BANCA ALTO VICENTINO CREDITO COOPERATIVO Scpa - SCHIO in qualità di Emittente, Offerente e Responsabile del Collocamento Sede sociale in via Pista dei Veneti, 14 36015 SCHIO (VI) Iscritta all Albo delle Banche al n. 272010 Iscritta all Albo delle Società Cooperative al n. A166129 Iscrizione nel Registro delle Imprese di Vicenza al numero 127/VI116 Codice ABI 08669.4 Aderente al Fondo di Garanzia Depositanti del Credito Cooperativo Aderente al Fondo di Garanzia dei portatori di titoli obbligazionari emessi da banche appartenenti al Credito Cooperativo Codice Fiscale e Partita IVA 00210200242 sito internet www.bancaaltovicentino.it NOTA DI SINTESI Relativa all offerta del Prestito Obbligazionario Subordinato: BANCA ALTO VICENTINO - TASSO VARIABILE SUBORDINATO LOWER TIER II 01/03/2009 01/03/2016 126^ Emissione IT0004453053 Le obbligazioni oggetto della presente Nota di Sintesi costituiscono passività subordinate Lower Tier II dell emittente, così come classificate in base alle disposizioni contenute nel Titolo I, Capitolo 2, della circolare Banca d Italia del 27/12/2006 n. 263 e successivi aggiornamenti. L adempimento di pubblicazione della presente Nota di Sintesi non comporta alcun giudizio di Consob sull opportunità dell investimento proposto e sul merito dei dati e delle notizie allo stesso relativi. La Nota di Sintesi è a disposizione del pubblico in forma elettronica sul sito internet della banca all indirizzo web www.bancaaltovicentino.it, e in forma stampata e gratuita, richiedendone copia presso la sede legale della Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio, via Pista dei Veneti, 14-36015 Schio (VI) e/o presso le filiali della stessa. La presente Nota di Sintesi, redatta ai sensi della Direttiva 2003/71/CE,del Regolamento 2004/809/CE e del Regolamento Emittenti delibera Consob n. 11971/99, deve essere letta congiuntamente al Documento di Registrazione e alla Nota Informativa (che insieme alla presente Nota di Sintesi costituiscono il Prospetto Informativo). Il Documento di Registrazione è incluso mediante riferimento nel Prospetto Informativo ed è stato depositato presso la Consob in data 14 gennaio 2009 a seguito di approvazione comunicata con nota n. 8115167 del 30 dicembre 2008. La Nota Informativa è stata depositata congiuntamente alla presente Nota di Sintesi in data 25 febbraio 2009 a seguito di approvazione comunicata con nota n. 9015671 del 19 febbraio 2009. Nota di Sintesi Pagina 1 di 11
INDICE 1. FATTORI DI RISCHIO... 3 1.1. FATTORI DI RISCHIO RELATIVI ALL EMITTENTE... 3 1.2. FATTORI DI RISCHIO RELATIVI AI TITOLI OFFERTI... 3 1.2.1. DESCRIZIONE SINTETICA DEL PRESTITO OBBLIGAZIONARIO... 3 1.2.2. ELENCO DEI FATTORI DI RISCHIO RELATIVI AI TITOLI OFFERTI... 4 2. ALTRE INFORMAZIONI RELATIVE AGLI STRUMENTI FINANZIARI OFFERTI... 5 2.1. RAGIONI DELL OFFERTA E IMPIEGO DEI PROVENTI... 5 2.2 RANKING DEGLI STRUMENTI FINANZIARI... 5 3. INFORMAZIONI SULL'EMITTENTE... 6 3.1. STORIA ED EVOLUZIONE DELL EMITTENTE... 6 3.2. RATING DELL EMITTENTE... 6 3.3. PANORAMICA DELLE ATTIVITÀ... 6 3.4. STRUTTURA ORGANIZZATIVA... 6 4. IDENTITA DEGLI AMMINISTRATORI, DEGLI ALTI DIRIGENTI, DEI CONSULENTI E DEI REVISORI CONTABILI... 7 4.1. CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE... 7 4.2. ORGANO DI CONTROLLO... 7 4.3. ORGANO DI DIREZIONE GENERALE... 7 4.4. ASSETTO DI CONTROLLO DELL EMITTENTE... 7 4.5. VARIAZIONI DELL ASSETTO DI CONTROLLO... 7 4.6. REVISIONE CONTABILE... 7 5. INFORMAZIONI FINANZIARIE... 