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1 CREDEMVITA COLLECTION (TARIFFA 60073) prodotto finanziario-assicurativo di tipo unit linked, ai sensi l articolo 1, comma 1, lett. w bis) d.lgs. 58/98. DOCUMENTO INFORMATIVO AVVERTENZE IMPORTANTI L offerta al pubblico di CREDEMVITA COLLECTION rientra nell esenzione di cui all articolo 34-ter, comma 1, lett. g), Regolamento Consob n /99, essendo il premio minimo iniziale per la sottoscrizione pari a Euro ,00. Credemvita S.p.A. è quindi esentata dall obbligo di pubblicare un prospetto informativo ai sensi l art. 94 D.lgs. n. 58/1998. Il presente documento è redatto su base volontaria ed è volto ad illustrare all Investitore-Contraente le principali caratteristiche prodotto offerto, così da fornire informazioni utili al fine di effettuare scelte consapevoli e rispondenti alle sue esigenze finanziarie. Per informazioni più dettagliate, si rinvia alle Condizioni Contrattuali e si raccomanda di rivolgersi agli intermediari incaricati la distribuzione. - Le Condizioni Contrattuali devono essere consegnate prima la sottoscrizione contratto. Edizione Marzo 2014 Documento Informativo Pagina 1 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

2 SOMMARIO A) INFORMAZIONI GENERALI L IMPRESA DI ASSICURAZIONE RISCHI GENERALI CONNESSI ALL INVESTIMENTO FINANZIARIO CONFLITTO DI INTERESSI... 5 B) INFORMAZIONI SUL PRODOTTO FINANZIARIO - ASSICURATIVO DI TIPO UNIT LINKED DESCRIZIONE DEL CONTRATTO E IMPIEGO DEI PREMI Caratteristiche Contratto Durata contratto e limiti di età Versamento dei premi... 8 B.1) INFORMAZIONI SULL'INVESTIMENTO FINANZIARIO INFORMAZIONI RELATIVE AI FONDI ESTERNI... 8 B.2) INFORMAZIONI SUL RIMBORSO DELL'INVESTIMENTO CAPITALE LIQUIDABILE IN CASO DI DECESSO DELL ASSICURATO RISCATTO C) INFORMAZIONI ECONOMICHE REGIME DEI COSTI DEL PRODOTTO Costo fisso per spese di emissione contratto Commissione di gestione Costo le coperture assicurative previste dal contratto Commissioni gravanti sui Fondi Esterni Costo per operazioni di switch Costo per contratto operazioni di riscatto Costo dei Servizi Opzionali REBATES D) INFORMAZIONI SULLE MODALITÀ DI REVOCA E RECESSO REVOCA DELLA PROPOSTA E SOSPENSIONE DEL CONTRATTO CONCLUSO FUORI SEDE DIRITTO DI RECESSO DAL CONTRATTO E) INFORMAZIONI A DISPOSIZIONE DEGLI INVESTITORI F) RECAPITO CUI INOLTRARE ESPOSTI, RICHIESTE DI CHIARIMENTI O INVIO DI DOCUMENTAZIONE Documento Informativo Pagina 2 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

3 A) INFORMAZIONI GENERALI CREDEMVITA S.p.A. 1. L IMPRESA DI ASSICURAZIONE Credemvita Società per Azioni, in forma abbreviata Credemvita S.p.A. (di seguito, Credemvita) di nazionalità italiana, facente parte Gruppo Credito Emiliano, è una società autorizzata all'esercizio le assicurazioni nei rami I e V con D.M. 23/04/1992 n pubblicato sulla G.U. 29 aprile 1992, nel ramo VI con D.M. 16/06/1993 n pubblicato sulla G.U. 24/06/1993 e nel ramo III con provvedimento ISVAP numero /10/1998 Iscritta all Albo le Imprese di Assicurazione n La durata di Credemvita è fissata sino al 31 Dicembre 2050 e potrà essere prorogata una volta o più volte con iberazione l'assemblea dei Soci. La chiusura l esercizio sociale è stabilita al 31 dicembre di ogni anno. Le attività esercitate da Credemvita sono le seguenti: la prestazione di servizi assicurativi e finanziari/assicurativi realizzata attraverso l emissione, la promozione e l organizzazione di prodotti assicurativi e finanziari collegati a gestioni assicurative separate e a fondi interni/esterni (collegati a quote di OICR di altrui istituzione), curando l amministrazione dei rapporti con gli investitori-contraenti; la prestazione di servizi previdenziali realizzata attraverso l emissione, la promozione e l organizzazione di piani individuali pensionistici collegati a gestioni assicurative separate e a fondi interni d investimento e fondi pensione aperti, curando l amministrazione dei rapporti con gli iscritti; Credemvita appartiene al Gruppo Credito Emiliano, il quale è anche un gruppo bancario per il perimetro riconosciuto dall Organo di controllo, Banca d Italia ed iscritto al n l Albo Gruppi Bancari tenuto dalla Banca d Italia. Il Gruppo Credito Emiliano CREDEM è costituito da società operanti nei settori la banca e credito, bancassurance, asset management, remote banking e servizi interbancari, servizi fiduciari e cartolarizzazione di crediti ex L. nr. 103/99 ed altri specificamente rappresentati sul sito Il capitale sociale sottoscritto di Credemvita e interamente versato è di euro Il capitale sociale di Credemvita S.p.A. è detenuto interamente da Credito Emiliano S.p.A. unica società Gruppo quotata in borsa valori e svolgente l attività bancaria di raccolta risparmio ed esercizio credito nelle sue varie forme, iscritta all Albo le banche al nr Credemvita è soggetta ad attività di direzione e coordinamento (ex art bis c.c.) da parte di Credito Emiliano S.p.A. Altre informazioni relative alle attività esercitate da Credemvita, all organo amministrativo, all organo di controllo e ai componenti di tali organi, nonché alle persone che esercitano funzioni direttive di Credemvita e agli altri prodotti finanziari offerti sono fornite sul sito internet 2. RISCHI GENERALI CONNESSI ALL INVESTIMENTO FINANZIARIO Il presente contratto è di tipo Unit Linked pertanto le prestazioni sono direttamente collegate al valore le quote dei Fondi Esterni in cui i premi vengono investiti e ciò espone l Investitore-Contraente ai rischi tipici di un investimento finanziario. L investimento in quote di Fondi Esterni comporta infatti dei rischi connessi alle possibili variazioni valore le stesse, che a loro volta risentono le oscillazioni di prezzo le attività finanziarie che compongono il patrimonio Fondo Esterno. I rischi generali connessi all investimento finanziario in un contratto di tipo Unit Linked sono di seguito illustrati: a) rischio connesso alla variazione prezzo: il prezzo di ciascun strumento finanziario dipende dalle caratteristiche peculiari l emittente, dall andamento dei mercati di riferimento e dei settori di investimento, e Documento Informativo Pagina 3 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

4 può variare in modo più o meno accentuato a seconda la sua natura. In linea generale, la variazione prezzo le azioni è connessa alle prospettive reddituali degli emittenti e può essere tale da comportare la riduzione o addirittura la perdita Capitale investito, mentre il valore le obbligazioni è influenzato dall andamento dei tassi di interesse di mercato e dalle valutazioni la capacità l emittente di far fronte al pagamento degli interessi dovuti e al rimborso capitale di debito a scadenza; b) rischio connesso alla liquidità: la liquidità degli strumenti finanziari, ossia la loro attitudine a trasformarsi prontamente in moneta senza perdita di valore, dipende dalle caratteristiche mercato in cui gli stessi sono trattati. In generale i titoli trattati su mercati regolamentati sono più liquidi e, quindi, meno rischiosi, in quanto più facilmente smobilizzabili dei titoli non trattati su detti mercati. L assenza di una quotazione ufficiale rende inoltre complesso l apprezzamento valore effettivo titolo, la cui determinazione può essere rimessa a valutazioni discrezionali; c) rischio connesso alla valuta di denominazione: per l investimento in strumenti finanziari denominati in una valuta diversa da quella in cui è denominato il Fondo Esterno, occorre tenere presente la variabilità rapporto di cambio tra la valuta di riferimento fondo e la valuta estera in cui sono denominati gli investimenti; d) rischio connesso all utilizzo di strumenti finanziari derivati: l utilizzo di strumenti derivati consente di assumere posizioni di rischio su strumenti finanziari superiori agli esborsi inizialmente sostenuti per aprire tali posizioni (effetto leva). Di conseguenza una variazione dei prezzi di mercato relativamente piccolo ha un impatto amplificato in termini di guadagno o di perdita sul portafoglio gestito rispetto al caso in cui non si faccia uso la leva; e) rischi specifico e sistematico: tipici dei titoli di capitale (es. azioni), collegati alla variabilità dei loro prezzi, i quali risentono sia le aspettative di mercato sulle prospettive di andamento economico la società emittente (rischio specifico) sia le fluttuazioni dei mercati sui quali tali titoli sono negoziati (rischio generico o sistematico); f) rischio di interesse: è il rischio collegato alla variabilità prezzo l investimento quale ad esempio, nei titoli a reddito fisso, la fluttuazione dei tassi di interesse di mercato che si ripercuote sui prezzi e quindi sui rendimenti in modo tanto più accentuato quanto più lunga è la vita residua dei titoli stessi, per cui un aumento dei tassi di mercato comporta una diminuzione prezzo titolo e viceversa; g) rischio di controparte (o di credito): è il rischio, tipico dei titoli di debito quali le obbligazioni, connesso all eventualità che l emittente titolo, per effetto di un deterioramento la sua solidità patrimoniale, non sia in grado di pagare l interesse o di rimborsare il capitale; h) altri fattori di rischio: le operazioni sui mercati emergenti potrebbero esporre l investitore a rischi aggiuntivi connessi al fatto che tali mercati potrebbero essere regolati in modo da offrire ridotti livelli di garanzia e protezione agli investitori. Sono poi da considerarsi i rischi connessi alla situazione politicofinanziaria paese di appartenenza degli enti emittenti. Inoltre nel caso di Fondi Esterni aperti indicizzati si segnalano i seguenti fattori di rischio: i) rischio di investimento: l obiettivo di investimento di un fondo indicizzato consiste nel perseguire rendimenti che, al lordo le spese, corrispondano alla replica parametro di riferimento prescelto. Tuttavia non è possibile garantire la realizzazione di tale obiettivo a causa dei seguenti fattori: la possibile temporanea indisponibilità di alcuni indici parametro di riferimento; il fondo sostiene spese che non vengono sostenute dal parametro di riferimento; il fondo deve effettuare i propri investimenti in conformità alla propria regolamentazione, che non incidono sul parametro di riferimento; la possibilità per il gestore fondo di utilizzare strumenti derivati; j) rischio parametro di riferimento: non esiste nessuna garanzia che il parametro di riferimento prescelto continui a essere calcolato e pubblicato da parte la società di gestione e in tal caso esiste un diritto di rimborso da parte la stessa società di gestione. Documento Informativo Pagina 4 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

