RELAZIONE DI ACCOMPAGNAMENTO - AGGIORNAMENTO DELLA PREDISPOSIZIONE TARIFFARIA

Transcript

1 RELAZIONE DI ACCOMPAGNAMENTO - AGGIORNAMENTO DELLA PREDISPOSIZIONE TARIFFARIA ATO ORIENTALE - TRIESTINO ACEGASAPSAMGA spa Sommario 1. Informazioni sulla gestione Perimetro della gestione e servizi forniti Informazioni sulle gestioni interessate da processi di aggregazione [eventuale] Informazioni sulle gestioni non conformi alla normativa pro tempore vigente [eventuale] Precisazioni su servizi SII e altre attività idriche Altre informazioni rilevanti Dati relativi alla gestione nell ambito territoriale ottimale Dati patrimoniali Fonti di finanziamento Altri dati economico-finanziari Dati di conto economico Dati di conto economico Focus sugli scambi all ingrosso Dati relativi alle immobilizzazioni Investimenti e dismissioni Infrastrutture di terzi Attestazione, o adeguata motivazione in caso di scostamento, della corrispondenza tra gli investimenti programmati e gli investimenti effettivamente realizzati con riferimento agli anni 2016 e Corrispettivi applicati all utenza finale Struttura dei corrispettivi applicata nel 2015, 2016 e Struttura dei corrispettivi conforme al TICSI Predisposizione tariffaria Posizionamento nella matrice di schemi regolatori Selezione dello schema regolatorio... 11

2 3.1.2 Valorizzazione delle componenti del VRG Moltiplicatore tariffario Calcolo del moltiplicatore Moltiplicatore tariffario approvato dal soggetto competente Confronto con i moltiplicatori precedentemente applicati Piano economico-finanziario del Piano d Ambito (PEF) Piano tariffario Schema di conto economico Rendiconto finanziario Eventuali istanze specifiche Note e commenti sulla compilazione del file RDT

3 1. Informazioni sulla gestione 1.1 Perimetro della gestione e servizi forniti Informazioni sulle gestioni interessate da processi di aggregazione La presente proposta di aggiornamento tariffario viene presentata dall Autorità Unica per i Servizi Idrici e dei Rifiuti (AUSIR), costituita dalla Regione Friuli Venezia Giulia ai sensi della LR 5/2016, che subentra alle Consulte d Ambito Territoriale Ottimale precedentemente responsabili della regolazione locale del servizio idrico integrato. La presente proposta di revisione tariffaria infraperiodo si riferisce alla gestione affidata ad ACEGASAPSAMGA spa nell ATO Orientale-Triestino. Non si è verificata alcuna variazione di perimetro rispetto a quanto riportato nella proposta tariffaria MTI- 2 già approvata Informazioni sulle gestioni non conformi alla normativa pro tempore vigente Nessuna 1.2 Precisazioni su servizi SII e altre attività idriche Nessuna 1.3 Altre informazioni rilevanti. Nessuna

4 2. Dati relativi alla gestione nell ambito territoriale ottimale 2.1 Dati patrimoniali Fonti di finanziamento Nella tabella 2.1 si illustra il dettaglio del passivo di bilancio del soggetto gestore. Si evidenzia l aumento delle passività correnti per circa 16 M complessivi dal 2016 al 2017, a fronte di una stabilità dei finanziamenti a medio-lungo termine. Tabella 2.1 Fonti di finanziamento ANNO 2016 ANNO 2017 Mezzi Propri Euro Finanziamenti a medio-lungo termine Euro di cui verso società controllate e collegate e verso controllanti Euro 0 0 Tasso medio finanziamenti a medio-lungo termine % 2,20% 2,20% Prestiti obbligazionari Euro 0 0 Tasso medio Prestiti obbligazionari % Altre passitivtà consolidate Euro Finanziamenti a breve termine Euro di cui verso società controllate e collegate e verso controllanti Euro Tasso medio Finanziamenti a breve termine % 2,20% 2,20% Altre passività correnti Euro Debiti tributari Euro TFR Euro Fondo di quiescenza Euro Fondo rischi e oneri Euro Fondo rischi su crediti Euro 0 0 Fondo svalutazione crediti Euro 0 0 Valore Deposito cauzionale Euro Fondo imposte e tasse (anche differite) Euro 0 0

