Assicurazione a premio unico di capitale differito index linked con bonus di premorienza

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1 VALORE SICURO Assicurazione a premio unico di capitale differito index linked con bonus di premorienza Il presente Prospetto informativo completo si compone delle seguenti parti: Scheda sintetica Parte I Informazioni sull investimento finanziario e sulle coperture assicurative Parte II Illustrazione dei dati storici di rischio/rendimento dell investimento finanziario Parte III Altre informazioni (Tariffa 04IL456) L offerta di cui al presente Prospetto, depositato in CONSOB il 05/05/2009, è valida dal 05/05/2009 al 10/06/2009, salvo chiusura anticipata in caso di esaurimento del plafond disponibile. Il Prospetto informativo è volto ad illustrare all Investitore-contraente le principali caratteristiche del prodotto offerto. La Scheda sintetica, la Parte I e la Parte II del Prospetto informativo devono essere consegnate all Investitorecontraente, unitamente alle Condizioni contrattuali, prima della sottoscrizione del Modulo di Proposta-polizza. Per informazioni più dettagliate si raccomanda la lettura della Parte III del Prospetto informativo che deve essere consegnata gratuitamente su richiesta dell Investitore-contraente.. FASCICOLO INFORMATIVO Mod. LV71L - Ed. 05/2009 LIGURIA VITA S.p.A. Sede Sociale e Direzione Generale: Via Milano, Segrate (MI) -Italia- Tel Fax Sociale i.v. - Partita IVA Codice Fiscale e Reg. Impr. n R.E.A Impresa autorizzata all esercizio delle assicurazioni sulla vita e della relativa riassicurazione con D.M n (G.U n. 137) soggetta a direzione e coordinamento ai sensi dell art C.C. da Fondiaria-Sai.

2 INDICE PAG. PARTE I 1 di 12 PARTE II 1 di 2 PARTE III 5 di 5 CONDIZIONI CONTRATTUALI 5 di 5 PROPOSTA 5 di 5 GLOSSARIO 4 di 4 INFORMATIVA 2 di 2

3 La presente Parte I è stata depositata in CONSOB in data 05/05/2009 ed è valida dal 05/05/2009 PARTE I DEL PROSPETTO INFORMATIVO INFORMAZIONI SULL INVESTIMENTO FINANZIARIO E SULLE COPERTURE ASSICURATIVE A) INFORMAZIONI GENERALI 1 L Impresa assicuratrice ed il Gruppo di appartenenza La LIGURIA VITA S.p.A. (nel seguito Società) è Impresa autorizzata all esercizio delle assicurazioni sulla vita con Decreto del Ministero dell Industria, del Commercio e dell Artigianato n del 4/6/1990 e pubblicato sulla Gazzetta Ufficiale n 137 del 14/6/1990. È una società del Gruppo FONDIARIA SAI - S.P.A. La Sede Legale e la Direzione Generale sono ubicate in Segrate, Via Milano, (MI) Italia tel fax 02/ , sito Internet : indirizzo di posta elettronica: vita@liguriassicurazioni.it. Per maggiori informazioni si rinvia alla Parte III, sez. A, par. 1, del Prospetto informativo. 2 Rischi generali connessi all investimento finanziario VALORE SICURO - Assicurazione a premio unico di capitale differito index linked con bonus di premorienza (tariffa 04IL456) è un assicurazione sulla vita di tipo index linked. Le assicurazioni index linked sono contratti in cui l entità delle somme dovute dall impresa assicuratrice dipende dal valore di uno o più parametri di riferimento costituiti da indici o da strumenti finanziari - per seguire l andamento dei quali l impresa acquisisce attività finanziarie con specifiche caratteristiche (portafoglio finanziario strutturato sottostante il contratto). Pertanto le assicurazioni index linked comportano rischi finanziari a carico degli Investitoricontraenti, riconducibili all andamento dei parametri di riferimento, in funzione del particolare meccanismo di collegamento delle somme dovute ai parametri stessi. Esiste la possibilità che l Investitore-contraente ottenga da queste assicurazioni, al momento del rimborso, un ammontare inferiore al capitale investito. In relazione alla natura dei parametri di riferimento di questa index linked, la sua stipulazione comporta per l Investitore-contraente i profili di rischio propri di un investimento obbligazionario e, per alcuni aspetti, anche quelli di un investimento azionario. La garanzia fornita dalla Società sull ammontare delle prestazioni previste in caso di vita dell Assicurato, attenua ma non elimina i rischi a carico dell Investitore-contraente: il rischio, tipico dei titoli di capitale (es. azioni), collegato alla variabilità del prezzo di un titolo dipendente sia dalle aspettative di mercato sulle prospettive di andamento economico dell emittente (rischio specifico) che dalle generali fluttuazioni del mercato sul quale il titolo è negoziato (rischio generico o sistematico); il rischio connesso all eventualità che l emittente di un titolo di debito (es. obbligazioni), per effetto di un deterioramento della sua solidità patrimoniale, non sia in grado di pagare gli interessi o di rimborsare il capitale (rischio emittente o di controparte); il prezzo del titolo risente di tale rischio variando al modificarsi del grado di solvibilità (merito creditizio) dell emittente; un indicatore sintetico del merito creditizio di un emittente è il rating che viene assegnato da agenzie internazionali indipendenti; il rischio collegato alla variabilità del prezzo di un titolo di debito derivante dalle fluttuazioni dei tassi di interesse di mercato (rischio di interesse); tali fluttuazioni, infatti, si riflettono sul prezzo (e quindi sul rendimento) del titolo in modo tanto più accentuato - soprattutto nel caso di un titolo a tasso fisso quanto più è lunga la sua vita residua: un aumento dei tassi di mercato comporterà una diminuzione del prezzo del titolo e viceversa; il rischio di liquidità: la liquidità di uno strumento finanziario consiste nella sua attitudine a trasformarsi prontamente in moneta senza perdita di valore e dipende principalmente dalle caratteristiche del mercato in cui il titolo è trattato; nel presente caso, gli strumenti finanziari a copertura degli impegni della Società non sono oggetto di un effettiva trattazione: il loro valore viene calcolato da un soggetto appositamente designato (Agente per il Calcolo); Pag. 1 di 12