8 5.1. DATI, INDICATORI (RATIOS) ED ALTRE INFORMAZIONI FINANZIARIE... 8 6. RISULTATO ECONOMICO E SITUAZIONE FINANZIARIA: RESOCONTO E PROSPETTIVE... 9 6.1. RESOCONTO... 9 6.2. DICHIARAZIONE ATTESTANTE CHE NON SI SONO VERIFICATI CAMBIAMENTI NEGATIVI SOSTANZIALI... 9 6.3. INFORMAZIONI SU TENDENZE, INCERTEZZE, RICHIESTE, IMPEGNI O FATTI NOTI CHE POTREBBERO RAGIONEVOLMENTE AVERE RIPERCUSSIONI SIGNIFICATIVE SULLE PROSPETTIVE DELL EMITTENTE ALMENO PER L ESERCIZIO IN CORSO... 9 6.4. QUALSIASI EVENTO RECENTE VERIFICATOSI NELLA VITA DELL'EMITTENTE SOSTANZIALMENTE RILEVANTE PER LA VALUTAZIONE DELLA SUA SOLVIBILITÀ... 9 6.5. CAMBIAMENTI SIGNIFICATIVI NELLA SITUAZIONE FINANZIARIA DELL EMITTENTE... 9 7. OFFERTA...10 7.1. DETTAGLI DELL OFFERTA...10 7.2. COLLOCAMENTO...10 7.3. CATEGORIE DI POTENZIALI INVESTITORI...10 7.4. CRITERI DI RIPARTO...10 7.5. PREZZO DI EMISSIONE...10 7.6. AMMISSIONE ALLA NEGOZIAZIONE...10 7.7. REGIME FISCALE...10 7.8. RESTRIZIONI ALLA TRASFERIBILITÀ...10 7.9. GARANZIE E LIMITI DI INTERVENTO...10 8. INDICAZIONI COMPLEMENTARI...11 8.1. CAPITALE SOCIALE...11 8.2. DOCUMENTI ACCESSIBILI AL PUBBLICO...11 Nota di Sintesi Pagina 2 di 11
AVVERTENZE La presente nota di sintesi contiene le principali informazioni necessarie affinché gli investitori possano valutare con cognizione di causa la situazione patrimoniale e finanziaria, i risultati economici e le prospettive della Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio nonché gli strumenti finanziari oggetto della presente offerta. ciò nonostante, si avverte espressamente che: 1. La presente nota di sintesi deve essere letta come un introduzione al prospetto; 2. Qualsiasi decisione, da parte dell investitore, di investire negli strumenti finanziari oggetto di offerta deve basarsi sull esame del prospetto completo, composto dalla presente nota di sintesi, dal documento di registrazione e dalla nota informativa sugli strumenti finanziari; 3. Qualora venga intrapresa un azione legale in merito alle informazioni contenute nel prospetto dinanzi all autorità giudiziaria di uno degli stati dell area economica europea, prima dell inizio del procedimento il ricorrente potrebbe dover sostenere i costi della traduzione del prospetto, ai sensi della legislazione nazionale dello stato nel quale tale azione sia stata intentata; 4. A seguito dell attuazione delle disposizioni della direttiva prospetti in ognuno degli stati membri dell area economica europea, nessuna responsabilità civile sarà attribuita in uno qualsiasi di tali stati membri alle persone che si sono assunte la responsabilità del prospetto, con riferimento alla nota di sintesi, ivi compresa la sua traduzione, a meno che la stessa non risulti fuorviante, imprecisa o incoerente se letta insieme ad altre parti del prospetto. 1. FATTORI DI RISCHIO Banca Alto Vicentino Credtito Cooperativo Scpa Schio in qualità di Emittente, invita gli investitori a prendere attenta visione della presente Nota di Sintesi unitamente al Documento di Registrazione, incluso nel Prospetto Informativo depositato in data 14 gennaio 2009 e alla Nota Informativa al fine di acquisire tutti gli elementi necessari per effettuare una compiuta valutazione sul profilo di rischio dell Emittente e comprendere i fattori di rischio che possono influire sulla sua capacità di adempiere agli obblighi ad essa derivanti dagli strumenti finanziari emessi. Le obbligazioni sono strumenti finanziari che presentano profili di rischio/rendimento la cui valutazione richiede particolare competenza. È opportuno che gli Investitori valutino attentamente se le obbligazioni costituiscono un investimento idoneo alla loro specifica situazione patrimoniale, economica e finanziaria. Nel valutare la possibilità di effettuare un investimento negli strumenti finanziari oggetto del presente documento, gli Investitori dovranno tenere in considerazione, fra l altro, i fattori di rischio di seguito sinteticamente esposti. 