FONDO PENSIONE DEI DIPENDENTI DELLA HEWLETT PACKARD ITALIANA S.r.l. E DI ALTRE SOCIETA DEL GRUPPO HEWLETT-PACKARD Iscritto al N. 1538 dell Albo dei Fondi Pensione I Sezione Speciale BILANCIO D ESERCIZIO AL 31 DICEMBRE 2015 Via Giuseppe Di Vittorio n 9 Cernusco sul Naviglio (MI)
Organi del Fondo: Consiglio di Amministrazione Presidente Paolo BUIAT Vice Presidente Secondo BORDONE Consiglieri Franco Nicolo DE PALO Mauro QUERCIOLI Emilio ZUCCHI Mauro ZULLO Collegio dei Revisori Presidente Stefano MOJOLI Revisore effettivo Carlo GATTI FONDO PENSIONE DEI DIPENDENTI 2
DELLA HEWLETT PACKARD ITALIANA S.r.l. E DI ALTRE SOCIETA DEL GRUPPO HEWLETT-PACKARD Via Giuseppe Di Vittorio, 9 20063 Cernusco sul Naviglio MILANO c.f. 97069370159 Iscritto al N. 1538 dell Albo dei Fondi Pensione I Sezione Speciale Indice 1 - STATO PATRIMONIALE... 4 2 - CONTO ECONOMICO... 5 3 - NOTA INTEGRATIVA... 6 3.1 - INFORMAZIONI GENERALI... 6 3.1.1 - Premessa... 6 3.1.2 - Caratteristiche strutturali... 7 3.1.3 - Criteri di valutazione... 7 3.2 - STATO PATRIMONIALE... 10 3.2.1 - Attività... 10 3.2.2 - Passività... 10 3.3 - CONTO ECONOMICO... 122 3
1 STATO PATRIMONIALE ATTIVITA' FASE DI ACCUMULO 31/12/2015 31/12/2014 10 Investimenti diretti - - 20 Investimenti in gestione 77.754.340 74.348.287 20-a) Depositi bancari - - 20-b) Crediti per operazioni pronti contro termine - - 20-c) Titoli emessi da Stati o da organismi internazionali - - 20-d) Titoli di debito quotati - - 20-e) Titoli di capitale quotati - - 20-f) Titoli di debito non quotati - - 20-g) Titoli di capitale non quotati - - 20-h) Quote di O.I.C.R. - - 20-i) Opzioni acquistate - - 20-l) Ratei e risconti attivi - - 20-m) Garanzie di risultato rilasciate al fondo pensione - - 20-n) Altre attivita' della gestione finanziaria - - 20-o) Investimenti in gestione assicurativa 77.754.340 74.348.287 20-p) Margini e crediti su operazioni forward / future - - 30 Garanzie di risultato acquisite sulle posizioni individuali - - 40 Attivita' della gestione amministrativa 1.388.642 612.404 40-a) Cassa e depositi bancari 989.791 233.921 40-b) Immobilizzazioni immateriali - - 40-c) Immobilizzazioni materiali - - 40-d) Altre attivita' della gestione amministrativa 398.851 378.483 50 Crediti di imposta - - TOTALE ATTIVITA' FASE DI ACCUMULO 79.142.982 74.960.691 PASSIVITA' FASE DI ACCUMULO 31/12/2015 31/12/2014 10 Passivita' della gestione previdenziale 874.521 203.736 10-a) Debiti della gestione previdenziale 874.521 203.736 20 Passivita' della gestione finanziaria - - 20-a) Debiti per operazioni pronti contro termine - - 20-b) Opzioni emesse - - 20-c) Ratei e risconti passivi - - 20-d) Altre passivita' della gestione finanziaria - - 20-e) Debiti su operazioni forward / future - - 30 Garanzie di risultato riconosciute sulle posizioni individuali - - 40 Passivita' della gestione amministrativa 103.100 26.489 40-a) TFR - - 40-b) Altre passivita' della gestione amministrativa 103.100 26.489 40-c) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi - - 50 Debiti di imposta 411.021 382.179 TOTALE PASSIVITA' FASE DI ACCUMULO 1.388.642 612.404 100 Attivo netto destinato alle prestazioni 77.754.340 74.348.287 CONTI D'ORDINE - - Crediti verso aderenti per versamenti ancora dovuti - - Contributi da ricevere - - Impegni di firma - fidejussioni - - Fidejussioni a garanzia - - Contratti futures - - Controparte c/contratti futures - - Valute da regolare - - Controparte per valute da regolare - - 4
