RELAZIONE SULLA CONTABILITÀ REGOLATORIA DEI MERCATI DI RETE FISSA DELL ESERCIZIO 2009

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1 RELAZIONE SULLA CONTABILITÀ REGOLATORIA DEI MERCATI DI RETE FISSA DELL ESERCIZIO 2009 CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 1 / 17

2 INDICE 1 Obblighi normativi di Telecom Italia per i mercati di rete fissa e principali novità regolamentari La Contabilità Regolatoria Le attività di verifica della Contabilità Regolatoria di rete fissa di TI da parte del revisore scelto dall AGCOM Principali riferimenti applicativi Base dati per la Contabilità Regolatoria Tasso di rendimento del Capitale Impiegato Reportistica Confronto con i risultati dell esercizio precedente Mercati Wholesale e servizi intermedi: sintesi dei risultati Mercati 8, 9 e 10 Mercati della raccolta, terminazione e transito delle chiamate nella rete telefonica pubblica fissa Mercati 8, 9 e 10: Servizi di Interconnessione a traffico Mercato 11: Mercato dell'accesso disaggregato all'ingrosso (ivi compreso l'accesso condiviso) alle reti e sottoreti metalliche, ai fini della fornitura di servizi a banda larga e vocali Mercato 11: Full ULL e Shared Access Mercato 11: Servizio di colocazione a livello di centrale locale Mercato 12: Mercato dell accesso a banda larga all ingrosso Mercato 12: Servizio Bitstream con interconnessione al nodo Parent Mercati Mercati dei segmenti terminali di linee affittate e dei segmenti di linee affittate su circuiti interurbani Wholesale Line Rental Analisi dei Risultati Mercati Retail e servizi finali: sintesi dei risultati Mercati 1 e 2 Mercati al dettaglio dell accesso alla rete telefonica pubblica in postazione fissa per clienti residenziali e per clienti non residenziali Mercato 1: accesso residenziale Mercato 2: accesso affari Mercati 3-5 Mercati dei servizi telefonici locali, nazionali e fisso-mobile disponibili al pubblico e forniti in postazione fissa per clienti residenziali e non residenziali Mercati 4-6 Mercato dei servizi telefonici internazionali disponibili al pubblico e forniti in postazione fissa, per clienti residenziali e non residenziali Mercato 7: Mercato delle linee affittate al dettaglio CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 2 / 17

3 1 Obblighi normativi di Telecom Italia per i mercati di rete fissa e principali novità regolamentari 1.1 La Contabilità Regolatoria La Contabilità Regolatoria (contabilità dei costi e separazione contabile) 2009 di rete fissa di Telecom Italia (TI) è stata redatta in coerenza con le disposizioni comunitarie vigenti la Raccomandazione europea 2005/698/CE sulla separazione contabile e la contabilità dei costi 1 -, con il Codice delle Comunicazioni Elettroniche, tenuto conto delle Delibere in materia di mercati rilevanti ed ottemperando alle più recenti indicazioni dell Autorità per le garanzie nelle Comunicazioni (AGCOM), con riferimento in particolare alla continuità metodologica con le Contabilità Regolatorie degli esercizi pregressi. In particolare si è tenuto conto che: la Raccomandazione europea 2005/698/CE indica che Gli operatori designati come detentori di un significativo potere di mercato (SMP) in un mercato specifico (di seguito «operatori notificati»), in esito a un analisi di mercato realizzata a norma dell articolo 16 della direttiva 2002/21/CE, possono essere assoggettati, tra le altre cose, all obbligo di predisporre contabilità separate e/o di istituire un sistema di contabilità dei costi ; inoltre, ai sensi dell articolo 4 della Raccomandazione 2, l oggetto della Separazione Contabile è costituito da ciascuna delle Entità soggette all obbligo di comunicazione. In virtù di quanto stabilito, i conti economici e patrimoniali presenti nella Separazione Contabile devono essere redatti per i mercati e servizi rilevanti individuati dalla normativa europea e italiana; il Codice delle comunicazioni Elettroniche stabilisce all Art. 45 che Qualora, in esito all'analisi del mercato realizzata a norma dell'articolo 19, un impresa sia designata come detentrice di un significativo potere di mercato in un mercato specifico, l Autorità impone, in funzione delle circostanze, gli obblighi previsti agli articoli 46, 47, 48, 49 e 50 e quindi al successivo art. 48 che Ai sensi dell'articolo 45 e limitatamente al mercato oggetto di notifica, l Autorità può imporre obblighi di separazione contabile in relazione a particolari attività nell'ambito dell'interconnessione e dell'accesso ; 1 Tale raccomandazione ha aggiornato la raccomandazione 98/322/CE dell 8 aprile 1998, sull interconnessione in un mercato liberalizzato (Parte 2 separazione contabile e contabilità dei costi) a seguito dell attuazione del quadro normativo per le comunicazioni elettroniche del 25 luglio Come precisato dal Considerando 3 si tratta di una revisione necessaria, in quanto il quadro normativo del 2002 ha comportato alcune modifiche significative del pacchetto normativo del 1998, quali: l ampliamento del campo di applicazione del quadro normativo, un approccio differente quanto all imposizione di obblighi ex ante, un diverso campo di applicazione delle disposizioni specifiche in materia di contabilità dei costi e separazione contabile e l attuazione del principio di neutralità tecnologica. 2 Dove si raccomanda che gli operatori notificati, a cui viene chiesto di fornire la separazione contabile, trasmettano un conto profitti e perdite e un rendiconto del capitale impiegato per ciascuna delle entità soggette all obbligo di comunicazione (sulla base dei mercati e servizi rilevanti) CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 3 / 17

