Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Società Cooperativa In qualità di Emittente, Offerente e Collocatrice Sede Legale e Sociale in Petralia Sottana Corso Paolo Agliata n. 149 Iscritta all Albo delle Banche n 912 Codice ABI 8976 Iscritta all Albo delle Società Cooperative al n. A163857 Numero di iscrizione nel Registro delle Imprese di Palermo n. 86 (R.E.A. PA/9047818) Codice Fiscale e Partita IVA 00223510827 Patrimonio al 31.12.2008 uro 15.169.387,00 - Capitale sociale uro 19.881,00 Aderente al Fondo Garanzia dei Depositanti ed al Fondo di Garanzia degli Obbligazionisti del Credito Cooperativo PROSPETTO INFORMATIVO PER LE EMISSIONE DI OBBLIGAZIONI BANCARIE c.d. Plain Vanilla redatto ai sensi della disciplina in materia di sollecitazione all investimento NOTA INFORMATIVA PER L OFFERTA DEL PRESTITO OBBLIGAZIONARIO: Offerta di B.C.C. SAN GIUSEPPE DI PETRALIA SOTTANA STEP UP 15.12.2009-2012 ISIN IT0004546179 fino ad un ammontare nominale massimo di uro 5.000.000,00 La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana (Palermo) Società Cooperativa, nella persona del suo legale rappresentante pro tempore, svolge il ruolo di emittente, di offerente e di soggetto responsabile del collocamento della presente offerta. Il presente Prospetto Informativo è redatto in forma semplificata in conformità all articolo 34 ter, comma 4, del REGOLAMENTO DI ATTUAZIONE DEL DECRETO LEGISLATIVO 24 FEBBRAIO 1998, N. 58, CONCERNENTE LA DISCIPLINA DEGLI EMITTENTI», adottato dalla Consob con propria delibera n. 11971 del 14 maggio 1999 e successive modifiche. Il presente prospetto informativo non è sottoposto all approvazione della CONSOB Il presente prospetto è a disposizione del pubblico gratuitamente presso tutte le filiali della Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Società Cooperativa
Ciascun Investitore prima di procedere all acquisto di qualsivoglia Obbligazione emessa nell ambito del Programma di emissione B.C.C. San Giuseppe di Petralia Sottana Step Up 15.12.2009-2012, deve fondare la propria valutazione sull esame del presente Prospetto informativo considerato nella sua totalità (Nota informativa e Nota di Sintesi). L adempimento di pubblicazione delle presenti Condizioni Definitive non comporta alcun giudizio della Consob sull opportunità dell investimento proposto e sul merito dei dati e delle notizie allo stesso relativi. Il presente prospetto è a disposizione del pubblico gratuitamente presso tutte le filiali della Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana (Palermo), ed ha per oggetto le Condizioni Definitive relative all offerta del prestito obbligazionario denominato: B.C.C. SAN GIUSEPPE DI PETRALIA SOTTANA Step Up 15.12.2009-2012. INDICE I. - INFORMAZIONI SULLA BANCA EMITTENTE... 3 I - 1. PERSONE RESPONSABILI...3 I - 2. DENOMINAZIONE LEGALE E FORMA GIURIDICA...3 I - 3. SEDE LEGALE ED AMMINISTRATIVA...3 I - 4. NUMERO DI ISCRIZIONE ALL ALBO DELLE BANCHE...3 I - 5. GRUPPO BANCARIO DI APPARTENENZA...3 I - 6. INDICATORI SULLA SITUAZIONE FINANZIARIA DELL EMITTENTE E DEI RISCHI RELATIVI ALL EMITTENTE...4 I - 7. RATING DELL EMITTENTE E DELLO STRUMENTO FINANZIARIO...5 I - 8. CONFLITTI DI INTERESSE ATTINENTI IL COLLOCAMENTO DEL TITOLO 5 II. - INFORMAZIONI SULLE CARATTERISTICHE DELL EMISSIONE... 5 II - 1. PERSONE RESPONSABILI...5 II - 2. FATTORI DI RISCHIO...6 II - 3. INFORMAZIONI FONDAMENTALI...7 II - 4. INFORMAZIONI RIGUARDANTI GLI STRUMENTI FINANZIARI DA OFFRIRE...8 II - 5. CONDIZIONI DELL OFFERTA...10 II - 6. AMMISSIONE ALLA NEGOZIAZIONE...12 II - 7. INFORMAZIONI SUPPLEMENTARI...12 Pagina 2 di 12
I. - INFORMAZIONI SULLA BANCA EMITTENTE I - 1. PERSONE RESPONSABILI I - 1.1. INDICAZIONE DELLE PERSONE RESPONSABILI La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa, con sede in Petralia Sottana, Corso Paolo Agliata n. 149, rappresentata legalmente ai sensi dell art. 40 dello Statuto sociale dal Presidente del Consiglio di Amministrazione Avv. Stefano Farinella, munito dei necessari poteri, si assume la responsabilità delle informazioni contenute nel presente Prospetto informativo. I - 1.2. DICHIARAZIONE DI RESPONSABILITA La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa, con sede in Petralia Sottana, Corso Paolo Agliata n. 149 legalmente rappresentata dal Presidente del Consiglio