2 CONTO ECONOMICO 31/12/2015 31/12/2014 10 Saldo della gestione previdenziale 1.469.544 4.101.013 10-a) Contributi per le prestazioni 5.131.482 5.811.970 10-b) Anticipazioni -669.799-228.730 10-c) Trasferimenti e riscatti -2.871.189-1.284.609 10-d) Trasformazioni in rendita - - 10-e) Erogazioni in forma di capitale -120.950-197.618 10-f) Premi per prestazioni accessorie - - 10-g) Prestazioni periodiche - - 10-h) Altre uscite previdenziali - - 10-i) Altre entrate previdenziali - - 20 Risultato della gestione finanziaria - - 30 Risultato della gestione finanziaria indiretta 2.347.530 2.453.365 30-a) Dividendi e interessi - - 30-b) Profitti e perdite da operazioni finanziarie 2.347.530 2.453.365 30-c) Commissioni e provvigioni su prestito titoli - - 30-d) Proventi e oneri per operazioni pronti c/termine - - 30-e) Differenziale su garanzie di risultato rilasciate al fondo pensione - - 40 Oneri di gestione - - 40-a) Societa' di gestione - - 40-b) Banca depositaria - - 50 Margine della gestione finanziaria (20)+(30)+(40) 2.347.530 2.453.365 60 Saldo della gestione amministrativa - - 60-a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi 2.872 2.990 60-b) Oneri per servizi amministrativi acquistati da terzi - - 60-c) Spese generali ed amministrative -2.872-2.990 60-d) Spese per il personale - - 60-e) Ammortamenti - - 60-f) Storno oneri amministrativi alla fase di erogazione - - 60-g) Oneri e proventi diversi - - 60-h) Disavanzo esercizio precedente - - 60-i) Risconto contributi per copertura oneri amministrativi - - 70 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni ante imposta sostitutiva (10)+(50)+(60) 3.817.074 6.554.378 80 Imposta sostitutiva -411.021-382.179 Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni (70)+(80) 3.406.053 6.172.199 5
3 - NOTA INTEGRATIVA 3.1 - INFORMAZIONI GENERALI 3.1.1 - Premessa Il presente bilancio è stato redatto in osservanza del principio di chiarezza e nel rispetto delle direttive impartite dalla COVIP in tema di contabilità e bilancio dei Fondi Pensione di nuova costituzione, tenuto conto dei principi contabili di riferimento emanati dagli ordini Professionali, allo scopo di fornire le informazioni ritenute necessarie per una rappresentazione veritiera e corretta della situazione patrimoniale, finanziaria e dell andamento del Fondo nell esercizio. E composto dai seguenti documenti: 1) Stato Patrimoniale 2) Conto Economico 3) Nota Integrativa In tema di redazione del bilancio di esercizio il Fondo si è spontaneamente conformato ai principi sanciti dalla Commissione di Vigilanza sui Fondi Pensione nel documento intitolato Il bilancio dei Fondi Pensione e altre disposizioni in materia di contabilità, nonché alle disposizioni dettate dal Regolamento recante le norme sulle procedure per l autorizzazione all attività dei fondi pensione e termini per l iscrizione all albo, adottato con deliberazione del 27 gennaio 1998. Conseguentemente anche gli schemi di bilancio sono stati adattati a quanto previsto dalla normativa precedentemente indicata. La differenza fondamentale rispetto alla rappresentazione per competenza riguarda il trattamento contabile dei contributi, i quali vengono registrati tra le entrate solo una volta che siano stati effettivamente incassati per valuta. Conseguentemente, sia l attivo netto destinato alle prestazioni sia le posizioni individuali vengono incrementate solo a seguito dell incasso dei contributi. Ciò in espressa deroga al principio della competenza. I contributi dovuti, ma non ancora incassati, sono registrati, ove esistenti, in appositi conti d ordine. Il Bilancio di Esercizio del Fondo Pensione dei Dipendenti della Hewlett Packard Italiana S.r.l. e di altre Società del Gruppo Hewlett Packard, di seguito Fondo, è assoggettato a revisione contabile, obbligatoria per Statuto (art. 18 dello Statuto). 6
