Tabella 1 - Canone e PIL pro-capite nel 2013 Italia Regno Unito Francia Germania Canone (euro per abbonamento) 113,5 174,5 131,0 215,8 PIL pro-capite (euro) 26.694 32.067 32.075 34.219 canone PIL pro-capite 0,43 0,54 0,41 0,63 Tabella 2 - Dati 2013 maggiori operatori europei Rai BBC France Televisions ARD (in milioni di euro) 2.647 6.076 3.033 6.412 di cui canone 1.737 4.469 2.502 5.433 canone fatturato 65,6 73,6 82,5 84,7 (% sul fatturato) Valore aggiunto 63,6 36,5 33,8 41,7 - Costo del lavoro 38,1 24,2 33,0 38,5 Margine operativo lordo 25,5 12,3 0,8 3,3 Margine operativo netto 3,1 7,0-3,0-1,4 Risultato corrente 2,6 4,2-3,4-1,5 Risultato netto 0,2 3,0-2,8-2,1 (in migliaia di euro) (*) Fatturato 204 293 285 225 Valore aggiunto netto 84 91 85 75 Costo del lavoro 77 71 90 78 CLUP 91,7 78,0 105,9 104,0 N. di dipendenti (n.medio) 12.965 20.736 10.657 28.162 Ratios economico-patrimoniali ROI 11,0 27,9-15,7-4,4 ROE 1,7 99,4-15,3-6,2 DF/capitale netto (%) 151,4 328,8 34,8 0,7 Tasso di ammortamento (%) (a) 3,6 4,7 5,3 n.d. Fondi di ammortamento/it lorde (%) (b) 82,9 46,1 62,3 n.d. Età media delle IT (in numero di anni) (b/a) 23 10 12 n.d. Tasso di investimento (in % degli ITL) 2,6 4,5 4,3 n.d. (*) Riferiti al 2012 per ARD. su dati di bilancio 1
Tabella 3 - Composizione dei ricavi Dati in milioni di euro 2009 2010 2011 2012 2013 Pubblicità 2.885 75,6 3.242 76,2 3.301 78,4 2.755 74,8 2.486 74,0-9,8-13,8 Pay per view 311 8,2 474 11,1 524 12,5 521 14,1 552 16,4 6,0 77,5 Altri 619 16,2 538 12,6 383 9,1 407 11,1 320 9,6-21,4-48,3 TOTALE 3.815 100,0 4.254 99,9 4.208 100,0 3.683 100,0 3.358 100,0-8,8-12,0 2012 2009 Canone 1.630 52,5 1.661 56,6 1.689 58,3 1.729 64,6 1.737 65,6 0,5 6,6 Pubblicità (1) 989 31,9 1.029 35,1 965 33,3 745 27,8 682 25,8-8,5-31,0 Altri 486 15,6 244 8,3 242 8,4 203 7,6 228 8,6 12,3-53,1 TOTALE 3.105 100,0 2.934 100,0 2.896 100,0 2.677 100,0 2.647 100,0-1,1-14,8 SKY Italia (2) Abbonamenti 2.361 84,3 2.364 79,5 2.363 84,3 2.379 84,6 2.369 83,2-0,4 0,3 Pubblicità 221 7,9 272 9,2 262 9,3 291 10,3 266 9,3-8,6 20,4 Pay per view 89 3,2 76 2,6 71 2,5 64 2,3 51 1,8-20,3-42,7 Altri 131 4,6 260 8,7 108 3,9 79 2,8 161 5,7 103,8 22,9 TOTALE 2.802 100,0 2.972 100,0 2.804 100,0 2.813 100,0 2.847 100,0 1,2 1,6 Pubblicità (La7,La7d) 91 80,5 98 85,2 121 87,1 119 96,0 105 91,3-11,8 15,4 Altri 22 19,5 17 14,8 18 12,9 5 4,0 10 8,7 100,0-54,5 TOTALE (3) 113 100,0 115 100,0 139 100,0 124 100,0 115 100,0-7,3 1,8 Totale Pubblicità 4.186 42,6 4.641 45,2 4.649 46,3 3.910 42,1 3.539 39,5-9,5-15,5 Abbonamenti e pay per view 2.761 28,1 2.914 28,4 2.958 29,4 2.964 31,9 2.972 33,1 0,3 7,6 Canone 1.630 16,6 1.661 16,2 1.689 16,8 1.729 18,6 1.737 19,4 0,5 6,6 Altri 1.258 12,7 1.059 10,2 751 7,5 694 7,4 719 8,0 3,6-42,8 Totale 9.835 100,0 10.275 100,0 10.047 100,0 9.297 100,0 8.967 100,0-3,5-8,8 (1) Di cui pubblicità televisiva, rispettivamente, 904, 945, 889, 683 e 632 milioni di euro. (2) Dati al 30 giugno. (3) Fino al 2012 si tratta della divisione Telecom Italia Media-La7 che comprende le attività delle emittenti televisive La7 e La7d (quest'ultima da marzo 2010) e dell area internet (La7.it e La7.tv). (*) In data 1-9-2012 ha avuto efficacia il conferimento delle attività televisive (canali LA7 e LA7d) e internet (La7.it e La7.tv) di Telecom Italia Media in La7, società di nuova costituzione. In data 30 aprile 2013 la Telecom Italia Media ha ceduto l'intera partecipazione de La7 alla Cairo Communication per 1 milione di euro, dopo aver ricapitalizzato la società per circa 100 milioni di euro. Dal primo maggio La7 è consolidata dal Cairo Communication. Nel settembre 2013 la Telecom Italia Media ha ceduto il 51% che deteneva in MTV Italia al Viacom International Media Works (che aumenta la sua quota in MTV Italia al 100%, assumendone il completo controllo editoriale e operativo). 2