di Amministrazione, Farinella Avv. Stefano, avendo adottato tutta la ragionevole diligenza a tale scopo, attesta che le informazioni contenute nel presente Prospetto, sono per quanto a conoscenza, conformi ai fatti e non presentano omissioni tali da alterarne il senso. BANCA DI CREDITO COOPERATIVO SAN GIUSEPPE DI PETRALIA SOTTANA SOCIETÀ COOPERATIVA Presidente del Consiglio d amministrazione BANCA DI CREDITO COOPERATIVO SAN GIUSEPPE DI PETRALIA SOTTANA SOCIETÀ COOPERATIVA Presidente del Collegio Sindacale firmato Farinella Stefano (Avv. Farinella Stefano) firmato Orlando Maria Rita (Dott.ssa Orlando Maria Rita) I - 2. DENOMINAZIONE LEGALE E FORMA GIURIDICA La denominazione legale dell'emittente è Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Società Cooperativa. La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana è una società cooperativa costituita in Petralia Sottana (PA) è regolata ed operante in base al diritto italiano. I - 3. SEDE LEGALE ED AMMINISTRATIVA La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Società Cooperativa ha sede legale ed amministrativa in Petralia Sottana (PA, Corso Paolo Agliata, n. 149 tel. 0921 641621, codice fiscale e partita IVA 00223510827 e numero di iscrizione al Registro delle Imprese di Palermo n. 86 (R.E.A. PA/9047818). Indirizzo telematico: segreteria@petralia.bcc.it I - 4. NUMERO DI ISCRIZIONE ALL ALBO DELLE BANCHE La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Società Cooperativa è iscritta all Albo delle Banche tenuto dalla Banca d Italia al n 912, codice meccanografico ABI 08976.3. I - 5. GRUPPO BANCARIO DI APPARTENENZA La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Società Cooperativa (Palermo) non appartiene ad alcun gruppo bancario. Pagina 3 di 12
I - 6. INDICATORI SULLA SITUAZIONE FINANZIARIA DELL EMITTENTE E DEI RISCHI RELATIVI ALL EMITTENTE La posizione finanziaria dell emittente è tale da garantire l adempimento nei confronti degli investitori degli obblighi derivanti dall emissione di titoli di debito. Alla data del 31.12.2008 la posizione finanziaria dell emittente è la seguente: Il coefficiente di solvibilità (rapporto tra il Patrimonio di Vigilanza e le attività di rischio ponderate) è risultato pari al 20,84%, a fronte di un requisito minimo richiesto dall Accordo sul Capitale introdotto dal Comitato di Basilea sulla Vigilanza Bancaria, pari all 8,00%. Il free capital (patrimonio al netto delle immobilizzazioni materiali ed immateriali, delle partecipazioni e delle sofferenze nette) ammonta a 12,392 milioni di uro. Il Patrimonio di Vigilanza (Total Capital) al 31/12/2008 ammonta ad 13,33 milioni di uro. Sempre con riferimento alla stesa data, il Patrimonio di Base (Tier 1) è risultato pari a 13,33 milioni di uro mentre il Patrimonio Supplementare (Tier 2) è risultato pari a zero uro. Il rapporto fra le sofferenze nette e gli impieghi con clientela si è attestato al 0,58%, mentre quello fra i crediti dubbi netti e gli impieghi con clientela è risultato pari a 3,98%. Si riporta di seguito la tabella con dati ed indicatori selezionati riferiti alla situazione finanziaria della Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe alla fine degli ultimi due esercizi: Indicatori e dati Dati assoluti in /1.000.000 2008 2007 Patrimonio di Vigilanza - Total Capital 13,33 14,29 Patrimonio di Base Tier 1 13,33 14,29 Patrimonio supplementare Tier Due 0,00 0,00 Patrimonio di Vigilanza su impieghi 25,21% 31,76% Sofferenze nette su impieghi 0,58% 0,93% Sofferenze nette + incagli su impieghi 3,98% 3,59% Sofferenze lorde su impieghi 7,81% 8,68% Sofferenze su capitale e riserve (patrimonio) 2,29% 2,86% Coefficiente di solvibilità (Total Capital Ratio) 20,84% 24,51% Tier 1 ratio 21,22% 26,79% Esposizione rischio di tasso 2,04 0,21 Rischio di tasso su Patrimonio di Vigilanza 15,30% 1,47% Sottoscrivendo le obbligazioni BANCA DI CREDITO COOPERATIVO SAN GIUSEPPE DI PETRALIA SOTTANA STEP UP 15-12-2009-/2012 ISIN IT0004546179 si diventa finanziatori e quindi creditori della Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Società Cooperativa, si assume perciò il rischio che detto Emittente non possa essere in grado di onorare i propri obblighi relativamente al pagamento delle cedole e/o al rimborso del capitale di detto prestito. Come per tutte le