5 Fondo sentenza Corte Costituzionale 335/2008 Euro 0 0 Fondo per il ripristino di beni di terzi Euro 0 0 Fondo per il finanziamento di tariffe sociali o di solidarietà Euro Altri dati economico-finanziari La tabella 2.2 riporta il dettaglio degli altri dati economico-finanziari richiesti ai fini della proposta tariffaria. Il tasso di insoluto rimane costante a 2,10%. Tabella 2.2 Altri dati economico-finanziari ANNO 2016 ANNO 2017 Unpaid Ratio (UR) a 24 mesi effettivamente rilevato % 2,10% 2,10% Rimborsi dagli utenti finali relativi alla gestione della morosità Euro 0 0 IRES Euro IRAP Euro Imposte differite Euro 0 0 Imposte anticipate Euro 0 0 Aliquota media di tassazione, IRAP inclusa % 28,83% 28,83% FoNI speso per agevolazioni tariffarie Euro 0 0 Agevolazioni tariffarie da regolamento erogate (Euro) A partire dal 2018 indicare le eventuali agevolazioni migliorative da attribuire alla componente OPsocial Euro 0 0 Ui1 (importo fatturato componente Ui1) Euro Altre componenti perequative Euro Contributo versato all'aeeg Euro Costi per variazioni sistemiche o per eventi eccezionali Euro 0 0 di cui: per eventi eccezionali Euro 0 0 Costo delle forniture all ingrosso transfrontaliere Euro 0 0

6 Rimborsi effettuati ai sensi sentenza CC 335/2008 ed eccedenti la quota riconosciuta in tariffa Euro 0 0 CUIT capex (dettagliare nella relazione le motivazioni della collocazione tra i capex) Euro Ammortamento finanziario ammissibile ai sensi del comma 16.5 lettera a) SI/NO OpexQC effettivamente sostenuti dal gestore (comma 29.1 del 664/2015/R/idr) Euro 2.2 Dati di conto economico Dati di conto economico La tabella 2.3 illustra i dati di conto economico, in sostanziale continuità con gli esercizi precedenti. Tabella 2.3 Dati di conto economico ANNO 2016 ANNO 2017 Totale SII di cui ERC SII escluso ERC Altre attività idriche (c.d. Attività b) Attività diverse Totale SII di cui ERC SII escluso ERC Altre attività idriche (c.d. Attività b) Attività diverse A1) Ricavi delle vendite e delle prestazioni di cui da altre imprese del gruppo A2) Variazioni rimanenze di prodotti in corso di lavorazione, semilavorati e finiti A3) Variazioni dei lavori in corso su ordinazione A4) Incrementi di immobilizzazioni per lavori interni (inclusi costi del personale) di cui per realizzazione allacciamenti idrici e fognari A5) Altri ricavi e proventi di cui da altre imprese del gruppo