5 Il valore Capitale investito in quote dei Fondi Esterni può variare in relazione alla tipologia di strumenti finanziari e ai settori di investimento, nonché all andamento dei diversi mercati di riferimento, come indicato nella successiva Sezione B.1). In virtù dei rischi connessi all investimento finanziario, la prestazione in caso di sopravvivenza (Riscatto) e quella in caso di decesso l Assicurato potrebbe risultare inferiore al Capitale investito dall Investitore-Contraente. 3. CONFLITTO DI INTERESSI Si precisa che la distribuzione prodotto CREDEMVITA Collection è effettuata da soggetti facenti parte Gruppo Credito Emiliano, con il relativo conflitto di interesse in considerazione fatto che Credemvita fa parte gruppo societario Credito Emiliano, ed è controllata direttamente da Credito Emiliano S.p.A. In ogni caso pur in presenza di situazioni di conflitto di interesse Credemvita opera comunque in modo da non recare pregiudizio agli interessi degli Investitori-Contraenti. Credemvita si è dotata di misure idonee al fine di salvaguardare i diritti degli Investitori-Contraenti e degli assicurati pur in presenza di situazioni di conflitto di interesse, anche derivanti da acquisto di OICR riconducibili al Gruppo, nei limiti ineati dalla procedure interne, qualora siano volti a strutturare prodotti unit linked. Credemvita è infatti dotata di procedure per l individuazione e la gestione le situazioni di conflitto di interesse anche derivanti da rapporti di affari propri con Credito Emiliano S.p.A. e/o con società appartenenti al Gruppo Credito Emiliano (al quale appartiene anche Credemvita, il cui capitale sociale è interamente detenuto da Credito Emiliano S.p.A.). Nello specifico Credemvita ha approvato un Regolamento, emanato nel rispetto la normativa vigente, al fine di: - identificare e, ove ciò sia ragionevolmente possibile, prevenire i conflitti di interesse, con riferimento all offerta e all esecuzione dei contratti; - individuare le regole di comportamento tali da assicurare la necessaria trasparenza informativa e la gestione dei conflitti di interesse nel rispetto dei principi di cui alla normativa vigente; - realizzare una gestione finanziaria indipendente; - adottare misure idonee a salvaguardare i diritti degli Investitori-Contraenti e degli assicurati. Credemvita potrebbe ricevere dalle Società di Gestione dei Fondi Esterni utilità derivanti dalla retrocessione di commissioni od altri proventi (c.d. Rebates ) legati alla gestione dei Fondi Esterni stessi. Tutti i Rebates eventualmente retrocessi a Credemvita verranno successivamente riconosciuti ai Contratti mediante aumento numero di quote attribuite agli stessi. Più precisamente, entro il 5 giorno lavorativo successivo alla data in cui Credemvita abbia ricevuto Rebates per un Fondo Esterno, viene calcolata la quota parte degli stessi di spettanza di ogni Contratto: il calcolo è effettuato sulla base numero di quote Fondo Esterno attribuite ad ogni Contratto in vigore rispetto al totale le quote in possesso di Credemvita a tale data. Trimestralmente, e più precisamente nel quinto Giorno di Determinazione dei mesi di gennaio, aprile, luglio ed ottobre, l importo dei Rebates di spettanza di ogni Contratto calcolato e non ancora attribuito, viene riconosciuto mediante aumento numero di quote: le quote saranno attribuite sui Fondi Esterni attivi sul Contratto nel giorno lavorativo precedente ed in proporzione al controvalore presente sugli stessi. In caso di liquidazione totale Contratto a seguito di decesso l Assicurato ovvero per riscatto, viene riconosciuto il rateo di Rebates calcolati e non ancora attribuiti alla data di richiesta di liquidazione. Documento Informativo Pagina 5 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

6 B) INFORMAZIONI SUL PRODOTTO FINANZIARIO - ASSICURATIVO DI TIPO UNIT LINKED 4. DESCRIZIONE DEL CONTRATTO E IMPIEGO DEI PREMI 4.1 Caratteristiche Contratto CREDEMVITA COLLECTION è un prodotto finanziario-assicurativo che consente all Investitore-Contraente di investire il premio unico iniziale (al netto Costo per spese di emissione Contratto di cui al successivo art. 8.1) in quote di uno o più Fondi Esterni, tra quelli resi disponibili da Credemvita S.p.A. per il presente prodotto. Le prestazioni finanziarie e assicurative previste dal Contratto dipendono pertanto dal valore unitario le quote dei Fondi Esterni prescelti dall Investitore-Contraente. I Fondi Esterni disponibili per il presente Contratto sono Organismi di Investimento Collettivo Risparmio (OICR) sia armonizzati, sia nazionali non armonizzati e commercializzati nel territorio nazionale. L Investitore-Contraente potrà ripartire tale premio su un massimo di 25 Fondi Esterni. Anche nel caso di premio aggiuntivo, l Investitore-Contraente deve definire come ripartire l importo sui Fondi Esterni disponibili, nel rispetto limite massimo di 25 Fondi Esterni attivabili contemporaneamente sul Contratto. Ogni Fondo Esterno nel quale l Investitore-Contraente può investire appartiene ad una Macro-Classe: all interno di ogni Macro-Classe viene identificata la Classe di appartenenza fondo stesso, come rappresentato nella tabella seguente: Macro Classe AZIONARI BILANCIATI FLESSIBILI MONETARI OBBLIGAZIONARI Classe AZIONARI USA AZIONARI GLOBALI AZIONARI COMMODITY/TEMATICI AZIONARI PACIFICO/PAESI EMERGENTI AZIONARI EUROPA BILANCIATI BILANCIATI MODERATI ABSOLUTE RETURN FLESSIBILI MODERATI FLESSIBILI MONETARI OBBLIGAZIONARI BREVE TERMINE OBBLIGAZIONARI GLOBALI OBBLIGAZIONARI BREVE TERMINE EMERGING MARKETS/HIGH YIELD OBBLIGAZIONARI PAESE OBBLIGAZIONARI HIGH YIELD OBBLIGAZIONARI CORPORATE OBBLIGAZIONARI EMERGING MARKETS L elenco e le caratteristiche dei singoli Fondi esterni disponibili sono riportati al successivo art. 5. Al momento la sottoscrizione la Proposta di assicurazione, ed in caso di versamenti aggiuntivi, l Investitore-Contraente individua i Fondi Esterni nei quali investire il premio ed indica l importo destinato a ciascuno dei Fondi Esterni prescelti. In corso di contratto, l Investitore-Contraente ha la facoltà di trasferire, anche parzialmente, il controvalore le quote possedute su uno o più Fondi Esterni verso altri Fondi Esterni tra quelli associati al presente Contratto (c.d. switch ). Oltre all investimento finanziario il Contratto offre una copertura assicurativa che in caso di decesso l Assicurato prevede una maggiorazione controvalore la polizza in funzione l età l Assicurato alla data decesso. Tale integrazione è riconosciuta da Credemvita entro limiti massimi, predefiniti al successivo art. 6 e nelle Condizioni Contrattuali in funzione l età l assicurato alla data decesso. Documento Informativo Pagina 6 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

7 Credemvita effettua, per conto l Investitore-Contraente e con piena autonomia operativa nei termini di seguito esposti, una Attività di gestione periodica ed una Attività di salvaguardia mediante le quali potrà, nel corso la durata contrattuale, trasferire il controvalore le quote attribuite al Contratto su un Fondo Esterno appartenente ad una certa Classe verso altro Fondo Esterno appartenente alla medesima Classe primo. Attività di gestione periodica Credemvita eseguirà, almeno annualmente, operazioni di switch tra Fondi Esterni la stessa Classe di appartenenza, in base alle risultanze di una costante analisi quantitativa e qualitativa dei fondi ed all andamento dei mercati finanziari. L analisi quantitativa sarà effettuata considerando, su un adeguato orizzonte temporale, le performance realizzate dai Fondi Esterni ed i rischi di gestione (valutati con metodologie di uso comune). L analisi qualitativa, effettuata al fine di verificare l adeguata omogeneità tra i Fondi Esterni coinvolti nelle operazioni di switch, potrebbe eventualmente comportare modificazioni alle risultanze la prima valutazione quantitativa. Le operazioni di switch verranno effettuate disinvestendo il controvalore le quote Fondo Esterno che, all interno di una Classe, verrà valutato di minore qualità in base al momento di realizzazione ed alle risultanze l analisi quantitativa e di quella qualitativa, ed investendolo in un fondo che, all interno la stessa Classe, verrà ritenuto migliore (Fondo di destinazione). Nelle operazioni di switch il Fondo di destinazione dovrà presentare, rispetto al fondo di provenienza, lo stesso livello di rischio o livello di rischio adiacente. La frequenza le operazioni di switch potrebbe essere incrementata in virtù le risultanze quantitative e qualitative la costante analisi, nel rispetto le Classi scelte dal l Investitore-Contraente e secondo il criterio lo stesso livello di rischio o livello di rischio adiacente. Attività di salvaguardia CREDEMVITA S.p.A. L attività di salvaguardia è finalizzata a tutelare l interesse l Investitore-Contraente a fronte di eventi esterni che potrebbero coinvolgere i Fondi Esterni e verrà effettuata da Credemvita senza una periodicità prestabilita. Nell ambito di tale attività, Credemvita potrà decidere di indirizzare il versamento di un premio o un operazione di switch, effettuati dall Investitore-Contraente su un Fondo Esterno momentaneamente sospeso dalla vendita o coinvolto in operazioni di liquidazione o fusione per decisione le rispettive Società di gestione, o che non rispetti più la normativa assicurativa, verso un altro Fondo Esterno appartenente alla stessa Classe ritenuto omogeneo al Fondo Esterno scelto dall Investitore-Contraente. Credemvita potrà inoltre, nel caso di Fondi Esterni coinvolti in operazioni di liquidazione o fusione per decisione le rispettive Società di gestione, effettuare un operazione di switch di ogni controvalore investito nel Fondo Esterno coinvolto, verso un altro fondo ritenuto omogeneo e appartenente alla stessa Classe. In punto all Attività di salvaguardia sopra descritta sarà fornita rituale informativa all Investitore-Contraente. L Investitore-Contraente può anche scegliere di sottoscrivere i seguenti Servizi opzionali: - Servizio opzionale Stop Loss che prevede, al registrarsi di particolari rendimenti Contratto, lo switch verso il Fondo Monetario Target (sarà il Fondo esterno la Classe Monetari risultato Fondo di destinazione l ultima operazione di switch effettuata nell ambito l Attività di gestione prestata da Credemvita); - Servizio opzionale Invest Plan che prevede, il trasferimento, tramite operazioni di switch periodiche, l intero controvalore le quote inizialmente investite nel Fondo Monetario Target verso una combinazione di Fondi Esterni prescelta dall Investitore-Contraente (c.d. Portafoglio di destinazione); - Servizio opzionale Dynamic Rebalance che prevede il ripristino, tramite operazioni di switch semestrali, peso percentuale degli investimenti sui Fondi Esterni scelti dall Investitore-Contraente in linea con il Portafoglio di Riferimento. Il Portafoglio di Riferimento è identificato nella combinazione di Fondi Esterni e relativo peso percentuale degli investimenti osservata dopo l ultima operazione disposta dall Investitore-Contraente (versamento di premio unico iniziale o successivo, switch, riscatto parziale); - Servizio opzionale Cedola Periodica che prevede l erogazione di una prestazione ricorrente (cedola periodica), per una durata pari a dieci anni e sempreché l Assicurato sia ancora in vita, calcolata in base alla percentuale definita dall Investitore-Contraente. Documento Informativo Pagina 7 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