1.1. Fattori di Rischio relativi all Emittente I potenziali Investitori dovrebbero comunque considerare, nella decisione di investimento, che l Emittente, nello svolgimento della sua attività, è esposto ai fattori di rischio di seguito riportati e specificati nel Documento di Registrazione, incluso nel Prospetto di Base depositato in data 14 gennaio 2009, al paragrafo 3 FATTORI DI RISCHIO RELATIVI ALL EMITTENTE : - Rischio di Credito, - Rischio di Mercato, - Rischio Legale, - Rischio correlato all assenza di Rating dell Emittente, - Rischio legato ad operazioni di cartolarizzazione. 1.2. Fattori di rischio relativi ai titoli offerti 1.2.1. Descrizione Sintetica del Prestito Obbligazionario Le Obbligazioni oggetto della presente Nota Informativa sono Obbligazioni Subordinate a Tasso Variabile del tipo Lower Tier II ( Obbligazioni o Obbligazioni Subordinate ) ai sensi e per gli effetti delle disposizioni contenute nel Titolo I, Capitolo 2, della circolare della Banca d Italia del 27 dicembre 2006 n. 263 e successivi aggiornamenti, Nota di Sintesi Pagina 3 di 11
come meglio descritto al successivo paragrafo 4.5 e sono emesse, alla pari, nell ambito dell attività di raccolta del risparmio per l esercizio del credito, per l importo massimo di Euro 7.000.000,00 divise in n. 7.000 Obbligazioni al portatore del valore nominale di Euro 1.000,00 ciascuna in taglio non frazionabile. Le Obbligazioni hanno una durata di sette anni, e prevedono il rimborso del 100% del valore nominale e in un unica soluzione alla data di scadenza del 01/03/2016 senza alcuna deduzione per spese. Il prestito cesserà di essere fruttifero dalla data di rimborso. Tale rimborso è tuttavia, in caso di liquidazione dell Emittente, subordinato alla preventiva soddisfazione di altre categorie di debiti dell Emittente. Gli Obbligazionisti lower tier 2 saranno cioè rimborsati solo dopo che saranno stati soddisfatti i creditori dell Emittente privilegiati, ordinari e quelli subordinati tier 3, con precedenza solo rispetto ai creditori delle obbligazioni upper tier 2 e tier 1 che alla data di redazione del presente prospetto non sono state emesse. Le Obbligazioni danno inoltre diritto al pagamento di cedole semestrali posticipate il cui ammontare è determinato in ragione dell andamento del parametro di indicizzazione prescelto ovvero del tasso Euribor 3 mesi base 360 maggiorato di uno spread dello 0,30% (30 basis points o bps ). Le Obbligazioni sono strumenti finanziari, rappresentati da Obbligazioni al portatore, assoggettati al regime di dematerializzazione e di gestione accentrata presso la Monte Titoli S.p.A. di cui al D.Lgs. 98/213 e al Regolamento recante la disciplina dei servizi di gestione accentrata, di liquidazione, dei sistemi di garanzia e delle relative società di gestione, adottato dalla Banca d'italia e dalla CONSOB con provvedimento del 22 febbraio 2008. L Emittente nella determinazione della cedola ha stabilito lo spread positivo pari a 30 bps (0,30%) come remunerazione per la maggiore rischiosità, utilizzando