7 Ricavi da articolazione tariffaria Vendita di acqua all ingrosso Acquedotto (utenti non allacciati alla pubblica fognatura) Vendita di acqua non potabile o ad uso industriale Vendita di acqua forfetaria Fornitura bocche antincendio Fognatura e depurazione civile (approvvigionamento autonomo) Fognatura e depurazione di acque reflue industriali Contributi di allacciamento Prestazioni e servizi accessori (v. comma 1.1 All.A del 664/2015/R/idr) Vendita di acqua con autobotte (v. comma 1.1 All.A del 664/2015/R/idr) Trattamento percolati Trattamento bottini Gestione fognature bianche (v. comma 1.1 All.A del 664/2015/R/idr) Pulizia e manutenzione caditoie stradali (v. comma 1.1 All.A del 664/2015/R/idr) Installazione/gestione bocche antincendio Vendita di servizi a terzi Lavori conto terzi Spurgo pozzi neri 0 0 Rilascio autorizzazioni allo scarico Lottizzazioni 0 0 Riuso delle acque di depurazione 0 0 Case dell acqua 0 0 Proventi straordinari Contributi in conto esercizio Rimborsi e indennizzi Ricavi da altre attività (non inclusi nelle suddette voci) B6) Per materie prime, sussidiarie, di consumo e merci B7) Per servizi energia elettrica da altre imprese del gruppo energia elettrica da altre imprese altri servizi da altre imprese del gruppo altri servizi da altre imprese B8) Per godimento beni di terzi di cui per uso impianti di altre imprese del gruppo di cui altre spese verso altre imprese del gruppo B9) Per il personale

8 di cui per trattamento di fine rapporto (inclusa rivalutazione) B11) Variazione delle rimanenze B12) Accantonamenti per rischi B13) Altri accantonamenti B14) Oneri diversi di gestione Accantonamenti e rettifiche in eccesso rispetto all'applicazione di norme tributarie Rettifiche di valori di attività finanziarie Costi connessi all'erogazione di liberalità Costi pubblicitari e di marketing (incluse le imposte connesse) Oneri per sanzioni, penalità, risarcimenti automatici e simili Oneri straordinari Spese processuali in cui la parte è risultata soccombente Contributi associativi Spese di viaggio e di rappresentanza Spese di funzionamento Ente d'ambito Canoni di affitto immobili non industriali Costi di realizzazione degli allacciamenti idrici e fognari Gestione fognature bianche (* solo se già incluse nel SII; v. comma 1.1 All.A del 664/2015/R/idr) Pulizia e manutenzione caditoie stradali (* solo se già incluse nel SII; v. comma 1.1 All.A del 664/2015/R/idr) Perdite su crediti per la sola quota parte eccedente l'utilizzo del fondo Costi di strutturazione dei progetti di finanziamento (non capitalizzati) Uso infrastrutture di terzi rimborso mutui di comuni, aziende speciali, società patrimoniali altri corrispettivi a comuni, aziende speciali, società patrimoniali corrispettivi a gestori preesistenti, altri proprietari Oneri locali canoni di derivazione/sottensione idrica contributi per consorzi di bonifica contributi a comunità montane canoni per restituzione acque oneri per la gestione di aree di salvaguardia altri oneri locali (TOSAP, COSAP, TARSU)

9 2.2.2 Focus sugli scambi all ingrosso Gli scambi all ingrosso sono di modesta entità, e riguardano solo vendite di acqua addotta all ingrosso per i gestori confinanti, Irisacqua srl e Acquedotto del Carso spa. Non si registrano significative variazioni rispetto al passato Dati relativi alle immobilizzazioni Investimenti e dismissioni I nuovi investimenti ammontano complessivamente a 22 e 7 M per 2016 e 2017, finanziati per circa 7,4 e 17 M /anno con contributi regionali, e per la parte restante dalla tariffa. Il saldo dei LIC è pari a 56,4 M, con un incremento di 43,6 M I programmi di investimento nel piano tariffario approvato ammontavano a 29,3 e 36,5 M, di cui 9,6 e 24,0 con contributi regionali. Considerando anche l incremento del saldo LIC, quindi, si riscontra un volume di investimenti di circa 6 M maggiore rispetto ai programmi. Nel biennio considerato non sono stati dismessi cespiti Infrastrutture di terzi L azienda non utilizza infrastrutture di terzi.