Tabella 4 - Dati in migliaia di euro 2009 2010 2011 2012 2013 Fatturato 626 734 687 589 571-3,1-8,8 Valore aggiunto netto 180 236 183 105 134 27,6-25,6 Costo del lavoro 83 94 93 90 91 1,1 9,6 CLUP 46,1 39,8 50,8 85,7 67,9 N. di dipendenti (n.medio) 6.096 5.796 6.126 6.252 5.882-5,9-3,5 -di cui giornalisti 488 479 472 525 496-5,5 1,6 giornalisti 8,0 8,3 7,7 8,4 8,4 2012 2009 Fatturato 233 221 221 203 204 0,5-12,4 Valore aggiunto netto 76 78 85 67 84 25,4 10,5 Costo del lavoro 76 76 78 77 77 0,0 1,3 CLUP 100,0 97,4 91,8 114,9 91,7 N. di dipendenti (n.medio) 13.352 13.295 13.133 13.158 12.965-1,5-2,9 -di cui giornalisti 2.028 2.019 1.972 1.939 1.901-2,0-6,3 giornalisti 15,2 15,2 15,0 14,7 14,7 Fatturato 713 755 702 702 731 4,1 2,5 Valore aggiunto netto 118 96 83 103 66-35,9-44,1 Costo del lavoro 53 53 51 55 55 0,0 3,8 CLUP 44,9 55,2 61,4 53,4 83,3 N. di dipendenti (n.medio) 3.932 3.935 3.995 4.005 3.895-2,7-0,9 -di cui giornalisti 300 316 318 330 317-3,9 5,7 giornalisti 7,6 8,0 8,0 8,2 8,1 (2) Fatturato 309 365 333 309 265 9,1 5,6 di cui TI Media-La7 251 249 289 243 - Valore aggiunto netto -6 19 12-59 -44 n.c. Costo del lavoro 87 86 87 94 90-4,3 3,4 CLUP n.c. 452,6 725,0 n.c. n.c. N. di dipendenti (n.medio) 729 705 709 716 434-15,1-3,6 di cui TI Media-La7 450 461 481 511 - -di cui giornalisti 86 85 93 96 98 2,1 14,0 giornalisti 19,1 18,4 19,3 20,3 22,6 Totale dipendenti N. di dipendenti (n.medio) 24.109 23.731 23.963 24.131 23.176-4,0-3,9 -di cui giornalisti 2.902 2.899 2.855 2.890 2.812-2,7-3,1 giornalisti 12,0 12,2 11,9 12,0 12,1 (2) Fino al 2012 si tratta della divisione Telecom Italia Media-La7 che comprendeva le attività delle emittenti televisive La7 e La7d (quest'ultima da marzo 2010) e dell area internet (La7.it e La7.tv). (*) In data 1-9-2012 ha avuto efficacia il conferimento delle attività televisive (canali LA7 e LA7d) e internet (La7.it e La7.tv) di Telecom Italia Media in La7, società di nuova costituzione. In data 30 aprile 2013 la Telecom Italia Media ha ceduto l'intera partecipazione de La7 alla Cairo Communication per 1 milione di euro, dopo aver ricapitalizzato la società per circa 100 milioni di euro. Dal primo maggio La7 è consolidata dal Cairo Communication. Nel settembre 2013 la Telecom Italia Media ha ceduto il 51% che deteneva in MTV Italia al Viacom International Media Works (che aumenta la sua quota in MTV Italia al 100%, assumendone il completo controllo editoriale e operativo). 3