3.1.2 Caratteristiche strutturali Il Fondo è stato istituito, in data 27 Ottobre 1988, in attuazione degli Accordi Aziendali del 29 Giugno 1987 e 21 Ottobre 1988, al fine di assicurare più elevati livelli di copertura previdenziale, secondo criteri di corrispettività ed in base al principio della capitalizzazione, mediante l erogazione di trattamenti pensionistici complementari del sistema obbligatorio pubblico. 3.1.3 - Criteri di valutazione La valutazione delle voci del bilancio al 31 dicembre 2015 è stata fatta ispirandosi ai criteri generali della prudenza e della competenza ad eccezione dei contributi di cui al punto 3.1.1 di cui sopra, nella prospettiva della continuazione dell attività sociale. Investimenti in gestione : gli investimenti effettuati con le contribuzioni degli iscritti sono valutati in base al loro valore corrente alla data di chiusura dell esercizio. Crediti e debiti : i crediti sono iscritti al loro presunto valore di realizzo ed i debiti sono iscritti al valore nominale. Contributi: i contributi versati dagli aderenti vengono registrati nel Conto Economico tra le entrate. Gli oneri ed i proventi sono stati imputati nel rispetto del principio della competenza, indipendentemente dalla data dell incasso e del pagamento. Esaurita questa breve premessa passiamo all esame della effettiva attività di gestione previdenziale ricordando che lo scopo istituzionale dell Ente è quello di assicurare, senza fini di lucro, le forme di previdenza complementare previste. L attività del Fondo si svolge attraverso una sistematica raccolta dei contributi dovuti ed il loro successivo investimento in prodotti assicurativi di natura previdenziale. Le forme previdenziali si concretizzano nelle convenzioni n. 51350, n. 58062, n. 74883, n. 79127 (accumulo) e 79128 (rendita vitalizia immediata) stipulate con Generali Italia S.p.A. in coassicurazione con UnipolSai Assicurazioni S.p.A., dove sono stati versati i contributi sistematicamente raccolti dal Fondo. Il bilancio chiuso al 31 dicembre 2015 evidenzia una variazione dell Attivo Netto Destinato alle Prestazioni a favore dei soci di Euro 3.406.053 che, sommata al valore di patrimonio iniziale porta l ammontare delle risorse disponibili ad un totale di Euro 77.754.340. 7
Comparabilità con gli esercizi precedenti I dati esposti in bilancio sono comparabili con quelli dell esercizio precedente per la continuità dei criteri di valutazione adottati. Dal punto di vista espositivo si segnala invece che è stato adottato lo schema di bilancio previsto da Covip. Il bilancio è redatto in unità di euro. Numero associati al Fondo Alla data del 31/12/2015 il numero degli associati è pari a 1.382; nel corso dell esercizio ci sono stati 49 riscatti di posizioni individuali, 5 prestazione previdenziale, 10 trasferimenti ad altre forme di previdenza complementare, 16 nuovi ingressi e 21 richieste di anticipazioni. Nello schema successivo viene riportato l andamento della Popolazione del Fondo dall esercizio 2005 all esercizio 2015: NUMERO ISCRITTI 1800 1600 1400 1200 1000 800 600 400 200 0 1644 1660 1593 1521 1475 1458 1445 1430 1382 1297 1254 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 8