8 I servizi opzionali Stop Loss, Invest Plan e Dynamic Rebalance non potranno in nessun caso essere attivati contemporaneamente sul Contratto, mentre il Servizio opzionale Cedola Periodica potrà essere attivato oltre che singolarmente anche in abbinamento ad uno degli altri tre disponibili. Per una completa informativa in merito al funzionamento dei Servizi Opzionali, si rimanda alle Condizioni Contrattuali. 4.2 Durata contratto e limiti di età Il Contratto è a vita intera, pertanto la durata lo stesso coincide con la vita l Assicurato, fermo restando la possibilità di esercitare il diritto di riscatto trascorso un mese dalla data di decorrenza l assicurazione. Sono assicurabili tutti i soggetti che alla data di sottoscrizione la Proposta di assicurazione non abbiano già compiuto 90 anni di età. Tale limite dovrà essere rispettato anche in fase di versamento di premi aggiuntivi. 4.3 Versamento dei premi Il contratto prevede il versamento di un Premio unico iniziale di importo minimo pari a ,00 Euro. È facoltà l Investitore-Contraente effettuare dei versamenti aggiuntivi, di importo minimo pari a 1.000,00 Euro. I premi versati sono investiti in quote dei Fondi Esterni prescelti e costituiscono il capitale investito. Sia in caso di Premio unico iniziale che di premio aggiuntivo, ad ogni Fondo Esterno prescelto dovrà essere destinato un importo minimo di Euro. Il Premio unico iniziale e i versamenti aggiuntivi sono così scomposti: Premio unico iniziale Versamenti aggiuntivi Importo premio (euro) capitale investito 99,95% 100,0% coperture assicurative 0,0% 0,0% costi per spese di emissione/incasso 0,05% 0,0% NOTA: L importo premio indicato nella tabella, è quello minimo previsto dalle Condizioni Contrattuali: l incidenza costo per spese di emissione/incasso si riduce all aumentare l importo premio versato. Il costo la copertura assicurativa per il caso di decesso l assicurato è sostenuto da Credemvita mediante l impiego di una quota parte la Commissione di gestione di cui al successivo art B.1) INFORMAZIONI SULL'INVESTIMENTO FINANZIARIO 5. INFORMAZIONI RELATIVE AI FONDI ESTERNI Si riporta di seguito l elenco dei Fondi Esterni dei quali l Investitore-Contraente può acquistare quote, corredato dalla descrizione le principali caratteristiche degli stessi. Il grado di rischio associato all investimento varia al variare numero e la tipologia dei Fondi Esterni selezionati dall Investitore-Contraente. Non è quindi possibile indicare un unico grado di rischio, il quale potrà variare tra basso e molto alto a seconda le scelte effettuate dal Investitore-Contraente. Quest ultimo, si assume il rischio, che è connesso all andamento negativo valore le quote dei Fondi Esterni. Si fa presente che Credemvita, nell esclusivo interesse l Investitore-Contraente, si riserva la facoltà di ampliare il paniere di Fondi Esterni disponibili per il presente contratto. Le informazioni di seguito rappresentate sono estratte dai Prospetti Informativi le Società di Gestione dei Fondi Esterni e/o fornite direttamente dalla Sicav di appartenenza in modo ritenuto affidabile da Credemvita Spa. Se la data di inizio operatività Fondo Esterno non consente la determinazione di una parte dei dati di seguito riportati o se una parte dei dati non sono disponibili, gli stessi non vengono rappresentati nel presente documento. OICR Esterno Classe Codice Interno Documento Informativo Pagina 8 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

9 OICR Esterno Classe Codice Interno Amundi Funds - Cash Euro Fund - ME Monetari Dexia Money Market Euro - I Monetari Euromobiliare International Fund - Euro Cash - B Monetari Lyxor UCITS ETF Euro Cash Monetari AXA World Funds - Eurocredit Short Duration Fund - IC Obbligazionari Breve Termine Carmignac Gestion - Carmignac Sécurité - A Obbligazionari Breve Termine Euromobiliare Euro Aggregate Obbligazionari Breve Termine Fiity Funds - Euro Short Term Bond Fund - Y Obbligazionari Breve Termine Lyxor UCITS ETF EuroMTS Highest Rated Macro- Weighted Govt Bond 1-3Y - (DR) Obbligazionari Breve Termine Lyxor UCITS ETF MTS BTP 1-3Y Italy Government Bond - C Obbligazionari Breve Termine UBS (Lux) Medium Term Bond Fund - Q Obbligazionari Breve Termine Axa IM FIIS - US Short Duration High Yield Fund - Obbligazionari Breve Termine Emerging Markets/High AC Euro Hedged Yield HSBC Global Funds - RMB Fixed Income Obbligazionari Breve Termine Emerging Markets/High - ICHEUR Yield Muzinich ShortDurationHighYield Fund - A Euro Obbligazionari Breve Termine Emerging Markets/High Hedged Yield Neuberger Berman Short Duration High Yield Bond Obbligazionari Breve Termine Emerging Markets/High Fund - I Yield Pictet - EUR Short Term High Yield Fund - I Obbligazionari Breve Termine Emerging Markets/High Yield UBS (Lux) Emerging Economies Fund - Global Short Obbligazionari Breve Termine Emerging Markets/High Term (USD) - Q Euro Hedged Yield ishares Italy Government Bond UCITS ETF Obbligazionari Paese Janus Capital Funds PLC - Janus Flexible Income Fund - I Obbligazionari Paese PIMCO Funds Global Investors Series plc - Total Return Bond Fund - I Euro Hedged Obbligazionari Paese Raiffeisen Obbligazionario Euro Fund - I Obbligazionari Paese Schroder International Selection Fund - EURO Bond - C Obbligazionari Paese Schroder International Selection Fund - EURO Government Bond - C Obbligazionari Paese Henderson Horizon Fund - Euro Corporate Bond Fund - I2 Obbligazionari Corporate Invesco Euro Corporate Bond Fund - C Obbligazionari Corporate JPMorgan Funds - Global Corporate Bond Fund - C Euro Hedged Obbligazionari Corporate Nordea 1 SICAV - US Corporate Bond Fund - HBI Obbligazionari Corporate PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Grade Credit Fund - I Euro Hedged Obbligazionari Corporate Dexia Bonds - Euro High Yield - I Obbligazionari High Yield Lombard Odier Funds - Global BBB-BB Fundamental Fund - IA Obbligazionari High Yield Muzinich Transatlanticyield Fund - A Euro Hedged Obbligazionari High Yield Neuberger Berman High Yield Bond Fund - I Obbligazionari High Yield PIMCO Funds Global Investors Series plc - High Yield Bond Fund - I Euro Hedged Obbligazionari High Yield Raiffeisen Obbligazionario Europa High Yield Fund - I-VA Obbligazionari High Yield Dexia Bonds - Emerging Market - IH Obbligazionari Emerging Markets Franklin Templeton Funds - Templeton Global Total Return Fund -I Obbligazionari Emerging Markets Franklin Templeton Funds - Templeton Global Total Return Fund -I H1 Obbligazionari Emerging Markets Legg Mason Global Funds PLC - Western Asset Emerging Markets Bond Fund - PAHGD Obbligazionari Emerging Markets PARVEST - Bond World Emerging Local - IHEC Obbligazionari Emerging Markets Documento Informativo Pagina 9 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

10 OICR Esterno Classe Codice Interno Pictet - Emerging Local Currency Debt Fund - I Obbligazionari Emerging Markets Amundi Funds - Global Aggregate Fund - IE Obbligazionari Globali Amundi Funds - Global Aggregate Fund - MHEC Obbligazionari Globali Euromobiliare International Fund - Multi Income F4 - B Obbligazionari Globali Franklin Templeton Funds - Templeton Global Bond Fund - I H1 Obbligazionari Globali Julius Baer Multibond - Total Return Bond Fund - C Obbligazionari Globali Legg Mason Global Funds PLC - Brandywine Global Fixed Income Fund - PDAAH Obbligazionari Globali Lombard Odier Funds - Convertible Bond Fund - IA Obbligazionari Globali M&G Funds 4 - Global Macro Bond Fund - CH Obbligazionari Globali PIMCO Funds Global Investors Series plc - Diversified Income Fund - I Euro Hedged Obbligazionari Globali PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Real Return Fund - I Euro Hedged Obbligazionari Globali PIMCO Funds Global Investors Series plc - Unconstrained Bond Fund - I Euro Hedged Obbligazionari Globali Russell Global Bond Fund - EH-A Obbligazionari Globali DNCA Invest - Miura - I Flessibili Moderati Euromobiliare F3 Flessibili Moderati FI ALPHA - DWS Concept DJE Alpha Renten Global - FC Flessibili Moderati Julius Baer Multibond - Absolute Return Bond Plus Eur Fund - C Flessibili Moderati Russel OpenWorld - Dynamic Assets - D Flessibili Moderati Amundi Funds - Absolute Volatility Euro Equities Fund - MEC Flessibili BNY Mellon Global Dynamic Bond Fund - I AHG Flessibili Euromobiliare International Fund - Multi Income I4 - B Flessibili Euromobiliare International Fund - TR Flex 5 - B Flessibili Invesco Balanced-Risk Allocation Fund - C Flessibili Janus Capital Funds PLC - Janus Balanced Fund - I Flessibili JPMorgan Funds - Global Strategic Bond Fund - C Euro Hedged Flessibili Nordea 1 SICAV - Stable Return Fund - BI Flessibili Raiffeisen Global Allocation StrategiesPlus Fund - I- VT Flessibili Bantleon Opportunities S - IT Bilanciati Moderati DNCA Invest - Eurose - I Bilanciati Moderati Financiere de l'echiquier - Echiquier Patrimoine Bilanciati Moderati M&G Optimal Income Fund - CH Bilanciati Moderati Bantleon Opportunities L - IT Bilanciati BlackRock Global Funds - Global Allocation Fund - D2 Bilanciati BlackRock Global Funds - Global Allocation Fund - D2 Euro Hedged Bilanciati Carmignac Gestion - Carmignac Patrimoine - A Bilanciati Franklin Templeton Funds - Franklin Templeton Global Fundamental Strategies Fund - I Bilanciati Morgan Stanley Funds - Diversified Alpha Plus Fund - Z Bilanciati PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Multi-Asset Fund - I Euro Hedged Bilanciati DWS Invest - German Equities - FC Azionari Europa Euromobiliare Azioni Italiane Azionari Europa Fiity Active STrategy - Europe Fund - Y Azionari Europa Invesco Pan European Structered Equity Fund - C Azionari Europa Documento Informativo Pagina 10 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