4 le Delibere emanate dall Autorità, in esito alle analisi di mercato sui mercati di rete fissa che hanno trattato, tra gli altri aspetti, anche quello degli obblighi di Contabilità dei Costi e di Separazione Contabile. Alla luce di quanto sopra i criteri e i metodi di contabilità dei costi e di separazione contabile adottati sono funzionali a fornire al Regolatore le informazioni economiche e patrimoniali articolate secondo la logica per mercati, sia in termini di contenuto che di perimetro Le attività di verifica della Contabilità Regolatoria di rete fissa di TI da parte del revisore scelto dall AGCOM L AGCOM ha incaricato la società Mazars & Guerard della verifica della contabilità regolatoria di rete fissa di Telecom Italia per gli esercizi 2005, 2006 e 2007, in quanto aggiudicataria della gara a procedura aperta per l affidamento dell incarico di verifica dei documenti contabili prodotti dall operatore notificato di rete fissa indetta con la delibera n. 744/06/CONS. Al momento del rilascio della presente Contabilità Regolatoria 2009 sono state completate le attività di verifica revisionale degli esercizi 2005, 2006 e 2007 per le quali l Autorità dispone delle relative Relazioni già trasmesse ai sensi della citata Del. 744/06/CONS ed in applicazione dell Art. 50 c.4 del Codice delle Comunicazioni Elettroniche. Tali relazioni sono state oggetto di pubblicazione da parte dell Autorità con la Delibera 666/09/CONS. 3 Oltre al citato art.4 della Raccomandazione 2005/698/EC vedasi anche l Annex, sezione 1: financial information should be prepared and published (subject to confidentiality and national law obligations) for the relevant market/service. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 4 / 17