come criterio le condizioni alle quali è disposto a raccogliere. Le Obbligazioni non sono assistite da garanzie reali o personali di terzi, né dalla garanzia del fondo interbancario di tutela dei depositi e prestiti. L Emittente ha fissato il valore della prima cedola semestrale in misura indipendente dal parametro di indicizzazione, la cui entità è stabilita nel 5,00% indicata su base nominale annua lorda. Non è previsto né il rimborso anticipato delle Obbligazioni da parte dell Emittente né da parte dell investitore. Il prezzo delle Obbligazioni non include commissioni implicite quindi rappresenta il 100% del valore dell obbligazione. Per maggiori informazioni si rimanda al paragrafo 5.3 della presente Nota Informativa. 1.2.2. Elenco dei Fattori di Rischio relativi ai Titoli offerti Di seguito si riportano i rischi del Prestito Obbligazionario Banca Alto Vicentino Tasso Variabile Subordinato 01/03/2009 01/03/2016 126^ Emissione Isin IT0004453053, il cui dettaglio è riportato nella Nota Informativa al paragrafo 2 FATTORI DI RISCHIO : - Rischio connesso alla clausola di subordinazione - Rischio di credito per il sottoscrittore - Rischio connesso all assenza di garanzie relative alle obbligazioni - Rischio di mancato rimborso / rimborso parziale - Rischio di non allineamento con il merito di credito dell Emittente - Rischio relativo alla non appropriatezza del confronto delle obbligazioni con titoli di stato - Rischio di deterioramento del merito di credito dell Emittente - Rischio di liquidità - Rischio di indicizzazione - Rischio di tasso di mercato - Rischio di prezzo - Rischio di conflitti di interesse - Rischio di disallineamento tra il parametro di indicizzazione e la periodicità delle cedole - Rischio correlato all assenza di rating dei titoli - Rischio derivante dalla chiusura anticipata dell offerta e/o modifica dell ammontare dell offerta - Rischio connesso all assenza di informazioni successive all emissione - Rischio di eventi di turbativa o straordinari riguardanti il parametro di indicizzazione - Rischio derivante dalle modifiche al regime fiscale Nota di Sintesi Pagina 4 di 11
2. ALTRE INFORMAZIONI RELATIVE AGLI STRUMENTI FINANZIARI OFFERTI La Nota di Sintesi è relativa all emissione di titoli di debito subordinati per le cui diverse caratteristiche tecniche si rimanda alla Nota Informativa. 2.1. Ragioni dell offerta e impiego dei proventi I proventi derivanti dalla vendita delle Obbligazioni saranno utilizzati dall Emittente nell attività di esercizio del credito nelle sue varie forme e con lo scopo specifico di erogare credito a favore dei soci e della clientela di riferimento della banca, con l obiettivo ultimo di contribuire allo sviluppo della zona di competenza. L offerta delle presenti Obbligazioni ha anche lo scopo di patrimonializzare la Banca, in quanto trattasi di un prestito subordinato di secondo livello che confluirà nel patrimonio supplementare ai fini del calcolo del patrimonio di vigilanza. 