Le retribuzione dei manager del settore bancario e assicurativo 20072008 1
OBBIETTIVO monitoraggio del compenso dei Presidenti dei Cda e dei CEO anno 2007 e 2008 SOGGETTI Gruppi bancari e assicurativi italiani e europei FONTI Bilanci aziendali 2
Elenco gruppi bancari e assicurativi della ricerca Gruppi assicurativi Gruppi bancari Axa Cattolica FondiariaSai Generali Muench Rueckver Unipol Zurich Group Banca Desio e della Brianza Banca Popolare dell Emila Banca Popolare di Milano Banca Popolare di Sondrio Banca Popolare di Spoleto Banco Popolare Carige Intesasanpaolo Monte dei Paschi di Siena Unicredit Unione Banche Italiane 3
Utile netto consolidato gruppi bancari 20.000.000 15.000.000 2008 2007 DELTA 10.000.000 5.000.000 5.000.000 10.000.000 15.000.000 UNICREDITO INTESASANP AOLO MPS CARIGE DELL'EMILIA DI MILANO UNIONE BANCHE ITALIANE DESIO E DELLA DI SONDRIO DI SPOLETO BANCO TOTALE 2008 4.011.788 2.553.000 922.752 205.504 133.663 75.269 69.001 65.510 13.735 10.621 333.372 7.727.471 2007 5.901.336 7.250.000 1.437.600 204.813 374.455 323.761 940.571 185.808 130.823 10.580 617.223 17.376.970 DELTA 1.889.548 4.697.000 514.848 691 240.792 248.492 871.570 120.298 117.088 41 950.595 9.649.499 dati in migliaia di euro 4
Variazione utile netto consolidato gruppi bancari 20072008 55,53% TOTALE DI SPOLETO 0,39% CARIGE 0,34% 32,02% UNICREDITO 35,81% MPS 64,30% DELL'EMILIA 64,74% DESIO E DELLA BRIANZA 64,79% INTESASANPAOLO 76,75% DI MILANO 89,50% DI SONDRIO 92,66% UNIONE BANCHE ITALIANE 154,01% BANCO 180,00% 160,00% 140,00% 120,00% 100,00% 80,00% 60,00% 40,00% 20,00% 0,00% 20,00% 5
Utile netto consolidato gruppi assicurativi 30.000 2008 2007 DELTA 20.000 10.000 2.171 1.528 923 861 93 91 3.135 10.000 1.911 2.395 4.743 2.055 296 528 145 87 2.444 10.410 20.000 22.482 30.000 ZURICH GROUP MUENCH RUECKVER S AXA GENERALI UNIPOL FONDIARIA SAI CATTOLICA ALLIANZ TOTALE 2008 2.171 1.528 923 861 93 91 87 2.444 3.135 2007 4.081 3.923 5.666 2.916 389 619 57 7.966 25.617 DELTA 1.911 2.395 4.743 2.055 296 528 145 10.410 22.482 dati in milioni di euro 6
Variazione utile netto consolidato gruppi assicurativi 20072008 VARIAZIONE % UTILE 20072008 47% ZURICH GROUP 61% MUENCH RUECKVERS 70% GENERALI 76% UNIPOL 84% AXA 85% FONDIARIASAI 87,76% TOTALE 131% ALLIANZ 252% CATTOLICA 300% 250% 200% 150% 100% 50% 0% 7
Totale compensi Presidenti Cda gruppi bancari 20072008 2008 2007 delta 14.000 12.000 11.424 10.350 10.000 9.317 8.983 8.000 6.000 4.000 2.000 1.600 2.000 TOTALE COMPENSI 1.074 EMOLUMENTI PER LA CARICA 595 334 334 261 BENEFICI NON MONETARI BONUS E ALTRI INCENTIVI 1.600 438 507 ALTRI COMPENSI 69 4.000 dati in migliaia di euro 8