altre banche, i fattori di rischio che possono influire sulla capacità dell Emittente di adempiere alle sopra citate obbligazioni sono il rischio di credito, il rischio di liquidità, il rischio di mercato, di concorrenza ed i rischi operativi. Il rischio di credito è connesso all eventualità che l Emittente, per effetto di un deterioramento della sua solidità patrimoniale, non sia in grado di pagare le cedole e gli interessi e/o di rimborsare il capitale. Tale rischio è gestito attraverso la definizione da parte del Consiglio di Amministrazione di politiche generali sul credito, indirizzi strategici e linee guida per contenere le probabilità di insolvenza Pagina 4 di 12
e di perdite. L intero processo del credito risulta regolamentato da normativa interna e periodicamente sottoposto a verifica. Il rischio di liquidità riguarda la possibilità che l Emittente non riesca a mantenere i propri impegni di pagamento a causa dell incapacità di reperire nuovi fondi ovvero l incapacità di vendere attività sul mercato per far fronte allo sbilancio da finanziare. La gestione di tale rischio è affidata a specifiche funzioni aziendali e costantemente sottoposta a controllo. Il rischio di mercato deriva dalla variazione del valore di mercato (per effetto di movimenti dei tassi di interesse e delle valute) delle attività e passività della banca. Tale rischio è monitorato attraverso le procedure di Risk Management, in particolare un sistema di ALM, nonché con la definizione da parte del Consiglio di Amministrazione di specifici limiti (VaR, duration, rating emittenti, stop loss, ecc.) nell allocazione delle risorse finanziarie. Il rischio concorrenza è rappresentato dalla concorrenza che altre principali banche esercitano nella zona di competenza territoriale della Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Società Cooperativa, la cui competitività e la solidità economico-patrimoniale dipende dal numero delle operazioni concluse, dall accesso al capitale sociale, dai prodotti e i servizi offerti, dall innovazione, dalla reputazione e dal prezzo. I rischi operativi sono riconducibili a inefficienze nelle procedure, controlli inadeguati, errori umani e tecnici, eventi esterni imprevisti. Al fine di limitare tale tipologie di rischio, l Emittente ha attuato una politica di gestione volta all identificazione, misurazione e, ove possibile, riduzione degli stessi. I - 7. RATING DELL EMITTENTE E DELLO STRUMENTO FINANZIARIO La banca Emittente e lo strumento finanziario oggetto del presente Prospetto non sono forniti di rating da parte delle principali agenzie specializzate. I - 8. CONFLITTI DI INTERESSE ATTINENTI IL COLLOCAMENTO DEL TITOLO Il collocamento del prestito obbligazionario è svolto dalla stessa BCC, che agisce in qualità di collocatore unico e responsabile del collocamento generando pertanto un conflitto di interesse. II. - INFORMAZIONI SULLE CARATTERISTICHE DELL EMISSIONE II - 1. PERSONE RESPONSABILI II - 1.1. INDICAZIONE DELLE PERSONE RESPONSABILI La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa con sede in Petralia Sottana, (PA) Corso Paolo Agliata n. 149, rappresentata legalmente da Stefano Avv. Farinella, presidente del Consiglio di Amministrazione, munito dei necessari poteri, si assume la responsabilità delle informazioni contenute nel presente Prospetto. II - 1.2. DICHIARAZIONE DI RESPONSABILITA La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa, con sede in Petralia Sottana (PA, Corso Paolo Agliata n. 149, legalmente rappresentata dal Presidente del Consiglio di Amministrazione, Stefano Avv. Farinella, avendo adottato tutta la ragionevole diligenza a tale scopo, attesta che le informazioni contenute nel presente Prospetto, sono per quanto a conoscenza, conformi ai fatti e non presentano omissioni tali da alterarne il senso. BANCA DI CREDITO COOPERATIVO SAN GIUSEPPE DI PETRALIA SOTTANA SOCIETÀ COOPERATIVA Presidente del Consiglio d amministrazione firmato Farinella Stefano (Avv. Farinella Stefano) BANCA DI CREDITO COOPERATIVO SAN GIUSEPPE DI PETRALIA SOTTANA SOCIETÀ COOPERATIVA Presidente del Collegio Sindacale firmato Orlando Maria Rita (Dott.ssa Orlando Maria Rita) Pagina 5 di 12