2.2 Ranking degli strumenti finanziari Le Obbligazioni del presente Prospetto Informativo costituiscono passività subordinate dell Emittente, così come definite nel Titolo I, Capitolo 2 della circolare di Banca d Italia n. 263 del 27/12/2006. Gli Obbligazionisti lower tier 2 saranno cioè rimborsati solo dopo che saranno stati soddisfatti i creditori dell Emittente privilegiati, ordinari e quelli subordinati tier 3. Essi avranno precedenza di rimborso solo rispetto ai creditori delle obbligazioni upper tier 2 e tier 1 che alla data di redazione del presente prospetto non sono state emesse. In particolare le obbligazioni descritte nel presente prospetto costituiscono strumenti finanziari subordinati del tipo cd Lower Tier II. Le Obbligazioni oggetto della presente Nota Informativa sono titoli subordinati, c.d. Lower Tier II. I Lower Tier II sono passività subordinate delle banche che, nel rispetto di determinate condizioni previste dalle Nuove disposizioni di Vigilanza Prudenziale per le banche emesse dalla Banca d'italia, concorrono alla formazione del patrimonio supplementare delle banche stesse. In caso di liquidazione della Banca Emittente, a qualsiasi titolo, tutte le somme dovute a fronte del presente prestito a titolo di capitale o interessi saranno rimborsate solo dopo che siano stati soddisfatti tutti gli altri creditori della Banca Emittente non ugualmente subordinati. Gli Obbligazionisti lower tier 2 saranno cioè rimborsati solo dopo che saranno stati soddisfatti i creditori dell Emittente privilegiati, ordinari e quelli subordinati tier 3. Essi avranno precedenza di rimborso solo rispetto ai creditori delle obbligazioni upper tier 2 e tier 1 che alla data di redazione del presente prospetto non sono state emesse. Per tutta la durata del prestito obbligazionario e nell ipotesi di liquidazione dell Emittente, non sarà consentita la compensazione tra il debito derivante dal prestito medesimo ed i crediti vantati dall Emittente verso i titolari di obbligazioni. Si evidenzia che la Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio non ha mai emesso prestiti obbligazionari subordinati. Nota di Sintesi Pagina 5 di 11
3. INFORMAZIONI SULL'EMITTENTE 3.1. Storia ed evoluzione dell emittente Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio ( la Banca ) è stata fondata a Monte Magrè (VI) il 20 settembre 1896 con la denominazione di Cassa Rurale di prestiti di Monte Magrè. Oggi la Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa Schio è il risultato dell'evoluzione di quella piccola Cassa Rurale, passata attraverso due cambi di denominazione. Il primo nel 1994, allorchè la Cassa Rurale si tramuto nella Banca di Credito Cooperativo Monte Magrè Schio; il secondo nel maggio del 2000 allorchè l Istituto assunse l attuale denominazione di Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa Schio. Oggi tale Istituto conta 10 filiali, 86 dipendenti e 1.478 soci. È iscritta nel Registro delle Imprese di Vicenza al numero 127/VI116 codice fiscale e partita IVA 00210200242. E iscritta all'albo delle Banche tenuto dalla Banca d'italia al n. 272010 e all Albo delle Società Cooperative al n. A166129. Ha sede legale in Schio (VI), in via Pista dei Veneti n. 14; è regolata dalla Legge Italiana e svolge l attività nel territorio di competenza secondo quanto previsto nello statuto all art. 17. Recapito telefonico 0445/674000. 3.2. Rating dell Emittente Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio non è fornita di rating così come il Prestito Obbligazionario oggetto del presente Prospetto Informativo. 