MILANO RIENTRA NELLA TOP TEN DELLE MIGLIORI CITTA D AFFARI IN EUROPA

COMUNICATO STAMPA MILANO RIENTRA NELLA TOP TEN DELLE MIGLIORI CITTA D AFFARI IN EUROPA LONDRA CONTINUA A RAFFORZARE IL SUO PRIMATO SU PARIGI COME MIGLIORE CITTA D AFFARI IN EUROPA Milano si conferma fra le prime sei città meglio conosciute in termini di business location. Torino, Valencia e Marsiglia sono le città che si prevede entreranno nella classifica di European Cities Monitor. Torino è al secondo posto all interno della classifica delle città europee meglio conosciute come business location, preceduta da Valencia. Mosca è la città che avrà la maggiore espansione nei prossimi anni. Londra possiede i migliori hotel e Barcellona offre le migliori soluzioni per i residenti all estero. Milano entra nella top ten della classifica generale delle città considerate migliori come business location, con un punteggio pari a 0,14 e guadagnando due posizioni rispetto al 2006. È quanto emerge dai risultati dell edizione 2007 di European Cities Monitor (ECM), la ricerca condotta annualmente da Taylor Nelson Sofres per conto di Cushman & Wakefield, service provider globale nel real estate. European Cities Monitor (ECM) si basa sulle interviste ai Senior Manager e ai Board Director incaricati delle location di 500 tra le principali società in Europa. Lo studio individua i fattori che le società considerano determinanti nella scelta di una location, intesa come città d affari, e mette a confronto le performance delle 33 principali città europee relativamente ai singoli parametri. Milano e Roma sono entrambe tra le dieci città meglio conosciute come business location in Europa, attestandosi al settimo e nono posto: Milano è comunque una città più internazionale di Roma, ma fa molto poco per migliorarsi. Rispetto ai due parametri considerati più importanti nella scelta di una location, Milano registra nel complesso un miglioramento, rimanendo stabile al sesto posto in termini di facilità di accesso ai mercati, e guadagnando invece una posizione per la presenza di staff qualificato, attestandosi all ottavo posto. Cala la facilità di collegamento con i trasporti extraurbani (dal 12 al 13 posto) e soprattutto la qualità delle telecomunicazioni, classifica in cui Milano scende dal 16 al 19 posto. Guadagna invece quattro posizioni in termini di costo del personale e valore degli spazi a uso uffici. Per quanto riguarda Roma, la capitale registra un complessivo peggioramento rispetto al 2006, soprattutto in termini di facilità di accesso ai mercati, passando dalla

2 diciannovesima alla trentunesima posizione, di costo del personale e di trasposrti esterni. Migliora invece la qualità delle telecomunicazioni e il valore degli spazi a uso uffici. Nel complesso, Roma si mantiene all interno della classifica di ECM, ma non riesce a promuoversi. Da segnalare la presenza di Torino al secondo posto nella classifica di altre città non presenti nella classifica generale in termini di importanza come business location; prima della classifica è Valencia, segue al terzo posto Marsiglia. Queste sono le tre città che si prevede entreranno nella prossima edizione della classifica ECM. I risultati dell ECM 2007 mettono in evidenza che Milano sta tentando di promuovere le sue eccellenze e di presentarsi come una città con parametri che le conferiscono oggettivamente il carattere di città internazionale, ha commentato Harry Farthing, AD di Cushman & Wakefield Italia. Milano non è inferiore a città come Barcellona, Praga e Dublino, ma a differenza di queste non fa ancora abbastanza per promuovere se stessa. L amministrazione locale sta sviluppando una strategia di marketing territoriale che evidentemente sta contribuendo a migliorare la percezione di Milano e di conseguenza a creare maggiori opportunità di sviluppo per la città. LE PERFORMANCE DELL ITALIA Tematiche Facile accesso ai mercati Milano 2007 Var Milano 2006 Milano 2005 Var Roma 2007 Var Roma 2006 Roma 2005 6 = 6 7 31 19 24 Personale qualificato 8 9 10 31 30 29 Trasporti extraurbani 13 12 11 23 16 20 Telecomunicazioni 19 16 14 25 26 24 Costo del personale 16 20 13 22 18 13 Agevolazioni fiscali/incentivi finanziari Valore degli spazi a uso ufficio Disponibilità di spazi a uso ufficio 23 27 23 33 = 33 30 24 29 26 29 30 28 23 25 20 33 29 26 Lingue parlate 13 14 17 31 27 27 = Trasporti urbani 21 24 22 31 30 29 Qualità della vita 21 17 21 15 8 12 Tasso di inquinamento 31 30 29 27 22 23 Var