4 il rischio di cambio: il risultato complessivo dell investimento in un titolo denominato in una valuta diversa da quella di riferimento utilizzata dall investitore, è condizionato dalla variazione dei tassi di cambio; il rischio da effetto leva : l utilizzo di strumenti derivati consente di assumere posizioni di rischio sui parametri di riferimento, superiori agli esborsi inizialmente sostenuti per aprire tali posizioni; di conseguenza, una lieve variazione dei valori di mercato dei parametri di riferimento può avere un impatto amplificato in termini di guadagno o di perdita sullo strumento derivato acquistato rispetto al caso in cui non si faccia uso della leva; altri fattori di rischio: le operazioni sui mercati emergenti potrebbero esporre l investitore a rischi aggiuntivi connessi al fatto che tali mercati potrebbero essere regolati in modo da offrire ridotti livelli di garanzia e protezione agli investitori. Sono poi da considerarsi i rischi connessi alla situazione politico-finanziaria del paese di appartenenza degli emittenti. 3 Situazioni di conflitto di interessi Le situazioni di conflitto di interessi sono illustrate nella Parte III, sez. E, par. 9, del Prospetto informativo. B) INFORMAZIONI sul prodotto finanziario-assicurativo di tipo index linked 4 Descrizione del contratto e impiego dei premi 4.1 Caratteristiche del contratto L assicurazione è destinata ad Assicurati che, alla decorrenza del contratto, abbiano età compresa fra i 18 e i 75 anni. Dietro versamento di un premio unico, l assicurazione intende cogliere le opportunità di incremento del capitale offerte dai mercati finanziari nell orizzonte temporale individuato dalla durata contrattuale. Inoltre, ferma restando l assunzione da parte dell Investitore-contraente dei rischi finanziari richiamati al par. 2, in caso di vita dell Assicurato alla scadenza, il capitale nominale dell assicurazione risulta protetto da eventuali andamenti negativi. Infatti, a copertura degli impegni assunti con l assicurazione la Società acquisisce un portafoglio finanziario strutturato, collegato ad un parametro di riferimento costituito da un indice azionario. Con l assicurazione, la Società garantisce le seguenti prestazioni: Prestazioni in caso di vita dell Assicurato alla scadenza: 1. il pagamento del capitale di rimborso, pari alla somma dei due seguenti importi: il capitale nominale dell assicurazione (coincidente con quello del portafoglio finanziario strutturato sottostante il contratto), pari al premio al netto delle spese di emissione e del costo del bonus in caso di morte; 2. l incremento da indicizzazione, pari a una percentuale dello stesso capitale nominale, compresa fra lo 0% e il 48%, dipendente dall andamento del parametro di riferimento. Prestazioni in caso di decesso dell Assicurato nel corso della durata contrattuale: il pagamento di un capitale pari al valore del portafoglio finanziario strutturato sottostante il contratto; il pagamento di un bonus in percentuale del capitale nominale. 4.2 Durata del contratto La durata del contratto è pari a 6 anni e 52 giorni, con data di decorrenza 10/06/2009 e data di scadenza 01/08/ Orizzonte temporale minimo di investimento Poiché la protezione del capitale nominale da eventuali andamenti negativi dei mercati finanziari è garantita solo alla scadenza del contratto, l orizzonte temporale minimo di investimento consigliato per ammortizzare i costi previsti dal contratto coincide con la durata contrattuale. 4.4 Versamento dei premi L assicurazione richiede il versamento alla Società di un premio unico anticipato non frazionabile di almeno Euro 2.500,00. Una parte del premio versato viene utilizzata dalla Società per far fronte al rischio demografico relativo al bonus in caso di morte; pertanto tale parte, così come quella trattenuta a fronte delle Pag. 2 di 12

5 spese di emissione e dei costi di caricamento, non concorre alla formazione del capitale investito nel portafoglio finanziario strutturato. La seguente tabella riporta la scomposizione del premio riferita all importo minimo di Euro 2.500,00 nonché ad un importo di Euro ,00. Scomposizione % per un premio pari a Euro: 2.500, ,00 Voci di costo: A Costi di caricamento 7,58% 7,64% B Costi delle garanzie e/o immunizzazione 0,00% 0,00% C Altri costi contestuali al versamento 0,00% 0,00% D Bonus e premi 0,00% 0,00% E Costi delle coperture assicurative 0,25% 0,25% F Spese di emissione 1,00% 0,25% Componenti dell investimento finanziario: G Premio versato 100,00% 100,00% H=G-(E+F) Capitale nominale 98,75% 99,50% I=H-(A+B+C-D) Capitale investito 91,17% 91,86% I.1 Componente obbligazionaria 80,24% 80,84% di cui: I.2 Componente derivativa Pag. 3 di 12

