Sommario COMUNICATO STAMPA Dati Economici Consolidati 01/01/13 01/01/12 Diff.%le Trimestrali 31/03/13 31/03/12 in Euro/ml Valore della Produzione (*) 22,99 21,44 7,21 Costi Operativi (*) (21,22) (17,15) 23,76 Risultato Operativo Lordo 1,77 4,29 (58,88) Proventi (oneri) da cessione contratti 1,71 0,80 0,00 calciatore Risultato ordinario (4,07) (1,43) 184,13 Proventi/Oneri non ricorrenti 1,31 0,10 1.163,04 Utile Lordo Ante Imposte (2,76) (1,33) 107,88 Imposte (0,14) (0,36) (61,82) Utile(Perdita) netto (2,90) (1,69) 71,77 (*) al netto dei proventi ed oneri non ricorrenti Dati Economici Consolidati 01/07/12 01/07/11 Diff.%le 31/03/13 31/03/12 in Euro/ml Valore della Produzione (*) 70,67 60,47 16,86 Costi Operativi (*) (67,74) (55,92) 21,13 Risultato Operativo Lordo 2,93 4,55 (35,66) Proventi (oneri) da cessione contratti 1,72 10,13 (83,06) calciatore Risultato ordinario (13,21) (4,06) 225,00 Proventi/Oneri non ricorrenti (0,55) 1,02 (153,56) Utile Lordo Ante Imposte (13,75) (3,04) 352,07 Imposte 4,30 3,81 12,69 Utile(Perdita) netto (9,46) 0,77 (1.328,89) (*) al netto dei proventi ed oneri non ricorrenti Dati Patrimoniali/finanziari Consolidati 31/03/2012 30/06/2012 Diff.%le in Euro/ml Patrimonio Netto 5,21 14,67 (64,49) Posizione (indebitamento) finanziaria (4,66) (0,03) 16.721,82 netta Cash Flow (2,63) 5,24 (150,17) Rapporto Debt/equity 0,89 0,00 - Formello, 15 maggio 2013 - Il Consiglio di Gestione della S.S. Lazio S.p.A., riunitosi nella tarda serata di ieri, ha approvato la Relazione Finanziaria Trimestrale Consolidata per il trimestre 1 gennaio 2013 31 marzo 2013. La Relazione è depositata e disponibile da oggi presso la sede legale della Società, presso la Borsa Italiana S.p.A. mediante collegamento con il meccanismo di stoccaggio autorizzato (circuito SDIR- NIS), nonché sul sito Internet della Società www.sslazio.it - sezione Investor Relator. Dell avvenuto deposito è data notizia mediante avviso finanziario pubblicato sul quotidiano Italia Oggi. Risultati reddituali consolidati 1
Il valore dei ricavi consolidati della Vostra Società si attesta a Euro 24,50 milioni con un incremento di Euro 2,82 milioni rispetto al medesimo periodo della stagione precedente, principalmente per il contributo riconosciuto dalla L.N.P. Serie A alle squadre partecipanti alla Europa League e calcolato sulla base dei risultati raggiunti da ciascuna squadra nella competizione. Il valore della produzione del trimestre è costituito da ricavi da gare per Euro 3,77 milioni, diritti TV ed altre Concessioni per Euro 12,69 milioni, sponsorizzazioni, pubblicità, royalties per Euro 3,86 milioni, cessioni temporanee delle prestazioni sportive dei calciatori per Euro 0,61, contributi L.N.P. per Euro 2,87 milioni ed altri per Euro 0,70 milioni. I costi sono aumentati e la seguente tabella ne evidenzia la composizione (in Euro milioni): 01/01/13 01/01/12 Diff.%le 31/03/13 31/03/12 Costi per il personale 15,47 12,48 24,00 di cui non ricorrenti 0,37 0,00 Altri costi di gestione 7,79 4,79 62,70 di cui non ricorrenti 0,04 0,14 Sub totale Costi Operativi (*) 23,26 17,27 34,74 TFR 0,03 0,03 9,26 Ammortamento diritti prestazioni 4,53 5,14 (11,85) Altri ammortamenti 0,23 0,23 (0,30) Accantonamenti e svalutazioni (0,01) 0,36 (102,84) di cui non ricorrenti 0,00 0,00 Sub totale Ammor.ti ed Accantonamenti 4,78 5,75 (16,91) Totale costi 28,04 23,02 21,83 (*) al netto del TFR L incremento del Costo del personale è conseguenza delle difficoltà incontrate nello sfoltire la rosa della prima squadra dei giocatori non consoni al progetto tecnico e del maggiore peso della quota variabile di retribuzione legata al raggiungimento di obiettivi sportivi. La voce Altri Costi di gestione presenta un incremento dovuto all aumento dei costi di intermediazione