5 2 Principali riferimenti applicativi 2.1 Base dati per la Contabilità Regolatoria Ai fini della lettura dei risultati della Contabilità Regolatoria 2009 deve tenersi presente quanto segue: Il perimetro contabile Fisso ( pro-forma che tiene conto anche degli interscambi Fisso Mobili per l intero esercizio) è stato oggetto di verifica da parte della società di revisione del bilancio aziendale di TI (Reconta Ernst & Young), incaricata dalla scrivente di svolgere un apposita procedura di verifica sui dati utilizzati per la predisposizione del conto economico e dello stato patrimoniale del perimetro servizi di rete fissa per il periodo 1/1 31/ ; Telecom Italia S.p.A ha adottato obbligatoriamente, a partire dal 1 gennaio 2006, i Principi Contabili Internazionali emessi dall International Accounting Standards Board (IASB) e omologati dall Unione Europea (IFRS) per la predisposizione del proprio bilancio d esercizio: risulta pertanto inevitabile, ai fini della corrispondenza civilistica/regolatoria prevista dalla legge, che la Contabilità Regolatoria sia alimentata da rilevazioni contabili conformi ai principi IFRS e riconciliata con il Bilancio di TI. S.p.A Tasso di rendimento del Capitale Impiegato La Contabilità Regolatoria 2009 adotta il tasso di rendimento del capitale impiegato - definito dall Autorità per le Garanzie nelle Comunicazioni con Delibera 4/06/CONS del febbraio 2006, in esito ad un procedimento svolto nel corso del in misura pari al 10,2% in termini nominali e comprensivi delle imposte. Nella Contabilità Regolatoria dei Mercati e Servizi della rete fissa, il tasso di rendimento del capitale impiegato reca effetti pervasivi in quanto si applica a tutto il capitale impiegato (corrente e non corrente) per le infrastrutture di rete e per le attività necessarie alla produzione; il costo del capitale (tasso * capitale impiegato) dei servizi è altresì compreso nel costo totale 4 unitario degli stessi. Pertanto, in relazione a quanto sopra ed in ragione delle evidenze che derivano dall osservazione dei mutamenti significativi e straordinari intervenuti nei mercati finanziari a causa della c.d. crisi finanziaria globale, deve segnalarsi che la valorizzazione dei costi unitari dei servizi di rete rappresentata nella Contabilità Regolatoria -in applicazione del disposto dalla citata Del. 4/06/CONS- ne risulta significativamente influenzata in quanto trattasi di servizi capital intensive. 4 Nella composizione del costo pieno, al costo del capitale si aggiungono i costi operativi. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 5 / 17

6 La reportistica di dettaglio della Contabilità Regolatoria fornisce evidenza del capitale impiegato e del relativo costo per ciascuna componente/attività di rete; ai fini di una più fedele valorizzazione dei costi totali e unitari effettivamente sostenuti, è pertanto possibile 5 rivalutare il costo pieno dei servizi di rete. Ai fini di una migliore lettura dei report di contabilità regolatoria, si evidenzia inoltre che i Conti Economici Regolatori mostrano un Risultato al Lordo del Costo del capitale che è, pertanto escluso dalla rappresentazione del computo dei costi. Il costo pieno, cioè comprensivo del costo del capitale, è invece rappresentato nelle tabelle di dettaglio dei costi. Si richiama quindi l attenzione, ai fini della lettura dei Risultati a Conto Economico, sulla circostanza che tali risultati non comprendono il costo della remunerazione del capitale investito, se non per la quota ricompresa nel transfer charge, ove presente. 2.3 Reportistica Per ciascun mercato/servizio rilevante sono forniti il Conto Economico, il Rendiconto del Capitale Impiegato e le quantità vendute. Per i mercati/servizi wholesale la reportistica si compone anche delle tabelle di dettaglio costi delle componenti/attività, dei costi unitari dei servizi, delle quantità totali dei servizi intermedi e dei transfer charge. La reportistica contiene, in aggiunta rispetto alla Contabilità Regolatoria 2009, il Conto Economico e il Rendiconto Del Capitale Impiegato dei servizi a traffico residenziale e non residenziale dei Mercati retail. I formati standard della Reportistica sono gli stessi del consuntivo Confronto con i risultati dell esercizio precedente I risultati della Contabilità Regolatoria 2009, rappresentati nei Conti Economici e nei Rendiconti del Capitale Impiegato per Mercati e Servizi, espongono anche i risultati dell esercizio precedente (2008) e la relativa differenza in valore assoluto. Per il dettaglio delle variazioni si rinvia al documento metodologico allegato alla Contabilità Regolatoria Ancorchè un aggiornamento integrale della reportistica richiede evidentemente l impiego del sistema elaborativo dedicato alla produzione della contabilità regolatoria. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 6 / 17