3.3. Panoramica delle attività L attività della Banca ha per oggetto la raccolta del risparmio e l esercizio del credito nelle sue varie forme. Essa può compiere tutte le operazioni e i servizi bancari e finanziari consentiti in conformità alle disposizioni emanate dall Autorità di Vigilanza. È autorizzata a prestare al pubblico i seguenti servizi di investimento: negoziazione per conto proprio, esecuzione di ordini per conto dei clienti, sottoscrizione e/o collocamento senza assunzione a fermo né assunzione di garanzia nei confronti dell Emittente, ricezione e trasmissione ordini, consulenza in materia di investimenti. Le principali categorie di prodotti venduti sono quelli bancari, assicurativi e prodotti finanziari nonché i servizi connessi e strumentali. L attività prevalentemente è rivolta ai soci e/o ai residenti nella zona di competenza territoriale, che comprende i comuni dove ha una filiale nonchè i comuni ad essi contigui. 3.4. Struttura organizzativa L emittente, in quanto della specie Banca di Credito Cooperativo è obbligata per statuto a reinvestire le somme raccolte presso i risparmiatori nello stesso territorio in cui opera. Attraverso la sua attività creditizia promuove lo sviluppo economico e sociale della comunità in cui opera e la crescita professionale dei suoi Soci, servendosi di una rete di sportelli bancari. La BCC non appartiene ad un gruppo ai sensi dell art. 60 del D.Lgs.385/93. Nota di Sintesi Pagina 6 di 11
4. IDENTITA DEGLI AMMINISTRATORI, DEGLI ALTI DIRIGENTI, DEI CONSULENTI E DEI REVISORI CONTABILI 4.1. Consiglio di Amministrazione Il Consiglio di Amministrazione della Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio, è composto dal Presidente Domenico Drago, dal Vice Presidente Silvio Ruberti, dai Consiglieri Massimo Meneghetti, Stefano Ruaro, Alessandro Carta, Francesco Pegoraro, Silvio Rizzi, Roberto Benazzoli, Vincenzo Toso. 4.2. Organo di Controllo Il Collegio Sindacale è composto dal Presidente Maurizio Salomoni Rigon, dai Sindaci effettivi Fabio Fabbian, Maria Grazia De Rizzo, dai sindaci supplenti Giancarlo Stefenello, Bruno Morelli. 4.3. Organo di Direzione Generale È composto dal Direttore Generale Roberto Rigato. 4.4. Assetto di controllo dell emittente La particolare natura di Banca di Credito Cooperativo impone che non possano esistere partecipazioni di controllo. 4.5. Variazioni dell assetto di controllo Non si è a conoscenza di accordi della cui attestazione possa scaturire, ad una data successiva, una variazione dell assetto di controllo dell emittente. 4.6. Revisione contabile Le informazioni finanziarie relative agli esercizi 2006 e 2007 sono state sottoposte a revisione contabile con esito positivo. Il controllo contabile ex art. 2409-ter del codice civile, è stato svolto, per i bilanci chiusi al 31/12/2006 e al 31/12/2007, dal Collegio Sindacale. Nota di Sintesi Pagina 7 di 11
5. INFORMAZIONI FINANZIARIE 5.1. Dati, indicatori (ratios) ed altre informazioni finanziarie Di seguito alcuni indicatori patrimoniali significativi dell emittente alla data del 30/06/2008, del 31/12/2007, del 30/06/2007 e del 31/12/2006. 30.06.2008 31.12.2007 30.06.2007 31.12.2006 Margine di Interesse 4.864.202 9.204.032 4.444.916 8.266.690 Margine di Intermediazione 6.496.204 13.084.738 6.478.828 12.594.700 Risultato Netto Gestione Finanziaria 6.557.466 12.808.471 6.163.204 11.597.295 Utile della operatività corrente al lordo delle Imposte 2.142.006 4.483.532 2.058.231 3.070.403 Utile di Esercizio Netto 1.879.479 3.641.504 1.569.181 2.252.687 Raccolta (voce 20 + 30 passivo SP) 345.374.595 332.951.980 318.670.484 288.042.223 Impieghi (voce 70 attivo SP) 321.406.217 304.441.814 307.353.089 278.413.840 Capitale sociale 174.900 174.725 166.525 168.250 La seguente tabella contiene alcuni indicatori di solvibilità riferiti alle date del 30/06/2008, del 31/12/2007, del 30/06/2007 e 31/12/2006. 