II - 2. FATTORI DI RISCHIO La Bcc, in qualità di emittente, invita gli investitori a prendere attenta visione del presente Prospetto Informativo, al fine di comprendere i fattori di rischio generali e specifici connessi alla sottoscrizione della presente Obbligazione. II - 2.1. RISCHIO EMITTENTE: E il rischio rappresentato dalla probabilità che l Emittente della presente obbligazione non sia in grado di adempiere ai propri obblighi di pagare le cedole e/o rimborsare il capitale in caso di liquidazione. Nel particolare, il presente prestito è assistito dalla garanzia del Fondo di Garanzia dei portatori di titoli obbligazionari emessi da banche appartenenti al Credito Cooperativo, avente sede in Roma, con le modalità e i limiti previsti nello statuto del Fondo medesimo, a disposizione del cliente presso gli Uffici dell emittente (consultabile sul sito www.fgo.bcc.it). Per effetto di tale garanzia, i sottoscrittori ed i portatori delle obbligazioni, nel caso di mancato rimborso del capitale alla scadenza, da parte dell emittente, hanno diritto di cedere al Fondo le obbligazioni da essi detenute a fronte del controvalore dei titoli medesimi. Per esercitare il diritto di cui al comma precedente il portatore dovrà dimostrare il possesso ininterrotto del titolo per i tre mesi antecedenti l evento di default dell emittente. In nessun caso il pagamento da parte del Fondo potrà avvenire per un ammontare massimo complessivo delle emissioni possedute da ciascun portatore superiore a uro 103.291,38. Sono comunque esclusi dalla garanzia dei titoli, detenuti, anche, per interposta persona, dagli amministratori, dai sindaci e dall alta direzione dell Emittente. L intervento del Fondo è, comunque, subordinato ad una richiesta del portatore del titolo se i titoli sono depositati presso l Emittente ovvero, se i titoli sono depositati presso altra banca, ad un mandato espresso a questa conferito. II - 2.2. RISCHIO DI LIQUIDITÀ: Il rischio è rappresentato dalla difficoltà o impossibilità per un investitore di vendere le Obbligazioni prontamente prima della scadenza.gli obbligazionisti potrebbero avere difficoltà a liquidare il loro investimento e potrebbero dover accettare un prezzo inferiore a quello di sottoscrizione. Non è prevista la negoziazione dei titoli presso mercati regolamentati ed altri intermediari. Dietro richiesta del cliente, la BCC può dar corso all operazione di riacquisto delle obbligazioni emesse che sarà effettuata alle condizioni di mercato vigenti alla data. II - 2.3. RISCHIO DI PREZZO: E il rischio rappresentato da possibili variazioni del prezzo dovute alle mutevoli condizioni di mercato. Il valore di mercato dei titoli subisce l influenza di numerosi fattori, talora imprevedibili e al di fuori del controllo dell emittente, quali l andamento dei tassi d interesse. Conseguentemente, qualora gli investitori decidessero di vendere i titoli prima della scadenza, il valore di mercato potrebbe risultare inferiore anche in maniera significativa al prezzo di sottoscrizione dei titoli ed il ricavo di tale vendita potrebbe, quindi, essere inferiore, anche in maniera significativa, all'importo inizialmente investito. II - 2.4. RISCHIO DI TASSO: E il rischio rappresentato da eventuali variazioni, in aumento, dei livelli di tasso di interesse; dette variazioni riducono infatti il valore di mercato della componente obbligazionaria a tasso variabile prefissato, riducendo conseguentemente, per tale emissione, il valore del titolo. L investimento nei titoli oggetto della presente emissione comporta gli elementi di rischio mercato propri di un investimento in titoli obbligazionari a tasso fisso. Fluttuazioni dei tassi di interesse sui mercati finanziari si ripercuotono sui prezzi e quindi sui rendimenti dei titoli, in modo tanto più accentuato quanto più lunga è la loro vita residua. Conseguentemente, qualora gli investitori decidessero di vendere i titoli prima della scadenza, il valore di mercato potrebbe risultare inferiore anche in maniera significativa al prezzo di sottoscrizione dei titoli. Il ricavo di tale vendita potrebbe quindi essere inferiore anche in maniera significativa all importo inizialmente investito ovvero il Pagina 6 di 12
