COMUNICATO STAMPA RISULTATI DEL TERZO TRIMESTRE E DEI PRIMI NOVE MESI AL 30 SETTEMBRE 2011 Principali dati economici e finanziari consolidati Prosegue nel trimestre la crescita dei Ricavi, sostenuta dalle Attività Italiane e dalle vendite same store di GTECH Nel trimestre EBITDA +19% e Utile Operativo +16% Nei primi 9 mesi sensibile incremento dell EPS: 0,74 rispetto a 0,30 del 2010 Migliora ancora l indebitamento netto: 2,80 miliardi rispetto a 2,98 miliardi a fine 2010 Lottomatica Group : risultati del terzo trimestre e dei primi nove mesi 2011 Conto economico consolidato ( /M) 3Q 2011 3Q 2010 Diff. % 9M 2011 9M 2010 Diff. % Ricavi EBITDA 740,9 552,2 34,2 2.145,6 1.671,4 28,4 237,0 199,7 18,7 738,3 597,0 23,7 Utile operativo 129,4 111,6 15,9 422,1 340,1 24,1 Utile netto (perdita) di pertinenza del Gruppo 58,5 (13,2) >500 126,6 51,1 147,7 EPS (Utile per azione) 0,34 (0,08) >500 0,74 0,30 146,7 EPS Pro Forma 0,29 0,25 16,0 0,91 0,72 26,4 L EBITDA è dato principalmente dalla somma dell utile operativo, degli accantonamenti, degli ammortamenti e impairment. L EBITDA è considerato un indicatore alternativo di performance ma non è definito come tale in base agli International Financial Reporting Standards ( IFRS ): può quindi non tenere conto dei requisiti disposti dagli IFRS relativi alla rilevazione, valutazione e presentazione degli importi. Si ritiene che l EBITDA sia utile nello spiegare i movimenti delle performance operative e fornisca utili informazioni sulla capacità di gestione dell indebitamento ed è comunemente utilizzato dagli analisti e investitori del settore del gioco. L EBITDA non deve essere considerato alternativo al risultato operativo come indicatore di performance o al rendiconto finanziario come misura della liquidità. L EBITDA potrebbe non essere comparabile con i medesimi indicatori utilizzati da altre società. L utile per azione Pro Forma esclude principalmente le perdite su cambi non cash, associate al debito in euro di GTECH e agli ammortamenti aggiuntivi associati all acquisizione di GTECH. ROMA (ITALIA) PROVIDENCE, RHODE ISLAND (USA), 3 novembre 2011 Il Consiglio di Amministrazione di Lottomatica Group S.p.A., presieduto da Lorenzo Pellicioli, oggi ha esaminato e approvato la relazione finanziaria consolidata relativa al terzo trimestre e ai primi nove mesi del 2011, chiusi al 30 settembre 2011. Marco Sala, Amministratore Delegato di Lottomatica Group, ha dichiarato: I risultati del terzo trimestre sono stati caratterizzati da una crescita sostenuta dei ricavi same store, da un mercato italiano che ha confermato la propria forza e da un miglioramento significativo della Posizione Finanziaria Netta di Gruppo. Il trend positivo dei fondamentali del nostro business ci incoraggia e ci porta a credere di essere ben posizionati per rispettare gli impegni assunti per quest anno. 1/10
Alberto Fornaro, CFO di Lottomatica Group, ha dichiarato: Il Gruppo ha registrato un trimestre solido, caratterizzato da un ottimo andamento dei ricavi. Inoltre, nei primi nove mesi dell anno, abbiamo generato 360 milioni di cash flow operativo, al netto degli investimenti, che hanno permesso un importante miglioramento della nostra Posizione Finanziaria Netta, la cui riduzione rimane una nostra priorità per il futuro. Le performance registrate dal Gruppo fino ad oggi ci permettono di riconfermare la nostra guidance per l intero anno. Confronto dei risultati del terzo trimestre Nel terzo trimestre chiuso il 30 settembre 2011, Lottomatica Group ha registrato Ricavi pari a 740,9 milioni, in crescita del 34,2% rispetto ai 552,2 milioni nel terzo trimestre del 2010. I ricavi da servizi sono aumentati del 34,0%, attestandosi a 687,9 milioni