7 3 Mercati Wholesale e servizi intermedi: sintesi dei risultati 3.1 Mercati 8, 9 e 10 Mercati della raccolta, terminazione e transito delle chiamate nella rete telefonica pubblica fissa Nell esercizio 2009 i Mercati 8, 9 e 10 registrano complessivamente un risultato netto negativo per c.ca 100 Milioni di Euro; a fronte di un capitale impiegato di circa 1,5 Miliardi di Euro, la redditività al lordo del costo del capitale per il totale mercato (totale dei servizi forniti agli OLO e dei servizi forniti ai mercati retail di TI), si ferma infatti al 3,4% (netto -6.78%), al di sotto di circa 7 punti percentuali rispetto al tasso di rendimento (10,2%) fissato da AGcom per il quale valgono, tuttavia, le considerazioni già espresse. È opportuno segnalare che, isolando la sola parte dei servizi forniti agli OLO, la redditività lorda del capitale impiegato scende al -7,1% (netto -17,3%) anziché 3,4% (netto -6.78%) Mercati 8, 9 e 10: Servizi di Interconnessione a traffico I volumi di traffico, sia retail sia wholesale, presentano un andamento decisamente decrescente tra gli anni 2008 e 2009, passando da di minuti di conversazione del 2008 ai di minuti di conversazione nel 2009, con una riduzione complessiva di circa di minuti di conversazione pari a circa rispetto al Tale riduzione dei volumi di traffico, non può considerarsi contingente ma, piuttosto, rappresenta un trend generale di questi mercati che si confermerà anche per gli anni futuri, a causa soprattutto dei seguenti fenomeni: riduzione del traffico Internet Dial-up, a fronte della crescita dei servizi broadband; ciò comporta una riduzione dei volumi di traffico telefonico; riduzione del traffico telefonico fisso a causa anche della sostituzione con il traffico mobile; riduzione del traffico retail e wholesale sulla rete di TI a causa dell aumento delle linee ULL acquisite dagli altri Operatori (e della conseguente migrazione del traffico dei relativi clienti). sviluppo di reti alternative di lunga distanza e regionali da parte di altri operatori con conseguente riduzione del traffico sia retail che wholesale (interconnessione). La tabella seguente mette a confronto i costi minutari 2009 dei principali servizi finali di interconnessione a traffico, con i prezzi dei medesimi presenti nell OR Il confronto tra costi 2009 e prezzi 2010 è finalizzato a dimostrare che anche seguendo un approccio backward looking nella fissazione dei prezzi (prezzi dell anno N vs costi dell anno N-1) si registrano comunque rilevanti sottocosto. La tabella seguente evidenzia a livello di interconnessione SGU e SGT (in cui si concentrano gran parte dei volumi di traffico), il confronto tra i costi di consuntivo 2009 di fornitura dei servizi di interconnessione rispetto ai prezzi di listino CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 7 / 17

8 Valori in Cent. /min DC Costi 2009 (* ) Prezzo OIR 2010 Delta % OIR 10 Costi 09 Durata Chiamate 2009 (milioni minuti) RACCOLTA SINGOLO SGU RACCOLTA SINGOLO SGT TERMINAZIONE SINGOLO SGU TERMINAZIONE SINGOLO SGT Di seguito rappresentato l effetto del sottocosto (perdita conseguente per Telecom Italia): Valori in Euro RACCOLTA SINGOLO SGU RACCOLTA SINGOLO SGT TERMINAZIONE SINGOLO SGU TERMINAZIONE SINGOLO SGT totale Effetto sottocosto Perdita Rispetto ai Ricavi (%) Le risultanze del consuntivo 2009 confermano la posizione già espressa da Telecom Italia nel corso del primo ciclo di analisi dei mercati rilevanti, nel consuntivo 2008 e precedenti circa l incapacità delle misure di Network Cap -definito per il periodo in misura particolarmente stringente con delibera 417/06/CONS - di cogliere i fondamentali dei mercati del traffico. Non è stato infatti tenuto propriamente conto del fatto che l andamento dei minuti di traffico è fortemente decrescente, come mostrato nella seguente figura, in cui si registra addirittura una variazione di minuti del rispetto al Di contro il costo unitario non si è ridotto della stessa misura determinando un andamento di sottocosto. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 8 / 17