Valutazione dell andamento della gestione previdenziale - finanziaria Nello schema successivo viene riportato l andamento del Patrimonio del Fondo dall esercizio 2010 all esercizio 2015: 9
3.2 - STATO PATRIMONIALE 3.2.1 - Attività 20 - Investimenti in gestione Euro 77.754.340 20 o) - Investimenti in prodotti assicurativi Euro 77.754.340 Il valore complessivo delle risorse maturate alla data di chiusura dell esercizio (valore di riscatto delle prestazioni pensionistiche), rappresentativo dell impegno complessivo del Fondo verso i Soci è stato quantificato, ed appositamente comunicato dall Ufficio Attuariale di Generali Italia S.p.A., in complessivi Euro 77.754.340, come appare anche nello schema di Stato Patrimoniale allegato alla presente Relazione. 40 - Attività della gestione amministrativa Euro 1.388.642 La voce, pari a 1.388.642, si compone dei seguenti importi: 40 a) Disponibilità liquide - depositi bancari Euro 989.791 Tale posta è data per Euro 989.791 dal saldo al 31 Dicembre 2015 del conto corrente bancario n. 000099739442 aperto presso Intesa San Paolo S.p.A., filiale di Cernusco sul Naviglio 40 d) Altre attività della gestione amministrativa Euro 398.851 Tale posta è composta da: Crediti verso enti gestori per imposta sostitutiva Tale voce rappresenta il credito nei confronti di Assicurazioni Generali S.p.A. per l imposta sostitutiva di gestione dell esercizio 2015, il cui incasso è avvenuto nel mese di Febbraio 2016. 3.2.2 Passività 10 Passività della gestione previdenziale Euro 874.521 10 a) Debiti della gestione previdenziale Euro 874.521 Tale voce è composta come segue: Erario su ritenute da capitale Euro 38.070 Tale voce rappresenta l importo delle ritenute operate sulle liquidazioni pagate nel mese di dicembre 2015. Dette ritenute sono state regolarmente versate con il modello F24 a gennaio 2016; 10
Debiti verso aderenti per riscatti immediati Euro 633.273 L importo rappresenta l ammontare delle posizioni riscattate durante l esercizio 2015 e non ancora liquidate alla data di chiusura del bilancio. Debiti verso aderenti per anticipazioni Euro 159.516 L importo corrisponde a quanto anticipato dal Fondo agli iscritti ai sensi della normativa vigente. Debiti verso aderenti per prestazione previdenziale Euro 43.662 L importo corrisponde a quanto anticipato dal Fondo agli iscritti ai sensi della normativa vigente. 40 - Passività della gestione amministrativa Euro 103.100 40 b) Passività della gestione amministrativa Euro 103.100 Tale voce rappresenta il debito residuo nei confronti dell azienda ed è costituito dalla somma algebrica degli avanzi e disavanzi dei precedenti esercizi e di quello attuale per 25.715, e per 77.385 dal debito relativo ad una posizione disinvestita in corso d anno e non liquidata. 50 Debiti di imposta Euro 411.021 Tale voce, pari a Euro 411.021, rappresenta il debito per imposta sostitutiva di competenza dell esercizio 2015, regolarmente versata in data 16.02.2016. 100 - Attivo netto destinato alle prestazioni Euro 77.754.340 Per quanto attiene le variazioni del patrimonio netto, si segnala che il bilancio d esercizio ha registrato una variazione positiva dell attivo netto destinato alle prestazioni previdenziali per un ammontare pari a Euro 3.406.053. Detta variazione, sommata all ammontare del patrimonio disponibile preesistente, permette al Fondo di disporre di un patrimonio complessivo destinato a prestazioni di previdenza complementare pari a Euro 77.754.340. 11