rispetto allo stesso periodo dell anno precedente. La crescita dei ricavi da servizi è stata sostenuta dagli apparecchi da intrattenimento, dal Lotto e dal Gratta e Vinci in Italia nonché dai ricavi da contratti esistenti (same store revenues) di GTECH, e parzialmente controbilanciata dall effetto cambi. I ricavi derivanti dalla vendita di prodotti sono cresciuti del 35,8% rispetto allo stesso periodo dell anno scorso, attestandosi a 53,0 milioni nel terzo trimestre del 2011. ( /M) 3Q 2011 3Q 2010 Diff. % Ricavi da servizi Vendita di prodotti 687,9 513,2 34,0 53,0 39,0 35,8 Totale 740,9 552,2 34,2 L EBITDA nel terzo trimestre 2011 è stato di 237,0 milioni, segnando un incremento del 18,7% rispetto ai 199,7 milioni dello stesso periodo dell anno scorso. Tale incremento è stato sostenuto principalmente dai maggiori ricavi e dai margini ottenuti dalle Attività italiane di Lottomatica. L utile operativo è stato pari a 129,4 milioni nel terzo trimestre del 2011, in crescita del 15,9% rispetto ai 111,6 milioni dello stesso periodo dell anno scorso, nonostante il confronto sfavorevole determinato dall avvio, il 1 ottobre 2010, dell ammortamento della licenza del Gratta e Vinci. La spesa per interessi è stata in linea con il terzo trimestre del 2010, attestandosi a 42,1 milioni. L utile netto di pertinenza del Gruppo, nel trimestre chiuso il 30 settembre 2011, è stato di 58,5 milioni rispetto alla perdita di 13,2 milioni registrata nel terzo trimestre del 2010. Nel terzo trimestre 2011, il Gruppo ha registrato proventi non realizzati su cambi per 29,8 milioni. L utile per azione (EPS) diluito è stato pari a 0,34, rispetto a una perdita di 0,08 nel terzo trimestre del 2010. L EPS Pro forma è stato pari a 0,29, in aumento rispetto a 0,25 del terzo trimestre del 2010. Il flusso di cassa netto da attività operative, nel terzo trimestre 2011, è stato pari a 221,1 milioni Nel corso del trimestre, gli investimenti sono stati pari a 74,9 milioni e hanno riguardato principalmente gli apparecchi da intrattenimento e il Lotto in Italia e l installazione di sistemi dedicati alle lotterie in Texas, Illinois e Polonia. Al 30 settembre 2011, il Patrimonio Netto Consolidato ammontava a 2,45 miliardi. La Posizione Finanziaria Netta (PFN) del Gruppo era pari a 2,80 miliardi, rispetto ai 2,98 miliardi al 31 dicembre 2010. 2/10
Ricavi per segmento Ricavi del Gruppo ( /M) 3Q 2011 3Q 2010 Variazione Diff. % Attività italiane 458,5 296,2 162,3 54,8 GTECH Lottery 226,3 202,2 24,1 11,9 SPIELO International (già Gaming Solutions) 45,6 59,8 (14,2) (23,7) GTECH G2 20,3 17,1 3,2 18,7 Subtotale 750,7 575,3 175,4 30,5 Eliminazioni/Altre partite (9,8) (23,1) 13,3 57,6 Totale 740,9 552,2 188,7 34,2 Attività italiane I ricavi totali delle attività italiane sono cresciuti del 54,8% attestandosi a 458,5 milioni, rispetto ai 296,2 milioni del terzo trimestre del 2010. La raccolta delle lotterie istantanee è cresciuta dell 11,7% attestandosi a circa 2,39 miliardi nel terzo trimestre del 2011, rispetto ai 2,14 miliardi dello stesso periodo dell anno scorso. Nel corso del trimestre sono stati venduti circa 549 milioni di biglietti Gratta e Vinci, a un prezzo medio di 4,36. La raccolta del Lotto è aumentata del 37,7% raggiungendo 1,75 miliardi rispetto a 1,27 miliardi circa del terzo trimestre dell anno scorso. Tale incremento è stato principalmente sostenuto dal 10eLotto e dai numeri ritardatari. La raccolta delle scommesse sportive in Italia, inclusi i pool game, è stata di 154,1 milioni nel terzo trimestre del 2011, rispetto ai 173,3 milioni del terzo trimestre dell anno scorso. La raccolta nel terzo trimestre dello scorso anno beneficiò del contributo dei Campionati Mondiali di