EUROPEAN CITIES MONITOR 2007 DETTAGLIO 3 Per quanto riguarda gli altri risultati che emergono dalla ricerca, Londra ha ulteriormente aumentato il suo margine rispetto a Parigi in quanto a migliore città d affari d Europa. La capitale britannica è risultata quest anno la città migliore per la metà dei 12 fattori determinanti nella scelta della location e che permettono di stilare la classifica. Londra è migliorata per quanto riguarda agevolazioni fiscali e incentivi finanziari offerti dal governo, guadagnando tre posizioni e attestandosi al secondo posto. È invece scesa al 25, perdendo nove posizioni, per quanto riguarda il costo del personale. La disponibilità di personale qualificato, considerato un parametro assolutamente essenziale da considerare da parte del 62% degli intervistati, ha superato la facilità di accesso ai mercati in quanto a fattore maggiormente influenzante nello scegliere una città come business location. Terzo nella classifica dei fattori determinanti è la qualità delle telecomunicazioni, che quest anno ha sopravanzato la qualità del trasporto extraurbano e internazionale. James Young, responsabile dell ufficio City of London (la divisione che si occupa del centro di Londra) di Cushman & Wakefield, ha così commentato il brillante risultato della città: Anno dopo anno Londra consolida la sua posizione all interno di una ristretta élite di città a livello mondiale, insieme a New York e Tokyo. Con i Giochi Olimpici, in programma per il 2012, a meno che non ci siano flessioni economiche a livello globale il futuro di Londra sembra essere avviato su una strada a senso unico: verso l alto. Nell edizione 2006 di European Cities Monitor, Londra aveva un punteggio di 0,91, che quest anno è salito a 0,92, mentre Parigi è scesa da 0,59 a 0,57. Nel 1990, anno della prima edizione di ECM, il punteggio di Londra era 0,81 e quello di Parigi 0,66. Al terzo posto, dietro Londra e Parigi, si classifica Francoforte; seguono, distanziate di poco, Barcellona, Amsterdam e Bruxelles. Quest anno nella classifica generale Amsterdam ha superato Bruxelles. Le tre città che quest anno hanno registrato la crescita maggiore all interno della classifica sono tutte città regionali: Ginevra, Lione e Manchester. Elaine Rossall, autrice di ECM e responsabile del Business Space Research & Consultancy di C&W, ha spiegato il perché: Le città regionali si stanno orientando sempre più verso il mondo degli affari e stanno dimostrando che non è necessario essere delle capitali per attrarre business. Queste città traggono vantaggio anche da un mondo degli affari consapevole dei costi; inoltre, la ricerca mostra che un terzo degli intervistati per compensare i costi operativi in continuo aumento sarebbe disposto sia a spostarsi in un altra città all interno dello stesso paese che a trasferimenti in altre nazioni, meno costose. Ginevra è la città che ha scalato il maggior numero di posizioni all interno della classifica generale, salendo di otto posizioni e attestandosi al 12 posto. La sua crescita è stata rilevante in più classifiche individuali: accesso ai mercati (13 posti in più 14 posizione), telecomunicazioni (9 posto, guadagnando 11 posizioni), trasporti extraurbani/internazionali (7 posti 15 posizione) e qualità della vita (sette posizioni 2 posto). Robert Curzon Price, responsabile del Client Solution dell Alliance Partner di C&W in Svizzera, SPG Intercity, ha dichiarato: Ginevra geograficamente è nel cuore d Europa ed ha una rete di comunicazione con altre città e nazioni eccezionale; inoltre, in quanto a qualità della vita un fattore chiave nell attrarre lavoratori emigranti è seconda solo a Barcellona.

Le migliori città d affari europee ECM 2007 4 Classifica Classifica Città 2007 2006 1 1 Londra 2 2 Parigi 3 3 Francoforte 4 4 Barcellona 5 6 Amsterdam 6 5 Bruxelles 7 7 Madrid 8 8 Berlino 9 9 Monaco 10 12 Milano 11 11 Dublino 12 20 Ginevra 13 10 Zurigo 14 13 Praga 15 15 Lisbona 16 14 Düsseldorf 17 24 Lione 18 21 Manchester 19 18 Varsavia 20 16 Amburgo 21 19 Birmingham 22 17 Stoccolma 23 22 Budapest 24 23 Vienna 25 27 Copenhagen 26 25 Glasgow 27 26 Roma 28 29 Bucarest 29 30 Helsinki 30 28 Leeds 31 31 Mosca 32 33 Oslo 33 32 Atene I CAMBIAMENTI NELLE PRIME 20 POSIZIONI Sale di otto posizioni Ginevra Sale di sette posizioni - Lione Sale di tre posizioni Manchester Sale di due posizioni Milano Sale di una posizione Amsterdam Scendono di una posizione Bruxelles, Praga, Varsavia Scende di due posizioni Düsseldorf Scende di tre posizioni Zurigo Posizione No 1 per... Facile accesso ai mercati Londra Personale qualificato Londra Trasporti extraurbani Londra Telecomunicazioni Londra * Costo del personale Bucarest Agevolazioni fiscali/ incentivi finanziari Dublino Valore degli spazi a uso ufficio Varsavia * Disponibilità di spazi a uso ufficio Berlino Lingue parlate Londra Trasporti urbani Londra Qualità delle vita Barcellona Tasso di inquinamento Stoccolma * cambiamento del primo posto rispetto al 2006. ALTRI ASPETTI SIGNIFICATIVI Impatto sul business La crescita della Cina come mercato per prodotti/servizi avrà l impatto più significativo sul business delle società nei prossimi dieci anni, seguito dall allargamento dell Unione Europea. Mosca è la città che procura maggiori opportunità di business fra le città dell Europa emergente, seguita da Bucarest e Istanbul. Rilocazione/outsourcing Più di un quinto delle società (pari al 22%) ha rilocato o dato in outsourcing le proprie unità operative in un altro paese nel corso degli ultimi 12 mesi. Il 51% delle società ha scelto uno dei nuovi stati membri dell Unione Europea dell Europa centroorientale, il 35% un altro stato dell Europa occidentale. La stessa proporzione (pari al 22%), ha intenzione di rilocare/dare in outsourcing in un altro paese entro i prossimi due anni. Anche in questo caso, sono favortiti i nuovi