9 Variazione percentuale minuti 2009 vs vs vs vs vs 2008 Telecom Italia, terminato il periodo di Network Cap , ha proposto per il 2010 prezzi dell offerta di riferimento orientati ai costi effettivamente sostenuti dall azienda. Allo stato attuale, conclusa una prima parte del secondo ciclo di Market Analisys con delibera 179/10/CONS, l Autorità ha però imposto i prezzi dell offerta di riferimento 2010 che risultano ancora una volta inferiori ai costi, generando così ulteriori perdite per Telecom Italia. Telecom Italia, anche in considerazione di quanto previsto dall articolo 9 commi 2 e 3 e dall articolo 17 comma 2 della citata Delibera 179/10/CONS, laddove si fa riferimento per la fissazione dei prezzi 2011 ai costi risultanti dall ultima Contabilità Regolatoria certificata ed a un livello di costi efficienti ritiene che debbano essere tenuti in conto i risultati sopra citati e i rilevanti sottocosto imposti a Telecom Italia nel corso degli ultimi anni. 3.2 Mercato 11: Mercato dell'accesso disaggregato all'ingrosso (ivi compreso l'accesso condiviso) alle reti e sottoreti metalliche, ai fini della fornitura di servizi a banda larga e vocali La vigente regolamentazione dei servizi di accesso in rame ha consentito al mercato italiano di occupare le prime posizioni in Europa per lo sviluppo dell ULL e dello Shared Access, con una conseguente elevata crescita delle quote di mercato degli altri Operatori nel mercato dell accesso retail e, conseguentemente, nei relativi mercati del traffico e della banda larga. L apertura di nuovi siti ULL con un incremento del % di centrali tra il 2008 ed il 2009 di dimensione via via inferiori (meno di linee) conferma la validità del modello di business degli OLO basato sull ULL. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 9 / 17

10 Tali interventi regolamentari hanno comportato per Telecom Italia una contrazione della redditività complessiva, con evidenti riflessi negativi a livello economico e patrimoniale per i servizi basati sulla infrastruttura in rame. Con riferimento a tale infrastruttura considerato che essa rappresenta un asset centrale per il settore delle comunicazione elettroniche e che gioca un ruolo rilevante nell interesse generale del Paese, anche in relazione allo sviluppo della rete di accesso di nuova generazione (NGAN) Telecom Italia ha segnalato più volte la necessità di doverne considerare il reale valore economico patrimoniale. L impatto derivante dall introduzione dei principi contabili IAS-IFRS e la relativa inclusione nel capitale investito della totalità delle immobilizzazioni, nonché il mancato adeguamento del tasso di remunerazione del capitale investito consentono di recuperare solo in parte la reale valutazione del costo della rete in rame. Nel corso del 2009 l Autorità con delibera 731/09/CONS Individuazione degli obblighi regolamentari cui sono soggette le imprese che detengono un significativo potere di mercato nei mercati dell accesso alla rete fissa (mercati n. 1, 4 e 5 fra quelli individuati dalla raccomandazione 2007/879/CE) ha parzialmente concluso il secondo ciclo delle analisi di mercato rinviando, per la definizione dei criteri di pricing dei servizi di accesso alla rete fissa (Full ULL, Bitstream, WLR, etc.), all adozione di un modello a costi prospettici incrementali di tipo BU-LRIC. Nell esercizio 2009 il mercato 11 registra complessivamente un risultato di c.ca 656 Milioni di Euro; a fronte di un capitale impiegato di circa 6,9 Miliardi di Euro, la redditività al lordo del costo del capitale per il totale mercato (totale dei servizi forniti agli OLO e dei servizi forniti ai mercati retail di TI), si ferma al 9,5 % (netto 0,7 %), al di sotto di quasi un punto percentuale rispetto al tasso di rendimento fissato da AGcom per il quale valgono, tuttavia, le considerazioni già espresse. È opportuno segnalare che, isolando la sola parte dei servizi forniti agli OLO, la redditività lorda del capitale impiegato scende al 6,5 % e diventa negativa per il 3,7 % al netto del costo del capitale, generando rilevanti perdite Mercato 11: Full ULL e Shared Access I volumi dei servizi Full ULL (singola e doppia coppia) presentano un andamento crescente, con un incremento medio di circa il tra il 2008 ed il 2009, come evidenziato dalla tabella sottostante. Si conferma invece il trend in discesa dei volumi del servizio di Shared Access OLO. SERVIZI MERCATO Delta % 2009 vs 2008 SINGOLA COPPIA SIMMETRICA DOPPIA COPPIA SIMMETRICA SHARED ACCESS I risultati della contabilità regolatoria 2009 continuano ad evidenziare il non completo ristoro dei costi sostenuti per la fornitura del servizio Full ULL agli OLO. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 10 / 17