30.06.2008 31.12.2007 30.06.2007 31.12.2006 Tier one capital ratio 11,34% 12,27% 11,98% 12,43% Core Tier I 11,34% 12,27% 11,98% 12,43% Total Capital ratio 11,39% 12,34% 12,04% 12,50% Sofferenze lorde/impieghi lordi 0,59% 0,63% 0,72% 0,83% Sofferenze nette/impieghi netti 0,50% 0,54% 0,53% 0,70% Partite anomale lorde/ Impieghi lordi Partite anomale Nette/ Impieghi netti 2,42% 3,34% 3,73% 9,56% 2,55% 3,47% 3,91% 10,68% Patrimonio di Vigilanza (euro) 36.898.366 35.414.698 33.499.482 32.010.972 Tier one capital ratio: L andamento limitatamente riflessivo dell indice in analisi va imputato dapprima ad un ordinario incremento dell operatività di impiego con conseguente aumento delle attività di rischio, e a partire dall esercizio 2008 alle mutate modalità di calcolo dei requisiti patrimoniali, con particolare riferimento all introduzione del requisito per il rischio operativo. Nota di Sintesi Pagina 8 di 11
6. RISULTATO ECONOMICO E SITUAZIONE FINANZIARIA: RESOCONTO E PROSPETTIVE 6.1. Resoconto Il conto economico presenta un margine di interesse in aumento legato principalmente alla crescita dei volumi e in modo più contenuto dei tassi di interesse applicati. 6.2. Dichiarazione attestante che non si sono verificati cambiamenti negativi sostanziali Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio attesta che non si sono verificati cambiamenti negativi sostanziali delle prospettive dell Emittente dalla data dell ultimo bilancio pubblicato sottoposto a revisione. 6.3. Informazioni su tendenze, incertezze, richieste, impegni o fatti noti che potrebbero ragionevolmente avere ripercussioni significative sulle prospettive dell emittente almeno per l esercizio in corso. Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio dichiara che non si è a conoscenza di informazioni su tendenze, incertezze, richieste, impegni o fatti noti che potrebbero ragionevolmente avere ripercussioni significative sulle prospettive della Banca almeno per l esercizio in corso. 6.4. Qualsiasi evento recente verificatosi nella vita dell'emittente sostanzialmente rilevante per la valutazione della sua solvibilità Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio attesta che nessun fatto verificatosi di recente nella vita della Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio è sostanzialmente rilevante per la valutazione della sua solvibilità. 6.5. Cambiamenti significativi nella situazione finanziaria dell Emittente Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio attesta che non si sono verificati significativi cambiamenti nella propria situazione finanziaria o commerciale, verificatisi dal 30.06.2008 ovvero dalla data di redazione delle ultime informazioni finanziarie disponibili. Nota di Sintesi Pagina 9 di 11
7. OFFERTA 7.1. Dettagli dell Offerta Le Obbligazioni, costituite da titoli al portatore, determinano l obbligo per l Emittente di rimborsare all investitore a scadenza il 100,00% del loro valore nominale. Non sono previste clausole di rimborso anticipato a favore dell emittente. L Ammontare Totale dell offerta è pari a di euro 7.000.000,00 per un totale di 7.000 obbligazioni del valore nominale di 1.000 euro ciascuna. Il Periodo di Offerta va dal 01/03/2009 al 31/08/2009, salva la facoltà dell Emittente di prorogare o chiudere anticipatamente il periodo di offerta. Il prezzo di emissione delle Obbligazioni è pari al 100% del valore nominale. In qualsiasi momento durante il Periodo di Offerta, l'emittente potrà: estendere la durata del Periodo di Offerta; procedere alla chiusura anticipata dell'offerta; ridurre l Ammontare Totale in emissione. 