5 stati dell Unione Europea; Cina e le nazioni dell Europa occidentale seguono insieme al terzo posto. Espansione delle società nel mondo Mosca è la città che può aspettarsi il maggior afflusso di nuove società nei prossimi cinque anni, con una previsione di 63 delle 500 società campione che si baseranno a Mosca, sia per gli uffici, sia aziende manifatturiere, sia outlet. Parigi è la prima delle città dell Europa occidentale. Nel 2006, si era attestata al primo posto Varsavia. Attività di promozione delle città Londra e Parigi si confermano le città d affari più conosciute. Barcellona, Madrid e Praga sono risultate le città più attive nel promuoversi come business location, con Varsavia che quest anno ha fatto notevoli passi in avanti scavalcando Berlino e Budapest. Hotels & Aree residenziali All interno della classifica stilata per questa nuova domanda, Londra si attesta al primo posto seguita da Parigi e Barcellona per quanto riguarda i migliori hotel per viaggiatori d affari. Barcellona, seguita da Madrid e Berlino, è invece prima per le migliori soluzioni residenziali per chi proviene da un altro paese.

EUROPEAN CITIES MONITOR 2007 Versione in italiano

EUROPEAN CITIES MONITOR Introduzione Cushman & Wakefield dal 1990 conduce ogni anno questa indagine sulle principali città d affari europee. I dati presentati sono il frutto di una ricerca indipendente condotta da Taylor Nelson Sofres per conto di Cushman & Wakefield. I Senior Executive di 500 società europee hanno espresso la loro opinione sulle principali città d affari europee. Dalla ricerca emerge che la concorrenza tra le città per attrarre gli investimenti è sempre più agguerrita. European Cities Monitor esamina alcune delle questioni che le città europee devono risolvere e rileva le loro performance e i miglioramenti registrati. Nel caso in cui aveste bisogno di consulenze sulla vostra strategia di locazione o sulla vostra proprietà, vi invitiamo a rivolgervi al Location Analysis Team le cui attività sono descritte a pagina 37, che sarà lieto di discutere il modo in cui potremo esservi di aiuto. Ottobre 2007

PANORAMICA DEI RISULTATI Migliori città d affari La classifica generale delle migliori città d affari continua ad essere dominata da Londra e Parigi. Londra ha incrementato ulteriormente il suo vantaggio su Parigi. Francoforte e Barcellona hanno consolidato le loro posizioni in classifica confermandosi al terzo e quarto posto nonostante Barcellona abbia registrato un rallentamento nella sua straordinaria ascesa. Amsterdam e Bruxelles sono in realtà virtualmente sugli stessi livelli di Barcellona grazie al leggero miglioramento dei loro punteggi. Amsterdam è salita di una posizione raggiungendo il quinto posto della classifica e Milano è entrata nelle top ten. Le altre città che hanno guadagnato posizioni in classifica rispetto allo scorso anno sono: Ginevra (dalla 20 posizione alla 12 ), Lione (dalla 24 alla 17 ), Manchester (dalla 21 alla 18 ) e Copenhagen (dalla 27 alla 25 ), mentre Bucarest, Helsinki e Oslo sono salite di una posizione raggiungendo rispettivamente la 28, la 29 e la 32 posizione. Valencia, Torino e Marsiglia capeggiano l elenco delle città che sono molto conosciute come business location e che si apprestano a entrare in classifica. Fattori chiave nella scelta della location I primi quattro fattori si confermano i più importanti nonostante sia cambiato leggermente il loro ordine in classifica. Nella classifica di quest anno il fattore più determinante nella scelta della location è stata la disponibilità di personale qualificato che ha scavalcato la facilità di accesso a mercati e clienti. La qualità delle telecomunicazioni è risultata essere un fattore più importante rispetto al trasporto extraurbano e internazionale. I fattori legati alla qualità della vita sono i meno significativi ma hanno registrato un miglioramento nella percentuale di coloro che li classificano come assolutamente determinanti. Londra è risultata la città migliore per 6 dei 12 fattori elencati tra cui figurano la facilità di accesso al mercato, la disponibilità di personale qualificato, i trasporti internazionali, i trasporti interni, le telecomunicazioni e le lingue parlate. Bucarest è risultata la migliore in termini di costo del personale scavalcando Varsavia che però è risultata prima per il valore degli spazi ad uso ufficio. Dublino si è imposta anche quest anno per le agevolazioni offerte dal Governo mentre Barcellona è risultata ancora prima per la qualità di vita e Stoccolma per il minore tasso di inquinamento. Berlino raggiunge la vetta della classifica per la disponibilità di spazi uso ufficio. L importanza attribuita ai fattori varia naturalmente a seconda della tipologia della società. Il costo del personale è giudicato ad esempio meno importante per le società professionali mentre risultano per queste importanti le telecomunicazioni e la disponibilità di personale qualificato e di uffici. Per le aziende invece i fattori che risultano determinanti sono le agevolazioni fiscali e gli incentivi finanziari offerti dal governo unitamente ai trasporti extraurbani e la facilità di accesso ai clienti. Le aziende che operano nel settore Consumer, retail e distribuzione prestano grande attenzione ai trasporti urbani e extraurbani e al valore degli spazi uso ufficio. Impatto sugli affari Alle società è stato chiesto di indicare i fattori che potrebbero maggiormente influire sulla loro attività nei prossimi dieci anni. L Asia è vista sempre più come una opportunità grazie alle prospettive di mercato offerte in particolare dalla fiorente economia cinese, che è considerata oggi il fattore più significativo. L ampliamento della UE è il secondo fattore giudicato più determinante. La concorrenza dell Asia e le opportunità offerte dall India hanno acquisito maggiore importanza rispetto allo scorso anno. Alle società è stato chiesto di indicare quali location nell Europa dell Est potevano offrire le maggiori opportunità di business per le loro attività. Le città dell Est non appartenenti alla UE sono risultate le più promettenti. Mosca consolida la sua posizione in testa alla classifica e incrementa il vantaggio su Bucarest e Istanbul.

