Aggiornamento mercati: c è ottimismo sulle trimestrali USA Temi della giornata - L avvio della stagione dei risultati trimestrali delle società americane ha visto Alcoa in perdita ma con ricavi in crescita, alimentando un certo ottimismo nei mercati Nota giornaliera - Borse europee in recupero e spread BTP-Bund in leggero calo ma su livelli elevati (area 525pb). - Commodity all'insegna del deciso rialzo, grazie ai buoni dati di Alcoa ma anche a un generale ottimismo diffusosi tra gli operatori. In agenda per oggi Dati macroeconomici in calendario Paese Dato Effettivo Previsto Precedente Francia Produzione industriale m/m (%) di dicembre 1,1 -,2 1,1 Produzione industriale a/a (%) di dicembre,9 -,4,9 Produzione manifatturiera m/m (%) di dicembre 1,3 -,4 1,3 Produzione manifatturiera a/a (%) di dicembre 2,2 -,1 2,2 Regno Unito Indagine sui prezzi delle case di gennaio 6 8,5 6 Fonte: Bloomberg Intesa Sanpaolo Servizio Studi e Ricerche Ricerca per investitori privati e PMI Team Retail Research Analisti Finanziari Ultime pubblicazioni: aggiornamento mercati, osservatorio BTP Principali indici azionari Valore Var. % 1g Var. % YTD Euro Stoxx 224 -,5 -,6 FTSE MIB 14.42,7-4,6 FTSE 1 5.612 -,7,7 Xetra DAX 6.17 -,7 2, CAC 4 3.128 -,3, Ibex 35 8.279 -,1-3,4 Dow Jones 12.393,3 1,4 S&P 1.281,2 1,8 Nikkei 225 8.422,4 -,4 Note: Var. % 1g= performance giornaliera; Var. % YTD= performance da inizio anno. Fonte: Bloomberg Principali titoli e indici obbligazionari Rendimento Var. pb 1g Var. pb YTD BTP 2 anni 5,9 5-3 BTP 1 anni 7,16 3 5 Bund 2 anni,14-2 Bund 1 anni 1,85 2 Treasury 2 anni,24 1 Treasury 1 anni 1,96 8 EmbiG spr. (pb) 441 6 Main Corp.(pb) 18 3 7 Crossover (pb) 76 9 5 Note: Var. pb 1g= variazione in pb giornaliera; Var. pb YTD= variazione in pb da inizio anno. Fonte: Bloomberg Principali cambi e materie prime Performance delle principali asset class (%) Valore Var. % 1g Var.% YTD Euro/dollaro USA 1,28,4,5 Dollaro/yen 76,85 -,2 -,1 Euro/yen 98,9,2,6 Euro/franco svizzero 1,21 -,2 -,4 Sterlina/dollaro USA 1,55,2 -,5 Euro/Sterlina,83,2 -,9 Petrolio (WTI) 11,31 -,2 2,5 Petrolio (Brent) 112,45 -,5 4,7 Gas naturale 3,1,7,7 Oro 1.611,58 -,4 3, Mais 652, 1,3,9 Note: Var. % 1g= performance giornaliera; Var. % YTD= performance da inizio anno. Fonte: Bloomberg I prezzi del presente documento sono aggiornati alla chiusura del mercato del giorno precedente (salvo diversa indicazione). Per il Nikkei 225 chiusura della data odierna. 1 Perfomance a 1 giorno Performance da inizio anno Azion. BTP Bund Corp. Emerg. Nota: TR EFFAS Bloomberg per BTP e Bund, TR IBOXX Eur Liquid Corporates per lcorp., indice JPM EuroEmbiG per Emerg. Fonte: Bloomberg
Mercati Azionari Italia FTSE MIB (,7% a 14.42) A2A: possibile riduzione nell azionariato. Oggi le commissioni Bilancio e Società Partecipate del Comune di Brescia inizieranno la discussione sulla tempistica relativa all'ipotesi di cessione parziale delle azioni detenute nell'utility lombarda. BANCA MONTEPASCHI: farà il possibile per evitare un aumento di capitale. Il direttore finanziario dell'istituto, Marco Massacesi, ha dichiarato che un prossimo CdA esaminerà, prima del 2 gennaio, una serie d iniziative per rafforzare il capitale, evitando un aumento di capitale. ENI: Teheran pagherà i crediti. La compagnia italiana ha una quota del 3% nel consorzio, guidato da Statoil, che ha annunciato la scoperta di un giacimento nel Mare di Barents. Per quanto riguarda i rapporti con l Iran, il capo dell'ufficio affari internazionali della compagnia iraniana Nioc, contrariamente alle dichiarazioni dei giorni scorsi, ha affermato che Teheran restituirà a Eni i crediti vantati pari a 2 miliardi di dollari. FIAT: pronta ad accordi con nuovi partner. L A.D. Marchionne ha detto che Fiat e Chrysler sono pronte ad aprirsi a un terzo partner, se necessario per raggiungere gli obiettivi di vendite 214. Il gruppo è aperto al consolidamento del settore e punta a creare in Europa un produttore di auto stile Volkswagen. Sempre secondo l A.D., il mercato dell'auto europeo nel 212 non sarà migliore del 211 e Fiat rivedrà gli obiettivi di vendita della 5 negli Stati Uniti a 4. esemplari in tutto il Paese. Proseguono intanto i colloqui con il Dipartimento dell'energia USA per un prestito che dovrebbe essere inferiore a 3,5 miliardi di dollari. Marchionne ritiene infine probabile che uno dei prossimi modelli Alfa sia costruito negli USA. UNICREDIT: partenza in salita. Ieri, primo