11 OICR Esterno Classe Codice Interno PARVEST - Equity Best Selection Euro - IC Azionari Europa Threadneedle Funds ICVC - Pan European Fund - INA Azionari Europa Threadneedle Funds ICVC - Pan European Smaller Companies Fund - INA Azionari Europa ishares S&P 500 UCITS ETF - (Acc) Azionari USA JPMorgan Funds - Highbridge US STEEP Fund - C Euro Hedged Azionari USA Legg Mason Global Funds PLC - Royce Us Small Cap Equity Fund - PA Azionari USA Morgan Stanley Funds - US Advantage Fund - ZH Azionari USA Threadneedle Funds ICVC - American Fund - INA Azionari USA Carmignac Gestion - Carmignac Investissement - A Azionari Globali DWS Invest - Top Dividend - FC Azionari Globali First Eagle Amundi - International Fund - AE Azionari Globali JPMorgan Funds - Global Focus Fund - C Azionari Globali Julius Baer Multistock - Luxury Brands Fund - C Azionari Globali Lyxor UCITS ETF MSCI All Country World - C Azionari Globali M&G Global Dividend Fund - C Azionari Globali M&G Funds 1 - Global Basic Fund - C Azionari Globali Pictet - Global Megatrend Selection Fund - I Azionari Globali Vontobel Fund - Global Equity - HI Azionari Globali Aberdeen Global - Asia Pacific Equity Fund - I2 Euro Hedged Azionari Pacifico/Paesi Emergenti Aberdeen Global - Latin America Equity Fund - A2 Azionari Pacifico/Paesi Emergenti Franklin Templeton Funds - Templeton Asian Growth Fund - I Azionari Pacifico/Paesi Emergenti ishares MSCI EM Latin America UCITS ETF - (Inc) Azionari Pacifico/Paesi Emergenti ishares MSCI Emerging Markets UCITS ETF - (Acc) Azionari Pacifico/Paesi Emergenti Neuberger Berman China Equity Fund - I Azionari Pacifico/Paesi Emergenti Schroder International Selection Fund - Asian Equity Yield - C Azionari Pacifico/Paesi Emergenti db X-trackers II - FED Funds Effective Rate UCITS ETF - 1C Azionari Commodity/Tematici Henderson Horizon Fund - Global Property Equity Fund - A2 Azionari Commodity/Tematici Lyxor ETF New Energy - D Azionari Commodity/Tematici PIMCO Funds Global Investors Series plc - CommoditiesPlus Strategy Fund - I Euro Hedged Azionari Commodity/Tematici Schroder International Selection Fund - Global Energy - C Azionari Commodity/Tematici BNY Mellon Absolute Return Equity Fund - T Euro Hedged Absolute Return Dexia Index Arbitrage FCI - C Absolute Return Ignis Global Funds SICAV - Absolute Return Government Bond Fund - I Euro Hedged Absolute Return Julius Baer Multistock - Absolute Return Europe Equity Fund - B Absolute Return ABERDEEN GLOBAL - ASIA PACIFIC EQUITY FUND - I2 EURO HEDGED Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I2 Hedged Eur Acc Gestore: Aberdeen Global Services S.A. Documento Informativo Pagina 11 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

12 Sede legale: 49, Avenue J.F. Kennedy, L-1855 Nazionalità: Scozzese Gruppo di appartenenza: Aberdeen International Fund Managers Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari pacifico CREDEMVITA S.p.A. Finalità: La finalità Fondo è raggiungere un rendimento a lungo termine attraverso investimenti nei mercati azionari la regione Asia Pacifico (Giappone escluso). Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI AC Asia Pacific ex Japan Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Asia-Pacifico (Giappone escluso). Politica di investimento: Il Fondo investe almeno due terzi patrimonio Fondo in azioni e titoli correlati ad azioni di società aventi sede legale in paesi l area Asia-Pacifico (escluso il Giappone) e/o di società che operano principalmente nei paesi l area Asia-Pacifico (escluso il Giappone) e/o di holding che possiedono la maggior parte le loro attività in società aventi sede legale in paesi l area Asia-Pacifico (escluso il Giappone). Il Fondo investe principalmente in azioni o in titoli correlati ad azioni. Derivati: Il Fondo può utilizzare strumenti derivati a fini di copertura o la gestione efficiente portafoglio. ABERDEEN GLOBAL - LATIN AMERICA EQUITY FUND - A2 Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: A2 Euro Hedged Gestore: Aberdeen Global Services S.A. Sede legale: 49, Avenue J.F. Kennedy, L-1855 Nazionalità: Scozzese Gruppo di appartenenza: Aberdeen International Fund Managers Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari paesi emergenti Finalità: L obiettivo di investimento Fondo è ottenere nel lungo periodo un rendimento complessivo tramite l investimento di almeno due terzi proprio patrimonio in titoli azionari e titoli legati alle azioni l America Latina. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI EM Latin America 10/40 Index Net Total Return USD. Aree geografiche/mercati di riferimento: America Latina. Politica di investimento: Il Fondo investe almeno due terzi patrimonio Fondo in azioni e titoli correlati ad azioni di società aventi sede legale in paesi l America Latina, e/o di società che operano principalmente in paesi l America Latina, e/o di holding che possiedono la maggior parte le loro attività in società aventi sede legale in paesi l America Latina. Il Fondo investe principalmente in azioni o in titoli correlati ad azioni. Derivati: Il Fondo può utilizzare gli strumenti derivati a soli fini di copertura. AMUNDI FUNDS - ABSOLUTE VOLATILITY EURO EQUITIES FUND - MEC Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Documento Informativo Pagina 12 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

13 Classi di quote: MEC Gestore: Amundi Luxembourg S.A. ( Amundi Luxembourg ) Sede legale: 5, allée Scheffer L-2520 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Credit Agricole Groupe Gestore egato: Amundi Parigi Sede legale gestore egato: 90, boulevard Pasteur, F Paris, France Nazionalità gestore egato: Francese Gruppo di appartenenza gestore egato: Credit Agricole Groupe Categoria: Flessibili Finalità: Il comparto si propone la finalità di massimizzare il rendimento. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 4,60%. La volatilità Ex-Ante comparto: -1,26 (VaR 95%). Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale, con particolare focus su UK ed Europa Continentale. Politica di investimento: Il Comparto investe in strumenti derivati su indici azionari per trarre vantaggio le oscillazioni al rialzo e al ribasso nel tempo ("volatilità") le valutazioni sui mercati azionari. Dal punto di vista geografico, gli investimenti si concentrano in Eurolandia (ossia i paesi che hanno adottato l euro come valuta nazionale). Oltre ai derivati, il patrimonio netto è principalmente investito in strumenti monetari. Il portafoglio d investimento è costruito in modo tale da non avere più 5% di possibilità di perdere valore per oltre il 35% in un anno. Al fine di esporsi alla volatilità mercato azionario la zona Euro, il Comparto investirà su opzioni l indice DJ EuroStoxx 50 aventi durata media di un anno e quotate su un Mercato Autorizzato. Oltre ai derivati, il Comparto investe in strumenti mercato monetario fino ad un massimo 100% proprio patrimonio netto. Derivati: L utilizzo di derivati costituirà parte integrante la politica di investimento: contratti future, opzioni, swap, negoziati sia su Mercati Autorizzati sia OTC, verranno utilizzati a fini di copertura dal, e/o di sovraesposizione al, rischio indici azionari, al rischio tassi di interesse, al rischio la volatilità ed al rischio dividendi. Il Comparto può concludere acquisizioni e vendite temporanee di strumenti finanziari ( repo e reverse repo ), per la gestione la liquidità ed a fini di un efficiente gestione portafoglio. In via generale, non si ricerca un effetto leva mediante l utilizzo degli strumenti sopra ineati. AMUNDI FUNDS - CASH EURO FUND - ME Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: ME Gestore: Amundi Luxembourg S.A. ( Amundi Luxembourg ) Sede legale: 5, allée Scheffer L-2520 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Credit Agricole Groupe Gestore egato: Amundi Parigi Sede legale gestore egato: 90, boulevard Pasteur, F Paris, France Nazionalità gestore egato: Francese Gruppo di appartenenza gestore egato: Credit Agricole Groupe Categoria: Monetari Finalità: L obiettivo comparto è di ottenere un rendimento netto regolare in linea con il suo indice di riferimento, l Euribor a 3 mesi. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Euribor a 3 Mesi NET Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Il comparto investe almeno il 67% patrimonio complessivo in strumenti mercato monetario denominati in euro o in altre valute, con una copertura tramite uno swap valutario. Il comparto deve mantenere Documento Informativo Pagina 13 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

14 una scadenza media di portafoglio non superiore a 90 giorni. Derivati: Il comparto può investire in strumenti finanziari derivati a scopo di copertura e di efficiente gestione portafoglio. AMUNDI FUNDS - GLOBAL AGGREGATE FUND - IE Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: IE-Cap Gestore: Amundi Luxembourg S.A. ( Amundi Luxembourg ) Sede legale: 5, allée Scheffer L-2520 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Credit Agricole Groupe Gestore egato: Amundi London Sede legale gestore egato: 41, Lothbury, London EC2R 7HF, United Kingdom Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Credit Agricole Groupe Categoria: Obbligazionari globali Finalità: L obiettivo di questo Comparto è di conseguire un rendimento superiore all indice BarclaysGlobal Aggregate, coperto in USD, mediante posizioni tattiche e strategiche nonché mediante arbitraggi sull insieme dei mercati credito, dei tassi di interesse e valutari. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Global Aggregate Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Paesi OCSE. Politica di investimento: Il comparto procede ad una diversificazione attiva attraverso i mercati obbligazionari emergenti. Per investire in tali mercati diversificati, il Comparto investe almeno due terzi proprio patrimonio in: (i) titoli di credito emessi o garantiti da governi di paesi membri l OCSE o emessi da società private; (ii) titoli garantiti da ipoteche ( Mortgage-backed ) o altri titoli garantiti da attività ( Assetbacked ) con valutazione Grade (quali titoli Asset Backed su mutui non ipotecari e locazioni o titoli garantiti da ipoteche su immobili residenziali) sino al 40% le sue attività totali. L utilizzo di derivati costituirà parte integrante le politiche e le strategie di investimento. Contratti future, opzioni, contratti differenziali, contratti forward, warrant su tassi di cambio, swap, derivati di credito (derivati Single issuer e Credit Default Swap Index), verranno utilizzati a fini di arbitraggio di, copertura da e/o sovraesposizione al rischio tasso di interesse, di credito e valutario. L esposizione complessiva, diretta o indiretta, verso i Titoli Asset Backed /Mortgage-Backed non potrà eccedere il 40% patrimonio netto Comparto. L esposizione indiretta si realizza attraverso titoli TBA sino al to 20% patrimonio netto Comparto. I titoli con valutazione Grade rappresentano almeno l 80% l attivo Comparto. La parte rimanente patrimonio Comparto può essere investita nei valori e negli strumenti descritti nell introduzione al paragrafo B. Comparti Obbligazionari prospetto completo la Sicav. Derivati: L utilizzo di derivati costituirà parte integrante le politiche e le strategie di investimento. Contratti future, opzioni, contratti differenziali, contratti forward, warrant su tassi di cambio, swap, derivati di credito (derivati Single issuer e Credit Default Swap Index), verranno utilizzati a fini di arbitraggio di, copertura da e/o sovraesposizione al rischio tasso di interesse, di credito e valutario. AMUNDI FUNDS - GLOBAL AGGREGATE FUND - MHEC Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: MHEC Gestore: Amundi Luxembourg S.A. ( Amundi Luxembourg ) Sede legale: 5, allée Scheffer L-2520 Documento Informativo Pagina 14 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