Le società, per far fronte ai crescenti costi operativi, prevedono di adottare procedure lavorative più flessibili e di accorpare gli edifici. La metà delle società intervistate probabilmente adotterà un approccio più flessibile in futuro mentre un terzo accorperà le proprie sedi in un unico edificio. Si registra una maggiore fiducia delle imprese rispetto allo stesso periodo dello scorso anno con i due terzi delle società che affermano di avere una visione molto più positiva o leggermente più positiva delle previsioni per la loro attività. Rilocazione/outsourcing Negli ultimi 12 mesi oltre un quinto (22%) delle società intervistate ha rilocato o dato in outsourcing unità operative in altri Paesi. La percentuale su base annua si conferma in aumento rispetto a quella registrata negli anni precedenti. I nuovi paesi membri della UE continuano ad essere le destinazioni preferite. In controtendenza rispetto ai recenti trend si registra un calo nelle rilocazioni verso la Cina e l India e un aumento nelle rilocazioni verso le altre location dell Europa Occidentale. Una società su cinque (22%) prevede nei prossimi due anni di rilocare o di dare in outsourcing unità operative confermando i livelli registrati nel 2006. I nuovi paesi membri della UE continuano ad essere le destinazioni preferite, seguite da quelle in Cina e negli altri Paesi dell Europa Occidentale. Le società prevedono di rilocare o dare in outsourcing molte delle loro unità operative, in particolare la produzione e l assemblaggio seguite dall amministrazione e l assistenza. rispetto allo scorso anno ha registrato un aumento dell interesse nei suoi confronti. Le società continuano a guardare con grande interesse le location lontane tra cui in particolare Kiev, San Pietroburgo e Sofia. Parigi, Londra, Bruxelles, Barcellona e Lisbona sono le città più menzionate tra le città d affari più rinomate. Shanghai rimane la location preferita a livello mondiale, 34 delle società intervistate prevedono infatti di espandersi in questa città. Pechino, seguita da Mumbai e da Nuova Deli, potrebbero essere oggetto di futuri investimenti dall Europa. Anche New York ha registrato un aumento di popolarità nel corso dell anno. Attività di promozione delle città Londra e Parigi si confermano le città più conosciute incrementando il distacco dalle altre. Nella ricerca condotta quest anno, solo 12 delle nostre migliori città sono risultate essere conosciute o abbastanza conosciute da almeno la metà delle società intervistate, la leggera flessione registrata rispetto agli ultimi due anni suggerisce la necessità di una più efficace promozione da parte delle città stesse. Barcellona, Madrid e Praga sono risultate le città più attive nel promuoversi come business location. Sono state le tre migliori location nel 2005 e nel 2006. Nelle attività di promozione Varsavia ha scavalcato Berlino e Budapest. Espansione delle Società In tutta Europa si è registrato quest anno un incremento nelle previsioni di future espansioni con la maggior parte delle location europee che hanno visto un aumento nel numero di società che prevedono di rilocare o dare in outsourcing. Mosca registra un aumento di popolarità e si prevede nei prossimi cinque anni un massiccio afflusso di società; sono infatti 63 le società intervistate che prevedono di insediarsi in questa città. Praga, Varsavia, Budapest e Bucarest potrebbero registrare una forte affluenza di società; Praga