rendimento effettivo dell investimento potrebbe risultare anche significativamente diverso ovvero significativamente inferiore a quello attribuito al titolo al momento dell acquisto ipotizzando di mantenere l investimento fino alla scadenza. II - 2.5. RISCHIO DI RIMBORSO ANTICIPATO: Non è prevista la facoltà di rimborso anticipato del Prestito Obbligazionario da parte dell Emittente. II - 2.6. LIMITI DELLA GARANZIA: Il Prestito Obbligazionario è assistito dalla garanzia del Fondo di Garanzia degli Obbligazionisti del Credito Cooperativo. Il diritto all intervento del Fondo può essere esercitato solo nel caso in cui il Portatore dimostri l ininterrotto possesso dei titoli nei tre mesi antecedenti l evento di default e per un ammontare massimo complessivo dei titoli posseduti da ciascun portatore non superiore a uro 103.291,38 indipendentemente dalla loro derivazione da una o più emissione obbligazionarie garantite. Le obbligazioni non rientrano tra gli strumenti di raccolta assistiti dal Fondo di Garanzia dei Depositanti del Credito Cooperativo. II - 2.7. RISCHIO DI CONFLITTO DI INTERESSI (COLLOCAMENTO): La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Società Cooperativa ha un interesse in conflitto nell operazione di collocamento del presente Prestito in quanto trattasi di valore mobiliare di propria emissione. II - 2.8. RISCIO CORRELATO ALL ASSENZA DI RATING: Si tratta del rischio cui è oggetto l investitore nel sottoscrivere uno strumento finanziario il cui Emittente non è stato analizzato e classificato dalle Agenzie di Rating. Al presente Prestito Obbligazionario non è stato attribuito alcun livello di rating. II - 3. INFORMAZIONI FONDAMENTALI II - 3.1. INTERESSI DI PERSONE FISICHE O GIURIDICHE PARTECIPANTI ALL EMISSIONE / ALL OFFERTA Si segnala che la presente offerta è un operazione nella quale la Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa ha un interesse in conflitto in quanto avente ad oggetto strumenti finanziari di propria emissione. La Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa, in persona del suo legale rappresentante pro-tempore, Presidente del Consiglio di Amministrazione Avv. Stefano Farinella, attesta che, per quanto conosciuto, non si riscontrano particolari conflitti di interesse potenziali e/o effettivi tra gli obblighi professionali degli amministratori e dei membri degli organo di direzione e di vigilanza verso la Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa e/o verso i loro interessi privati e/o i loro obblighi. Nondimeno si riscontrano rapporti di affidamento diretto di alcuni membri degli organi di amministrazione, di direzione e di vigilanza deliberati e concessi dalla Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa in conformità al disposto dell articolo 136 del D.Lgs. n. 385/93 e delle connesse istruzioni di vigilanza della Banca d Italia. Si segnala, peraltro, che la presente offerta è un operazione nella quale la Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa ha un interesse in conflitto in quanto avente ad oggetto strumenti finanziari di propria emissione. II - 3.2. RAGIONI DELL OFFERTA E IMPIEGO DEI PROVENTI La presente offerta è riconducibile all attività di raccolta del risparmio. Essa ha lo scopo di acquisire la provvista per erogare il credito a favore dei soci e della clientela che opera nella zona di competenza. Pagina 7 di 12
II - 4. INFORMAZIONI RIGUARDANTI GLI STRUMENTI FINANZIARI DA OFFRIRE II - 4.1. TIPO DI STRUMENTI FINANZIARI OGGETTO DELL OFFERTA Il presente prospetto è relativo all emissione di titoli di debito a medio termine, per un valore di uro 5.000.000 (cinquemilioni), con una durata di 3 (tre) anni, la cui denominazione è: BANCA DI CREDITO COOPERATIVO SAN GIUSEPPE DI PETRALIA SOTTANA STEP UP 15.12.2009/2012 ISIN IT0004546179 Le obbligazioni saranno rimborsate al 100% del loro valore nominale e danno inoltre diritto al pagamento di n 6 cedole semestrali lorde posticipate, come descritto al punto II 4.7 del presente prospetto. II - 4.2. LEGISLAZIONE Il regolamento del Prestito Obbligazionario è redatto secondo la legge italiana. II - 4.3. CIRCOLAZIONE Le obbligazioni sono rappresentate da titoli al portatore aventi taglio pari ad uro 10.000, e successivi multipli di 1.000 interamente ed esclusivamente immessi in gestione accentrata presso Monte Titoli S.p.A. (via Mantegna, 6 20154 Milano) ed assoggettati al regime di dematerializzazione di cui al D. Lgs 213/98 ed alla delibera CONSOB 11768/98 e successive modificazioni. Il