Variazione % totale compensi Presidenti Cda gruppo bancario 20072008 200,00% 178,14% 150,00% 100,00% 90,60% 100% 103,72% 100% 100% 78,14% 100% 86,39% 100% 50,00% 0,00% 50,00% TOTALE COMPENSI 9,40% 3,72% EMOLUMENTI PER LA CARICA 0,00% BENEFICI N0N MONETARI BONUS E ALTRI INCENTIVI ALTRI COMPENSI 13,61% 100,00% 2008 2007 delta 100% 150,00% 9
Compensi Presidenti Cda gruppo bancario 20072008 3.000 2.500 2008 2007 DELTA 2.000 1.500 1.000 500 500 1.000 1.500 UNICREDITO UNIONE BANCHE ITALIANE CARIGE INTESASANP AOLO MPS BANCO DI SONDRIO DI MILANO DESIO & BRIANZA DI SPOLETO DELL'EM ILIA 2008 1.598 1.554 1.392 1.350 867 740 718 699 697 443 292 941 2007 1.594 2.421 1.408 1.350 816 963 707 713 697 414 341 1.039 DELTA 4 867 16 51 223 11 14 29 49 98 MEDIA 10
Media compensi Presidenti gruppi bancari 1.200 1.000 1.039 941 800 600 400 200 1 2007 2008 delta 98 11
STIPENDIO MEDIO DI UN LAVORATORE RIO 28.000 EURO 12
RAPPORTO COMPENSO PRESIDENTE gruppo bancario E SALARIO MEDIO LORDO DIPENDENTE RIO 100 80 60 57 56 57 86 50 50 48 48 40 20 31 29 26 34 26 25 25 25 25 25 16 15 10 12 33 37 20 0 1 2 8 0 1 1 2 3 40 UNICREDITO 31 UNIONE BANCHE ITALIANE CARIGE INTESASAN PAOLO MPS BANCO DI SONDRIO RAPP/2008 RAPP/2007 DELTA DI MILANO DESIO & BRIANZA DI SPOLETO DELL'EMILI MEDIA RAPP/2008 57 56 50 48 31 26 26 25 25 16 10 33 RAPP/2007 57 86 50 48 29 34 25 25 25 15 12 37 DELTA 0 31 1 2 8 0 1 1 2 3 13
Totale compensi CEO gruppo bancario 20072008 per tipologia di remunerazione 35.000 30.000 30.982 2008 2007 delta 25.000 20.000 20.927 15.000 15.221 10.000 9.123 8.476 8.807 6.164 5.000 5.000 TOTALE COMPENSI 647 EMOLUMENTI PER LA CARICA 1.121 417 BENEFICI 704 NON MONETARI 2.580 BONUS E ALTRI INCENTIVI 2.643 ALTRI COMPENSI 10.000 10.055 dati in migliaia di euro 15.000 12.641 14
Variazione % totale compensi CEO gruppo bancario 20072008 per tipologia di remunerazione 2008 2007 delta 200,00% 150,00% 142,88% 100,00% 107,63% 100% 100% 100% 100% 100% 67,55% 50,00% 37,20% 42,88% 7,63% 16,95% 0,00% TOTALE COMPENSI EMOLUMENTI PER LA CARICA BENEFICI NON MONETARI BONUS E ALTRI INCENTIVI ALTRI COMPENSI 50,00% 32,45% 62,80% 100,00% 83,05% 15
% composizione compensi totale CEO gruppo bancario 20072008 2008 2007 delta 60,00% 50,00% 43,59% 49,13% 42,08% 40,00% 30,00% 20,00% 27,36% 16,24% 12,33% 19,90% 22,19% 10,00% 1,99% 3,62% 0,00% 10,00% EMOLUMENTI PER LA CARICA BENEFICI 1,63% NON MONETARI BONUS E ALTRI INCENTIVI ALTRI COMPENSI 20,00% 30,00% 40,00% 36,80% 50,00% 16
Compensi CEO gruppo bancario 20072008 10.000 8.000 2008 2007 DELTA dati in migliaia di euro 6.000 4.000 2.000 2.000 4.000 6.000 8.000 BANCO UNICREDITO INTESASANP AOLO DELL'EM ILIA UNIONE BANCHE ITALIANE DESIO & BRIANZA 2008 4.649 3.480 3.061 2.165 1.944 1.509 1.426 1.014 639 600 440 1.902 2007 2.794 9.018 3.790 1.668 5.736 2.797 2.344 1.330 589 570 346 2.817 DELTA 1.855 5.538 729 497 3.792 1.288 918 316 50 30 94 914 MPS DI MILANO CARIGE DI SONDRIO DI SPOLETO MEDIA 17