Migliori città in cui stabilire oggi una sede d affari Londra si conferma la città migliore in cui stabilire una sede d affari incrementando leggermente il vantaggio su Parigi, la seconda classificata. Le prime due in classifica sono sempre decisamente avanti rispetto alla rivale Francoforte, che si mantiene saldamente in terza posizione. Il gruppo delle inseguitrici continua a lottare per guadagnare posizioni. Amsterdam raggiunge la quinta posizione. Lo scarto di punteggio tra Barcellona, Amsterdam e Bruxelles è minimo. Città 2007 2007 2006 2006 1990 Posizione Punteggio Posizione Punteggio Posizione Fattori determinanti nella scelta della location Alle società è stato chiesto di pensare a quali fattori considerano nella scelta della location in cui stabilire le proprie sedi e il loro ordine di importanza. La disponibilità di personale qualificato ha superato la facilità di accesso ai mercati e ai clienti. La qualità delle telecomunicazioni ha acquisito una maggiore importanza ed è oggi in terza posizione davanti ai trasporti extraurbani e internazionali. Oltre il 50% delle società campione classifica questi quattro fattori come assolutamente determinanti nella scelta della location. Fattore 2007 2006 % % Disponibilità di personale qualificato Facilità di accesso a mercati e clienti Qualità delle telecomunicazioni Trasporto extraurbano e internazionale Costo del personale Lingue parlate Agevolazioni fiscali e incentivi finanziari offerti dal governo Valore spazi uso ufficio Disponibilità di spazi uso ufficio Facilità di spostamento all interno della città Qualità della vita per i dipendenti Tasso di inquinamento Sono state incluse solo le risposte assolutamente essenziali. Base: 500 Nel 1990 solo 25 città erano incluse nella ricerca. Base: 500

Fattori determinanti in base al settore di attività L importanza dei fattori varia leggermente in base alla tipologia di società. Per le società professionali il costo del personale riveste minor importanza rispetto alle telecomunicazioni e alla disponibilità di personale qualificato e di uffici. Le agevolazioni fiscali e gli incentivi finanziari offerti dai governi al pari dei trasporti extraurbani e della facilità di accesso ai clienti sono considerati invece fondamentali dalle industrie. Le aziende che operano nel settore consumer, retail e distribuzione prestano particolare attenzione alla facilità di spostamento all interno della città e al valore degli spazi uso ufficio. Conoscenza delle città come business location Alle società è stato chiesto di indicare il grado di conoscenza delle città come business location. Londra è la città meglio conosciuta in Europa ma il distacco da Parigi, seconda classificata, si è assottigliato. Il grado di conoscenza di queste due città non ha subito sostanziali variazioni nel corso degli ultimi 12 mesi confermando la loro posizione ai vertici della classifica. Fattore Disponibilità di personale qualificato Industriale Cliente Servizi Retail & Professionali Distribuzione % % % Città 2007 2006 1990 % % % Facilità di accesso a mercati e clienti Qualità delle telecomunicazioni Trasporto extraurbano e internazionale Costo del personale Lingue parlate Agevolazioni fiscali e incentivi finanziari offerti dal governo Valore spazi uso ufficio Disponibilità di spazi uso ufficio Facilità di spostamento all interno della città Qualità della vita per i dipendenti Tasso di inquinamento Sono state incluse solo le risposte assolutamente essenziali. Base: 500 Le percentuali corrispondono alla proporzione di tutti coloro che hanno risposto e che conoscono ogni città molto o abbastanza bene. Base: 500

Conoscenza di altre città europee Città che si sono migliorate La ricerca condotta quest anno ha analizzato approfonditamente 33 delle principali città. L elenco delle principali città d affari è naturalmente molto più lungo. Alle società intervistate è stato chiesto di indicare quali altre città europee consideravano location importanti e quanto le conoscevano. In vetta alla classifica è risultata Valencia seguita da Torino e Marsiglia. Queste sono le tre città che tendenzialmente ogni anno si confermano come le città più conosciute. Alle società è stato chiesto di indicare quali città ritengono stiano facendo di più per migliorarsi. Ancora una volta sono le città spagnole a imporsi con Barcellona in testa alla classifica seguita da Madrid. Praga conferma la sua terza posizione e Varsavia scavalca Berlino raggiungendo la quarta posizione. Base: 500 Base: 500

Impatto sul business Alle società è stato chiesto di considerare i fattori che avranno il maggiore impatto sul business nei prossimi dieci anni. La crescita della Cina è considerata per il terzo anno consecutivo il fattore che avrà il maggiore impatto sul business nei prossimi dieci anni. Rispetto allo scorso anno le società europee hanno dato maggiore importanza all ampliamento della UE, alla concorrenza dell Asia e alla Responsabilità Sociale d Impresa. I conflitti e il terrorismo sono considerati i fattori con il minore impatto sul business e si posizionano in fondo alla classifica. Espansione nel mondo Alle società è stato chiesto, per quanto riguarda l espansione globale, di indicare le città extraeuropee dove non hanno attualmente sedi e in cui vorrebbero insediarsi nell arco di cinque anni. La Cina si conferma il paese che potrebbe registrare la maggiore affluenza di società con Shanghai e Pechino che dominano per il terzo anno consecutivo i piani di espansione davanti alle città indiane di Mumbai e Nuova Deli. New York chiude il gruppo delle cinque migliori destinazioni. Fattore 2007 2006 2005 % % % Città N di società Crescita della Cina come mercato per i vostri prodotti e servizi Performance delle economie che hanno adottato l Euro Allargamento della UE Rilocazione/outsourcing in aree meno costose Performance dell economa US Concorrenza dell Asia Responsabilità Sociale d Impresa/ Corporate Governance Crescita dell India come mercato per i vostri prodotti o servizi Conflitti/Terrorismo * Domanda combinata Base: 500 Base: 500

Espansione in Europa Ogni anno chiediamo alle società i loro futuri piani di espansione in Europa. Nella mappa è riportato il numero delle società che nei prossimi cinque anni intende insediarsi nelle città indicate. Le città dell Europa Centrale e dell Est continueranno a registrare il maggior afflusso di società mentre per quanto riguarda le città dell Europa Occidentale più conosciute è Parigi a risultare la più popolare.