Collocamento del prestito è riservato esclusivamente ai titolari di dossier nominativi in essere presso la Banca, con spese a loro carico. I titoli sono presi a custodia ed amministrazione dalla Banca emittente; ai clienti verrà rilasciata una ricevuta non cedibile a terzi. II - 4.4. VALUTA DI DENOMINAZIONE Il prestito obbligazionario è denominato in uro e le cedole del prestito obbligazionario sono denominate in uro. II - 4.5. RANKING Non è previsto un ranking tra le obbligazioni emesse dalla banca Gli obblighi nascenti dalle Obbligazioni concorrono con gli altri debiti non garantiti e non privilegiati. Ne consegue che il credito dei portatori verso l Emittente verrà soddisfatto pari passo con gli altri debiti non garantiti e non privilegiati dell Emittente. II - 4.6. DIRITTI Le obbligazioni incorporano i diritti previsti dalla normativa vigente per i titoli della stessa categoria e quindi segnatamente il diritto alla percezione delle cedole alle date di pagamento interesse ed il diritto al rimborso del capitale alla data di scadenza. II - 4.7. II - 4.7.1. TASSO DI INTERESSE NOMINALE E DISPOSIZIONI RELATIVE AGLI INTERESSI DA PAGARE Data di godimento e di scadenza degli interessi. Godimento: Il prestito ha godimento in data 15-12-2009 e gli interessi calcolati su base act/act * saranno pagati in n. 6 rate semestrali posticipate al 15-12 e 15-06 di ciascun anno, al netto dell imposta sostitutiva. L ultima cedola interessi è pagabile il 15-12-2012. Gli interessi saranno pagati semestralmente. Qualora il pagamento degli interessi cadesse in un giorno non bancario, lo stesso verrà eseguito il primo giorno lavorativo successivo. (*) Con ACT/ACT si intende Actual/Actual : calcolo degli interessi in cui per la misura del tempo è prevista una frazione avente come numeratore il numero dei giorni effettivi su cui l interesse si applica e come denominatore il numero dei giorni effettivi dell anno o del periodo di cedola. Pagina 8 di 12
Tasso Nominale Il tasso di interesse delle cedole è : primo anno: Cedola semestrale 15/06/2010...2,50% annuo lordo... 2,19% annuo netto (*) Cedola semestrale 15/12/2010...2,50% annuo lordo... 2,19% annuo netto (*) Secondo anno: Cedola semestrale 15/06/2011...2,75% annuo lordo... 2,41% annuo netto (*) Cedola semestrale 15/12/2011...2,75% annuo lordo... 2,41% annuo netto (*) Terzo anno: Cedola semestrale 15/06/2012...3,00% annuo lordo... 2,63% annuo netto (*) Cedola semestrale 15/12/2012...3,00% annuo lordo... 2,63% annuo netto (*) (*) calcolato ipotizzando l applicazione dell imposta sostitutiva delle imposte sui redditi nella misura attualmente del 12,50%. II - 4.7.2. Termine di prescrizione degli interessi e del capitale I diritti degli obbligazionisti si prescrivono a favore dell Emittente, per quanto riguarda gli interessi, dopo cinque anni dalla data di scadenza delle cedole, per quanto concerne il capitale, dopo dieci anni dalla data in cui l obbligazione è divenuta rimborsabile. II - 4.7.3. Confronto tra il presente titolo e due BTP aventi quasi pari durata I calcoli sono stati effettuati alla data del 07/10/2009 BTP Scadenza a tre anni Btp-1Mz12 3% ISIN: IT0004467483 BTP Scadenza a tre anni Btp-15Ap12 4% ISIN: IT0004220627 OBBLIGAZIONE BANCA Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana Step Up 15-12-2009-/2012 ISIN: IT0004546179 Scadenza 01/03/2012 15/04/2012 15.12.2009/2012 Rendimento annuo lordo 1.77 1,80 2.8462 Rendimento annuo netto 1.40 1,30 2.4904 Prezzo di mercato 102,863 105,365 100,00 II - 4.8. DATA DI SCADENZA E MODALITÀ DI AMMORTAMENTO DEL PRESTITO Il titolo scade in data 15-12-2012 e da tale data cesserà di produrre interessi. Le obbligazioni saranno rimborsate in unica soluzione. Il rimborso del capitale avverrà alla pari. Il pagamento delle cedole scadute ed il rimborso a scadenza avverrà mediante accredito in conto. Qualora il pagamento cadesse in un giorno non lavorativo per il sistema bancario, lo stesso verrà eseguito il primo giorno lavorativo successivo, senza che ciò dia diritto a maggiori interessi. Qualora, rispetto alla situazione esistente al momento dell emissione, siano significativamente variate le condizioni dei mercati finanziari, e comunque non prima che siano trascorsi 18 mesi dalla data di chiusura del periodo di offerta dell ultima tranche, l emittente ha facoltà di procedere al rimborso anticipato alla pari e senza alcuna deduzione delle spese, tramite comunicazione scritta a tutti i sottoscrittori da inviare a mezzo raccomandata con ricevuta di ritorno. Dalla data stabilita per il rimborso anticipato le obbligazioni cesseranno di produrre interessi a favore dei sottoscrittori. Pagina 9 di 12