11 Il confronto tra il prezzo definito con delibera 14/09/CIR ed il costo pieno registrato nella Contabilità Regolatoria 2009 per il servizio di Full ULL, evidenzia il permanere di una situazione di sottocosto nonostante l aumento di circa 0,85 euro/mese stabilito con la Delibera 14/09/CIR. La differenza costo-prezzo del canone della singola coppia in Full Unbundling, ha determinato per Telecom Italia, per il solo esercizio 2009, una perdita di circa milioni di euro per mancati ricavi. Se a tale perdita si sommano quelle sostenute da Telecom Italia nel periodo si giunge ad un perdita complessiva nei 5 anni, per il solo canone della singola coppia in Full Unbundling, pari a circa milioni di euro. Tenuto conto che la Delibera di consultazione pubblica 121/10/CONS collega i potenziali incrementi dei prezzi dei servizi wholesale di accesso (ULL, WLR e bitstream) per gli anni al raggiungimento di alcuni parametri tecnici inerenti la qualità della Rete di Accesso ed il suo grado di ammodernamento, è essenziale che i nuovi prezzi siano definiti ad un livello tale da incentivare gli investimenti richiesti senza ingenerare ulteriori perdite a carico dell operatore. Infine in merito all applicazione dei criteri di activity based costing, in linea con le raccomandazioni comunitarie, si ricorda che nell ambito della Contabilità Regolatoria di consuntivo 2009: la quota relativa ai costi di gestione OLO è stata allocata (come per il consuntivo 2008) sui servizi OLO e, in base al principio di causalità, ripartita sulla base delle sole consistenze OLO. i costi di gestione interni di Telecom Italia (ovvero delle attività di Delivery effettuate dalla funzione Accesso nei confronti di Telecom Italia), in continuità con gli esercizi precedenti, continuano ad essere allocati sui servizi/mercati retail Mercato 11: Servizio di colocazione a livello di centrale locale Il servizio di colocazione a livello di centrale locale comprende le prestazioni ricorrenti per i servizi di colocazione per spazi, alimentazione, condizionamento, security e facility management. La metodologia riguardante la gestione degli spazi, migliorata già nell esercizio 2008 a seguito degli esiti delle interlocuzioni avute con il revisore incaricato da AGCom, è stata ulteriormente affinata. Il servizio per il Consuntivo 2009, presenta un risultato al netto del costo di remunerazione del capitale negativo per circa con una corrispondente redditività del capitale impiegato pari CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 11 / 17

12 3.3 Mercato 12: Mercato dell accesso a banda larga all ingrosso Mercato 12: Servizio Bitstream con interconnessione al nodo Parent Il mercato dei servizi Bitstream registra nel consuntivo 2009 un risultato al netto del costo del capitale impiegato pari a circa. I volumi dei servizi Bitstream offerti su piattaforma ATM ed Ethernet aumentano di circa. In particolare, si registra l esplosione dei servizi di accesso ADSL su "linea dedicata" che registrano un aumento consistente rispetto al consuntivo 2008 Anche in conseguenza di ciò, l'andamento del risultato al netto del costo del capitale del mercato. Giova comunque ricordare che Telecom Italia, al fine di far fronte alla crescita della domanda dei servizi a banda larga, ha dovuto sostenere nella fase di start-up dei servizi xdsl, i maggiori costi connessi agli investimenti infrastrutturali relativi al deployment della rete. Le perdite pregresse sostenute da Telecom Italia e non ancora remunerate ammontano a di euro. Nella tabella sottostante il confronto tra i prezzi dell OR 2009 pubblicata il 20 gennaio 2010 ed i costi dei servizi bitstream di Consuntivo 2009, evidenzia, rispetto all anno precedente, un parziale allineamento tra i costi e il relativo prezzo da OR2009 per il servizio di Accesso Simmetrico ATM su linea condivisa. Il servizio di Accesso Simmetrico ATM 2Mbit/se per il servizio di trasporto di backhaul, in continuità con l esercizio precedente, presenta un costo unitario significativamente superiore al prezzo dell OR con conseguente deficit. Servizi Accesso Asimmetrico ATM per formule di prezzo Flat Dettaglio Offerta linea condivisa (canone mensile) Accesso Simmetrico ATM per formule di prezzo Flat 2 Mbit/s (canone mensile) Banda Garantita Banda (Trasporto Backhaul) ABR da DSLAM a Nodo (canone annuo) parent ATM con formule di prezzo Flat Banda Non Garantita (canone annuo) Prezzo applicato nel 2009 (OR 2009) Costo Unitario Co.Re Delta OR Costi Mercati Mercati dei segmenti terminali di linee affittate e dei segmenti di linee affittate su circuiti interurbani I servizi dei mercati 13 e 14 offerti agli Operatori, da parte di Telecom Italia, possono distinguersi in due categorie: CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 12 / 17