6 B.1) INFORMAZIONI SULL INVESTIMENTO FINANZIARIO 5 Descrizione dell investimento finanziario Il premio versato, al netto delle spese di emissione, dei costi di caricamento e per il bonus in caso di morte, costituisce il capitale investito dalla Società in un portafoglio finanziario strutturato, formato da una componente obbligazionaria e da una componente derivativa collegata all andamento del parametro di riferimento. I pagamenti previsti dal portafoglio strutturato (valore del capitale rimborsabile alla scadenza oppure anticipatamente in caso di riscatto o di decesso dell Assicurato) sono correlati in una certa misura, mediante la componente derivativa, all andamento dell indice azionario che costituisce il parametro di riferimento. Per la descrizione della componente obbligazionaria si rinvia al par. 5.1; per quella derivativa e per il parametro di riferimento collegato, si rinvia al par Come specificato alla sez. B.2, par. 6, il portafoglio finanziario strutturato prevede alla scadenza il rimborso del 100% del suo valore nominale, maggiorato dell incremento da indicizzazione, se positivo, pari a una percentuale dello stesso valore nominale. Fermo restando che la Società garantisce comunque, in caso di vita dell Assicurato alla scadenza, il pagamento del capitale nominale dell assicurazione maggiorato dell eventuale incremento da indicizzazione, come specificato al par. 6, si ricorda che i rischi finanziari richiamati al precedente par. 2 restano a carico dell Investitore-contraente. In particolare, si richiama l attenzione sul rischio connesso alla variabilità del rendimento a scadenza del capitale investito, sul rischio di liquidità e su quello legato alla solvibilità dei soggetti emittenti il portafoglio finanziario strutturato: infatti, il deterioramento del loro merito creditizio influenza negativamente il valore del portafoglio finanziario strutturato, da cui dipendono la prestazione prevista in caso di morte dell Assicurato (ad eccezione del bonus) ed il valore di riscatto dell assicurazione. 5.1 La componente obbligazionaria dell investimento finanziario Di seguito sono riportate le principali informazioni riguardanti la componente obbligazionaria del portafoglio finanziario strutturato (alla data di riferimento del 08/04/2009). a) Denominazione: titolo di Stato di tipo zero coupon bond BTP Principal Strip, emesso il 20/04/2005 con scadenza il 01/08/2015 (codice ISIN IT ). b) Emittente: Repubblica Italiana, Ministero dell Economia e delle Finanze, via XX Settembre 97, Roma. c) Rating Emittente: A+ (Standard & Poor s); Aa2 (Moody s). d) Valuta di denominazione: Euro. e) Durata residua: 6 anni e 52 giorni (dalla decorrenza 10/06/2009 alla scadenza 01/08/2015). f) Valore di acquisto: 81,25% del valore nominale del portafoglio strutturato. g) Valore di rimborso: 100% del valore nominale del portafoglio strutturato. h) Cedole periodiche: assenti. i) Mercato di quotazione: il titolo non è quotato. La valutazione è fatta dall Agente per il Calcolo Société Générale, con sede in Boulevard Haussmann 29, Parigi (Francia). Al riguardo, si rinvia a quanto precisato al precedente par. 2 circa il rischio di liquidità. j) Rendimento: il tasso di rendimento nominale annuo è zero (zero coupon bond). Il tasso annuo di rendimento effettivo lordo è pari al 3,44%. 5.2 La componente derivativa dell investimento finanziario Di seguito sono riportate le principali informazioni riguardanti la componente derivativa del portafoglio finanziario strutturato (alla data di riferimento del 08/04/2009). a) Tipologia: strumento finanziario derivato denominato 6 Years Cliquet option on DJ EuroStoxx50, costituito da un opzione di tipo cliquet call con ladder che consente il collegamento con il parametro di riferimento rappresentato dall indice azionario. Fornisce l importo corrispondente all incremento da indicizzazione. b) Emittente (controparte) e Agente per il Calcolo: BNP Paribas SA, con sede legale in Boulevard des Italiens Honore 16, Parigi (Francia). BNP Paribas SA, al primo posto fra le Pag. 4 di 12

7 banche francesi, controlla uno dei principali gruppi bancari internazionali, presente in oltre 85 Paesi, con posizioni consolidate in Asia e una presenza significativa negli Stati Uniti. c) Rating Emittente: AA (Standard & Poor s) e Aa1 (Moody s). d) Valore iniziale: 11,07% del valore nominale del portafoglio strutturato. e) Parametro di riferimento: l incremento da indicizzazione è direttamente collegato al Dow Jones Euro Stoxx 50 Index. L indice come riportato sul circuito Bloomberg al codice SX5E esprime il prezzo medio ponderato (con limite superiore del peso pari al 10%), in base alla capitalizzazione, di 50 selezionati titoli azionari blue-chip quotati alle Borse Valori dei Paesi partecipanti all Unione Monetaria Europea. Nell indice sono rappresentanti tutti i più importanti settori economici. I valori ufficiali di chiusura dell indice sono anche riportati sui principali quotidiani economici, in particolare Il Sole 24 Ore. f) Meccanismo di indicizzazione: alla scadenza del contratto, l importo corrispondente all incremento da indicizzazione è pari a una percentuale del valore nominale del portafoglio strutturato. La percentuale sarà la maggiore fra la percentuale indicizzata e la percentuale consolidata alla data di rilevazione del 27/07/2015, calcolate come segue: 1. Ad ogni data di rilevazione, il valore della percentuale indicizzata si ottiene aggiornando quello del 10 giugno dell anno precedente (valore precedente) con la seguente regola: se la performance annua dell indice risulta almeno pari all 8%, al valore precedente si sommano 8 punti percentuali; se la performance annua risulta compresa fra lo 0% e l 8%, al valore precedente si somma il 100% della suddetta performance positiva; Pag. 4 di 11 se la performance annua è negativa, al valore precedente si somma il 30% della suddetta performance negativa (quindi la percentuale indicizzata diminuisce). 2. La percentuale consolidata viene determinata in funzione del massimo valore raggiunto dalla percentuale indicizzata alle date di rilevazione previste, come indicato nella seguente tabella. Massimo valore raggiunto dalla percentuale Percentuale consolidata indicizzata inferiore a 8,50% 0,00% almeno 8,50% e inferiore a 17,00% 8,50% almeno 17,00% e inferiore a 25,50% 17,00% almeno 25,50% e inferiore a 34,00% 25,50% almeno 34,00% 34,00% Se una delle suddette date significative per l indicizzazione non coinciderà con un giorno in cui è prevista la rilevazione dell indice, si utilizzerà il valore ufficiale di chiusura del primo giorno di rilevazione successivo. Per i casi di sospensione o di sostanziale limitazione delle contrattazioni borsistiche che, ad una delle date rilevanti per l indicizzazione, rendano impossibile la rilevazione o la determinazione del valore dell indice o, comunque, ne compromettano la significatività, nonché per l eventualità che l indice venga modificato in modo sostanziale (anche perchè sostituito da un altro indice) oppure non sia più disponibile, l Agente per il Calcolo applicherà la regolamentazione stabilita al riguardo. I valori riportati dai quotidiani o dai provider non impegnano in alcun modo l Agente per il Calcolo che utilizzerà, ai fini della determinazione delle prestazioni contrattuali, i valori pubblicati dallo sponsor del parametro di riferimento o dal mercato ufficiale di negoziazione dello stesso. B.2) INFORMAZIONI SULLA CORRESPONSIONE DI IMPORTI PERIODICI E SUL RIMBORSO DELL INVESTIMENTO 6 Rimborso del capitale investito alla scadenza del contratto (caso vita) Alla scadenza del contratto la Società corrisponderà al Beneficiario designato, qualora l Assicurato sia in vita, il capitale di rimborso pari al capitale nominale dell assicurazione maggiorato dell incremento da indicizzazione, se positivo, in percentuale dello stesso capitale nominale. La percentuale, compresa fra lo 0% e il 48%, sarà determinata in funzione dell andamento dell indice Pag.5 di 12