Migliori città per facilità di accesso ai mercati Migliori città per personale qualificato Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per facilità di accesso ai mercati e ai clienti. Londra e Parigi incontrano molto favore mettendo a segno un ottimo punteggio in termini di accesso ai mercati; le prime cinque classificate rimangono sostanzialmente immutate rispetto allo scorso anno. Amsterdam recupera sulla terza classificata Francoforte e si conferma in vantaggio su Bruxelles. Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per disponibilità di personale qualificato. Londra si conferma in vantaggio su Parigi e Francoforte. Le prime cinque posizioni in classifica non hanno subito cambiamenti; Amsterdam ha raggiunto la sesta posizione scavalcando Bruxelles. Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio-re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio- re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città

Migliori città per trasporti extraurbani Le migliori città per qualità delle telecomunicazioni Alle società è stato chiesto quali sono le tre migliori città per trasporti extraurbani e internazionali. Londra, Parigi e Francoforte sono risultate le migliori per i loro collegamenti con le altre città. In generale le prime sette posizioni in classifica non hanno subito cambiamenti. Amsterdam, Madrid e Monaco hanno migliorato il loro punteggio incrementando il vantaggio sulle città alle loro spalle. Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per telecomunicazioni. Londra, Parigi e Francoforte sono risultate le città migliori per le telecomunicazioni. Berlino ha recuperato posizioni in classifica inserendosi al quarto posto davanti a Monaco. Stoccolma scende al sesto posto alle spalle di Berlino e Monaco che hanno ottenuto punteggi migliori. Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza migliore città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza migliore città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città

Migliori città per costo del personale Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per costo del personale. Bucarest ha raggiunto la testa della classifica come migliore città per costo del personale relegando Varsavia al secondo posto. Budapest, Praga e Lisbona hanno ottenuto ottimi punteggi e chiudono il gruppo delle prime cinque. Le città svizzere quest anno sono considerate le città con il personale più costoso. Migliori città per agevolazioni fiscali e incentivi finanziari creati dai governi Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per agevolazioni fiscali e incentivi finanziari che i governi creano per agevolare le imprese. Dublino si conferma la città che offre le migliori agevolazioni per le imprese. Londra raggiunge la seconda posizione in classifica davanti a Praga e Varsavia mentre Barcellona spinge Budapest fuori dalle cinque prime classificate. Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio-re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio-re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città

Migliori città per valore degli spazi uso ufficio Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per valore degli spazi uso ufficio. Varsavia si conferma la migliore città per il valore degli spazi uso ufficio. Bucarest registra un leggero miglioramento nel punteggio che la porta in classifica davanti a Lisbona. Si registra un sensibile miglioramento della percezione della redditività dei costi del mercato degli uffici di Berlino che trascina la città al quarto posto davanti a Budapest che ha comunque migliorato il proprio punteggio. Migliori città per disponibilità di spazi uso ufficio Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per disponibilità di spazi uso ufficio. Berlino registra un miglioramento dell offerta di uffici e raggiunge la testa della classifica davanti a Londra. Leeds guadagna quattro posizioni inserendosi al quarto posto davanti a Madrid e Parigi. Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio-re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio-re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città

Migliori città per lingue parlate Migliori città per trasporti urbani Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per lingue parlate. Londra, Amsterdam e Bruxelles sono risultate le città migliori per le lingue parlate seguite a distanza da Francoforte, quarta in classifica, che ha scavalcato Parigi e Zurigo. Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per facilità di spostamento in città. Londra e Parigi sono considerate le città in cui è più facile spostarsi con Londra che quest anno ha ulteriormente incrementato il vantaggio su Parigi. Berlino si conferma in terza posizione davanti a Amsterdam che risale la classifica passando dalla decima alla quarta posizione. Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio-re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio-re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città

Migliori città per qualità della vita per i dipendenti Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per qualità della vita per i dipendenti. Barcellona si conferma la città che offre la migliore qualità della vita per i dipendenti. Nella classifica di quest anno Ginevra raggiunge la seconda posizione seguita da Madrid. Migliori città per tasso di inquinamento Alle società è stato chiesto di indicare quali sono le tre migliori città per tasso di inquinamento. Le città scandinave e svizzere si sono classificate ai primi sei posti. Stoccolma si conferma ancora una volta la città meno inquinata dell anno seguita da Helsinki e Oslo, incrementando ulteriormente il vantaggio sulla seconda in classifica. Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Città Posizione Punteggio 2007 2006 2007 2006 Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio-re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città Il punteggio deriva dalla candidatura della prima, seconda e terza miglio-re città. Base: Tutti coloro che hanno familiarità con la città