10 2.3.3 Attestazione, o adeguata motivazione in caso di scostamento, della corrispondenza tra gli investimenti programmati e gli investimenti effettivamente realizzati con riferimento agli anni 2016 e Corrispettivi applicati all utenza finale Struttura dei corrispettivi applicata nel 2015, 2016 e 2017 La struttura dei corrispettivi applicati all utenza è rimasta invariata rispetto al piano tariffario approvato Struttura dei corrispettivi conforme al TICSI La revisione dell articolazione tariffaria secondo quanto prescritto dal TICSI non è stata ancora effettuata. La struttura tariffaria applicata è comunque sostanzialmente coerente con quanto previsto dal TICSI.

11 3. Predisposizione tariffaria 3.1 Posizionamento nella matrice di schemi regolatori Selezione dello schema regolatorio In base a quanto previsto dal MTI-2, il gestore rientra nello schema regolatorio III. La tabella 3.1 illustra il dettaglio del calcolo dei parametri funzionali al posizionamento. Il rapporto Ipexp/RABmti risulta pari a 0,26, quindi inferiore al parametro ω. Il costo operativo medio risulta pari a 123, superiore al valore soglia di 109 fissato da ARERA.. La necessità di integrazione degli obiettivi di qualità determina infine il posizionamento nello schema III. Tabella 3.1 Individuazione dello schema regolatorio ω 0,50 rpi 1,5% K 0,05 X 0,005 RAB MTI Ipt exp IP exp /RAB MTI 0,26 Opex pop OPM i 123 OPM 109 presenza di variazioni miglioramenti qualità selezione dello schema Schema III a / a-1 limite di prezzo 1,065

12 Ammortamento finanziario Il gestore non rientra nei casi previsti per l applicazione dell ammortamento finanziario Valorizzazione FNInew,a Non sussistono i presupposti per il riconoscimento della componente FNI, come risulta dalla tab Tabella Valorizzazione della componente FNInew IPt exp Capex a ψ [0,4 0,8] 0,0 0,0 FNI new,a da formula 0 0 FNI new,a rinunciato da soggetto compilante 0 0 FNI a in tariffa Valorizzazione delle componenti del VRG Valorizzazione componente Capex La componente Capex è stata valorizzata come previsto dal MTI Valorizzazione componente FoNI La componente FoNI viene alimentata solamente dalla voce AMMfoni, che si origina dall ammortamento dei contributi regionali percepiti. L importo risultante, peraltro di entità piuttosto modesta, viene interamente applicato in tariffa. Tabella 3.3 Applicazione della componente FoNI Componenti post rimodulazioni AMM a FoNI FNI a ΔCUIT a FoNI FoNI a Componenti calcolate (pre rimodulazioni) AMM a FoNI

13 FNI a ΔCUIT a FoNI FoNI a Valorizzazione componente Opex La componente Opex è stata valorizzata come segue. Per la componente OPEXend, si è applicata la formula prevista nel MTI-2, dopo avere sottratto dall importo totale quello della componente ERCend. Il gestore non aveva in precedenza richiesto alcun adeguamento dei costi operativi per il raggiungimento degli obiettivi di qualità commerciale. Ha invece presentato istanza per il riconoscimento di maggiori costi derivanti dagli obiettivi di qualità tecnica (OPqt) per un importo di Le componenti della voce OPEXal sono state aggiornate come previsto dal MTI-2, sulla base degli importi dei costi effettivamente sostenuti nell anno a-2. A seguito della presa d atto del sostenimento da parte del gestore di maggiori oneri per il rimborso dei mutui al comune di Trieste, erroneamente conteggiati nelle proposte tariffarie precedenti, è stato inserito un importo una tantum di , inserito nel foglio Input per calcoli finali alla voce rimodulazioni opex Valorizzazione componente ERC La componente ERC, per le due sotto-componenti ERCend ed ERCal, è stata valorizzata sulla base delle informazioni comunicate dal gestore nel foglio Dati di conto economico Valorizzazione componente RCTOT La componente RCtot è stata valorizzata come previsto dal MTI-2. Coerentemente con quanto previsto nella proposta tariffaria MTI-2, gli importi dei conguagli spettanti sono stati rimodulati negli anni, con il fine di mantenere un profilo più equilibrato della dinamica tariffaria.