giorno dell aumento di capitale, il titolo ha perso il 12,8% a 2,28 euro, e anche i diritti hanno ceduto il 65,4% a,47 euro. I 3 migliori & peggiori del FTSE MIB-FTSE All-Share Titolo Prezzo Var 1g % 5g (M) Var % 5-3g * Diasorin 19,27 3,83,29,38 Saipem 34,64 2, 1,68 1,52 Luxottica Group 22,3 1,24,6,51 Banca MPS,2 4,39 68,37 65,91 Unicredit 2,29 2,84 17,88 43,69 Fondiaria-Sai,59-7,32 1,34 6,8 Nota: * Variazione della media dei volumi a 5 giorni vs. 3 giorni. Fonte: Bloomberg Temi del giorno Elenco operazioni straordinarie UniCredit Aumento di capitale da 7,5 miliardi di euro con diritto d opzione. L operazione si è aperta il 9 gennaio per concludersi il 27 gennaio, mentre la trattazione dei diritti si chiuderà il 2 gennaio. Agli attuali soci saranno offerte 2 nuove azioni ordinarie ogni azione ordinaria o di risparmio posseduta al prezzo unitario di 1,943 euro. Fonte: Thomson Reuters Ricerche Prysmian Barclays alza il rating a OVERWEIGHT con target a 13,5 euro. Fonte: Thomson Reuters Zona Euro Euro Stoxx (-,5% a 224) Germania Xetra Dax (-,7% a 6.17 ) BMW: vendite 211 in rialzo del 14,2%. Il gruppo automobilistico tedesco ha annunciato di aver chiuso l intero 211 con vendite record pari a 1.668.982 unità, corrispondenti a un incremento su base annua del 14,2%. In tal modo è stato raggiunto l obiettivo posto a 1,6 mln di vetture. Spagna Ibex (-,1% a 8.279) SANTANDER: adempie in anticipo il vincolo di capitale imposto dall EBA. Con sei mesi di anticipo rispetto ai termini fissati dall European Bank Authority, l istituto di credito spagnolo ha raggiunto il requisito del 9% per il proprio Core capital ratio attraverso una raccolta di capitale del valore complessivo di 15,3 miliardi di euro. Santander, peraltro, ha confermato l obiettivo di aumentare il Core capital ratio al 1% entro giugno. I 3 migliori & peggiori dell Euro Stoxx 5 Titolo Prezzo Var 1g % 5g (M) Var % 5-3g * BMW 56,84 2,32 2,51 2,48 Anheuser-Busch Inbev 47,5 2,32 1,91 1,91 Repsol 23,72 1,67 38,8 25,7 Unicredit 2,29 2,84 17,88 43,69 Société Générale 15, -3,63 6,17 6,36 Intesa Sanpaolo 1,1-3,17 16,35 176,79 Nota: * Variazione della media dei volumi a 5 giorni vs. 3 giorni. Fonte: Bloomberg Intesa Sanpaolo Servizio Studi e Ricerche 2
USA Dow Jones (+,3% a 12.393) ALCOA: trimestrale in perdita. Il gruppo ha riportato la prima perdita trimestrale degli ultimi due anni come conseguenza del calo dei prezzi dell alluminio e del rallentamento dell economia internazionale. Il dato è stato pari a 193 mln di dollari, corrispondente a,18 dollari per azione, rispetto all utile di 258 mln (,24 dollari per azione) dell analogo periodo del precedente esercizio. Al netto delle componenti straordinarie, la perdita è stata pari a,3 dollari per azioni, sostanzialmente in linea con le stime di consenso. In crescita i ricavi che si sono attestati a 5,99 mld di dollari (+6% a/a). In termini di Outlook, il gruppo stima una ripresa del settore nel 212, con un aumento della richiesta di alluminio del 7%. Nasdaq (+,9% a 2.676) I 3 migliori & peggiori del Dow Jones Titolo Prezzo Var 1g % 5g (M) Var % 5-3g * Alcoa 9,43 2,95 4,66 3,78 Bank Of America 6,27 1,46 26,51 26,55 Caterpillar 97,1 1,4 1,64 1,47 Microsoft 27,74,32 17,5 13,54 McDonald'S 99,64 -,95 1,77 1,73 IBM 181,59 -,52 1,28 1,53 Nota: * Variazione della media dei volumi a 5 giorni vs. 3 giorni. Fonte: Bloomberg I 3 migliori & peggiori del Nasdaq Titolo Prezzo Var 1g % 5g (M) Var % 5-3g * Netflix 98,18 13,78 3,26 1,63 Green Mountain Coffee R. 46,26 7,16 1,76 1,37 Vertex Pharmaceuticals 35,68 4,79,95,92 Google 622,94-4,17,91,75 Costco Wholesale 78,98-2,65 1,5,81 Expedia 28,63-2,29 1,4,83 Nota: * Variazione della media dei volumi a 5 giorni vs. 3 giorni. Fonte: Bloomberg Giappone Nikkei 225 (+,4% a 8.422) Anche la borsa di Tokyo chiude in moderato rialzo (Nikkei +,4%) dopo la chiusura di ieri per festività, approfittando delle buone notizie provenienti dall'avvio della stagione delle trimestrali USA. Calendario Macroeconomico Calendario dati macro (ieri) Dati macro Indicatore Eff. Cons. Germania Produzione industriale m/m (%) novembre -,6 -,5 Produzione industriale a/a (%) novembre 3,6 3,9 Bilancia commerciale (mld di euro) dicembre 16,2 12 Francia Bilancia commerciale (mld di euro) novembre -4,4-6, USA Credito al consumo (mld di dollari) novembre 2,3 7 Fonte: Bloomberg Intesa Sanpaolo Servizio Studi e Ricerche 3
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