Tabella 5 - Indici sul fatturato In % del fatturato 2009 2010 2011 2012 2013 Var. p.p. 2009 Valore aggiunto 58,9 58,6 56,3 52,1 54,2-4,7 - Costo del lavoro 13,3 12,7 13,9 16,9 15,9 2,6 Margine operativo lordo 45,6 45,9 42,4 35,2 38,3-7,3 Margine operativo netto 15,5 19,3 13,1 1,0 7,5-8,0 Risultato corrente 13,9 18,9 12,2-0,5 4,7-9,2 Valore aggiunto 53,9 57,3 60,5 56,1 63,6 9,7 - Costo del lavoro 32,7 36,2 35,6 40,5 38,1 5,4 Margine operativo lordo 21,2 21,1 24,9 15,6 25,5 4,3 Margine operativo netto -0,2-0,7 3,1-7,4 3,1 3,3 Risultato corrente -0,3-0,7 2,6-7,8 2,6 2,9 Valore aggiunto 23,2 19,7 19,5 22,6 16,9-6,3 - Costo del lavoro 7,5 7,1 7,3 7,9 7,5 0,0 Margine operativo lordo 15,7 12,6 12,2 14,7 9,4-6,3 Margine operativo netto 9,0 5,7 4,6 6,8 1,4-7,6 Risultato corrente 9,0 5,2 4,3 6,7 1,2-7,8 (2) Valore aggiunto 24,9 28,3 28,2 9,4 9,2-15,7 - Costo del lavoro 28,2 23,7 26,0 30,5 34,2 6,0 Margine operativo lordo -3,3 4,6 2,2-21,1-25,0-21,7 Margine operativo netto -30,1-18,5-22,5-49,8-50,7-20,6 Risultato corrente -41,1-21,0-24,5-53,1-49,6-8,5 Media Valore aggiunto 40,2 41,0 41,1 35,1 36,0-4,2 - Costo del lavoro 20,4 19,9 20,7 24,0 23,9 3,5 Margine operativo lordo 19,8 21,1 20,4 11,1 12,1-7,7 Margine operativo netto -1,5 1,5-0,4-12,4-9,7-8,2 Risultato corrente -4,6 0,6-1,4-13,7-10,3-5,7 (2) Fino al 2012 si tratta della divisione Telecom Italia Media-La7 che comprendeva le attività delle emittenti televisive La7 e La7d (quest'ultima da marzo 2010) e dell area internet (La7.it e La7.tv). (*) In data 1-9-2012 ha avuto efficacia il conferimento delle attività televisive (canali LA7 e LA7d) e internet (La7.it e La7.tv) di Telecom Italia Media in La7, società di nuova costituzione. In data 30 aprile 2013 la Telecom Italia Media ha ceduto l'intera partecipazione de La7 alla Cairo Communication per 1 milione di euro, dopo aver ricapitalizzato la società per circa 100 milioni di euro. Dal primo maggio La7 è consolidata dal Cairo Communication. Nel settembre 2013 la Telecom Italia Media ha ceduto il 51% che deteneva in MTV Italia al Viacom International Media Works (che aumenta la sua quota in MTV Italia al 100%, assumendone il completo controllo editoriale e operativo). 4
Tabella 6 - Indicatori economico-patrimoniali 2009 2010 2011 2012 2013 Media 2009-2013 Var. p.p. 2009 DF/capitale netto (%) 65,4 53,0 59,4 65,5 56,9-8,5 ROI 13,7 16,0 10,9 1,1 5,0 9,3 ROE 13,2 15,5 10,0-11,9 0,4 5,4 DF/capitale netto (%) 27,2 28,8 54,4 129,6 151,4 124,2 ROI -0,5-2,8 10,2-29,3 11,0-2,3 ROE -8,9-15,6 0,8-45,7 1,7-13,5 DF/capitale netto (%) 67,5 66,7 56,0 15,9 16,4-51,1 ROI 25,0 14,6 11,7 21,4 5,0 15,5 ROE 42,3 7,2 6,9 12,0-6,1 12,5 La7 (Telecom Italia Media fino al 2012) (2) (*) DF/capitale netto (%) 298,6 40,1 67,1 neg. - n.c. ROI -14,7-11,2-14,7-48,0-46,3-27,0 ROE -41,1-15,9-29,1-118,1-31,0-47,0 DF=debiti finanziari (2) Fino al 2012 si tratta della divisione Telecom Italia Media-La7 che comprendeva le attività delle emittenti televisive La7 e La7d (quest'ultima da marzo 2010) e dell area internet (La7.it e La7.tv). (*) In data 1-9-2012 ha avuto efficacia il conferimento delle attività televisive (canali LA7 e LA7d) e internet (La7.it e La7.tv) di Telecom Italia Media in La7, società di nuova costituzione. In data 30 aprile 2013 la Telecom Italia Media ha ceduto l'intera partecipazione de La7 alla Cairo Communication per 1 milione di euro, dopo aver ricapitalizzato la società per circa 100 milioni di euro. Dal primo maggio La7 è consolidata dal Cairo Communication. Nel settembre 2013 la Telecom Italia Media ha ceduto il 51% che deteneva in MTV Italia al Viacom International Media Works (che aumenta la sua quota in MTV Italia al 100%, assumendone il completo controllo editoriale e operativo). 5