuta di denominazione Grado di rischio Benchmark Gestore I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. *** FONDO EQUILIBRATO Bilanciato obbligazionario Euro Medio-alto 24% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND EURO INDEX 36% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND INDEX 20% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN 20% MSCI WORLD INDEX La Società ha affidato la gestione del Fondo Interno alla banca Alpenbank AG, con sede legale in Piazza del Grano n. 2, Bolzano. RENDIMENTO MEDIO ANNUO COMPOSTO ULTIMI 3 ANNI ULTIMI 5 ANNI Fondo n. d. n. d. Benchmark 8,35% 7,18% Il Fondo Equilibrato è di recente istituzione, pertanto non è stato possibile: illustrare con un grafico a barre il rendimento annuo del Fondo Interno e del benchmark nel corso degli ultimi dieci anni solari. E stato riportato il solo grafico relativo al Benchmark; evidenziare con un grafico lineare l'andamento del valore della quota del Fondo Interno e del benchmark nel corso dell'ultimo anno solare. E stato riportato il solo grafico relativo al Benchmark; riportare in forma tabellare il rendimento medio composto su base annua del Fondo Interno nel corso degli ultimi tre e cinque anni solari confrontato con il corrispondente dato relativo al benchmark. I dati si riferiscono al solo Benchmark. Pagina 2 di 7

42 PARTE II DEL PROSPETTO D OFFERTA ILLUSTRAZIONE DEI DATI PERIODICI DI RISCHIO/RENDIMENTO E COSTI EFFETTIVI DELL INVESTIMENTO Inizio collocamento 26/04/2016 Durata del fondo indeterminata Patrimonio netto al (milioni di euro) 1,89 Valore della quota al (euro) 5,181 Quota parte percepita in media dai distributori - Tariffa 137A relativamente all anno ,11% Quota parte percepita in media dai distributori - Tariffa 138A relativamente all anno ,44% Annotazioni: la quota parte retrocessa in media ai distributori si riferisce al totale dei costi dell investimento finanziario. FONDO Categoria Valuta di denominazione Grado di rischio Benchmark Gestore I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. *** FONDO DINAMICO Azionario globale Euro Alto 8% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND EURO INDEX 12% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND INDEX 40% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN 40% MSCI WORLD INDEX La Società ha affidato la gestione del Fondo Interno alla banca Alpenbank AG, con sede legale in Piazza del Grano n. 2, Bolzano. RENDIMENTO MEDIO ANNUO COMPOSTO ULTIMI 3 ANNI ULTIMI 5 ANNI Fondo 8,64% 10,15% Benchmark 9,14% 9,93% Inizio collocamento 14/10/1999 Durata del fondo indeterminata Patrimonio netto al (milioni di euro) 88,03 Valore della quota al (euro) 6,858 Quota parte percepita in media dai distributori - Tariffa 137A relativamente all anno ,39% Quota parte percepita in media dai distributori - Tariffa 138A relativamente all anno ,22% Pagina 3 di 7

43 PARTE II DEL PROSPETTO D OFFERTA ILLUSTRAZIONE DEI DATI PERIODICI DI RISCHIO/RENDIMENTO E COSTI EFFETTIVI DELL INVESTIMENTO Annotazioni: i dati di rendimento non includono i costi di sottoscrizione, a carico dell Investitore-Contraente; la performance del Fondo riflette oneri gravanti sullo stesso, non presenti nel Benchmark; la quota parte retrocessa in media ai distributori si riferisce al totale dei costi dell investimento finanziario; si fa presente che il valore unitario della quota del Fondo Interno è rilevato settimanalmente fino al 10 marzo A partire dal 14 marzo 2016 la valorizzazione ha periodicità giornaliera. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. *** COMBINAZIONE LIBERA Categoria Valuta di denominazione Grado di rischio Benchmark Gestore FONDO INTERNO % DI INVESTIMENTO NELLA COMBINAZIONE LIBERA (*) FONDO PRUDENTE 80% FONDO DINAMICO 20% (*) La percentuale di investimento si riferisce al premio versato. Categoria Fondo Interno Fondo Prudente: fondo obbligazionario misto. Categoria Fondo Interno Fondo Dinamico: fondo azionario globale. Euro Medio-alto Fondo Interno Fondo Prudente: 90% JP MORGAN EMU GLOBAL GOVT INDEX 10% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN Fondo Interno Fondo Dinamico: 8% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND EURO INDEX 12% JP MORGAN GLOBAL GOVT BOND INDEX 40% DJ STOXX 50 TOTAL RETURN 40% MSCI WORLD INDEX Il Benchmark di riferimento è ottenuto assumendo la ripartizione iniziale del Benchmark dei singoli Fondi all interno della Combinazione Libera. La gestione dei Fondi Interni che compongono la Combinazione Libera è affidata alla banca Alpenbank AG, con sede legale in Piazza del Grano n. 2, Bolzano. La presente Combinazione non è oggetto di specifica gestione nel corso della durata contrattuale in quanto non vengono ribilanciati i relativi pesi, qualora per effetto dell andamento dei mercati gli stessi dovessero variare. Pagina 4 di 7