14 3.2 Moltiplicatore tariffario Calcolo del moltiplicatore Si riporta di seguito (tab. 3.4) il dettaglio del calcolo del VRG. Tabella 3.4 Schema di calcolo del VRG Componenti calcolate VRG a Capex a FoNI a Opex a (esclude componente ERCQT) ERC a (include componente ERCQT) RcTOT a Rimodulazioni Capex a 0 0 FoNI a 0 0 Opex a 0 0 ERC a 0 0 RcTOT a Componenti post rimodulazioni VRG a Capex a FoNI a Opex a (esclude componente ERCQT) ERC a (include componente ERCQT) RcTOT a Il calcolo del moltiplicatore theta è stato effettuato seguendo lo schema previsto dal MTI-2, e viene riportato nella tabella 3.5. Tabella 3.5 Schema di calcolo del moltiplicatore Tar 2015 *Vscal a-2 (dettag+ingros) Tar 2015 *Vscal a-2 (gestioni integrate) R b a

15 R a a VRG a cappato a cappato 1,065 1,134 1,208 1,286 VRG a calcolato a calcolato 1,065 1,134 1,159 1,112 VRG a calc post rimodulazioni a calc post rimodulazioni 1,065 1,134 1,208 1,286 Limite al VRG a post rimodulazioni Limite al moltiplicatore post rimodulazioni 1,065 1,134 1,208 1,286 info predisposizione nei limiti nei limiti nei limiti nei limiti VRG a (calcolo per applicabile) a (calcolo per applicabile) 1,065 1,134 1,195 1,286 Limite al VRG a (calcolo per applicabile) Limite al moltiplicatore (calcolo per applicabile) 1,065 1,134 1,208 1,272 info predisposizione nei limiti nei limiti nei limiti sovracap Moltiplicatore tariffario approvato dal soggetto competente Sulla base dei calcoli sopra esposti, si approvano i moltiplicatori riportati nella tab. 3.6 Tabella 3.6 Moltiplicatore approvato: valore medio e valori da applicare ai due perimetri preesistenti θ calcolato post rimodulazioni e rinunce 1,208 1,286

16 3.2.3 Confronto con i moltiplicatori precedentemente applicati I moltiplicatori approvati sono identici a quelli già approvati in sede di approvazione del piano tariffario MTI-2

17 4. Piano economico-finanziario del Piano d Ambito (PEF)

18 4.1 Piano tariffario COMPONENTI DI COSTO Opex, Capex, FNInew, ERC UdM Opex a end (al netto degli ERC) euro Opex a al (al netto degli ERC) euro Opex a QC euro Op new,a euro Opex a virt euro Opex a QT (al netto degli ERC) Op a social Opex a euro euro euro AMM a euro OF a euro OFisc a euro CUIT a Capex euro Capex a virt euro Capex a euro IPt exp euro Capex a euro FNI new,a euro ERC a end euro ERC a al euro ERC a QT euro ERC a euro

19 FONDO NUOVI INVESTIMENTI UdM FNI a FoNI euro AMM a FoNI euro CUIT a FoNI euro FoNI a euro SVILUPPO DEL VRG predisposto dal soggetto competente UdM Opex a euro Capex a euro FoNI a euro RC a TOT euro ERC a euro VRG a predisposto dal soggetto competente euro SVILUPPO DEL MOLTIPLICATORE TARIFFARIO predisposto dal soggetto competente UdM VRG a predisposto dal soggetto competente euro R a-2 b euro tarif 2015 *vscal a-2 euro a predisposto dal soggetto competente n. (3 cifre decimali) 1,065 1,134 1,208 1,286 1,359 1,119 1,107 1,111 1,122 1,132 1,143 1,159