8 azionario costituente il parametro di riferimento, secondo il meccanismo di indicizzazione illustrato al precedente par Il capitale nominale dell assicurazione è pari al premio versato, diminuito delle spese di emissione di Euro 25,00 e del costo del bonus in caso di morte (vedi sez. C, par. 9). Qualora il versamento del premio, con relativa emissione del contratto, venga effettuato prima della data di decorrenza, il suddetto capitale viene maggiorato degli interessi di preinvestimento. Gli interessi di preinvestimento sono calcolati sul premio unico al netto delle spese di emissione e del costo del bonus in caso di morte, applicando il tasso annuo di interesse semplice dell 1%, per il periodo intercorrente fra la data di emissione e la data di decorrenza del contratto. L ammontare del suddetto capitale di rimborso è garantito direttamente dalla Società. Pertanto, alla scadenza del contratto, in caso di vita dell Assicurato, la Società corrisponderà l intero capitale di rimborso, anche nel caso di insolvenza degli emittenti il portafoglio strutturato. 6.1 Rappresentazione dei possibili rendimenti a scadenza del capitale investito La tabella seguente fornisce una rappresentazione dei profili di rischio dell investimento finanziario, riportando gli scenari probabilistici di rendimento a scadenza del capitale investito, sulla base di simulazioni numeriche effettuate nel rispetto del principio della neutralità al rischio. Scenari di rendimento a scadenza del capitale investito Probabilità evento A. Il rendimento è negativo 13,70% B. Il rendimento è positivo ma inferiore a quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 42,39% contratto C. Il rendimento è positivo e in linea con quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 38,85% contratto D. Il rendimento è positivo e superiore a quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 5,06% contratto Coerentemente con gli scenari di rendimento indicati nella precedente tabella con le lettere A, B, C e D, si riportano di seguito alcune esemplificazioni numeriche del capitale a scadenza. Premio versato 2.500,00 Capitale investito 2.279,22 Capitale nominale dell assicurazione 2.468,83 n Valore iniziale dell investimento (in % del capitale nominale) 92,32% Scenari di rendimento a scadenza A B C D Prob Probabilità dell evento 13,70% 42,39% 38,85% 5,06% Val Valore dell investimento a scadenza (in del capitale nominale) 43,97% 100,42% 117,00% 134,22% Capitale a scadenza 1.085, , , ,66 Attenzione: le simulazioni hanno l esclusivo scopo di agevolare la comprensione del profilo di rischio dell investimento finanziario. 7 Rimborso del capitale investito prima della scadenza del contratto (riscatto) Trascorso almeno un anno dalla decorrenza, l Investitore-contraente può esercitare il diritto al riscatto. In tal caso il contratto si risolve definitivamente e all Investitore-contraente viene corrisposto il relativo valore di riscatto. Il valore di riscatto è pari al valore del portafoglio finanziario strutturato sottostante il contratto (valore dell investimento) ridotto del 5%, come indicato alla sez. C, par Il valore dell investimento è ottenuto moltiplicando il capitale nominale dell assicurazione per il valore unitario di riferimento (vedi sez. E, par. 15) rilevato il primo giorno lavorativo della seconda settimana successiva a quella in cui la Società avrà ricevuto la richiesta di riscatto. La Società non garantisce alcun importo minimo per il valore dell investimento, pertanto il valore di riscatto potrebbe risultare inferiore al capitale investito. Pag. 6 di 12

9 Per informazioni circa le modalità di riscatto si rinvia alla sez. D, par Rappresentazione dei possibili rendimenti del capitale investito in caso di riscatto al 3 anno La tabella seguente fornisce una rappresentazione degli scenari probabilistici di rendimento del capitale investito in caso di riscatto esercitato alla fine del 3 anno, sulla base di simulazioni numeriche effettuate nel rispetto del principio della neutralità al rischio. Scenari di rendimento del capitale investito in caso di riscatto al 3 Probabilità evento anno A. Il rendimento è negativo 66,90% B. Il rendimento è positivo ma inferiore a quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 11,98% contratto C. Il rendimento è positivo e in linea con quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 13,22% contratto D. Il rendimento è positivo e superiore a quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 7,90% contratto Coerentemente con gli scenari di rendimento indicati nella precedente tabella con le lettere A, B, C e D, si riportano di seguito alcune esemplificazioni numeriche del valore dell investimento e del corrispondente valore di riscatto alla fine del 3 anno. Premio versato 2.500,00 Capitale investito 2.279,22 Capitale nominale dell assicurazione 2.468,83 Valore iniziale dell investimento ( (in % del capitale nominale) 92,32% Scenari di rendimento in caso di riscatto al 3 anno A B C D Prob Probabilità dell evento 66,90% 11,98% 13,22% 7,90% Valore dell investimento al 3 anno (in % del capitale nominale) 88,96% 100,73% 105,74% 113,49% Valore di riscatto 2.196, , , ,88 Attenzione: le simulazioni hanno l esclusivo scopo di agevolare la comprensione del profilo di rischio dell investimento finanziario. B.3) INFORMAZIONI SULLE COPERTURE ASSICURATIVE PER RISCHI DEMOGRAFICI (CASO MORTE, ALTRI EVENTI ASSICURATI) 8 Prestazioni assicurative cui ha diritto il Beneficiario Oltre alle prestazioni illustrate alla sez. B.2 per il caso di vita dell Assicurato, l assicurazione prevede le seguenti prestazioni. 8.1 Copertura assicurativa caso morte In caso di morte dell Assicurato prima della scadenza del contratto è previsto il diritto alla riscossione, da parte dei Beneficiari designati, di un capitale pari al valore del portafoglio finanziario strutturato sottostante il contratto (valore dell investimento) maggiorato di un bonus. Il valore dell investimento è ottenuto moltiplicando il capitale nominale dell assicurazione per il valore unitario di riferimento (vedi sez. E, par. 15) rilevato il primo giorno lavorativo della seconda settimana successiva a quella in cui la Società avrà ricevuto la denuncia del decesso. Il bonus è stabilito in funzione dell età dell Assicurato espressa in anni interi (arrotondata per eccesso o per difetto a seconda che la frazione di anno superi o meno i 6 mesi) alla data di decorrenza del contratto. Il suo importo non potrà comunque superare Euro ,00 e risulterà pari alla seguente percentuale del capitale nominale dell assicurazione: Pag. 7 di 12