15 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Credit Agricole Groupe Gestore egato: Amundi London Sede legale gestore egato: 41, Lothbury, London EC2R 7HF, United Kingdom Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Credit Agricole Groupe Categoria: Obbligazionari globali Finalità: L obiettivo di questo Comparto è di conseguire un rendimento superiore all indice BarclaysGlobal Aggregate, coperto in USD, mediante posizioni tattiche e strategiche nonché mediante arbitraggi sull insieme dei mercati credito, dei tassi di interesse e valutari. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Global Aggregate Hedged Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Paesi OCSE. Politica di investimento: Il comparto procede ad una diversificazione attiva attraverso i mercati obbligazionari emergenti. Per investire in tali mercati diversificati, il Comparto investe almeno due terzi proprio patrimonio in: (i) titoli di credito emessi o garantiti da governi di paesi membri l OCSE o emessi da società private; (ii) titoli garantiti da ipoteche ( Mortgage-backed ) o altri titoli garantiti da attività ( Assetbacked ) con valutazione Grade (quali titoli Asset Backed su mutui non ipotecari e locazioni o titoli garantiti da ipoteche su immobili residenziali) sino al 40% le sue attività totali. L utilizzo di derivati costituirà parte integrante le politiche e le strategie di investimento. Contratti future, opzioni, contratti differenziali, contratti forward, warrant su tassi di cambio, swap, derivati di credito (derivati Single issuer e Credit Default Swap Index), verranno utilizzati a fini di arbitraggio di, copertura da e/o sovraesposizione al rischio tasso di interesse, di credito e valutario. L esposizione complessiva, diretta o indiretta, verso i Titoli Asset Backed /Mortgage-Backed non potrà eccedere il 40% patrimonio netto Comparto. L esposizione indiretta si realizza attraverso titoli TBA sino al to 20% patrimonio netto Comparto. I titoli con valutazione Grade rappresentano almeno l 80% l attivo Comparto. La parte rimanente patrimonio Comparto può essere investita nei valori e negli strumenti descritti nell introduzione al paragrafo B. Comparti Obbligazionari prospetto completo la Sicav. Derivati: L utilizzo di derivati costituirà parte integrante le politiche e le strategie di investimento. Contratti future, opzioni, contratti differenziali, contratti forward, warrant su tassi di cambio, swap, derivati di credito (derivati Single issuer e Credit Default Swap Index), verranno utilizzati a fini di arbitraggio di, copertura da e/o sovraesposizione al rischio tasso di interesse, di credito e valutario. AXA IM FIIS - US SHORT DURATION HIGH YIELD FUND - AC EURO HEDGED Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: AC Euro Hedged (A Cap Euro Hedged) Gestore: AXA Funds S.A. Sede legale: 49, avenue J. F. Kennedy L-1855 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: AXA Gestore egato: AXA Managers Paris Sede legale gestore egato: Coeur Défense - Tour B - La Défense 4 100, Esplanade du Général de Gaulle Courbevoie Francia Nazionalità gestore egato: Francese Gruppo di appartenenza gestore egato: AXA Categoria: Obbligazionari breve termine high yield Finalità: La gestione Comparto ricerca un elevato livello di utile corrente principalmente tramite l esposizione a titoli di società statunitensi, indipendentemente dal loro merito di credito, nonché a titoli privi di valutazione creditizia. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 2,35%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: USA. Documento Informativo Pagina 15 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

16 Politica di investimento: Il Gestore degli Investimenti prevede che la vita media attesa prima la scadenza o rimborso degli investimenti Comparto sia pari a tre anni odi durata inferiore, sebbene Il Gestore degli Investimenti potrebbe modificare tale approccio qualora le condizioni mercato lo giustifichino. Il Gestore degli Investimenti ritiene che il Comparto fornirà agli investitori un livello più elevato di stabilità capitale di quanto sia normalmente ottenibile da un portafoglio composto da investimenti a reddito fisso di più lungo periodo e con rating inferiore. Il Comparto cerca di investire in titoli di credito industriali a reddito fisso ed elevato rendimento e, in misura minore, in azioni privilegiate che, secondo la visione Gestore degli Investimenti offrano un elevato rendimento senza un eccessivo rischio al momento l acquisto. Il Comparto investe principalmente in obbligazioni industriali di qualità inferiore, alcune le quali possono essere acquistate ad un prezzo ridotto rispetto a quello nominale e possono, pertanto, offrire un potenziale per l incremento di valore capitale nonché elevati utili correnti. Viceversa, talune obbligazioni possono essere acquistate sopra la pari al fine di ottenere un elevato rendimento, ed il Comparto può realizzare una minusvalenza all atto la relativa disposizione. Il Comparto può inoltre, di tanto in tanto, acquistare obbligazioni in sofferenza qualora, nell opinione Gestore degli Investimenti, tali obbligazioni siano coerenti con l obiettivo di investimento Comparto. Sebbene Il Gestore degli Investimenti preveda che il Comparto investirà principalmente in titoli di società stabilite negli USA, il suddetto Gestore degli Investimenti può altresì investire in titoli di società estere ed eventualmente in obbligazioni di stati esteri o enti ed organismi esteri a carattere pubblico. Le società che emettono titoli a reddito fisso ed elevato rendimento hanno spesso un elevato livello di indebitamento rispetto al capitale proprio e possono non avere metodi di finanziamento più tradizionali a loro disposizione. Il Gestore degli Investimenti ritiene, ciò nondimeno, che molte società di questo tipo offrano una prospettiva di rendimenti molto attraenti, principalmente a causa di un elevato reddito corrente prodotto dagli interessi e secondariamente grazie al potenziale di crescita capitale. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti derivati con finalità di copertura. AXA WORLD FUNDS - EUROCREDIT SHORT DURATION FUND - IC Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: IC (I Cap Euro) Gestore: AXA Funds S.A. Sede legale: 49, avenue J. F. Kennedy L-1855 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: AXA Gestore egato: AXA Managers Paris Sede legale gestore egato: Coeur Défense - Tour B - La Défense 4 100, Esplanade du Général de Gaulle Courbevoie Francia Nazionalità gestore egato: Francese Gruppo di appartenenza gestore egato: AXA Categoria: Obbligazionari breve termine Finalità: L obiettivo Comparto è di realizzare una performance tramite l esposizione dinamica principalmente a obbligazioni espresse in euro. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% BofA Merrill Lynch EMU Corporates 1-3 Years Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale - Titoli Espressi in Euro. Politica di investimento: Il Gestore degli Investimenti perseguirà gli obiettivi Comparto investendo i suoi attivi in un portafoglio diversificato prevalentemente costituito da titoli di credito trasferibili di tipo Grade emessi da Stati, società o pubbliche istituzioni e prevalentemente espressi in euro. Il Comparto verrà gestito con una sensibilità ai tassi d interesse compresa tra 0 e 4. Questa sensibilità è un indicatore che misura l impatto di una variazione l 1% tasso d interesse mercato sul valore Comparto. Il Comparto investirà in ogni momento almeno due terzi patrimonio totale in titoli di debito trasferibili emessi da Stati, società o pubbliche istituzioni espressi in euro. Non sussistono restrizioni formali in merito alla quota di attività Comparto suscettibile di essere investita in un particolare mercato e/o di essere esposta verso quest ultimo. Il Comparto investirà non oltre il 10% proprio patrimonio netto in quote di OICVM e/o altri OIC. Ai fini di una gestione e di un investimento efficaci, il Comparto potrà esporsi verso le attività succitate utilizzando strumenti derivati entro i limiti specificati nella sezione Restrizioni all investimento Prospetto Completo la Sicav. La Valuta di Riferimento Comparto è l EUR. Derivati: Nel perseguimento dei propri obiettivi di gestione, il Comparto può operare sul mercato dei derivati credito. Il Comparto può ad esempio sottoscrivere credit default swap al fine di vendere o acquistare copertura. (credit default Documento Informativo Pagina 16 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

17 swaps). Il Comparto può utilizzare strumenti derivati su crediti al fine di coprire particolari rischi di credito di alcuni emittenti compresi nel suo portafoglio. Inoltre il Comparto può, premesso che sia nel suo esclusivo interesse, acquisire copertura con derivati su credito senza detenerne le attività sottostanti. Premesso che sia nel suo esclusivo interesse, il Comparto può altresì vendere copertura attraverso derivati su credito al fine di acquisire una determinata esposizione al credito. Il Comparto sottoscriverà contratti relativi a derivati su crediti OTC esclusivamente con istituti finanziari altamente stimati e specializzati in questo tipo di operazioni, in conformità alle condizioni standard stabilite dall ISDA Master Agreement. L esposizione massima Comparto non può eccedere il 100% l attivo netto fondo. Il Comparto può stipulare contratti in CDS aventi o meno un ribilanciamento l indice sottostante, che (ii) in caso di ribilanciamento l indice sottostante, il costo non sia significativo e che (iii) l indice sottostante l indice su CDS possa avere un solo componente superiore al 20% con un massimo 35%, in condizioni di mercato eccezionali, in particolare dove, ad esempio in un determinato mercato regolamentato o in un mercato monetario, l indice di riferimento possa essere concentrato e un emittente di tale indice di riferimento possa essere di in larga misura dominante sul proprio mercato di riferimento. BANTLEON OPPORTUNITIES L - IT Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: IT Gestore: Bantleon Invest S.A. Sede legale: 33A, avenue J.F. Kennedy L-1855 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Bantleon Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Bilanciati Finalità: Il comparto si propone la finalità di generare rendimenti elevati su base regolare. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 5,36%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa. Politica di investimento: Il Comparto adatta le scadenze le obbligazioni e l esposizione azionaria agli sviluppi economici previsti, evitando il rischio debitore e il rischio di tasso di cambio. Il rendimento totale comprende le seguenti componenti: Gestione le scadenze medie le obbligazioni fino a 9 anni, Gestione l esposizione azionaria dallo 0% al 40% le attività totali fondo, Gestione la curva di rendimento, Gestione l allocazione le obbligazioni sulla base di un rating di credito buono o molto buono, Inclusione di obbligazioni indicizzate all inflazione su base intermittente. I gestori fondo investono particolarmente in titoli di stato e obbligazioni settore pubblico, nonché Pfandbriefe e obbligazioni di sicurezza analoga dall Eurozona. Inoltre una percentuale le attività fondo compresa tra lo 0% e il 40% può essere investita anche in blue chip europee. Dato che il fondo ha come priorità l adeguamento dei pesi e non. La selezione dei singoli titoli, gli investimenti azionari sono sempre interamente correlati all indice Dax30 o Eurostoxx50. Derivati: Il Comparto può fare ricorso a strumenti derivati per gestire la duration portafoglio e l esposizione azionaria. BANTLEON OPPORTUNITIES S - IT Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: IT Gestore: Bantleon Invest S.A. Sede legale: 33A, avenue J.F. Kennedy L-1855 Documento Informativo Pagina 17 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