calcio. La raccolta degli apparecchi da intrattenimento è stata di 2,79 miliardi nel terzo trimestre del 2011, segnando un incremento del 153% rispetto al terzo trimestre del 2010. I ricavi degli apparecchi da intrattenimento sono più che triplicati, attestandosi a 167,1 milioni nel trimestre rispetto ai 53,5 milioni dello stesso periodo dell anno scorso. L incremento dei ricavi è attribuibile alle nuove VLT, che hanno generato una raccolta pari a 1,76 miliardi, inclusi i crediti rigiocati. La raccolta del segmento Interactive è stata pari a 557,9 milioni, in crescita rispetto ai 100,5 milioni del terzo trimestre del 2010, grazie al lancio sul mercato italiano dei nuovi giochi da casinò e Poker cash. I ricavi nel terzo trimestre 2011 sono stati pari a 22,8 milioni, segnando un incremento di 11,4 milioni rispetto allo stesso periodo dell anno scorso. GTECH Lottery I ricavi del settore lotterie di GTECH, nel terzo trimestre del 2011, sono stati di 226,3 milioni rispetto ai 202,2 milioni dello stesso periodo dell anno scorso, segnando un progresso dell 11,9%. Tale incremento è stato dovuto principalmente al rimborso di alcune spese operative che Northstar Lottery Group riceve dalla Illinois Lottery; alla ciclicità della vendita di prodotti; a variazioni nella composizione del portafoglio contratti di GTECH. L incremento è stato in parte controbilanciato dall effetto cambi. 3/10
I ricavi di GTECH da contratti esistenti (same store revenues) sul mercato domestico, nel terzo trimestre, sono cresciuti del 4%. GTECH ha beneficiato del maggiore contributo dei jackpot e dell ulteriore incremento delle vendite delle lotterie istantanee, in particolare in California e Illinois, dove si sono registrati aumenti nelle vendite rispettivamente del 26% del 17%. Il maggiore contributo dei jackpot ha influito anche sui ricavi da contratti esistenti per i servizi alle lotterie a livello internazionale, cresciuti del 10% rispetto al terzo trimestre 2010. Escludendo l impatto derivante dalla bancarotta di un cliente GTECH nella Repubblica Ceca, i ricavi sarebbero cresciuti del 14%. La performance nella Repubblica Ceca è migliorata sotto la gestione di un amministratore fiduciario nominato dal Tribunale e si prevede che continui a migliorare dopo che la gestione della lotteria è stata trasferita ad un operatore privato dal 1 Novembre. Nel corso del terzo trimestre 2011, GTECH ha firmato estensioni contrattuali con le lotterie della Turchia, Trinidad e Tobago e Missouri. Secondo quanto previsto dal contratto di Private Manager, la controllata Northstar Lottery Group ha assunto l operatività della Illinois Lottery il 1 luglio 2011. Nel corso del trimestre GTECH ha lavorato con il consorzio Powerball affinché il prezzo del biglietto della lotteria passi da $1 a $2. Il nuovo biglietto da $2 è atteso all inizio del 2012, con un jackpot iniziale di $40 milioni. Ad oggi il Powerball viene offerto in 44 giurisdizioni statunitensi, di cui oltre la metà sono clienti GTECH per le lotterie online. SPIELO International I ricavi del segmento di SPIELO International, nel terzo trimestre, sono stati pari a 45,6 milioni rispetto ai 59,8 milioni dello stesso periodo dell anno scorso, per via della ciclicità della vendita di prodotti. I ricavi da servizi sono stati pari a 20,8 milioni, registrando un incremento del 30,1% rispetto allo stesso periodo dell anno scorso. SPIELO International prevede di beneficiare del ciclo di sostituzioni delle apparecchiature e dei sistemi in Canada. Nel terzo trimestre, SPIELO si è aggiudicata un contratto con la Alberta Gaming and Liquor Commission per il sistema centrale delle VLT. GTECH G2 I ricavi di GTECH G2 nel terzo trimestre sono stati