10 30% se l età è inferiore a 45 anni, 10% se l età è compresa fra 45 e 54 anni, 2% se l età è compresa fra 55 e 75 anni. Si riportano di seguito alcuni esempi di calcolo delle prestazioni previste in caso di decesso dell Assicurato prima della scadenza. Premio versato 2.500,00 Capitale nominale dell assicurazione 2.468,83 Età dell Assicurato alla decorrenza del contratto 40 anni 50 anni 60 anni Bonus (in % del capitale nominale) 30,00% 10,00% 2,00% Valore dell investimento al decesso (in % del cap. nominale) 80,14% 88,72% 94,23% Capitale di premorienza 2.719, , ,76 La Società non garantisce alcun importo minimo per il valore dell investimento, pertanto la prestazione da corrispondere in caso di decesso potrebbe risultare inferiore al capitale investito. ***** La Società effettua i pagamenti presso il proprio domicilio o quello del competente intermediario incaricato, dietro presentazione dell originale della polizza e delle eventuali appendici. Come precisato dalle Condizioni contrattuali, i pagamenti vengono effettuati entro 30 giorni dalla data in cui è sorto il relativo obbligo (al riguardo, si ricorda che deve anche essere trascorsa la data stabilita per determinare il valore dell investimento), purché a tale data - definita in relazione all evento che causa il pagamento - sia stata ricevuta tutta la documentazione necessaria (vedi allegato A richiamato dall articolo Pagamenti della Società delle Condizioni contrattuali), finalizzata a verificare l esistenza dell obbligo stesso, individuare gli aventi diritto e adempiere agli obblighi di natura fiscale; altrimenti, la Società effettuerà il pagamento entro 30 giorni dal ricevimento della suddetta documentazione completa. In ogni caso è fatto salvo quanto stabilito alla sez. E, par. 15, per eventuali situazioni di forza maggiore. Si ricorda che i diritti derivanti dal contratto di assicurazione - ad eccezione del diritto alle rate di premio - si prescrivono in due anni da quando si è verificato il fatto su cui il diritto stesso si fonda. Pertanto, il decorso del termine di due anni, se non adeguatamente sospeso o interrotto, determina l estinzione dei diritti derivanti dal contratto; si precisa che gli importi dovuti dalla Società in base al contratto di cui al presente Prospetto informativo - e non reclamati dagli aventi diritto entro il suddetto termine di due anni - sono devoluti per legge al Fondo istituito dalla L. 23/12/2005 n C) INFORMAZIONI ECONOMICHE (COSTI, AGEVOLAZIONI, REGIME FISCALE) 9 Regime dei costi del prodotto 9.1 Costi direttamente a carico dell Investitore-contraente Spese fisse A fronte delle spese di emissione del contratto, la Società preleva dal premio versato un costo fisso di Euro 25, Costi di caricamento A fronte delle spese commerciali, finanziarie e amministrative, il contratto prevede costi di caricamento pari al 7,68% del capitale nominale dell assicurazione (premio al netto delle spese di emissione e del costo del bonus in caso di morte) Costo delle coperture assicurative previste dal contratto A fronte del rischio demografico relativo al bonus in caso di morte, il costo trattenuto è pari allo 0,25% del capitale nominale dell assicurazione. Pag. 8 di 12

11 9.1.4 Costi di rimborso del capitale prima della scadenza In caso di riscatto viene trattenuto un costo pari al 5% del valore dell investimento. ***** La seguente tabella riporta, con riferimento alle precedenti componenti di costo, la quota parte percepita in media dagli intermediari incaricati. Tipologia Costo Quota parte percepita in media dagli intermediari Spese di emissione Euro 25,00 2,75% Costi di caricamento 7,68% 35,90% 10 Regime fiscale La componente del premio di assicurazione appositamente indicata dalla Società per le coperture di rischio dà diritto ad una detrazione del 19% dall imposta sul reddito dichiarato dall Investitorecontraente a fini IRPEF, alle condizioni e nei limiti fissati dalla legge. Le somme dovute dalla Società in dipendenza di contratti di assicurazione sulla vita, corrisposte in caso di morte o di invalidità permanente, ovvero di non autosufficienza nel compimento degli atti della vita quotidiana, sono esenti dall IRPEF. Le somme corrisposte in caso di morte sono anche esenti dall imposta sulle successioni. Negli altri casi, la tassazione del rendimento maturato sulle somme corrisposte dipende dalle modalità di erogazione delle stesse. Per maggiori informazioni si rinvia alla Parte III, sez. D, par. 7. D) INFORMAZIONI SULLE MODALITà di sottoscrizione, rimborso/riscatto 11 Modalità di sottoscrizione, revoca e recesso 11.1 Modalità di sottoscrizione Per sottoscrivere l assicurazione è necessario compilare in ogni sua parte e sottoscrivere il Modulo di proposta allegato al presente Prospetto informativo. Il contratto viene concluso - contestualmente o successivamente alla sottoscrizione del Modulo di proposta - al momento in cui l Investitore-contraente riceve dalla Società la polizza debitamente firmata o altra comunicazione scritta attestante l assenso della Società stessa. Le garanzie entrano in vigore alle ore 24 della data di decorrenza indicata nella scheda contrattuale, purché il contratto sia già concluso e sia stato versato il premio unico. Nel caso in cui la conclusione del contratto e/o il versamento del premio unico siano avvenuti successivamente alla decorrenza, le garanzie entrano in vigore alle ore 24 del giorno del versamento o, se successivo, del giorno di conclusione del contratto. Fermo restando che le parti possono contrattualmente stabilire modalità specifiche per il pagamento del premio, l Investitore-contraente dovrà versare il premio alla Società tramite il competente intermediario incaricato, scegliendo una delle seguenti modalità: assegno bancario, postale o circolare non trasferibile, tratto o emesso all ordine della Società, contro rilascio di apposita quietanza sottoscritta dalla Società o dall intermediario incaricato, purché espressamente in tale sua qualità; bonifico (o eventuali altre forme di addebito sul conto corrente bancario o postale dell Investitore-contraente, se stabilite contrattualmente dalle parti) con accredito sull apposito conto corrente intestato alla Società o all intermediario incaricato, purché espressamente in tale sua qualità. In tal caso, la relativa scrittura di addebito ha valore di quietanza e la data di versamento del premio coincide con la data di valuta del relativo accredito riconosciuta alla Società o con la data dell operazione, se successiva a quella di valuta. È comunque fatto divieto all intermediario incaricato di ricevere denaro contante a titolo di pagamento del premio. Per maggiori informazioni si rinvia alla Parte III, sez. C, par. 5. Pag. 9 di 12