44 PARTE II DEL PROSPETTO D OFFERTA ILLUSTRAZIONE DEI DATI PERIODICI DI RISCHIO/RENDIMENTO E COSTI EFFETTIVI DELL INVESTIMENTO RENDIMENTO MEDIO ANNUO COMPOSTO ULTIMI 3 ANNI ULTIMI 5 ANNI Combinazione Libera n. d. n. d. Benchmark 6,47% 7,11% Il Fondo Prudente è di recente istituzione, pertanto non è stato possibile: illustrare con un grafico a barre il rendimento annuo della Combinazione Libera e del benchmark nel corso degli ultimi dieci anni solari. E stato riportato il solo grafico relativo al Benchmark; evidenziare con un grafico lineare l'andamento del valore della quota della Combinazione Libera e del benchmark nel corso dell'ultimo anno solare. E stato riportato il solo grafico relativo al Benchmark; riportare in forma tabellare il rendimento medio composto su base annua della Combinazione Libera nel corso degli ultimi tre e cinque anni solari confrontato con il corrispondente dato relativo al benchmark; i dati si riferiscono al solo Benchmark. Tali dati sono stati determinati assumendo la ripartizione iniziale dei Fondi Interni componenti la Combinazione Libera. La ripartizione è stata mantenuta costante negli anni rappresentati. Inizio collocamento Fondo Prudente 26/04/2016 Inizio collocamento Fondo Dinamico 14/10/1999 Durata dei Fondi Interni indeterminata Patrimonio netto del Fondo Interno Fondo Prudente al (milioni di euro) 7,87 Valore della quota del Fondo Interno Fondo Prudente al (euro) 5,043 Patrimonio netto del Fondo Interno Fondo Dinamico al (milioni di euro) 88,03 Valore della quota del Fondo Interno Fondo Dinamico al (euro) 6,858 Quota parte percepita in media dai distributori - Tariffa 137A relativamente all anno ,44% Quota parte percepita in media dai distributori - Tariffa 138A relativamente all anno ,77% Annotazioni: la quota parte retrocessa in media ai distributori, ponderata per i pesi assegnati a ciascun Fondo Interno della Combinazione stessa, si riferisce al totale dei costi dell investimento finanziario; la quota parte retrocessa in media ai distributori è stata determinata assumendo la ripartizione iniziale dei Fondi Interni componenti la Combinazione Libera. I rendimenti passati non sono indicativi di quelli futuri. *** Pagina 5 di 7

45 PARTE II DEL PROSPETTO D OFFERTA ILLUSTRAZIONE DEI DATI PERIODICI DI RISCHIO/RENDIMENTO E COSTI EFFETTIVI DELL INVESTIMENTO TOTAL EXPENSE RATIO (TER): COSTI E SPESE EFFETTIVI DEL FONDO INTERNO/COMBINAZIONE LIBERA Avvertenza: per il FONDO PRUDENTE e per il FONDO EQUILIBRATO i dati relativi al TER per l anno 2016 sono riferiti al periodo 26 aprile 2016 (data di istituzione dei Fondi) - 31 dicembre FONDO PRUDENTE Totale 1,10% n.d. n.d. Commissioni di gestione 1,10% n.d. n.d. di performance - n.d. n.d. TER degli OICR sottostanti 0,52% n.d. n.d. Spese di amministrazione e custodia - n.d. n.d. Spese revisione - n.d. n.d. Spese legali e giudiziarie - n.d. n.d. Spese di pubblicazione - n.d. n.d. Altri oneri - n.d. n.d. Totale 1,62% n.d. n.d. FONDO EQUILIBRATO Totale 1,45% n.d. n.d.- Commissioni di gestione 1,45% n.d. n.d. di performance - n.d. n.d. TER degli OICR sottostanti 0,61% n.d. n.d. Spese di amministrazione e custodia - n.d. n.d. Spese revisione - n.d. n.d. Spese legali e giudiziarie - n.d. n.d. Spese di pubblicazione - n.d. n.d. Altri oneri - n.d. n.d. Totale 2,06% n.d. n.d. FONDO DINAMICO Totale 1,80% 1,80% 1,80% Commissioni di gestione 1,80% 1,80% 1,80% di performance TER degli OICR sottostanti 0,87% 0,86% 0,87% Spese di amministrazione e custodia Spese revisione 0,004% 0,004% 0,005% Spese legali e giudiziarie Spese di pubblicazione 0,002% 0,003% 0,003% Altri oneri Totale 2,68% 2,67% 2,68% COMBINAZIONE LIBERA 80 FP/20 FD Totale 1,24% n.d. n.d. Commissioni di gestione 1,24% n.d. n.d. di performance - n.d. n.d. TER degli OICR sottostanti 0,59% n.d. n.d. Spese di amministrazione e custodia - n.d. n.d. Spese revisione 0,0008% n.d. n.d. Spese legali e giudiziarie - n.d. n.d. Spese di pubblicazione 0,0003% n.d. n.d. Altri oneri - n.d. n.d. Totale 1,83% n.d. n.d. Pagina 6 di 7

46 PARTE II DEL PROSPETTO D OFFERTA ILLUSTRAZIONE DEI DATI PERIODICI DI RISCHIO/RENDIMENTO E COSTI EFFETTIVI DELL INVESTIMENTO Annotazioni: il totale del TER può non coincidere con la somma degli elementi che lo compongono per effetto degli arrotondamenti; la quantificazione degli oneri fornita non tiene conto di quelli gravanti direttamente sull Investitore-Contraente, da pagare al momento della sottoscrizione e del rimborso. Pagina 7 di 7

47 Offerta al pubblico di TRIPLO ASSIMOCO Prodotto finanziario assicurativo di tipo Unit Linked PARTE III (Mod. VU4PIII-0317)