Migliori città per offerta di sistemazioni alberghiere Alle società è stato chiesto di indicare quali città offrono le migliori sistemazioni alberghiere per gli uomini d affari. Londra e Parigi sono le città che offrono le migliori sistemazioni alberghiere per quantità e qualità seguite al terzo e quarto posto rispettivamente da Barcellona e Madrid. Migliori città per sistemazioni residenziali per gli expatriate È stato chiesto alle società quali città offrano le migliori sistemazioni residenziali per gli expatriate. Nessuna città emerge rispetto alle altre in questo ambito e nessuna destinazione raggiunge più del 10% delle preferenze. In generale, le città spagnole raggiungono posizioni relativamente buone, con Barcellona al primo posto davanti a Madrid. Anche Berlino ottiene un buon punteggio. Top Ten in base alla % delle candidature per il primo posto Top Ten in base alla % delle candidature per il primo posto Base: 500 Base: 500

Rilocazione/outsourcing gli ultimi 12 mesi È stato chiesto alle società se, negli ultimi 12 mesi, hanno dato in outsourcing o rilocato alcune delle unità operative già esistenti in Europa in un altro paese. Le società mostrano sempre di più la volontà di spostare le proprie unità operative. Questa tendenza assume una connotazione internazionale per le aziende che adottano una visione globale. Più di un quinto delle società intervistate (22%) ha rilocato o dato in outsourcing unità operative in un altro paese negli ultimi 12 mesi, riaffermando così il trend positivo già registrato nelle precedenti ricerche. L Europa Centrale e dell Est si è confermata ancora una volta la destinazione preferita, con oltre la metà delle società che ha rilocato in questi paesi. La Cina e l India continuano ad attirare una fetta importante delle rilocazioni pur registrando una flessione in conseguenza dell aumento della popolarità delle location dell Europa Occidentale. Rilocazione/outsourcing I prossimi 2 anni È stato chiesto alle società se, nei prossimi due anni, hanno in previsione di dare in outsourcing o di rilocare unità operative presenti in Europa in una location a meno costosa. Una società su cinque ha intenzione di rilocare o dare in outsourcing unità operative in un altro paese nei prossimi due anni, confermando così i dati del 2006. Ancora una volta, l Europa Centrale e dell Est si conferma la destinazione preferita, aumentando il gap rispetto alle altre destinazioni. Un terzo delle società prevede di dare in outsourcing unità operative in Cina, anche se questa destinazione, insieme all India, ha registrato una leggera diminuzione in termini di popolarità. La tendenza per le società è di rilocare in paesi più vicini e in particolare nei paesi dell Europa occidentale. Base: 110 Base: 110 Le società stimano che produzione e assemblaggio saranno nei prossimi due anni le funzioni maggiormente influenzate dalla rilocazione o dall outsourcing, sebbene tale tendenza sia minore rispetto a 12 mesi fa. Si prevede che circa un terzo delle funzioni amministrative e di assistenza saranno probabilmente date in outsourcing in futuro, così come una quota sempre maggiore della R&S. Base: 104

Maggiori opportunità di business Alla luce di un imminente espansione verso l Europa dell Est, Mosca è tuttora considerata, con un considerevole margine, la destinazione che offre le maggiori prospettive di business. Più di un terzo la considera il mercato più importante. Da quando è entrata a far parte della UE, Bucarest ha visto aumentare il suo potenziale, collocandosi davanti a Istanbul. Queste tre città tengono testa a tutte le altre dell Europa dell Est. L ammortizzazione dei crescenti costi operativi In vista di un aumento dei costi operativi sugli immobili, si è chiesto alle società di considerare quale tipo di azione vogliano intraprendere per far fronte all aumento dei costi. Metà degli intervistati prevede di flessibilizzare il lavoro per attutire gli oneri crescenti, mentre i rimanenti pensano all accorpamento in un unica sede. La rilocazione è un opzione fattibile ma, generalmente, all interno dello stesso paese. Un terzo degli intervistati prevede di ridurre i costi rilocando in un sottomercato più conveniente, mentre il 12% è propenso a rilocare in un altra location a basso costo all interno dello stesso paese. Tutto ciò premesso, si prevede che una società su cinque considererà la possibilità di rilocare in un altro paese meno costoso. 2007 Flessibilizzazione del lavoro Accorpamento in un unica sede. Rilocazione in un sottomercato più economico all interno di una location già esistente. Rilocazione in un altra location all interno dello stesso paese. Rilocazione in un altra destinazione internazionale meno costosa. L incremento dei costi non avrà impatto sulla società. Base: 104 Prospettive di business Base: 500 Quest anno abbiamo chiesto alle società quale sia la percezione generale relativa alle prospettive di business. Come dato incoraggiante, più di due terzi risultano più ottimisti rispetto ad un anno fa. In realtà, un quarto è molto più ottimista, con percentuali simili in tutti i settori. Meno del 10% è meno ottimista rispetto ad un anno fa. Molto più positivo Leggermente più positivo Lo stesso Leggermente meno positivo Molto meno positivo Non saprei