di 20,3 milioni, in crescita del 18,7% rispetto allo stesso periodo dell anno scorso. GTECH G2 ha anche fornito la piattaforma per i nuovi giochi online Casinò e Poker cash di Lottomatica in Italia, lanciati nel mese di luglio. Confronto dei risultati dei primi nove mesi del 2011 Ricavi per segmento Ricavi del Gruppo ( /M) 9M 2011 9M 2010 Variazione Diff. % Attività italiane 1.370,3 888,1 482,2 54,3 GTECH Lottery 608,1 625,7 (17,6) (2,8) SPIELO International (già Gaming Solutions) 139,6 129,5 10,1 7,8 GTECH G2 59,1 53,8 5,3 9,9 Subtotale 2.177,1 1.697,1 480,0 28,3 Eliminazioni/Altre partite (31,5) (25,7) (5,8) (22,6) Totale 2.145,6 1.671,4 474,2 28,4 4/10
Nei primi nove mesi che si sono chiusi il 30 settembre del 2011, i ricavi sono stati pari a 2,15 miliardi, rispetto a 1,67 miliardi dei primi nove mesi del 2010, in crescita del 28,4%. Tale incremento è stato sostenuto principalmente dalle performance del Lotto, del Gratta e Vinci e degli apparecchi da intrattenimento in Italia e parzialmente controbilanciato dall indebolimento del dollaro nei confronti dell euro. I ricavi da servizi sono aumentati del 30,1%, attestandosi a 2,03 miliardi rispetto a 1,56 miliardi dei primi nove mesi dell anno scorso, soprattutto grazie ai maggiori ricavi derivanti dalle Attività italiane. L EBITDA è stato pari a 738,3 milioni nei primi nove mesi del 2011, rispetto a 597,0 milioni dello stesso periodo dell anno scorso, registrando un incremento del 23,7%. L utile operativo è stato di 422,1 milioni nei primi nove mesi del 2011, rispetto ai 340,1 milioni relativi allo stesso periodo dell anno scorso, in crescita del 24,1%. Le spese per interessi sono state pari a 125,8 milioni, leggermente inferiori rispetto ai primi nove mesi del 2010. L utile netto di pertinenza del Gruppo, è stato pari a 126,6 milioni nei primi nove mesi del 2011, rispetto ai 51,1 milioni registrati nello stesso periodo dell anno scorso. Le perdite su cambi sono state pari a 2,0 milioni, in calo di 53,1 milioni rispetto ai primi nove mesi dell anno scorso. Nei primi nove mesi del 2010 il Gruppo aveva registrato perdite su cambi associate principalmente a perdite mark to market su opzioni strutturate che coprivano una parte del debito in dollari. Queste opzioni strutturate sono scadute nel 2010, quando il Gruppo ha completato il piano di rifinanziamento del debito. L utile per azione (EPS) diluito è stato pari a 0,74, in aumento rispetto a 0,30 dei primi nove mesi dell anno scorso. L EPS Pro forma è stato pari a 0,91, in crescita rispetto a 0,72 dei primi nove mesi del 2010. Il flusso di cassa netto da attività operative è stato di 641,5 milioni nei primi nove mesi del 2011, in aumento rispetto a 527,6 milioni dei primi nove mesi del 2010. Gli investimenti nei primi nove mesi dell anno sono stati pari a 282,3 milioni. I ricavi totali dalle attività italiane sono aumentati del 54,3%, attestandosi a circa 1,37 miliardi nei primi nove mesi del 2011 rispetto a 888,1 milioni nei primi nove mesi del 2010. I ricavi delle lotterie italiane sono stati pari a 635,4 milioni, rispetto ai 484,0 milioni dello stesso periodo dell anno scorso, segnando un incremento del 31,3%. La raccolta delle lotterie istantanee è cresciuta dell 11,3% attestandosi a 7,76 miliardi nei primi nove mesi del 2011, rispetto ai 6,98 miliardi dello stesso periodo dell anno scorso. La raccolta del Lotto nei primi nove mesi dell anno è stata di 5,11 miliardi, rispetto ai 3,67 miliardi dello scorso anno, registrando un progresso del 39,1%. La raccolta degli apparecchi da intrattenimento è cresciuta da 3,35 miliardi a 7,78 miliardi, segnando un incremento del 132,0% rispetto allo stesso periodo del 2010. La raccolta delle scommesse sportive in Italia è stata di 658,6 milioni nei primi nove mesi del 2011 rispetto ai 733,3 milioni dello stesso periodo dell anno scorso. La raccolta del segmento Interactive è stata pari a 783,0 milioni, segnando un incremento del 156% rispetto ai primi nove mesi del 2010. 5/10