dei diritti alle prestazioni sportive dei tesserati, di consulenza, di manutenzione del centro sportivo, di percentuali su incassi gare per la Coppa Italia Tim e contributi a carico per la L.N.P. Serie A. Il decremento della voce Ammortamenti dei diritti alle prestazioni è conseguenza dello scadere di contratti di tesserati. Gli Oneri finanziari Netti presentano un incremento dovuto ai maggiori interessi passivi riconosciuti ad istituti finanziari. Il decremento delle imposte è conseguenza del maggiore effetto reversal positivo delle imposte differite. Situazione patrimoniale finanziaria Il capitale immobilizzato è pari ad Euro 110,48 milioni con un decremento di Euro 12,71 milioni, rispetto al valore al 30 giugno 2012, per effetto degli ammortamenti di periodo parte mitigati dall acquisto dei diritti alle prestazioni sportive. L incremento dell attivo circolante, al netto delle disponibilità liquide, rispetto al 30 giugno 2012, è pari ad Euro 8,57 milioni. 2
Tale variazione è dovuta principalmente all aumento dei crediti per imposte anticipate, per Euro 4,04 milioni, riferite alle perdite fiscali pregresse iscritte in base al principio di prudenza e tenuto conto della nuova normativa, che ne consente il recupero illimitato. Il Patrimonio Netto positivo è pari a Euro 5,21 milioni. I fondi ammontano ad Euro 16,07 milioni con un decremento rispetto al 30 giugno 2012 di Euro 1,62 milioni. La variazione dei fondi è dovuta principalmente allo storno dell accantonamento sul plusvalore della partecipazione in Cirio Lazio Immobiliare a seguito della vendita della relativa quota dalla controllante S.S. Lazio S.p.A alla controllata SS Lazio M&C. S.p.A. L importo complessivo dei fondi è costituito principalmente dalle imposte differite per Euro 14,03 milioni. Il fondo per benefici ai dipendenti (ex TFR), pari a Euro0,96 milioni, registra, rispetto al 30 giugno 2012, un incremento netto di Euro 0,01 milioni. Rispetto al 30 giugno 2012, i Debiti, al netto dell esposizione verso Banche ed altri finanziatori, sono diminuiti di Euro 6,03 milioni passando da Euro 141,66 milioni a Euro 135,63 milioni. La variazione è dipesa principalmente dalla riduzione dei debiti commerciali per Euro 6,64 milioni, dei debiti verso enti settore specifico per Euro 12,10 milioni e dei debiti tributari per il pagamento della rata della transazione in parte compensati dall incremento temporaneo dei risconti passivi a fronte di anticipazioni su servizi ceduti per Euro 8,69 milioni e dei debiti verso tesserati ed intermediari per Euro 5,97 milioni La posizione finanziaria netta risulta negativa per Euro 4,.66 milioni con un decremento di Euro 4,63 milioni, rispetto al 30 giugno 2012, dovuto sia alla riduzione delle disponibilità che all aumento dei debiti verso altri finanziatori, causa, principalmente, il pagamento delle ultime quattro rate e riscatto del leasing sull immobile di Via Valenziani. Fatti di rilievo verificatisi nel periodo 01/01/13-31/03/13 Campagna trasferimenti Successivamente al 31 dicembre 2012 per la rosa della prima squadra: sono stati acquisiti i diritti alle prestazioni sportive di due giocatori a titolo definitivo, di cui uno sino al 30 giugno 2013, con unicamente un aumento di retribuzioni nel semestre per Euro 0,95 milioni; sono stati ceduti i diritti alle prestazioni sportive di tre giocatori a titolo definitivo, realizzando, per il secondo semestre una plusvalenza di Euro 0,21 milioni, minori ammortamenti per Euro 0,14 milioni ed un risparmio di retribuzione per Euro 2,23 milioni. sono stati ceduti i diritti alle prestazioni sportive di tre giocatori a titolo temporaneo per il secondo semestre, con un risparmio di retribuzioni per Euro 1,63 milioni e di costi di intermediazione per Euro 0,32 ml. Pertanto complessivamente si è realizzato un risparmio a valere nel secondo semestre di Euro 3,58 milioni. Coppa Italia In data 29 gennaio 2013 la prima squadra battendo al Juventus ha raggiunto la finale della competizione. Fatti di rilievo verificatisi dopo il 31 marzo 2013 3