12 11.2 Modalità di revoca della proposta Prima della conclusione del contratto, l Investitore-contraente ha sempre la facoltà di revocare la proposta di assicurazione, dandone comunicazione alla Società tramite raccomandata o telefax. In tal caso l Investitore-contraente ha diritto alla restituzione delle somme eventualmente già pagate, entro 30 giorni dal ricevimento da parte della Società della suddetta comunicazione Diritto di recesso dal contratto L Investitore-contraente può recedere dal contratto entro 30 giorni dalla sua conclusione, dandone comunicazione alla Società con lettera raccomandata o telefax contenente gli elementi identificativi del contratto. Il recesso ha l effetto di liberare le parti da qualsiasi obbligazione derivante dal contratto, a decorrere dalle ore 24 del giorno di invio della comunicazione di recesso, quale risulta dal timbro postale della raccomandata o dalla data del telefax. Entro 30 giorni dal ricevimento da parte della Società della comunicazione del recesso, dietro consegna dell'originale della polizza e delle eventuali appendici, all Investitore-contraente verrà rimborsato il premio corrisposto, diminuito delle spese di emissione indicate al precedente par Modalità di rimborso/riscatto del capitale investito Per esercitare il diritto al riscatto, l Investitore-contraente deve farne richiesta mediante invio alla Società, per raccomandata A.R. o telefax, dell apposito modulo - incluso nella documentazione consegnata all Investitore-contraente e anche disponibile presso gli intermediari incaricati - debitamente compilato e sottoscritto, completo di tutta la documentazione necessaria (vedi allegato A richiamato dall articolo Pagamenti della Società delle Condizioni contrattuali). Si ricorda che il valore di riscatto potrebbe risultare inferiore al premio versato. Per le informazioni relative al proprio contratto, l Investitore-contraente potrà rivolgersi alla Società (per gli estremi dell ufficio competente si veda sez. E, par. 16.2). Per maggiori informazioni si rinvia alla Parte III, sez. C, par. 6. E) INFORMAZIONI AGGIUNTIVE 13 Legge applicabile al contratto Il contratto è assoggettato alla legge italiana. Per alcuni aspetti normativi di particolare rilievo si rinvia alla Parte III, sez. D, par Regime linguistico del contratto Il contratto e ogni documento ad esso allegato sono redatti, di norma, in lingua italiana. 15 Informazioni a disposizione degli Investitori-contraenti Sul sito Internet della Società ( e sul quotidiano Il Sole 24 Ore, in corrispondenza della denominazione VALORE SICURO, verrà pubblicato il valore unitario di riferimento del portafoglio finanziario strutturato (come somma dei valori delle componenti obbligazionaria e derivativa determinati dagli Agenti per il Calcolo), relativo al primo giorno lavorativo di ogni settimana, espresso in percentuale del valore nominale. In caso di cambiamento del quotidiano, la Società provvederà a darne tempestiva comunicazione agli Investitori-contraenti. Qualora cause di forza maggiore non consentano di rilevare il valore unitario di riferimento, i pagamenti della Società collegati al corrispondente valore dell investimento verranno rinviati fino a quando il valore unitario di riferimento si renderà nuovamente disponibile. Sul sito Internet della Società verranno pubblicati anche i rating aggiornati dell emittente (o del garante) l obbligazione. Il rating più basso verrà anche riportato sul quotidiano utilizzato per la pubblicazione della quotazione degli strumenti finanziari, come sopra specificato. Pag. 10 di 12

13 All Investitore-contraente verrà tempestivamente inviata comunicazione delle eventuali variazioni (anche normative), intervenute rispetto alle informazioni contenute nel presente Prospetto informativo, che possano avere rilevanza per il contratto sottoscritto. Entro 60 giorni da ciascun 31 dicembre, la Società invierà all Investitore-contraente l estratto conto dell assicurazione riferito alla suddetta data. L estratto conto indicherà il premio versato, le eventuali prestazioni corrisposte nell anno ed il valore unitario di riferimento del portafoglio finanziario strutturato riferito al 31 dicembre considerato. Verrà anche fornita un indicazione dei valori rilevanti ai fini dell indicizzazione. Detta informazione avrà scopo esclusivamente indicativo, basandosi sulle corrispondenti comunicazioni, anch esse indicative, fornite dagli Agenti per il Calcolo, i quali a quel momento potrebbero non essere ancora in grado di comunicare i dati definitivi. Pertanto, poiché gli Agenti per il Calcolo si riservano di sottoporre a successiva verifica i dati riportati nelle proprie comunicazioni alla Società, la Società stessa non può escludere a priori che, in sede di calcolo delle prestazioni dovute, i valori definitivi dei parametri di riferimento da utilizzare per l indicizzazione possano discostarsi in misura marginale da quelli indicativamente comunicati all Investitore-contraente. La Società invierà annualmente all Investitore-contraente l aggiornamento dei dati storici di cui alla Parte II del presente Prospetto informativo. Qualora il valore dell investimento dovesse ridursi di oltre il 30% rispetto al capitale investito (tenuto conto delle eventuali prestazioni già corrisposte), la Società ne darà comunicazione scritta all Investitore-contraente; analogamente, verrà comunicata ogni ulteriore riduzione pari o superiore al 10%. Qualora la Società ritenesse di accogliere un eventuale richiesta di trasformazione del contratto, provvederà a fornire preventivamente all Investitore-contraente la documentazione informativa prescritta dalla normativa vigente, comprensiva di un apposito documento volto a confrontare sinteticamente le principali caratteristiche del contratto in corso e di quello che risulterebbe dall operazione di trasformazione. Sul sito Internet della Società sono disponibili i Prospetti informativi aggiornati dei prodotti finanziari in corso di offerta, nonché le ulteriori informazioni previste dalla normativa vigente. 16 Recapito, anche telefonico, cui inoltrare esposti, richieste di chiarimenti, di informazioni o di invio di documentazione 16.1 Comunicazioni alla Società concernenti il contratto in corso Per tutte le comunicazioni alla Società concernenti il contratto in corso, l Investitore-contraente potrà avvalersi del tramite dell intermediario incaricato dalla Società, al quale è assegnata la competenza sulla polizza (l elenco degli intermediari incaricati è disponibile presso la Direzione della Società ed è riportato sul sito Internet della stessa), oppure potrà inviare le stesse direttamente a: LIGURIA VITA S.p.A.. Direzione Vita Via Milano, SEGRATE Fax. (+39) specificando gli elementi identificativi del contratto, compresa la Divisione a cui la polizza fa riferimento Richieste di chiarimenti, di informazioni o di invio di documentazione Per richieste di chiarimenti, di informazioni inerenti il proprio contratto o di invio della documentazione informativa disponibile, l Investitore-contraente potrà rivolgersi alla Società: LIGURIA VITA S.P.A. Ufficio Assistenza Clienti Via Milano, SEGRATE Fax: Telefono Informazioni sulla Società e sui prodotti offerti sono disponibili sul sito Internet Reclami Eventuali reclami riguardanti il rapporto contrattuale o la gestione dei sinistri devono essere inoltrati per iscritto alla Società: Pag. 11 di 12