3.3 - CONTO ECONOMICO 10 - Saldo della gestione previdenziale Euro 1.469.544 Questa posta - quale appare nell allegato conto economico - è data dalla sommatoria dei contributi previdenziali della convenzione 79127 e dei trasferimenti in ingresso al netto delle liquidazioni delle prestazioni e dei trasferimenti in uscita. Saldo della gestione previdenziale Contributi per prestazioni 5.004.767 Trasferimenti in ingresso 126.715 Anticipazioni -669.799 Trasferimenti e riscatti -2.871.189 Prestazioni in forma capitale -120.950 Totale 1.469.544 10 a) Contributi per le prestazioni Euro 5.131.482 I contributi previdenziali di competenza dell esercizio 2015 ammontano a complessivi Euro 5.131.482 così ripartiti: Contributi Previdenza Integrativa Aziende 633.610 Dipendenti 1.245.227 Prelievo dal TFR 3.125.930 Sub totale 5.004.767 Trasferimenti in ingresso Polizza 79127 126.715 Sub totale 126.715 Totale 5.131.482 Si precisa che l importo dei contributi coincide con quello dei premi versati a Generali Italia S.p.A. in coassicurazione con UnipolSai Assicurazioni S.p.A., i quali sono soggetti a rivalutazione con decorrenza dalla data dell'effettivo versamento. 10 b) Anticipazioni Euro -669.799 Nel corso dell anno sono state erogate 21 anticipazioni per Euro 669.799. 10 c) Trasferimenti e riscatti Euro -2.871.189 Nel corso dell anno sono state trasferite e riscattate rispettivamente 10 e 49 posizioni individuali per Euro 2.871.189. 12
10 e) Erogazioni in forma capitale Euro -120.950 Nel corso dell anno sono state erogate in forma di capitale 5 posizioni per un totale di Euro 120.950. 30 - Risultato della gestione finanziaria indiretta Euro 2.347.530 30 b) Profitti e perdite da operazioni finanziarie e/o assicurative Euro 2.347.530 Tale posta rappresenta l'insieme dei proventi finanziari relativi agli investimenti in prodotti assicurativi. 60 - Saldo della gestione amministrativa Euro 0 Il Saldo della Gestione Amministrativa è pari a zero in quanto il disavanzo complessivo derivante da tale gestione viene portato a decremento del conto passività della gestione amministrativa dello Stato Patrimoniale al punto 40b delle passività. Si riporta, per maggiore chiarezza, l ammontare degli oneri amministrativi suddiviso per le voci più rilevanti. 60 a) Contributi destinati a copertura oneri amministrativi Euro 2.872 L importo rappresenta il versamento dall azienda per la copertura del contributo annuale versato a Covip. 60 c) Spese generali ed amministrative Euro -2.872 Il saldo si compone dei seguenti importi: Spese generali ed amministrative Contributo annuale Covip -2.872 Totale -2.872 60 g) Oneri e proventi diversi Euro 0 La voce si compone dei seguenti importi: Oneri e proventi diversi Interessi attivi conto ordinario 4 Oneri bancari -779 Totale -775 DISAVANZO 2014 775 Totale - 13
Il disavanzo amministrativo generatosi durante l anno 2015 è stato portato a decremento del conto Avanzi d esercizio dello Stato Patrimoniale nella voce 40 - b. 70 - Variazione dell'attivo netto destinato alle prestazioni ante imposta sostitutiva Euro 3.817.074 Tale voce, pari a 3.817.075, evidenzia l incremento di valore del patrimonio del Fondo impiegato per finalità previdenziale prima dell applicazione dell imposta sostitutiva. 80 - Imposta sostitutiva Euro -411.021 Tale voce, pari a Euro 411.021, rappresenta il costo complessivo di imposta sostitutiva di competenza 2015, ed è così composta: Su disinvestimenti 2015 12.170 Su attivi al 31/12/2015 398.851 Totale 411.021 Cernusco sul Naviglio, 29 Aprile 2016 Il Vice Presidente del Consiglio di Amministrazione (Secondo Bordone) 14