Licenza UEFA In data 9 maggio 2013 la S.S. Lazio S.p.A ha ottenuto la licenza UEFA per la stagione sportiva 2013/2014. Europa League In data 11 aprile 2013 la S.S. Lazio S.p.A. è stata eliminata ai quarti di finale. Mutuo In aprile l Istituto per il Credito Sportivo ha provveduto ad erogare l importo di Euro 8,10 milioni a seguito della stipula di un mutuo quindicinale al tasso fisso del 6% sull immobile di via Valenziani. Evoluzione prevedibile della gestione Il risultato conseguito nei primi nove mesi della stagione 2012/2013 risente in gran parte delle difficoltà rivenienti dalla realizzazione del piano di sostanziale ristrutturazione della rosa della prima squadra che ha visto concreto avvio soltanto nel secondo semestre con la campagna invernale trasferimenti dei diritti alle prestazioni sportive. Il completamento di tale iniziativa, cui concorrono favorevolmente le scadenze contrattuali dei tesserati, unitamente alla realizzazione del programma aziendale già avviato, consente la ragionevole attesa di conseguire gli obiettivi prefissati nel breve/medio periodo e di adempiere agli impegni finanziari assunti. Il dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari (Marco Cavaliere) dichiara ai sensi del comma 2 articolo 154 bis del Testo Unico della Finanza che l informativa contabile contenuta nel presente comunicato corrisponde alla risultanze documentali, ai libri ed alle scritture contabili. 4
Gruppo S.S. Lazio 5
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note 01/01/2013 01/01/2012 01/07/2012 01/07/2011 31/03/2013 31/03/2012 31/03/2013 31/03/2012 Euro/Ml % Euro/Ml % Euro/Ml % Euro/Ml % Valore della produzione 24,50 100,0% 21,68 100,0% 72,18 100,0% 61,98 100,0% di cui non ricorrenti 0,19 0,24 1,51 1,51 Costi operativi (23,29) -95,1% (17,29) -79,8% (69,80) -96,7% (56,49) -91,1% di cui non ricorrenti (0,41) (0,14) (2,06) (0,57) Risultato operativo lordo 1,21 4,9% 4,39 20,2% 2,38 3,3% 5,49 8,9% Ammort. svalutazioni e accantonamenti (4,75) -19,4% (5,72) -26,4% (15,06) -20,9% (16,63) -26,8% di cui non ricorrenti 0,00 0,00 0,00 0,08 Proventi da cessione contratti calciatori 1,71 7,0% 0,80 3,7% 1,72 2,4% 10,13 16,3% Oneri da cessione/risoluzione contratti calciatori 0,00 0,0% 0,00 0,0% 0,00 0,0% 0,00 0,0% Risultato operativo netto dopo i proventi netti da cess. contratti calciat. Conto Economico Riclassificato (1,83) -7,4% (0,54) -2,5% (10,96) -15,2% (1,01) -1,6% Proventi ed Oneri finanziari netti da 0,00 0,0% 0,00 0,0% 0,00 0,0% 0,00 0,0% partecipazioni Proventi ed Oneri finanziari netti (0,94) -3,8% (0,79) -3,6% (2,80) -3,9% (2,04) -3,3% Risultato ordinario (2,76) -11,3% (1,33) -6,1% (13,75) -19,1% (3,04) -4,9% Imposte sul reddito (0,14) -0,6% (0,36) -1,7% 4,30 6,0% 3,81 6,2% Utile (Perdita) netto (2,90) -11,8% (1,69) -7,8% (9,46) -13,1% 0,77 1,2% Stato Patrimoniale Riclassificato fonte note 31/03/2013 30/06/2012 prospetti IAS Euro/Ml % Euro/Ml % 1;2;3;4;5;6;10 Immobilizzazioni Nette 110,48 1120,01% 123,19 838,41% 7;8;9;11;12;13;1 4;15;19;20;21;2 2;24;25;26;27;2 Circolante Netto 1 (99,66) -1010,30% (107,54) -731,95% 23 Fondo TFR (0,96) -9,70% (0,95) -6,45% Capitale Investito Netto 9,86 100,00% 14,69 100,00% finanziato da: 18 Patrimonio Netto 5,21 52,79% 14,67 99,81% 17;24.1 Indebitamento Finanziario Netto Tot. Fonti di Finanziamento 4,66 47,21% 0,03 0,19% 9,86 100,00% 14,69 100,00% 7