18 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Bantleon Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Bilanciati moderati Finalità: Il comparto si propone la finalità di generare rendimenti elevati su base regolare. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 2,85%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa. Politica di investimento: Il Comparto adatta le scadenze le obbligazioni e l esposizione azionaria agli sviluppi economici previsti, evitando il rischio debitore e il rischio di tasso di cambio. Il rendimento totale comprende le seguenti componenti: Gestione le scadenze medie le obbligazioni fino a 7 anni, Gestione l esposizione azionaria dallo 0% al 20% le attività totali fondo, Gestione la curva di rendimento, Gestione l allocazione le obbligazioni sulla base di un rating di credito buono o molto buono, Inclusione di obbligazioni indicizzate all inflazione su base intermittente. I gestori fondo investono particolarmente in titoli di stato e obbligazioni settore pubblico, nonché Pfandbriefe e obbligazioni di sicurezza analoga dall Eurozona. Inoltre una percentuale le attività fondo compresa tra lo 0% e il 20% può essere investita anche in blue chip europee. Dato che il fondo ha come priorità l adeguamento dei pesi e non. La selezione dei singoli titoli, gli investimenti azionari sono sempre interamente correlati all indice Dax30 o Eurostoxx50. Derivati: Il Comparto può fare ricorso a strumenti derivati per gestire la duration portafoglio e l esposizione azionaria. BLACKROCK GLOBAL FUNDS - GLOBAL ALLOCATION FUND - D2 Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: D2 Gestore: BlackRock (Luxembourg) S.A. Sede legale: 6D route de Trèves, L-2633 Senningerberg, di Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: BlackRock Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Bilanciati Finalità: Il comparto si propone la finalità di massimizzare il rendimento sull investimento mediante una combinazione di crescita capitale e reddito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MLIIF Global Allocation Composite Index (36% S&P 500 Composite, 24% FTSE World (ex-us), 24% ML US Treasury Current 5 Year, 16% Citigroup Non-USD World Government Bond Index). Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Fondo investe globalmente almeno il 70% patrimonio complessivo in titoli azionari (quali azioni) e titoli a reddito fisso (RF) in normali condizioni di mercato. I titoli a RF comprendono obbligazioni e strumenti mercato monetario (ossia titoli di debito a breve scadenza). Può inoltre detenere depositi e contanti. I titoli a RF possono essere emessi da governi, agenzie governative, società ed enti sovranazionali (per es. la Banca Internazionale per la Ricostruzione e lo Sviluppo) e possono comprendere titoli con un rating creditizio relativamente basso o privi di rating. Il Fondo può inoltre investire in società di piccole dimensioni e in una fase relativamente iniziale loro sviluppo. Il Fondo punterà in generale ad investire in titoli di società sottostimate (ossia il cui prezzo di mercato non riflette il valore sottostante). Derivati: Il consulente per gli investimenti (CI) può utilizzare tecniche di investimento (che possono includere l utilizzo di strumenti finanziari derivati (SFD)) per proteggere il valore Fondo, per intero o in parte, o consentire al Fondo di Documento Informativo Pagina 18 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

19 beneficiare le variazioni dei tassi di cambio rispetto alla valuta di denominazione Fondo. Gli SFD sono investimenti i cui prezzi si basano su una o più attività sottostanti. BLACKROCK GLOBAL FUNDS - GLOBAL ALLOCATION FUND - D2 EURO HEDGED Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: D2 Euro Hedged Gestore: BlackRock (Luxembourg) S.A. Sede legale: 6D route de Trèves, L-2633 Senningerberg, di Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: BlackRock Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Bilanciati Finalità: Il comparto si propone la finalità di massimizzare il rendimento sull investimento mediante una combinazione di crescita capitale e reddito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MLIIF Global Allocation Composite Index (36% S&P 500 Composite, 24% FTSE World (ex-us), 24% ML US Treasury Current 5 Year, 16% Citigroup Non-USD World Government Bond Index). Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Fondo investe globalmente almeno il 70% patrimonio complessivo in titoli azionari (quali azioni) e titoli a reddito fisso (RF) in normali condizioni di mercato. I titoli a RF comprendono obbligazioni e strumenti mercato monetario (ossia titoli di debito a breve scadenza). Può inoltre detenere depositi e contanti. I titoli a RF possono essere emessi da governi, agenzie governative, società ed enti sovranazionali (per es. la Banca Internazionale per la Ricostruzione e lo Sviluppo) e possono comprendere titoli con un rating creditizio relativamente basso o privi di rating. Il Fondo può inoltre investire in società di piccole dimensioni e in una fase relativamente iniziale loro sviluppo. Il Fondo punterà in generale ad investire in titoli di società sottostimate (ossia il cui prezzo di mercato non riflette il valore sottostante). Derivati: Il consulente per gli investimenti (CI) può utilizzare tecniche di investimento (che possono includere l utilizzo di strumenti finanziari derivati (SFD)) per proteggere il valore Fondo, per intero o in parte, o consentire al Fondo di beneficiare le variazioni dei tassi di cambio rispetto alla valuta di denominazione Fondo. Gli SFD sono investimenti i cui prezzi si basano su una o più attività sottostanti. BNY MELLON ABSOLUTE RETURN EQUITY FUND - T EURO HEDGED Codice ISIN: IE00B3TH3V40 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: T Euro Hedged Gestore: BNY Mellon Global Sede legale: 33 Sir John Rogerson s Quay Dublin, 2. Irlanda Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: BNY Mellon Global Funds Gestore egato: Insight (Global) Sede legale gestore egato: BNY Mellon Centre 160 Queen Victoria Street London EC4V 4LA Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: BNY Mellon Documento Informativo Pagina 19 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

20 Categoria: Absolute return Finalità: Il Comparto intende fornire un rendimento assoluto positivo in tutte le condizioni di mercato. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 2,62%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale, con particolare focus su UK ed Europa Continentale. Politica di investimento: Il Comparto intende realizzare il proprio obiettivo tramite una gestione discrezionale l investimento e può avvalersi di una serie di tecniche di copertura. Il Comparto intende inoltre realizzare rendimenti assoluti positivi in un periodo continuativo di dodici mesi. La performance Comparto verrà misurata rispetto al benchmark in contanti, LIBOR GBP (Euribor 1 mese per le classi EUR hedged). Derivati: L uso di strumenti finanziari derivati costituisce una parte importante la strategia di investimento come definito di seguito e può determinare un elevata volatilità Fondo. Come precisato di seguito, il Fondo potrebbe essere definito un fondo long/short. Il Gestore degli Investimenti si avvarrà principalmente di un analisi la sicurezza bottom up fondamentale nella sua selezione di azioni e valori mobiliari relativi ad azioni. BNY MELLON GLOBAL DYNAMIC BOND FUND - I AHG Codice ISIN: IE00B801L271 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Euro I AHG Gestore: BNY Mellon Global Sede legale: 33 Sir John Rogerson s Quay Dublin, 2. Irlanda Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: BNY Mellon Global Funds Gestore egato: Newton Sede legale gestore egato: BNY Mellon Centre 160 Queen Victoria Street London EC4V 4LA Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: BNY Mellon Categoria: Flessibili Finalità: Il Comparto si prefigge un rendimento totale costituito da incremento capitale nel lungo periodo e reddito mediante investimenti in obbligazioni e strumenti di debito simili emessi da società e governi di tutto il mondo. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a N.D.. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Fondo investirà in obbligazioni con rating creditizi elevati e bassi (ossia obbligazioni di investment grade e di qualità inferiore a investment grade, in base alla classificazione di Standard and Poor s o agenzie simili). Le obbligazioni con rating creditizio basso si limiteranno tuttavia a quelle aventi un rating minimo di CCC- o Caa3 rispettivamente in base alla classificazione di Standard and Poor s o Moody s, o agenzie di valutazione simili. Investirà non oltre il 50% in uno specifico tipo di obbligazione (ad esempio, obbligazioni emesse da governi, società e altri organismi pubblici) e in qualsiasi valuta diversa dal dollaro statunitense; e limiterà l investimento in altri fondi di investimento (fondi comuni) al 10%. Il Fondo può investire in misura significativa in liquidità e strumenti simili a liquidità. Derivati: Il Fondo investirà in derivati (ossia contratti finanziari il cui valore è legato alle previste evoluzioni dei prezzi l investimento sottostante) allo scopo di generare rendimenti e ridurre i costi e/o i rischi complessivi. L utilizzo di derivati puo comportare un maggiore livello di rischio. Un movimento nel prezzo di un titolo sottostante puo comportare un movimento nel valore lo strumento derivato molto maggiore. CARMIGNAC GESTION - CARMIGNAC INVESTISSEMENT - A Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Documento Informativo Pagina 20 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