13 servizi a nuovo quadro come definiti dalla delibera 45/06/CONS, servizi a vecchio quadro che sono quelli effettivamente venduti nel 2009 ai quali, quindi, si riferisce il consuntivo di Contabilità Regolatoria 2009, ossia: i circuiti diretti wholesale (CD Wholesale), i circuiti parziali (CP), i circuiti di interconnessione (ITC). Nell ambito dei mercati 13 e 14, la distinzione e il passaggio dai servizi a vecchio quadro ai servizi a nuovo quadro riveste particolare rilevanza sia dal punto di vista tecnico-infrastrutturale, con la necessità, per gli operatori alternativi e per TI, di riconfigurare la propria rete in funzione dei nuovi parametri tecnici, introdotti con la delibera sopracitata, sia dal punto di vista gestionale e amministrativo. La stessa Agcom ha pubblicato in merito una tabella di conversione, che descrive la configurazione dei vecchi servizi wholesale, nell ambito delle nuove regole e delle nuove offerte introdotte con la delibera 45/06/CONS. Nella CoRe 2009, così come nelle precedenti CoRe 2008 e CoRe 2007 i servizi a vecchio quadro (sia retail che wholesale) sono rappresentati, ai fini del costing, come combinazione di tali nuovi servizi intermedi secondo lo schema di riferimento riportato in tabella: Servizi Vecchio Quadro Circuiti Diretti Retail Circuiti Diretti Wholesale Circuiti Parziali Flussi di Interconnessione Servizi Intermedi considerati Servizi di Terminating e Trunk Servizi di Terminating e Trunk Servizi di Terminating e Trunk Servizi di Flussi di Interconnessione Regionale e Servizi Trunk Va infine aggiunto che, in linea con le raccomandazioni comunitarie in merito alla contabilità dei costi, nella Contabilità Regolatoria 2009, la quota relativa ai costi di gestione OLO è stata allocata sui servizi e, in base al principio di causalità, ripartita sulla base delle consistenze OLO. I costi di gestione interni di Telecom Italia, in continuità con gli esercizi precedenti, continuano ad essere allocati sui servizi/ mercati retail. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 13 / 17

14 3.4.1 Wholesale Line Rental Analisi dei Risultati Come richiesto dall art.26 della delibera 694/06/CONS, Telecom Italia espone nella Contabilità Regolatoria 2009 il conto economico ed il rendiconto del capitale impiegato del servizio WLR. Il Servizio Wholesale Line Rental presenta un risultato al netto del costo del capitale impiegato pari a circa 11 milioni di euro. Tale risultato risente dell esplosione delle consistenze WLR passate da circa di collegamenti a circa. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 14 / 17

15 4 Mercati Retail e servizi finali: sintesi dei risultati 4.1 Mercati 1 e 2 Mercati al dettaglio dell accesso alla rete telefonica pubblica in postazione fissa per clienti residenziali e per clienti non residenziali I mercati 1 e 2 comprendono i seguenti servizi commercializzati da TI ai clienti finali nel corso del 2009: Accesso in postazione fissa alla rete telefonica pubblica per effettuare e/o ricevere chiamate telefoniche e servizi correlati in tecnologia POTS; Accesso in postazione fissa alla rete telefonica pubblica per effettuare e/o ricevere chiamate telefoniche e servizi correlati in tecnologia ISDN Base e Primario. I volumi del mercato registrano complessivamente una diminuzione di circa (circa di collegamenti) rispetto alle consistenze finali Tale riduzione è da imputare principalmente allo sviluppo dei servizi di Full ULL e WLR (migrazione dei clienti verso i concorrenti), nonché alla scelta dei clienti di utilizzare il solo telefono mobile per le proprie comunicazioni e alla competizione Mercato 1: accesso residenziale Come indicato dalla delibera 33/06/CONS, il mercato 1 include la domanda, da parte dell utenza residenziale, e l offerta di servizi di accesso in postazione fissa alla rete telefonica pubblica per effettuare e/o ricevere chiamate telefoniche e servizi correlati a prescindere dalla tecnologia sottostante (cfr. Delibera 33/06/CONS, art. 2, comma 1), offerti ai clienti residenziali. Nell esercizio 2009, il mercato 1 registra ricavi in diminuzione di circa 76 milioni di Euro ed un risultato lordo, pari a 135 Euro milioni con un margine sui ricavi (oltre 2 Euro miliardi di ricavi) pari a circa il 7% Mercato 2: accesso affari Come indicato dalla delibera 33/06/CONS, il mercato include la domanda, da parte dell utenza non residenziale, e l offerta di servizi di accesso in postazione fissa alla rete telefonica pubblica per effettuare e/o ricevere chiamate telefoniche e servizi correlati a prescindere dalla tecnologia sottostante (delibera 33/06/CONS, art. 2, comma 1), offerti ai clienti non residenziali. Nell esercizio 2009 il mercato 2 registra ricavi in diminuzione per oltre 152 euro milioni ed un risultato al lordo del costo del capitale commerciale positivo ma in flessione di circa 188 milioni di euro. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 15 / 17