Emolumenti per indennità di carica CEO gruppo bancario 20072008 2.500 2008 2007 DELTA dati in migliaia di euro 2.000 1.500 1.000 500 500 3 61 97 43 168 121 494 30 32 60 59 1.000 1.500 UNICREDITO CARIGE INTESASANP AOLO UNIONE BANCHE ITALIANE MPS DI MILANO DESIO & BRIANZA DELL'EMILIA DI SONDRIO DI SPOLETO BANCO MEDIA 2008 423 600 2.000 890 952 662 640 2.068 600 263 25 829 2007 426 539 2.000 793 909 830 519 1.574 570 231 85 771 DELTA 3 61 97 43 168 121 494 30 32 60 59 18
Bonus e altri incentivi CEO gruppo bancario 20072008 dati in migliaia di euro 6.000 5.500 5.000 4.500 4.000 3.500 3.000 2.500 2.000 1.500 1.000 500 500 1.000 1.500 2.000 2.500 3.000 3.500 4.000 4.500 5.000 5.500 6.000 6.500 7.000 5.528 UNICREDITO CARIGE 753 INTESASANP AOLO 3.900 UNIONE BANCHE ITALIANE MPS 962 2008 2007 DELTA 150 DI MILANO 1.409 DESIO & BRIANZA DELL'EMILIA 61 DI SONDRIO DI SPOLETO BANCO 1.149 MEDIA 2008 750 454 350 865 161 235 2007 5.528 1.503 3.900 1.416 500 2.274 100 1.384 DELTA 5.528 753 3.900 962 150 1.409 61 1.149 19
RAPPORTO COMPENSO CEO gruppo bancario E SALARIO MEDIO LORDO DIPENDENTE RIO 400 322 300 200 100 166 100 67 124 109 135 77 60 69 205 54 100 51 84 36 48 68 101 100 26 18 46 33 11 23 21 21 20 16 12 2 1 3 33 135 200 198 RAPP/2008 RAPP/2007 DELTA 300 BANCO UNICREDITO INTESASAN PAOLO DELL'EMILI UNIONE BANCHE ITALIANE DESIO & BRIANZA MPS DI MILANO CARIGE DI SONDRIO DI SPOLETO MEDIA RAPP/2008 166 124 109 77 69 54 51 36 23 21 16 68 RAPP/2007 100 322 135 60 205 100 84 48 21 20 12 101 DELTA 67 198 26 18 135 46 33 11 2 1 3 33 20
Totale compensi Presidenti Cda gruppo assicurativo 20072008 12.000 2008 2007 DELTA dati in migliaia di euro 10.755 10.000 9.038 8.000 6.000 6.117 5.805 4.195 4.000 2.900 2.000 1.716 312 2 2 0 331 440 1.295 109 2.000 TOTALE COMPENSI EMOLUMENTI PER LA CARICA BENEFICI NON MONETAR BONUS E ALTRI INCENTIV ALTRI COMPENSI 4.000 21
Variazione % totale compensi Presidenti Cda gruppo assicurativo 20072008 2008 2007 DELTA 120,00% 100,00% 100,00% 100,00% 102,59% 100,00% 100,00% 100,00% 94,89% 84,04% 80,00% 69,14% 75,22% 60,00% 40,00% 20,00% 0,00% 15,96% 5,11% 2,59% 30,86% 24,78% 20,00% TOTALE COMPENSI EMOLUMENTI PER LA CARICA BENEFICI NON MONETAR BONUS E ALTRI INCENTIV ALTRI COMPENSI 40,00% 22
Compensi Presidenti Cda gruppo assicurativo 20072008 6.000 2008 2007 DELTA 5.000 4.502 4.505 4.835 4.000 3.251 3.000 2.000 1.000 730 851 556 564 3 121 9 1.000 2.000 1.584 FONDIARIASAI GENERALI UNIPOL CATTOLICA 2008 4.502 3.251 730 556 2007 4.505 4.835 851 564 DELTA 3 1.584 121 9 23
RAPPORTO COMPENSO PRESIDENTE gruppo assicurativo E SALARIO MEDIO LORDO DIPENDENTE 200 161 161 173 150 116 100 50 26 30 20 20 0 4 0 50 57 100 FONDIARIASAI GENERALI UNIPOL CATTOLICA 2008 161 116 26 20 2007 161 173 30 20 DELTA 0 57 4 0 24