14 LIGURIA VITA S.p.A. Ufficio Reclami Via Milano, SEGRATE Fax: (+39) ufficio.reclami@liguriassicurazioni.it Fatta salva la facoltà di ricorrere a sistemi conciliativi ove esistenti o, comunque, di adire l Autorità Giudiziaria (in tal caso il reclamo esula dalla competenza dell ISVAP), qualora l esponente non si ritenga soddisfatto dell esito del reclamo o in caso di assenza di riscontro nel termine massimo di 45 giorni, potrà rivolgersi, corredando l esposto con la copia del reclamo presentato alla Società e dell eventuale riscontro fornito dalla stessa: per questioni attinenti al contratto, nonché al comportamento di agenti, mediatori o broker (e loro collaboratori) e produttori diretti e al comportamento della Società (esclusi i casi di vendita diretta), all ISVAP, Servizio Tutela degli Utenti, Via del Quirinale Roma, telefono (+39) , per questioni attinenti alla trasparenza informativa, nonché al comportamento di soggetti abilitati all intermediazione assicurativa (intermediari incaricati diversi da quelli richiamati al punto precedente) e al comportamento della Società nei casi di vendita diretta, alla CONSOB, Via G.B. Martini Roma, oppure Via Broletto Milano, telefono (+39) / (+39) Il reclamo deve inoltre contenere: nome, cognome e domicilio del reclamante (con eventuale recapito telefonico), individuazione dei soggetti di cui si lamenta l operato, breve descrizione del motivo della lamentela ed ogni documento utile per descrivere più compiutamente il fatto e le relative circostanze. Si evidenzia che i reclami per l accertamento dell osservanza della vigente normativa di settore vanno presentati direttamente all Autorità competente. ***** DICHIARAZIONE DI RESPONSABILITÀ LIGURIA VITA S.p.A., con sede legale in Italia Sede e Direzione in Segrate Via Milano, 2 si assume la responsabilità della veridicità e della completezza dei dati e delle notizie contenuti nel presente Prospetto informativo. L Amministratore Unico Marco FUSCIANI Pag. 12 di 12

15 La presente Parte II è stata depositata in CONSOB in data 5/5/2009 ed è valida dal 5/5/2009 PARTE II DEL PROSPETTO INFORMATIVO ILLUSTRAZIONE DEI DATI STORICI DI RISCHIO/RENDIMENTO DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO DATI STORICI DI RISCHIO/RENDIMENTO DELL INVESTIMENTO FINANZIARIO Il seguente grafico a barre illustra, sui base semestrale, il valore del portafoglio finanziario strutturato (in % del valore nominale). Il suddetto valore non tiene conto dei costi di riscatto a carico dell Investitore-contraente (vedi Parte I, sez. C. par ) ,32% Attenzione: l andamento passato non è indicativo di quello futuro. Pag. 1 di 2

16 Il seguente grafico lineare riproduce, su base annua, l andamento passato del parametro di riferimento per un periodo analogo alla durata del contratto. Viene anche rappresentato l andamento appositamente replicato nel medesimo orizzonte temporale - del valore della componente derivativa del portafoglio finanziario strutturato. Il valore iniziale del parametro di riferimento e della componente derivativa è stato posto uguale a 100, in maniera da facilitarne il confronto. 600% 550% 500% 450% 400% 350% 300% 250% 200% 150% 100% 50% 8/04/2003 8/04/2004 8/04/ /04/ /04/2007 8/04/2008 8/04/2009 Performance indice Componente Derivata Attenzione: l andamento passato non è indicativo di quello futuro. Pag. 2 di 2

17 La presente Parte III è stata depositata in CONSOB in data 5/5/2009 ed è valida dal 5/05/2009 PARTE III DEL PROSPETTO INFORMATIVO ALTRE INFORMAZIONI Offerta pubblica di sottoscrizione di VALORE SICURO prodotto finanziario-assicurativo di tipo index linked A) INFORMAZIONI GENERALI 1 L Impresa assicuratrice ed il Gruppo di appartenenza La LIGURIA VITA S.p.A. (nel seguito Società) è Impresa autorizzata all esercizio delle assicurazioni sulla vita con Decreto del Ministero dell Industria, del Commercio e dell Artigianato n del 4/6/1990 e pubblicato sulla Gazzetta Ufficiale n 137 del 14/6/1990. È una società del Gruppo FONDIARIA SAI -S.P.A. La Sede Legale e la Direzione Generale sono ubicate in Segrate, Via Milano, (MI) Italia tel fax 02/ , sito Internet : indirizzo di posta elettronica: vita@liguriassicurazioni.it. La Società di revisione incaricata è la Reconta Ernst & Young, con sede legale in Roma, via Romagnosi, I soggetti distributori La distribuzione è curata dalla Società tramite propri dipendenti, nonché tramite i propri Agenti incaricati e i broker. L elenco degli Agenti incaricati, con le relative informazioni, è consultabile sul sito Internet della Società. 3 La società di revisione L incarico di revisione contabile del bilancio di esercizio della Società è affidato a Reconta Ernst & Young, con sede legale in Roma, via Romagnosi, 10. B) rappresentazione dei possibili rendimenti a scadenza del capitale investito in presenza di rilevanti variazioni dei mercati di riferimento 4 Scenari di rendimento a scadenza Di seguito si rappresentano gli scenari probabilistici di rendimento a scadenza del capitale investito, in presenza di rilevanti variazioni dei mercati di riferimento. 4.1 Scenari di rendimento a scadenza in ipotesi di evoluzione negativa del mercato La tabella seguente riporta gli scenari probabilistici di rendimento a scadenza del capitale investito, sulla base di simulazioni numeriche effettuate in un ipotesi di evoluzione negativa del mercato. Scenari di rendimento a scadenza del capitale investito in Probabilità ipotesi di evoluzione negativa del mercato dell evento A Il rendimento è negativo 14,09% B Il rendimento è positivo ma inferiore a quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 73,05% contratto C Il rendimento è positivo e in linea con quello di attività 12,35% Pag. 1 di 5