21 Classi di quote: A-Eur-Acc Gestore: Edouard Carmignac Sede legale: 24, place Vendà me, PARIGI (Francia) Nazionalità: Francese Gruppo di appartenenza: Carmignac Gestion Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di sovraperformare il proprio indice di riferimento, mediante una strategia di gestione attiva e discrezionale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI All Countries World Free Index (Eur). Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il fondo è investito sulle borse di tutto il mondo. Il fondo ha un esposizione sempre pari ad almeno il 60% patrimonio netto alle azioni internazionali (qualsiasi capitalizzazione, senza vincoli settoriali o geografici, mercati emergenti inclusi). Il fondo può utilizzare, a fini di investimento e di copertura, valute diverse da quella in cui è calcolato il NAV. L esposizione netta in valute può essere pari al 125% patrimonio netto. La politica di gestione, intenzionalmente di tipo dinamico e focalizzata sui titoli azionari, francesi ed esteri, non esclude tuttavia titoli mobiliari d altro tipo. La strategia d investimento è priva di vincoli di allocazione predeterminati in termini di area geografica, settore d attività, tipo o caratteristica dei titoli. Compatibilmente con i limiti massimi d investimento previsti dal regolamento, Carmignac Investissement è costantemente investito, per una quota minima 60% l attivo, in paesi l OCSE e in paesi emergenti. Derivati: Il fondo può utilizzare, con finalità di investimento e/o di copertura portafoglio, strumenti finanziari a termine fisso o condizionato (su azioni, tassi o valute), negoziati su mercati regolamentati o over-the-counter. L esposizione in derivati su tassi e azioni non può superare il 100% patrimonio fondo. CARMIGNAC GESTION - CARMIGNAC PATRIMOINE - A Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Classi di quote: A-Eur-Acc Gestore: Edouard Carmignac Sede legale: 24, place Vendà me, PARIGI (Francia) Nazionalità: Francese Gruppo di appartenenza: Carmignac Gestion Gestore egato: Rose Ouahba Sede legale gestore egato: 24, place Vendà me PARIGI (Francia) Nazionalità gestore egato: Francese Gruppo di appartenenza gestore egato: Carmignac Gestion Categoria: Bilanciati Finalità: Il comparto si propone la finalità di sovraperformare il proprio indice di riferimento. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 50% MSCI All Countries World (Eur) Index e 50% Citigroup WGBI All Maturities (Eur) Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il fondo ha un esposizione non superiore al 50% patrimonio netto alle azioni internazionali (qualsiasi capitalizzazione, senza vincoli settoriali o geografici, mercati emergenti inclusi entro il limite 25% patrimonio netto). Il patrimonio netto fondo è investito tra il 50 e il 100% in strumenti obbligazionari a tasso fisso e/o variabile di emittenti pubblici e/o privati e in strumenti monetari. Le posizioni obbligazionarie detenute dal fondo devono avere mediamente un rating corrispondente almeno alla classe "investment grade" (ossia almeno BBB-/Baa3 assegnato Documento Informativo Pagina 21 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

22 dalle agenzie di rating). Gli strumenti a reddito fisso dei mercati emergenti non possono superare il 25% patrimonio netto. Il fondo può utilizzare, a fini di investimento e di copertura, valute diverse da quella in cui è calcolato il NAV. La politica di gestione tiene conto di una ripartizione dei rischi mediante una diversificazione degli investimenti. La ripartizione portafoglio fra le diverse classi di attività e categorie di OICVM (azionari, bilanciati, obbligazionari, di liquidità ecc.), basata su un analisi di fondo le condizioni macroeconomiche mondiali e dei suoi trend evolutivi (crescita, inflazione, deficit ecc.), potrà variare in funzione le previsioni dei gestori. Derivati: Il fondo può investire in obbligazioni convertibili l area euro, internazionali e dei mercati emergenti. Può utilizzare, con finalità di investimento e/o di copertura portafoglio, strumenti finanziari a termine fisso o condizionato (su azioni, tassi o valute), negoziati su mercati regolamentati o over-the-counter. L esposizione in derivati su tassi e azioni non può superare il 100% patrimonio fondo. CARMIGNAC GESTION - CARMIGNAC SÉCURITÉ - A Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Classi di quote: A-Eur-Acc Gestore: Carlos Galvis Sede legale: 24, place Vendà me, PARIGI (Francia) Nazionalità: Colombiana Gruppo di appartenenza: Carmignac Gestion Gestore egato: Keith Ney Sede legale gestore egato: 24, place Vendà me PARIGI (Francia) Nazionalità gestore egato: Americana Gruppo di appartenenza gestore egato: Carmignac Gestion Categoria: Obbligazionari breve termine Finalità: Il comparto si propone la finalità di sovraperformare il proprio indice di riferimento. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% EURO MTS 1-3 Anni Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Investimenti monetari denominati in euro. Politica di investimento: La strategia punta a sovraperformare l indice di riferimento, l Euro MTS 1-3 composto da titoli governativi: esponendo il portafoglio al mercato credito attraverso l investimento in obbligazioni di emittenti di tipo "investment grade" dalle agenzie di rating Standard and Poor s e Moody s e, eventualmente, in titoli "speculativi" nel limite 10% patrimonio netto; e variando l esposizione globale portafoglio in funzione le previsioni gestore. L approccio di gestione si basa fondamentalmente sull analisi, da parte gestore, dei margini di remunerazione tra le diverse scadenze (curva), tra i diversi paesi e tra i diversi livelli qualitativi le società private o pubbliche. La scelta dei paesi emittenti avverrà sulla base l analisi macroeconomica realizzata dal gestore La scelta le società private deriva dalle analisi finanziarie e settoriali realizzate dall insieme team di gestione. La scelta le scadenze è il risultato le previsioni inflazionistiche gestore e le volontà espresse dalle Banche centrali nell attuazione la loro politica monetaria. I criteri di selezione le emissioni si articolano quindi intorno alla conoscenza dei fondamentali la società emittente e alla valutazione di elementi quantitativi come la remunerazione aggiuntiva rispetto alle obbligazioni di Stato. Tutti i prodotti acquisiti dal Fondo sono principalmente denominati in euro. Il portafoglio è investito principalmente in obbligazioni a tasso fisso, strumenti mercato monetario, obbligazioni a tasso variabile indicizzate all inflazione dei paesi l area l euro e, in via accessoria, all inflazione internazionale. Trattandosi di una gestione di tipo discrezionale, la ripartizione non sarà soggetta a vincoli a priori. La media ponderata dei rating le obbligazioni detenute dal Fondo direttamente o attraverso OICVM corrisponde almeno alla classe "investment grade" (ovvero minimo BBB-/Baa3 per le agenzie Standard and Poor s e Moody s). Tuttavia il gestore si riserva la possibilità di investire una quota non superiore al 10% patrimonio netto in obbligazioni il cui rating sia inferiore a "investment grade". I titoli selezionati non saranno soggetti ad alcun vincolo in termini di "duration", al grado di volatilità e alla distinzione fra emittenti pubblici e privati, a condizione che la sensibilità globale portafoglio non sia superiore a 4. Il Fondo potrà investire fino al 10% patrimonio netto in OICVM. Il Fondo potrà ricorrere a depositi finalizzati ad ottimizzare la gestione la tesoreria e le differenti date di valorizzazione di sottoscrizioni/rimborsi degli OICVM sottostanti. Sarà consentito l impiego di depositi presso lo stesso istituto di credito per un importo che non ecceda il 20% patrimonio Fondo. Tale tipo di operazione sarà effettuata in via eccezionale. Derivati: A fini di copertura o di esposizione, il fondo può investire in strumenti finanziari a termine fisso o condizionato, negoziati su mercati regolamentati o over-the-counter, l area euro, aventi i seguenti sottostanti: valute, tassi e credito entro il limite 10% patrimonio. Documento Informativo Pagina 22 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

23 DB X-TRACKERS II - FED FUNDS EFFECTIVE RATE UCITS ETF - 1C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: 1C Gestore: DB Platinum Advisors Sede legale: 2, boulevard Konrad Adenauer, L-1115 Luxembourg, Grand Duchy of Luxembourg Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: State Street Global Advisors ( SSgA ) Gestore egato: State Street Global Advisors ( SSgA ) Sede legale gestore egato: 20 Churchill Place, Canary Wharf, London E14 5HJ Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Informazione non disponibile Categoria: Azionari tematici Finalità: L investimento mira a riflettere il rendimento l indice FED FUNDS EFFECTIVE RATE TOTAL RETURN INDEX (l Indice). L Indice riflette il rendimento di un deposito nozionale al quale viene applicato il tasso effettivo sui "federal funds", e gli interessi vengono reinvestiti nel deposito giornalmente. Il tasso dei "federal funds" è il tasso di interesse applicato dagli istituti di deposito, con riserve in eccedenza presso una Federal Reserve District Bank degli Stati Uniti, per prestare denaro ad altri istituti di deposito a brevissimo termine. Il tasso effettivo dei "federal funds" è il tasso di interesse medio applicato in riferimento a tali prestiti in un giorno ben preciso. Il Federal Open Market Committee fissa un tasso target e il tasso effettivo dei "federal funds" tende a rientrare in tale target. L Indice viene calcolato utilizzando una formula specifica ed è pubblicato da Deutsche Bank su base giornaliera in tutti i giorni lavorativi a New York. Al fine di conseguire l obiettivo, il Fondo acquisterà titoli di debito negoziabili (obbligazioni) e/o investirà in depositi di liquidità e stipulerà uno o più contratti finanziari (derivati) con Deutsche Bank relativi alle obbligazioni/ai depositi e al tasso dei federal funds, per ottenere il rendimento sull Indice. Sulle vostre azioni non saranno pagati dividendi. Potete chiedere il rimborso vostro investimento ogni giorno. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% FED Funds Effective Rate Total Return Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Stati Uniti. Politica di investimento: Al fine di conseguire l obiettivo, il Fondo acquisterà titoli di debito negoziabili (obbligazioni) e/o investirà in depositi di liquidità e stipulerà uno o più contratti finanziari (derivati) con Deutsche Bank relativi alle obbligazioni/ai depositi e al tasso dei federal funds, per ottenere il rendimento sull Indice. Sulle vostre azioni non saranno pagati dividendi. Potete chiedere il rimborso vostro investimento ogni giorno. La currency sottostante il comparto è USD. Derivati: Al fine di conseguire l obiettivo, il Fondo può investire in strumenti finanziari derivati. DEXIA BONDS - EMERGING MARKET - IH Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: IH Cap Gestore: Dexia Asset Sede legale: 136, route d Arlon, L Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Dexia SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Documento Informativo Pagina 23 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

24 Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari emerging markets Finalità: Il comparto si propone la finalità di ottenere una crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% JP Morgan EMBI Global Diversified Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Mercati Emergenti. Politica di investimento: Il comparto investe il proprio patrimonio principalmente in titoli di credito (ivi compresi obbligazioni, titoli, cambiali e altri valori assimilabili), a tasso fisso o variabile, indicizzati, subordinati o garantiti da attivi. Tali titoli sono emessi da Stati, organismi internazionali e sovranazionali, enti di diritto pubblico ed emittenti privati e semipubblici di paesi che potrebbero essere inclusi nei grandi indici rappresentativi dei mercati emergenti (ad esempio, l indice JP Morgan EMBI Global Diversified). Detti titoli sono denominati in USD, EUR, GBP, JPY. Il rischio di cambio in EUR, GBP e JPY è in gran parte coperto rispetto all USD. Il rischio di tasso d interesse può essere coperto mediante contratti a termine su obbligazioni governative (in USD, EUR, GBP, JPY). Il comparto può effettuare operazioni su divise di paesi emergenti per fini di copertura e/o allo scopo di perseguire i propri obiettivi di investimento. Per la parte restante patrimonio, il comparto può detenere le liquidità ovvero investire in titoli di credito diversi da quelli sopra descritti, o, sino a un massimo 10%, in diritti di partecipazione. Il comparto può investire un massimo 10% proprio patrimonio in OIC e OICVM. Derivati: Il fondo può fare ricorso ai prodotti derivati, per fini tanto d investimento quanto di copertura (cautelarsi contro futuri eventi finanziari sfavorevoli). DEXIA BONDS - EURO HIGH YIELD - I Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Cap Gestore: Dexia Asset Sede legale: 136, route d Arlon, L Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Dexia SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari high yield Finalità: Il comparto si propone la finalità di ottenere una crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Merrill Lynch Euro High Yield BB/B index (limitato al 3% per emittente con esclusione dei financial ). Aree geografiche/mercati di riferimento: Mercati Globali. Politica di investimento: L obiettivo di questo comparto è quello di proporre agli investitori un esposizione al mercato Euro High Yield (debiti di società con un rischio di credito elevato). A tale effetto, il comparto investirà il proprio patrimonio principalmente in titoli di credito denominati in EUR (ivi compresi obbligazioni, notes, cambiali), emessi da società con rating superiore a B-/B3. Derivati: Il comparto potrà avvalersi di investimenti in prodotti derivati (derivati di credito su indice o su singoli valori) emessi da emittenti di pari qualità. L esposizione ai derivati non può eccedere il 100%. DEXIA INDEX ARBITRAGE FCI - C Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Documento Informativo Pagina 24 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