I ricavi complessivi del settore lotterie di GTECH, nei primi nove mesi del 2011, sono stati di 608,1 milioni rispetto ai 625,7 milioni dello stesso periodo dell anno scorso. I ricavi da servizi sono stati pari a 555,2 milioni, mentre i ricavi da vendite di prodotti sono ammontati a 52,9 milioni. I ricavi di SPIELO International nei primi nove mesi dell anno sono stati pari a 139,6 milioni, segnando un incremento del 7,8% rispetto allo stesso periodo dell anno scorso. I ricavi di GTECH G2 nei primi nove mesi dell anno sono stati di circa 59,1 milioni, in crescita del 9,9% rispetto all anno precedente. Ulteriori sviluppi: Il Consiglio di Amministrazione di Lottomatica Group ha nominato Alberto Fornaro, entrato nel Gruppo lo scorso 26 settembre in qualità di CFO, dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari. Lottomatica Group rende altresì noto, ai sensi dell art. 144-bis del Regolamento approvato con delibera Consob n. 11971/1991 (Regolamento Emittenti), che si è concluso, per decorrenza del termine di 18 mesi, il programma di acquisto di azioni proprie della Società autorizzato dall Assemblea ordinaria degli azionisti in data 30 aprile 2010. Nell ambito del suddetto programma, sono state complessivamente acquistate sul mercato 208.655 azioni ordinarie della Società, per un controvalore totale di 2.936.904,66, poi assegnate gratuitamente agli azionisti di Lottomatica Group S.p.A. dall assemblea del 28 aprile 2011, nella misura di n. 1 azione propria ogni 50 azioni possedute, unitamente alle n. 3.164.196 azioni proprie già nel portafoglio della Società. Alla data odierna, pertanto, Lottomatica Group S.p.A. non detiene azioni proprie. Dichiarazione Il dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari, Alberto Fornaro, dichiara, ai sensi dell'art. 154bis, comma 2 del D.Lgs. n.58/1998 (T.U.F.), che l informativa contabile contenuta nel presente comunicato corrisponde alle risultanze documentali, ai libri e alle scritture contabili. Lottomatica Group, azienda leader in Italia nel settore dei giochi, è uno dei maggiori operatori di lotterie a livello mondiale in termini di raccolta e tramite la sua controllata, GTECH Corporation, è leader nell offerta di servizi e tecnologie per giochi e lotterie in tutto il mondo. Insieme, GTECH e Lottomatica costituiscono l unica società in grado di offrire servizi per lotterie in modo pienamente integrato. Lottomatica Group è controllata da De Agostini, società che appartiene a un gruppo attivo da oltre cento anni nei settori dell editoria e dei media. Lottomatica Group è quotata alla Borsa Valori di Milano con il simbolo LTO. Nel 2010, Lottomatica Group ha registrato ricavi consolidati pari a circa 2,3 miliardi di euro, con 7.700 dipendenti in circa 60 paesi. Comunicati stampa correlati: 26 Settembre 2011; 28 Luglio 2011 *** Per ulteriori informazioni: Robert K. Vincent Simone Cantagallo Lottomatica Group S.p.A. Lottomatica Group S.p.A. Corporate Communications Media Communications T. (+1) 401 392 7452 T. (+39) 06 51899030 Il presente comunicato e i precedenti sono disponibili sui siti internet di Lottomatica e GTECH: www.lottomaticagroup.com - www.gtech.com Nelle pagine a seguire allegati al Bilancio Consolidato del Gruppo Lottomatica: 6/10