II - 4.9. TASSO DI RENDIMENTO Il rendimento effettivo annuo del titolo, calcolato in regime di capitalizzazione composta alla data di emissione e sulla base del prezzo di emissione, pari al 2,5% del valore nominale, è pari al 2,8462 lordo su base annua ed al 2,4904 netto ( ). II - 4.10. RAPPRESENTANZA DEGLI OBBLIGAZIONISTI Non prevista in relazione alla natura degli strumenti finanziari offerti. II - 4.11. DELIBERE, AUTORIZZAZIONI E APPROVAZIONI L emissione del prestito obbligazionario è stata deliberata in data 09-09-2009 dal Consiglio di Amministrazione della Banca San Giuseppe. L autorizzazione del Fondo di Garanzia degli Obbligazionisti è stata concessa in data 28 ottobre 2009 II - 4.12. DATA DI EMISSIONE Le nuove obbligazioni saranno emesse il giorno 15-12-2009. II - 4.13. RESTRIZIONI ALLA TRASFERIBILITÀ Non vi sono limiti alla libera circolazione e trasferibilità delle obbligazioni. II - 4.14. REGIME FISCALE Gli interessi, i premi ed altri frutti sulle obbligazioni in base alla normativa attualmente in vigore (D. lgs n. 239/96 e D. lgs n. 461/97), sono soggetti all imposta sostitutiva pari al 12,50%. Alle eventuali plusvalenze realizzate mediante cessione a titolo oneroso ed equiparate, ovvero rimborso delle obbligazioni, saranno applicabili le disposizioni di Legge. Le imposte e tasse che in futuro dovessero colpire le obbligazioni, i relativi interessi, i premi e gli altri frutti saranno a carico dei possessori dei titoli e dei loro aventi causa. II - 5. CONDIZIONI DELL OFFERTA II - 5.1. STATISTICHE RELATIVE ALL OFFERTA, CALENDARIO E MODALITÀ DI SOTTOSCRIZIONE DELL OFFERTA II - 5.1.1. Condizioni alle quali l offerta è subordinata L offerta non è subordinata ad alcuna condizione. II - 5.1.2. Ammontare totale dell offerta L ammontare totale massimo del prestito obbligazionario è di nominali uro 5.000.000 suddiviso in obbligazioni da nominali uro 10.000 e successivi multipli di 1.000 rappresentate da titoli al portatore. II - 5.1.3. Periodo di offerta e descrizione delle procedure di sottoscrizione Le obbligazioni saranno offerte dal 09.11.2009 al 14.12.2009 salvo proroga o chiusura anticipata del collocamento, per il tramite delle filiali della banca emittente. La sottoscrizione avverrà presso le filiali della banca a mezzo apposita scheda di adesione. Copia del presente Prospetto sarà disponibile presso la sede e le filiali della banca emittente. E facoltà della Banca emittente procedere alla riapertura della sottoscrizione delle obbligazioni non sottoscritte nel precedente periodo di collocamento, e comunque a condizione che la vita residua del prestito obbligazionario non sia inferiore a 24 mesi. II - 5.1.4. Possibilità di riduzione dell ammontare delle sottoscrizioni Non è prevista la possibilità di riduzione dell ammontare delle sottoscrizioni. ( ) rendimento effettivo annuo netto, in regime di capitalizzazione composta, calcolato ipotizzando l applicazione dell imposta sostitutiva delle imposte sui redditi nella misura attuale del 12,50%. Pagina 10 di 12
II - 5.1.5. Importo di sottoscrizione (minimo e massimo) Le sottoscrizioni potranno essere accolte per importi minimi di uro 10.000, e successivi multipli del valore di uro 1.000. L importo massimo sottoscrivibile non potrà essere superiore all ammontare totale massimo previsto per l emissione. II - 5.1.6. Acquisto e consegna delle Obbligazioni Il pagamento in contante ovvero mediante addebito in conto corrente sarà effettuato il giorno di sottoscrizione; i titoli saranno messi a disposizione degli aventi diritto in pari data e depositati presso la Monte Titoli S.p.A. al termine del Periodo di Offerta. II - 5.1.7. Diffusione dei risultati dell offerta Entro 5 giorni successivi alla conclusione del Periodo di Offerta, i risultati della medesima saranno comunicati mediante un annuncio pubblicato con le stesse modalità del presente Prospetto. II - 5.1.8. Diritti di prelazione Non esistono diritti di