18 finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del contratto D Il rendimento è positivo e superiore a quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del contratto 0,51% Coerentemente con gli scenari di rendimento indicati nella precedente tabella con le lettere A, B, C e D, si riportano di seguito alcune esemplificazioni numeriche del capitale a scadenza. Premio versato 2.500,00 Capitale investito 2.279,22 Capitale nominale dell assicurazione 2.468,83 Valore iniziale dell investimento (in % del capitale nominale) 92,32% Scenari di rendimento a scadenza A B C D Probabilità dell evento 14,09% 73,05% 12,35% 0,51% Valore dell investimento a scadenza (in % del capitale nominale) 43,90% 100,00% 116,58% 133,72% Capitale a scadenza 1.083, , , , Scenari di rendimento a scadenza in ipotesi di evoluzione positiva del mercato La tabella seguente riporta gli scenari probabilistici di rendimento a scadenza del capitale investito, sulla base di simulazioni numeriche effettuate in un ipotesi di evoluzione positiva del mercato. Scenari di rendimento a scadenza del capitale investito in Probabilità ipotesi di evoluzione positiva del mercato dell evento A Il rendimento è negativo 13,65% B Il rendimento è positivo ma inferiore a quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 12,51% contratto C Il rendimento è positivo e in linea con quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 50,33% contratto D Il rendimento è positivo e superiore a quello di attività finanziarie prive di rischio con durata analoga a quella del 23,51% contratto Coerentemente con gli scenari di rendimento indicati nella precedente tabella con le lettere A, B, C e D, si riportano di seguito alcune esemplificazioni numeriche del capitale a scadenza. Premio versato 2.500,00 Capitale investito 2.279,22 Capitale nominale dell assicurazione 2.468,83 Valore iniziale dell investimento (in % del capitale nominale) 92,32% Scenari di rendimento a scadenza A B C D Probabilità dell evento 13,65% 12,51% 50,33% 23,51% Valore dell investimento a scadenza (in % del capitale nominale) 44,01% 104,97% 120,93% 136,04% Capitale a scadenza 1.086, , , ,60 Pag. 2 di 5

19 C) PROCEDURE DI SOTTOSCRIZIONE E DI RIMBORSO/RISCATTO 5 Sottoscrizione Per stipulare l assicurazione è necessario, in via esclusiva, sottoscrivere il Modulo di proposta allegato al presente Prospetto informativo, compilato in ogni sua parte. Il contratto viene concluso - contestualmente o successivamente alla sottoscrizione del Modulo di proposta - al momento in cui l Investitore-contraente riceve dalla Società la polizza debitamente firmata o altra comunicazione scritta attestante l assenso della Società stessa. Le garanzie entrano in vigore alle ore 24 della data di decorrenza indicata nella scheda contrattuale, purché il contratto sia già concluso e sia stato versato il premio unico. Nel caso in cui la conclusione del contratto e/o il versamento del premio unico siano avvenuti successivamente alla decorrenza, le garanzie entrano in vigore alle ore 24 del giorno del versamento o, se successivo, del giorno di conclusione del contratto. 6 Riscatto Trascorso almeno un anno dalla decorrenza, l Investitore-contraente può esercitare il diritto al riscatto. In tal caso il contratto si risolve definitivamente e all Investitore-contraente viene corrisposto il relativo valore di riscatto. Il valore di riscatto è pari al 95% del valore dell investimento ottenuto moltiplicando il capitale nominale dell assicurazione per il valore unitario di riferimento rilevato il primo giorno lavorativo della seconda settimana successiva a quella in cui la Società avrà ricevuto la richiesta di riscatto, fatto salvo quanto stabilito nella Parte I, sez. E, par. 15, per eventuali situazioni di forza maggiore. Il pagamento verrà effettuato entro 30 giorni dalla suddetta data di rilevazione del valore unitario di riferimento, purché a tale data sia stata ricevuta tutta la documentazione necessaria a verificare l esistenza dell obbligo di pagamento, individuare gli aventi diritto e adempiere agli obblighi di natura fiscale; altrimenti, la Società effettuerà il pagamento entro 30 giorni dal ricevimento della suddetta documentazione completa. Decorso tale termine, ed a partire dal medesimo, sono dovuti gli interessi moratori. La richiesta di riscatto deve essere effettuata dall Investitore-contraente mediante invio alla Società, per raccomandata A.R. o telefax, dell apposito modulo - incluso nella documentazione consegnata all Investitore-contraente e anche disponibile presso gli intermediari incaricati - debitamente compilato e sottoscritto, completo di tutta la documentazione indicata nell allegato A richiamato dall articolo Pagamenti della Società delle Condizioni contrattuali. Qualora l esame della suddetta documentazione evidenzi situazioni particolari o dubbie tali da non consentire la verifica dell obbligo di pagamento o l individuazione degli aventi diritto o l adempimento agli obblighi di natura fiscale, la Società richiederà tempestivamente l ulteriore documentazione necessaria in relazione alle particolari esigenze istruttorie. La Società effettuerà il pagamento presso il proprio domicilio o quello del competente intermediario incaricato, contro rilascio di regolare quietanza da parte dell Investitore-contraente e dietro consegna dell originale della polizza e delle eventuali appendici. D) REGIME FISCALE E NORME A FAVORE DELL INVESTITORE-CONTRAENTE 7 Regime fiscale 7.1 Regime fiscale dei premi I premi dei contratti di assicurazione sulla vita e di capitalizzazione sono esenti dall imposta sulle assicurazioni. Se l assicurazione ha per oggetto esclusivo i rischi di morte, di invalidità permanente non inferiore al 5% o di non autosufficienza nel compimento degli atti della vita quotidiana, a condizione che Assicurato sia lo stesso Investitore-contraente o persona fiscalmente a suo carico, i premi danno diritto ad una detrazione del 19% dall imposta sul reddito dichiarato dall Investitore-contraente a fini IRPEF, alle condizioni e nei limiti fissati dalla legge. Pag. 3 di 5