Come è stata condotta la ricerca Sono state intervistate 500 società di nove paesi europei. Il campione è stato sistematicamente selezionato tra le 15.000 società più grandi d Europa. E stato incluso un campione rappresentativo costituito da industrie, società operanti nel settore consumer, retail & distribuzione e nel campo dei servizi professionali. Il campione varia ogni anno e sono circa metà le società che vengono sostituite. Gli intervistati sono Senior Manager o Board Director che sono responsabili della scelta delle location. Tutte le interviste sono state condotte telefonicamente nel mese di giugno e luglio 2007 da intervistatori madrelingua. Le interviste hanno avuto una durata media di 20 minuti. Punteggi I punteggi riportati per ogni città in tutta la ricerca si basano sulle risposte fornite e sono stati valutati da Taylor Nelson Sofres in base alle nomination per il primo, secondo e terzo posto. Per ogni punteggio viene fornita una comparazione con quello delle altre città e con i punteggi ottenuti in precedenza dalla stessa città. Città Le città che sono state in origine selezionate come campione nel 1990 erano quelle che a nostro avviso avevano la maggiore concentrazione di sedi d affari. Nelle edizioni successive abbiamo aggiunto altre città giudicate importanti dagli intervistati. Saltuariamente verifichiamo formalmente la presenza delle sedi d affari nelle città per assicurare che il nostro elenco delle città sia ancora valido. Nell elenco figurano oggi 33 città. Per ricevere ulteriori copie di questo report contattare: European Research Group Cushman & Wakefield 43/45 Portman Square London W1A 3BG Tel: 44 (0)20 7935 5000 Fax: 44 (0)20 7152 5360 Servizio analisi location Cushman & Wakefield fornisce assistenza nell identificare le location nazionali o mondiali che meglio soddisfano gli obiettivi di business dell organizzazione. L approccio analitico impiegato per ricavare le informazioni sui requisiti fornisce gli strumenti per una decisione oggettiva, informata e consapevole della location. Il servizio è gestito al di fuori del European Research Group proprio per fornire una analisi indipendente e oggettiva delle potenziali location. Il processo di consulenza sulle location analizza tutti i criteri ritenuti fondamentali per il successo dell attività dell organizzazione. Gli elementi che determinano la maggior parte delle decisioni sulle location sono un mix di fattori qualitativi e quantitativi. I criteri rientrano in sei categorie: Dati demografici Disponibilità, qualità e costo della forza lavoro Costi per l attività che includono fattori legati agli immobili quali costi, la disponibilità e la flessibilità nella locazione degli immobili Accesso ai mercati e/o alle location aziendali esistenti Ambiente operativo Qualità della vita Il nostro processo prevede la classificazione e l analisi di modelli che misurano le combinazioni di questi fattori che portano alla definizione delle location ideali e vantaggiose in termini di costi per una società. Le nostre soluzioni sono multifase consentendo di effettuare macro e microanalisi. La capillare copertura geografica di Cushman & Wakefield ci consente di fornire informazioni affidabili e aggiornate su vari mercati dando alle società gli strumenti per rispondere più rapidamente al cambiamento delle condizioni del mercato. Monitoriamo continuamente tutti gli aspetti dei mercati immobiliari europei raccogliendo sistematicamente informazioni sui trend, sui canoni di locazione, sui nuovi sviluppi e sulle attività dei key player. La presente ricerca è a puro scopo informativo. Le informazioni contenute sono ritenute corrette ma non possiamo fornire alcuna garanzia sulla loro correttezza; le opinioni contenute formano il nostro giudizio a quella data ma sono passibili di cambiamenti. Le informazioni, le previsioni e le opinioni contenute non possono essere utilizzate come base per alcun tipo di transazione e Cushman & Wakefield non accetta alcuna responsabilità per negligenza o altro che possa risultare dal loro impiego.

L APPROCCIO DI CUSHMAN & WAKEFIELD www.cushmanwakefield.com Operiamo in partnership con i nostri clienti per aiutarli ad avere successo. Internamente collaboriamo a tutti i livelli per trovare le soluzioni migliori per soddisfare le esigenze dei nostri clienti mentre esternamente partecipiamo alla vita delle comunità locali assumendoci le nostre responsabilità ambientali e aiutando a trasformare in realtà i sogni dei giovani. I NOSTRI COLLABORATORI Reclutiamo e formiamo professionisti esperti e di talento dando loro gli strumenti e la flessibilità necessari per aggiungere valore. Con oltre 12.000 dipendenti e 215 uffici in 56 paesi, valutiamo le singole esigenze del cliente e implementiamo soluzioni per raggiungere gli obiettivi strategici, operativi e finanziari che si sono proposti. I NOSTRI SERVIZI Forniamo assistenza ai clienti in ogni fase del processo immobiliare, affiancandoli nell acquisto, nella vendita, nel finanziamento, nel leasing, nella gestione e nella valutazione degli asset e fornendo consulenze sulla pianificazione e sulla ricerca strategica, sull analisi del portfolio, sulla selezione dei siti e sulla locazione degli spazi. I NOSTRI RISULTATI Offriamo le migliori opportunità ai proprietari, ai tenutari e agli investitori grazie alla nostra visione lungimirante che non considera l esigenza come un semplice affare ma che mira a individuare l impiego migliore della proprietà in ogni situazione e in ogni angolo del mondo. Contact Details: Claudia Buccini (Italian Business Space Reseach) E-mail: claudia.buccini@eur.cushwake.com Clara Zanussi (Italian PR & Marketing) E-mail: clara.zanussi@eur.cushwake.com Elaine Rossall (European Research Group) E-mail: elaine.rossall@eur.cushwake.com Michael Creamer (European Client Solutions) E-mail: michael.creamer@eur.cushwake.com 2007 Cushman & Wakefield All rights reserved