prelazione. II - 5.2. RIPARTIZIONE ED ASSEGNAZIONE II - 5.2.1. Destinatari dell offerta Le obbligazioni sono emesse e collocate interamente sul mercato italiano e destinate alla clientela retail della banca emittente. II - 5.2.2. Comunicazione ai sottoscrittori dell ammontare assegnato e della possibilità di iniziare le negoziazioni prima della comunicazione L assegnazione delle obbligazioni emesse avviene in base alla priorità cronologica delle richieste di sottoscrizione. Non sono previsti criteri di riparto. II - 5.3. PREZZO DI EMISSIONE E DI RIMBORSO Le Obbligazioni saranno offerte in sottoscrizione ad un prezzo di 100 senza aggravio di commissioni o spese a carico del richiedente con l aumento dell eventuale rateo di interessi qualora la sottoscrizione avvenga in data successiva alla data di decorrenza di godimento del prestito. Il rimborso delle Obbligazioni avverrà alla pari e per tutto il loro valore nominale, senza alcuna deduzione di spesa, il 15-12-2012. II - 5.4. COLLOCAMENTO E SOTTOSCRIZIONE II - 5.4.1. Soggetti incaricati del collocamento Le obbligazioni saranno offerte tramite collocamento presso la sede e le filiali della Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa che opererà quale responsabile del collocamento ai sensi della disciplina vigente. II - 5.4.2. Denominazione e indirizzo degli organismi incaricati del servizio finanziario Il pagamento degli interessi e il rimborso del capitale saranno effettuati presso la sede e le filiali della Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - Società Cooperativa mediante accredito sul conto corrente dell investitore. II - 5.4.3. Soggetti che accettano di sottoscrivere/collocare l emissione sulla base di accordi particolari Non vi sono soggetti con i quali sono stati stipulati accordi particolari per la sottoscrizione/collocamento dell emissione. II - 5.4.4. Data in cui sono stati o saranno conclusi gli accordi di cui al punto 5.4.3 Non vi sono soggetti con i quali sono stati stipulati accordi particolari per la sottoscrizione/collocamento dell emissione. Pagina 11 di 12
II - 6. AMMISSIONE ALLA NEGOZIAZIONE II - 6.1. MERCATI PRESSO I QUALI È STATA RICHIESTA L AMMISSIONE ALLE NEGOZIAZIONI Il prestito obbligazionario non sarà oggetto di una domanda di ammissione alla negoziazione su mercati regolamentati; tuttavia la Banca di Credito Cooperativo San Giuseppe di Petralia Sottana - potrà eventualmente negoziare il titolo attraverso la ricezione e trasmissione ordini avente come controparte ICCREA BANCA S.P.A. La determinazione del prezzo di tali strumenti finanziari avviene mediante l ausilio di un modello di pricing che consente di calcolare il relativo fair value. II - 6.2. QUOTAZIONE SU ALTRI MERCATI REGOLAMENTATI Il titolo in oggetto non sarà trattato su altri mercati regolamentati. II - 6.3. SOGGETTI INTERMEDIARI OPERANTI SUL MERCATO SECONDARIO Il prestito obbligazionario descritto nel presente prospetto non sarà oggetto di una domanda di ammissione alla negoziazione, quindi non vi sono soggetti intermediari operanti sul mercato secondario. II - 7. INFORMAZIONI SUPPLEMENTARI II - 7.1. CONSULENTI LEGATI ALL EMISSIONE Non vi sono consulenti legati all emissione. II - 7.2. INFORMAZIONI CONTENUTE NEL PROSPETTO SOTTOPOSTE A REVISIONE Le informazioni contenute nel presente Prospetto non sono state sottoposte a revisione o a revisione limitata da parte dei revisori legali dei conti. II - 7.3. PARERI O RELAZIONI DI ESPERTI, INDIRIZZO E QUALIFICA Non vi sono pareri o relazioni di esperti nel presente Prospetto. II - 7.4. INFORMAZIONI PROVENIENTI DA TERZI Non vi sono informazioni contenute nel presente Prospetto provenienti da terzi. II - 7.5. RATING DELL EMITTENTE E DELLO STRUMENTO FINANZIARIO. La banca emittente e lo strumento finanziario oggetto del presente Prospetto non sono forniti di rating da parte delle principali agenzie specializzate. II - 7.6. CAUTELA NELLA POLITICA COMMERCIALE. Il Collocamento delle obbligazioni descritte nel presente Prospetto informativo non è sottoposto a modalità di remunerazione di dipendenti, collocatori e promotori finanziari in relazione ad obiettivi di budget e/ o a premi. Petralia Sottana, 08 ottobre 2009 Il Presidente del Consiglio d amministrazione firmato Farinella Stefano (Avv. Farinella Stefano) Pagina 12 di 12