GRUPPO LOTTOMATICA E CONTROLLATE CONTO ECONOMICO CONSOLIDATO Per il trimestre chiuso al 30 Settembre 2011 2010 (migliaia di euro) Non revisionato Ricavi da servizi 687.935 513.225 Vendita di prodotti 52.950 38.996 Totale ricavi 740.885 552.221 Materie prime, servizi ed altri costi 401.641 264.966 Personale 127.710 111.192 Ammortamento immobilizzazioni materiali 59.935 62.497 Ammortamento immobilizzazioni immateriali 45.362 24.417 Incremento di immobilizzazioni per lavori interni (23.167) (22.466) Totale costi 611.481 440.606 Risultato Operativo 129.404 111.615 Interessi attivi 725 519 Risultato delle società consolidate con il metodo del Patrimonio Netto - (23) Altri proventi 377 699 Altri oneri (1.137) (2.141) Utili (perdite) su cambi, nette 29.747 (71.523) Interessi passivi (42.111) (42.616) (12.399) (115.085) Risultato prima delle imposte 117.005 (3.470) Imposte sul reddito 51.231 (963) Risultato di periodo 65.774 (2.507) Attribuibile a: Quota di pertinenza del Gruppo 58.486 (13.192) Quota di pertinenza di Terzi 7.288 10.685 65.774 (2.507) Utile (perdita) per azione/adr Base - Risultato di periodo attribuibile alla quota di pertinenza del Gruppo 0,34 (0,08) Diluito - Risultato di periodo attribuibile alla quota di pertinenza del Gruppo 0,34 (0,08) 7/10
GRUPPO LOTTOMATICA E CONTROLLATE CONTO ECONOMICO CONSOLIDATO Per i nove mesi chiusi al 30 Settembre (migliaia di euro) 2011 2010 Non revisionato Ricavi da servizi 2.027.175 1.558.647 Vendita di prodotti 118.419 112.741 Totale ricavi 2.145.594 1.671.388 Materie prime, servizi ed altri costi 1.121.144 805.751 Personale 358.406 334.925 Ammortamento immobilizzazioni materiali 176.495 180.653 Ammortamento immobilizzazioni immateriali 134.870 71.176 Perdite di valore (rivalutazione) (274) 2.148 Incremento di immobilizzazioni per lavori interni (67.159) (63.368) Totale costi 1.723.482 1.331.285 Risultato Operativo 422.112 340.103 Interessi attivi 1.728 2.032 Risultato delle società consolidate con il metodo del Patrimonio Netto (53) (228) Altri proventi 1.174 1.356 Altri oneri (7.410) (4.979) Utili (perdite) su cambi, nette (1.998) (55.122) Interessi passivi (125.828) (126.397) (132.387) (183.338) Risultato prima delle imposte 289.725 156.765 Imposte sul reddito 133.273 72.269 Risultato di periodo 156.452 84.496 Attribuibile a: Quota di pertinenza del Gruppo 126.563 51.100 Quota di pertinenza di Terzi 29.889 33.396 156.452 84.496 Utile (perdita) per azione/adr Base - Risultato di periodo attribuibile alla quota di pertinenza del Gruppo 0,74 0,30 Diluito - Risultato di periodo attribuibile alla quota di pertinenza del Gruppo 0,74 0,30 8/10
GRUPPO LOTTOMATICA E CONTROLLATE PROSPETTO DELLA SITUAZIONE PATRIMONIALE FINANZIARIA CONSOLIDATA 30 Settembre 2011 31 Dicembre 2010 (migliaia di euro) Non revisionato Revisionato ATTIVITA' Attività non correnti Sistemi, attrezzature ed altre attività nette correlate ai contratti 957.903 887.132 Immobili, impianti e macchinari 87.103 91.496 Avviamento 3.129.496 3.157.279 Immobilizzazioni immateriali 1.532.867 1.639.198 Investimenti in imprese controllate 8 237 Altre attività non correnti 26.755 25.611 Attività finanziarie non correnti 22.362 15.626 Imposte differite attive 9.169 9.011 Totale attività non correnti 5.765.663 5.825.590 Attività correnti Rimanenze 185.838 165.314 Crediti commerciali ed altri crediti 584.989 712.239 Altre attività correnti 58.679 64.169 Attività finanziarie correnti 15.028 6.673 Crediti tributari 18.628 9.527 Disponibilità liquide e mezzi equivalenti 295.999 152.405 Totale attività correnti 1.159.161 1.110.327 Attività non correnti disponibili per la vendita - 27.000 TOTALE ATTIVITA' 6.924.824 6.962.917 PATRIMONIO NETTO E PASSIVITA' Patrimonio Netto Capitale Sociale 172.140 172.015 Riserva Sovrapprezzo Azioni 1.702.688 1.705.628 Azioni proprie - (60.113) Utili (perdite) portate a nuovo 70.276 (56.287) Altre riserve 66.178 153.150 2.011.282 1.914.393 Interessi di minoranza 436.337 444.492 Totale Patrimonio Netto 2.447.619 2.358.885 Passività non correnti Finanziamenti a lungo termine 2.786.075 2.825.412 Fondo imposte differite 150.970 133.578 Fondi a lungo termine 32.176 19.334 Altre passività non correnti 50.892 57.752 Passività finanziarie non correnti 58.530 113.619 Totale passività non correnti 3.078.643 3.149.695 Passività correnti Debiti commerciali e altri debiti 764.655 978.509 Finanziamenti a breve termine 12.865 7.458 Altre passività correnti 255.977 259.130 Passività finanziarie correnti 103.091 69.200 Quota a breve dei finanziamenti a lungo termine 152.388 118.822 Quota a breve dei fondi a lungo termine 1.935 1.808 Debiti tributari 107.651 19.410 Totale passività correnti 1.398.562 1.454.337 TOTALE PATRIMONIO NETTO E PASSIVITA' 6.924.824 6.962.917 9/10
GRUPPO LOTTOMATICA E CONTROLLATE RENDICONTO FINANZIARIO CONSOLIDATO Per i nove mesi chiusi al 30 Settembre (migliaia di euro) 2011 2010 Attività operative Risultato prima delle imposte 289.725 156.765 Aggiustamento per riconciliare l'utile al lordo delle imposte con i flussi finanziari netti Ammortamenti e svalutazioni immobilizzazioni materiali 176.495 180.653 Ammortamento immobilizzazioni immateriali 134.870 71.176 Interessi passivi 125.828 126.397 Fondi 13.309 (2.567) Costi di stock options 7.149 2.634 Perdite su cambi non realizzate 2.943 53.645 Perdite non realizzate sui tassi di interesse swap 2.089 - Perdite di valore (rivalutazioni) (274) 2.148 Interessi attivi (1.728) (2.032) Altro 3.762 (1.284) Perdite (utili) su cambi realizzati (945) 1.477 Imposte sui redditi pagate (55.462) (71.820) Flussi finanziari da attività operative prima di variazioni nel Capitale Circolante Netto 697.761 517.192 Variazione del Capitale Circolante Netto: Rimanenze (19.983) (45.105) Crediti commerciali ed altri crediti 114.139 94.642 Altre attività correnti 3.940 (10.400) Debiti commerciali ed altri debiti (153.681) (1.596) Ratei passivi (731) (24.017) Altre imposte (13.469) 618 Anticipi da clienti 10.967 (8.496) Passività finanziarie correnti 6.742 21.982 Altro (4.155) (17.266) Flussi di cassa netti da attività operative 641.530 527.554 Attività d'investimento Acquisti di sistemi, attrezzature ed altre attività correlate a contratti (260.223) (190.638) Acquisti di immobilizzazioni immateriali (9.601) (532.096) Acquisti di immobili, impianti e macchinari (6.356) (7.218) Acquisizioni operazioni italiane (3.966) (10.219) Proventi realizzati sugli investimenti netti (2.157) (6.271) Altri investimenti (5) (9.700) Interessi attivi 1.578 1.885 Pagamento opzione put Medstroms Invest AB - (20.415) Altro (779) 730 Flussi finanziari netti da (impiegati in) attività d'investimento (281.509) (773.942) Attività di finanziamento Non revisionato Interessi pagati (102.458) (120.195) Pagamenti di debiti a lungo termine (47.521) (2.550) Dividendi pagati - Interessi di minoranza (38.420) (45.638) Pagamento strumenti derivati (24.846) - Aumento di capitale (rendita di capitale) - Interessi di minoranza (8.491) 187.502 Acquisto azioni proprie (2.940) - Accensione finanziamenti a breve termine 3.903 17.225 Aumento di capitale - Northstar Lottery Group LLC 8.440 - Debiti a lungo termine - 59.800 Dividendi pagati - (124.815) Altro (6.267) (7.301) Flussi finanziari netti da (impiegati in) attività di finanziamento (218.600) (35.972) Aumento (riduzione) netto delle disponibilità liquide 141.421 (282.360) Effetto delle variazioni di cambio 2.173 4.282 Disponibilità liquide e mezzi equivalenti ad inizio periodo 152.405 469.335 Disponibilità liquide e mezzi equivalenti a fine periodo 295.999 191.257 10/10