20 SVILUPPO DEL MOLTIPLICATORE TARIFFARIO applicabile (nelle more dell'approvazione ARERA) UdM n. (3 cifre Limite al moltiplicatore tariffario 1,065 1,134 1,208 1,286 1,359 1,119 1,107 1,111 1,122 1,132 1,143 1,159 decimali) VRG a (coerente con applicabile) a applicabile euro , , , , , , , ,229 n. (3 cifre decimali) 1,065 1,134 1,208 1,286 1,359 1,119 1,107 1,111 1,122 1,132 1,143 1,159 INVESTIMENTI UdM Investimenti al lordo dei contributi euro Contributi euro Investimenti al netto dei contributi euro CIN euro CINfp euro OF/CIN % 3,22% 3,22% 3,29% 3,08% 3,01% 3,15% 3,23% 3,33% 3,42% 3,51% 3,59% 3,67% INVESTIMENTI UdM Investimenti al lordo dei contributi euro Contributi euro Investimenti al netto dei contributi euro CIN euro CINfp euro OF/CIN % 3,29% 3,08% 3,01% 3,15% 3,23% 3,33% 3,42% 3,51% 3,59% 3,67%

21 4.2 Schema di conto economico Voce_Conto_Economico UM Ricavi da tariffe (al lordo del FoNI) Contributi di allacciamento Altri ricavi SII Ricavi da Altre Attività Idriche Totale Ricavi Costi Operativi (al netto del costo del personale) Costo del personale Totale Costi MOL Ammortamenti Reddito Operativo Interessi passivi Risultato ante imposte IRES IRAP Totale imposte Risultato di esercizio

22 4.3 Rendiconto finanziario Voce_Rendiconto_Finanziario UdM Ricavi da Tariffa SII (al netto del FONI) euro Contributi di allacciamento euro Altri ricavi SII euro Ricavi da Altre Attività Idriche euro RICAVI OPERATIVI euro Costi operativi euro COSTI OPERATIVI MONETARI euro Imposte euro IMPOSTE euro FLUSSI DI CASSA ECONOMICO euro Variazioni circolante commerciale euro Variazione credito IVA euro Variazione debito IVA euro FLUSSI DI CASSA OPERATIVO euro Investimenti con utilizzo del FoNI euro Altri investimenti euro FLUSSO DI CASSA ANTE FONTI FINANZIAMENTO euro FoNI euro Erogazione debito finanziario a breve euro Erogazione debito finanziario medio - lungo termine euro Erogazione contributi pubblici euro Apporto capitale sociale euro FLUSSO DI CASSA DISPONIBILE PER RIMBORSI euro

23 Rimborso quota capitale per finanziamenti pregressi euro Rimborso quota interessi per finanziamenti pregressi euro Rimborso quota capitale per nuovi finanziamenti euro Rimborso quota interessi per nuovi finanziamenti euro TOTALE SERVIZIO DEL DEBITO euro FLUSSO DI CASSA DISPONIBILE POST SERVIZIO DEL DEBITO euro Valore residuo a fine concessione euro Stock di debito non rimborsato a fine affidamento (capitale + interessi) euro INDICATORI DI REDDITIVITA' E LIQUIDITA' Udm Indicatore TIR unlevered % n.d. TIR levered % n.d. ADSCR n. 2,01 DSCR minimo n. 1,24 LLCR n. n.d.

24 5. Eventuali istanze specifiche Come già ricordato, il gestore ha presentato istanza (allegata) per il riconoscimento di maggiori costi per il raggiungimento degli obiettivi di qualità tecnica (OPqt) per un importo a regime di 0,3 M. Il gestore ha presentato istanza di deroga all indicatore di Qualità Tecnica per il depuratore di Servola. Tale istanza è già presentata in ARERA da AUSIR.

25 6. Note e commenti sulla compilazione del file RDT2018 Si rinvia alle note e ai commenti contenuti nella relazione di accompagnamento alla proposta tariffaria MTI-2.