7.2. Collocamento La sottoscrizione delle obbligazioni sarà effettuata mediante la sottoscrizione di apposito modulo di adesione presso la Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio e le sue filiali. 7.3. Categorie di potenziali investitori Le obbligazioni sono emesse e collocate interamente ed esclusivamente sul mercato italiano e destinate alla clientela retail e/o istituzionale dell Emittente. 7.4. Criteri di riparto L assegnazione delle obbligazioni emesse avverrà in base alla priorità cronologica delle richieste di sottoscrizione entro il limite rappresentato dall Ammontare Totale. Non sono previsti criteri di riparto. 7.5. Prezzo di Emissione Il Prezzo di Offerta è pari al 100% del valore nominale, e cioè Euro 1.000 per obbligazione. 7.6. Ammissione alla negoziazione Banca Alto Vicentino Credito Cooperativo Scpa - Schio per il prestito obbligazionario subordinato in oggetto, non presenterà domanda per l ammissione alla negoziazione su alcun mercato regolamentato né su altri mercati non regolamentati. L Emittente non si impegna a presentare in modo continuativo prezzi in acquisto e vendita; tuttavia, si riserva di negoziare le stesse in contropartita diretta ai sensi della Direttiva 2004/39/CE (MiFID). Si rinvia per maggiori informazioni al paragrafo 6.3 della Nota Informativa. 7.7. Regime fiscale Gli interessi, i premi ed altri frutti sulle obbligazioni in base alla normativa attualmente in vigore (D. Lgs n. 239/96 e D. Lgs n. 461/97), sono soggetti all imposta sostitutiva pari al 12,50%. Alle eventuali plusvalenze realizzate mediante cessione a titolo oneroso ed equiparate, ovvero rimborso delle obbligazioni, saranno applicabili le disposizioni del citato D. lgs 461/97. 7.8. Restrizioni alla trasferibilità Non vi sono limiti alla libera circolazione e trasferibilità delle obbligazioni. 7.9. Garanzie e limiti di intervento I titoli non beneficiano di alcuna garanzia reale o di garanzie personali da parte di soggetti terzi. Il titolo non è assistito dalla garanzia del Fondo Interbancario di tutela dei depositi né dal Fondo di Garanzia degli obbligazionisti. Il rimborso del capitale e il pagamento degli interessi sono garantiti dal patrimonio della banca emittente, tenuto conto del grado di subordinazione riferibile ai titoli (Lower Tier II). Nota di Sintesi Pagina 10 di 11
8. INDICAZIONI COMPLEMENTARI 8.1. Capitale sociale Alla data di redazione del presente prospetto il capitale sociale dell'emittente, interamente sottoscritto e versato, era pari ad Euro 182.225. 8.2. Documenti accessibili al pubblico Per l intera validità del Prospetto Informativo+, l Emittente si impegna a mettere gratuitamente a disposizione del pubblico per la consultazione in formato cartaceo presso la sede in via Pista dei Veneti n. 14 Schio (VI), la seguente documentazione: - Documento di Registrazione; - Nota Informativa; - Nota di Sintesi; - Statuto vigente; - il bilancio di esercizio 2006; - il bilancio di esercizio 2007; - situazione semestrale al 30 giugno 2008; - relazione del Collegio Sindacale ai sensi dell art. 2409 ter cod. civ. riferita agli esercizi 2006 e 2007. I documenti sopra riportati sono altresì gratuitamente consultabili sul sito www.bancaaltovicentino.it. BANCA ALTO VICENTINO CREDITO COOPERATIVO Scpa - SCHIO Il Presidente Domenico Dr. Drago Nota di Sintesi Pagina 11 di 11