16 4.2 Mercati 3-5 Mercati dei servizi telefonici locali, nazionali e fisso-mobile disponibili al pubblico e forniti in postazione fissa per clienti residenziali e non residenziali Come indicato dalla Delibera n. 642/06/CONS, i mercati in esame fanno riferimento ai servizi telefonici locali, nazionali e fisso-mobile disponibili al pubblico e forniti in postazione fissa. Su tali mercati sono stati sostanzialmente confermati gli obblighi normativi del precedente quadro regolamentare: nonostante il forte sviluppo della concorrenza promosso dalle numerose offerte alternative degli OLO non si è assistito ad una riduzione proporzionale degli obblighi regolamentari in tali mercati, pur in presenza di una prevista esclusione dei servizi in questione dal novero dei servizi regolamentati. Il conto economico dei servizi di fonia vocale inclusi nei mercati 3 e 5 evidenzia nel complesso una riduzione dei ricavi rispetto al 2008 pari a 337 milioni di euro. Il margine lordo è positivo e registra un incremento della redditività di circa 4 punti rispetto al 2008 con una riduzione complessiva dei costi superiore alla contrazione dei ricavi. Il traffico locale evidenzia una significativa riduzione delle durate conversazioni pari al, per effetto di una maggiore competizione su questo segmento di mercato, una riduzione dei ricavi del 10% ma un miglioramento del risultato (da 127 a 152 milioni di euro), grazie ad una riduzione dei costi totali pari a -17% Il traffico nazionale evidenzia una riduzione dei ricavi del 9% ma un aumento della redditività di c.ca 5 punti %. Il risultato del servizio, in lieve miglioramento, beneficia di minori costi operativi e si mantiene ampiamente positivo. Il traffico fisso-mobile, infine, evidenzia una riduzione dei volumi di conversazioni () e dei ricavi (14.5% circa). I costi operativi si riducono e mantengono positivo il risultato al lordo del costo del capitale seppur in riduzione (-7% c.ca) rispetto al Mercati 4-6 Mercato dei servizi telefonici internazionali disponibili al pubblico e forniti in postazione fissa, per clienti residenziali e non residenziali Nell esercizio 2009 i Mercati 4 e 6 registrano un margine di circa 14 milioni di euro, nonostante una diminuzione sia dei volumi delle conversazioni () sia dei ricavi (- 14%) rispetto al 2008 grazie ad una maggiore riduzione dei costi (-23%) 4.4 Mercato 7: Mercato delle linee affittate al dettaglio Come indicato dalla Delibera 343/06/CONS, il mercato 7 contiene i circuiti analogici e digitali fino a 2 Mbit/s inclusi, così classificati dall Autorità: Circuiti Diretti Analogici (distinti tra Urbani e Interurbani); Circuiti Diretti Numerici fino a 64 Kbits esclusi; CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 16 / 17

17 Circuiti Diretti Numerici da 64 Kbits a 2 Mbits esclusi; Circuiti Diretti Numerici a 2 Mbits. Per il mercato 7 nel complesso e per ciascuna categoria di circuiti identificata dall Autorità, è stato redatto il corrispondente Conto Economico ed il Rendiconto del Capitale Impiegato. CONTABILITA REGOLATORIA 2009 DI TELECOM ITALIA MERCATI DELLA RETE FISSA Pagina 17 / 17