Rendiconto finanziario E/000 RENDICONTO RENDICONTO 31/03/13 31/03/12 UTILE (PERDITA) DI ESERCIZIO (9.457,78) 769,62 Ammortamento costi diritti pluriennali prestazioni calciatori 14.316,34 15.661,50 Ammortamento altre immobilizzazioni immateriali 2,05 7,55 Ammortamento immobilizzazioni materiali 685,12 668,64 Variazione T.F.R. 8,78 77,57 Variazione Fondi per rischi e oneri ed imposte differite (5.655,62) (5.170,52) AUTOFINANZIAMENTO ECONOMICO (A) (101,11) 12.014,36 Variazione rimanenze 91,08 (752,65) Variazione crediti verso società calcistiche (5.877,35) 191,21 Variazione crediti verso clienti 827,37 (10.752,84) Variazione crediti tributari 141,89 (7,40) Variazione crediti diversi (783,33) (783,00) Variazione attività finanziarie 780,66 737,95 Variazione ratei e risconti attivi 1.014,71 (103,94) Totale (B) (3.804,97) (11.470,67) Variazione debiti verso società calcistiche (11.763,22) 4.123,79 Variazione debiti commerciali (6.642,48) (2.326,79) Variazione debiti tributari (2.539,07) (213,08) Variazione debiti diversi 6.216,06 2.788,54 Variazione ratei e risconti passivi 8.694,03 8.034,27 Totale (C) (6.034,67) 12.406,74 VARIAZIONI NELLE ATTIVITÁ E NELLE PASSIVITÁ CORRENTI (D= B-C) 2.229,71 (23.877,41) FLUSSO DI CASSA DELLA GESTIONE CORRENTE (E= A-D) (2.330,82) 35.891,76 Incremento (Decremento) netto diritti pluriennali prestazioni calciatori 2.086,53 15.700,04 Incremento (Decremento) netto altre immobilizzazioni immateriali 0,00 0,00 Incremento (Decremento) netto immobilizzazioni materiali 128,29 172,80 Incremento (Decremento) netto immobilizzazioni finanziarie 83,58 7,46 FLUSSO DI CASSA GENERATO DALL'ATTIVITÁ DI INVESTIMENTO (F) (2.298,41) (15.880,29) Obbligazioni ordinarie e convertibili 0,00 0,00 Debiti verso soci per finanziamenti 0,00 0,00 Debiti verso banche 0,00 (0,10) Debiti verso altri finanziatori 2.000,12 (10.365,82) Debiti di natura finanziaria collegati a partecipazioni 0,00 0,00 Apporti di capitale 0,00 0,00 Distribuzione di utili 0,00 0,00 FLUSSO DI CASSA GENERATO DALL'ATTIVITÁ FINANZIARIA (G) 2.000,12 (10.365,92) INCREMENTO (DECREMENTO) DISPONIBILITA' LIQUIDE (H= E-F+G) (2.629,10) 9.645,55 Disponibilità liquide all'inizio del periodo 10.159,61 4.924,26 Disponibilità liquide alla fine del periodo 7.530,51 14.569,79 SALDO A PAREGGIO (2.629,10) 9.645,55 8
PROSPETTO VARIAZIONI PATRIMONIO NETTO fonte prospetto IAS Capitale Sociale da soprapprez zo delle azioni legale valutazione partecipazi Altre riserve oni in collegate da prima applicazio ne IAS Utile/Perdite portate a patrimonio netto in Euro migliaia Totale Saldo al 30.06.12 40.643 17.667 5.518 0 11.494 (69.214) (42) 4.377 4.222 14.665 Destinazione a nuovo dell'utile netto dell'esercizio precedente 29 58 4.135 (4.222) 0 Copertura perdita 0 Aumento del capitale sociale 0 Variazione per applicazione IAS 0 riclassifica 0 Utile (perdita) partecipazioni valutate al PN 0 Utile netto di periodo (9.458) (9.458) Saldo al 31.03.13 16 40.643 17.667 5.547 0 11.552 (69.214) (42) 8.512 (9.458) 5.207 Riserve Utili ( Perdite ) portati a nuovo Utile (Perdita) di periodo patrimonio netto Azioni 67.738.911 Utile per azione (0,14) PROSPETTO VARIAZIONI PATRIMONIO NETTO fonte prospetto IAS Capitale Sociale da soprapprez zo delle azioni legale valutazione partecipazi Altre riserve oni in collegate da prima applicazio ne IAS Utile/Perdite portate a patrimonio netto Utile ( Perdita ) di esercizio in Euro migliaia Totale patrimonio Saldo al 30.06.11 16 40.643 17.667 5.484 0 11.391 (69.157) (42) (5.468) 9.983 10.501 Destinazione a nuovo dell'utile netto dell'esercizio 0 0 9.983 (9.983) 0 Copertura perdita 0 Aumento del capitale sociale 0 Variazione per applicazione IAS 0 riclassifica 0 Utile (perdita) partecipazioni valutate al PN 0 Utile netto di periodo 770 770 Saldo al 31.03.12 16 40.643 17.667 5.484 0 11.391 (69.157) (42) 4.515 770 11.270 Riserve Utili ( Perdite ) portati a nuovo netto 9