Totale compensi CEO gruppo assicurativo 20072008 per tipologia di remunerazione 50.000 2008 2007 DELTA dati in migliaia di euro 40.000 41.198 31.368 30.000 20.000 18.082 10.000 11.85311.588 9.307 11.382 10.136 265 73 145 73 1.246 10.000 TOTALE COMPENSI 9.830 BENEFICI NON MONETAR EMOLUMENTI PER LA CARICA ALTRI COMPENSI BONUS E ALTRI INCENTIV 8.776 20.000 25
Variazione % totale compensi CEO gruppo assicurativo 20072008 per tipologia di remunerazione 2008 2007 DELTA 120,00% 100,00% 80,00% 100,00% 102,28% 100,00% 100,00% 100,00% 100,00% 89,05% 76,14% 60,00% 50,03% 51,47% 40,00% 20,00% 2,28% 0,00% 20,00% TOTALE COMPENSI EMOLUMENTI PER LA CARICA BENEFICI NON MONETARI BONUS E ALTRI INCENTIVI ALTRI COMPENSI 10,95% 23,86% 40,00% 60,00% 49,97% 48,53% 26
% composizione compensi totale CEO gruppo assicurativo 20072008 50,00% 2008 2007 DELTA 43,89% 40,00% 37,79% 30,00% 28,13% 29,67% 32,31% 27,63% 20,00% 10,00% 9,66% 4,68% 0,00% 0,23% 0,35% 0,12% EMOLUMENTI PER LA CARICA BENEFICI NON MONETAR BONUS E ALTRI INCENTIV ALTRI COMPENSI 10,00% 14,22% 20,00% 27
Compensi CEO gruppo assicurativo 20072008 CEO COMPENSI 20072008 dati in migliaia di euro 8.000 6.821 7.357 7.187 2008 2007 DELTA 6.000 4.000 2.000 5.221 3.291 1.930 4.328 3.799 5.200 2.793 1.947 845 2.600 3.662 2.454 3.525 2.202 4.131 1.150 4.898 2.000 4.000 536 2.859 1.401 1.062 1.071 1.929 3.748 6.000 ZURICH GROUP AXA FONDIARIA SAI ALLIANZ UNIPOL GENERALI1 GENERALI2 MUENCH RUECKVERS CATTOLICA 2008 6.821 5.221 4.328 3.799 2.793 2.600 2.454 2.202 1.150 2007 7.357 3.291 7.187 5.200 1.947 3.662 3.525 4.131 4.898 DELTA 536 1.930 2.859 1.401 845 1.062 1.071 1.929 3.748 28
Compensi CEO gruppo assicurativo 20072008 EMOLUMENTI PER INDENNITA DI CARICA 2.500 dati in migliaia di euro 2.000 1.610 1.608 1.755 1.752 1.791 1.925 1.791 1.925 1.500 1.000 1.071 1.071 1.200 1.050 885 864 1.150 893 500 600 500 100 2 150 3 134 134 21 257 500 ZURICH GROUP AXA FONDIARIA SAI ALLIANZ UNIPOL GENERALI1 GENERALI2 MUENCH RUECKVERS CATTOLICA 2008 1.071 600 1.610 1.200 1.755 1.791 1.791 885 1.150 2007 1.071 500 1.608 1.050 1.752 1.925 1.925 864 893 DELTA 100 2 150 3 134 134 21 257 29
RAPPORTO COMPENSO CEO gruppo assicurativo E SALARIO MEDIO LORDO DIPENDENTE 300 250 263 244 257 200 150 186 118 155 136 186 131 126 148 175 124 163 100 50 69 100 93 88 70 30 79 41 50 100 150 19 102 50 38 38 69 134 39 200 ZURICH GROUP AXA FONDIARIA SAI ALLIANZ UNIPOL GENERALI1 GENERALI2 MUENCH RUECKVER S CATTOLIC A MEDIA 2008 244 186 155 136 100 93 88 79 41 124 2007 263 118 257 186 70 131 126 148 175 163 DELTA 19 69 102 50 30 38 38 69 134 39 30
Politica di remunerazione QUALITATIVA > creazione di valore > creazione di benessere QUANTITATIVA > contrattazione fra gli stakeholder CERTIFICATORE INDIPENDENTE > per attestare la veridicità dei processi qualitativi 31