25 Classi di quote: C Gestore: Dexia Asset Sede legale: 136, route d Arlon, L Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Dexia SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Absolute return Finalità: Il FCI (Fondo Comune d Investimento) ha l obiettivo di ricercare, entro la durata d investimento minima consigliata, una performance superiore all EONIA attuando principalmente strategie di arbitraggio su azioni e/o su indici. L obiettivo fondo è una volatilità inferiore al 5% su base annuale. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 0,63%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Le principali tipologie di strumenti finanziari: Azioni: il FCI può essere investito in titoli di capitale e in titoli assimilabili a titoli di capitale idonei al 100%; Titoli di credito e strumenti mercato monetario: Si tratta principalmente di obbligazioni e di titoli di crediti negoziabili, che comprendono le obbligazioni convertibili e i commercial paper, il cui rating minimo al momento l acquisto sia A-, come stabilito da una le agenzie (Moody s/ Standard & Poors ). Questa parte portafoglio è compresa tra 0% e 100%; Azioni o quote di OIC: il FCI potrà detenere fino al 10% suo patrimonio in quote o azioni di OIC francesi o europei coordinati e in quote o azioni di altri OIC francesi o stranieri non coordinati, purché conformi ai quattro criteri fissati dal Codice monetario e finanziario; Altre attività: il FCP può investire entro un limite 10 % proprio patrimonio in titoli finanziari idonei o in strumenti mercato monetario non negoziati su un mercato regolamentato; Strumenti derivati: il FCI potrà intervenire su strumenti finanziari a termine negoziati su mercati regolamentati francesi ed esteri oppure fuori borsa; Strumenti che integrano derivati: il FCI può investire in warrant per realizzare l obiettivo di gestione, entro il limite 10% proprio patrimonio. Inoltre, il FCP potrà investire in obbligazioni convertibili mediante"assets swaps riscattabili; Depositi: al fine di gestire la propria cassa, il gestore si riserva la facoltà di ricorrere al deposito di liquidità entro un limite 100% patrimonio; Prestiti liquidi: i fondi possono trovarsi in posizione da debitore momentaneamente a causa le operazioni legate al loro flusso (investimenti e disinvestimenti in corso, operazioni di sottoscrizione / rimborso, acquisto / venditaâ ) nel limite 10% patrimonio; Operazioni di acquisizione e cessioni temporanee di titoli: il FCI ricorrerà alle operazioni di acquisizione e di cessione temporanee dei titoli (operazioni di pronti contro temine e di prestito titoli) ai fini di un efficace gestione portafoglio. La valuta di denominazione le quote è il Euro. Il FCI acquista e vende titoli denominati in valute diverse dalla valuta la quota. Derivati: Il FCI potrà intervenire su strumenti finanziari a termine negoziati su mercati regolamentati francesi ed esteri oppure fuori borsa. In questo contesto, al fine di realizzare l obiettivo di gestione, il team di gestione potrà prendere posizioni nell intento: di esporre e/o di coprire il portafoglio tramite derivati su mercati azionari, indici di cambio e volatilità; di coprire il portafoglio sul mercato dei tassi e credito. DEXIA MONEY MARKET EURO - I Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Cap Gestore: Dexia Asset Sede legale: 136, route d Arlon, L Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Dexia SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Documento Informativo Pagina 25 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

26 Categoria: Monetari Finalità: Il comparto si propone la finalità di ottenere una crescita capitale associata a un basso livello di rischio. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% EONIA Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Il Comparto investe principalmente strumenti mercato monetario denominati in euro, nonché in valute dei paesi membri l Organizzazione per la Cooperazione e lo Sviluppo Economico (OCSE), ed emessi da qualunque tipo di emittente con rating minimo BBB-/Baa3 (o equivalente), assegnato da un agenzia di valutazione creditizia (ossia emittenti ritenuti di buona qualità). Investe inoltre in obbligazioni denominate in euro, nonché in valute dei paesi membri l OCSE la cui durata residua sia inferiore a 12 mesi o il cui tasso d interesse venga rivisto almeno annualmente, ed emesse da qualunque tipo di emittente di analoga qualità; infine in depositi e liquidità. Nell ambito dei limiti imposti dall obiettivo e dalla politica d investimento fondo, il team di gestione effettua scelte discrezionali d investimento nel portafoglio, in funzione di analisi specifiche le caratteristiche e le prospettive di evoluzione degli attivi trattati. Derivati: Il comparto può fare ricorso a prodotti derivati, per fini tanto d investimento quanto di copertura (cautelarsi contro futuri eventi finanziari sfavorevoli). DNCA INVEST - EUROSE - I Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Gestore: DNCA Finance Luxembourg Sede legale: 25, rue Philippe II L-2340 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: TA Associates Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Bilanciati moderati Finalità: Il comparto si propone la finalità di migliorare la redditività di un investimento prudente nella zona euro. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 80% Euro MTS Global Index, 20% DJStoxx50 Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa. Politica di investimento: Il fondo investe in azioni e strumenti finanziari equivalenti, in titoli di credito e strumenti mercato monetario di emittenti europei, nei seguenti limiti: - azioni e strumenti finanziari derivati equivalenti (come i Contract for Difference - CFD o i Dynamic Porfolio Swap - DPS) da 0% al 35% degli attivi netti; - titoli di credito: da 0% à 100% degli attivi netti. In caso di condizioni avverse sui mercati, il fondo può investire sino al 100% degli attivi netti in strumenti mercato monetario. Il fondo può investire fino al 10% degli attivi netti in altri OICVM.Ai fini di un efficiente gestione di portafoglio, il Comparto può avvalersi di tecniche e strumenti relativi ai titoli trasferibili e strumenti mercato monetario. Derivati: I Comparti possono utilizzare strumenti derivati per fini di investimento e di copertura. DNCA INVEST - MIURA - I Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Documento Informativo Pagina 26 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

27 Gestore: DNCA Finance Luxembourg Sede legale: 25, rue Philippe II L-2340 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: TA Associates Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari emerging markets CREDEMVITA S.p.A. Finalità: L obiettivo è conseguire una performance superiore al tasso senza rischio, rappresentato dall EONIA. A tal fine, lo si associa ad una volatilità inferiore a quella mercato azionario, materializzato dall indice EUROSTOXX 50. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 5,22%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa e Svizzera. Politica di investimento: La strategia Comparto si qualifica come Long/Short Equity. Nell ambito di una gestione discrezionale, il fondo investe esclusivamente in società d Europa occidentale a medio-alta capitalizzazione borsistica. La sua strategia si basa sull analisi finanziaria fondamentale. La conoscenza le società e i loro livelli di valorizzazione sono al centro le decisioni d investimento. L esposizione lorda (Long + Short) non può eccedere il 200%. Avendo un esposizione netta limitata a +/∠il 20% patrimonio in gestione, il fondo non dipende in modo rilevante dall andamento dei mercati azionari. La sua performance dipende essenzialmente dalla capacità dei gestori di prendere le decisioni corrette per quanto riguarda sia le posizioni lunghe (acquisto di azioni per beneficiare loro potenziale rialzista) che le posizioni corte (vendita di azioni attraverso contratti differenziali -CFD- o Dynamic Portfolio Swaps -DPSper beneficiare loro potenziale ribassista). Il fondo investirà in ogni momento in: azioni europee (Spazio economico europeo più la Svizzera) o strumenti finanziari equivalenti (come Exchange Traded Fund -ETF-, futures, Contrat for Difference -CFD- e/o Dynamic Portfolio Swap -DPS-, ecc.): dallo 0 al 100% patrimonio netto; strumenti mercato monetario o depositi: dallo 0 al 100% patrimonio netto; in altri strumenti finanziari fino al 10%; fino al 10% patrimonio netto in OICVM conformi alla normativa europea. Il rischio di cambio non supererà il 10% patrimonio netto comparto. Il fondo puó altresì operare sui mercati valutari per coprire gli investimenti realizzati fuori dalla zona euro, ossia quelli relativi a Regno Unito, Svizzera o Scandinavia. La parte non investita può essere utilizzata per investimenti in prodotti mercato monetario, in particolare titoli di credito negoziabili e fondi monetari. Derivati: Il Comparto utilizza derivati nella gestione efficiente di portafoglio. DWS INVEST - GERMAN EQUITIES - FC Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: FC Gestore: Deutsche Asset & Wealth GmbH Sede legale: Mainzer Landstr Francoforte, Germania Nazionalità: Tedesca Gruppo di appartenenza: Deutsche Bank AG Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari Europa Finalità: L obiettivo la politica di investimento di DWS Invest German Equities è conseguire un rendimento superiore alla media. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% CDAX Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Germania. Politica di investimento: Almeno il 75% comparto è investito in azioni, certificato di investimento, warranti su azioni, Equity linked warrant di emittenti tedeschi. Per emittenti tedeschi si intendono società con sede in Germania. Documento Informativo Pagina 27 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

28 Derivati: Il comparto può effettuare operazioni su derivati ai fini di assicurare copertura, un efficiente gestione portafoglio e il conseguimento di proventi aggiuntivi, quindi anche per scopi speculativi, e nell ambito la propria strategia d investimento. DWS INVEST - TOP DIVIDEND - FC Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: FC Gestore: Deutsche Asset & Wealth GmbH Sede legale: Mainzer Landstr Francoforte, Germania Nazionalità: Tedesca Gruppo di appartenenza: Deutsche Bank AG Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari globali Finalità: L obiettivo la politica di investimento di DWS Invest Top Dividend è il conseguimento di un rendimento superiore alla media. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 8,30%. La volatilità Ex-Ante comparto: 5,13%. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il fondo investe prevalentemente, almeno il 70% patrimonio, in azioni di emittenti nazionali ed esteri che possono presumibilmente ottenere rendimenti da dividendi superiori alla media. Nella scelta dei titoli è un criterio importante la quota rendimento da dividendi. Tuttavia i rendimenti da dividendi non devono essere superiori alla media mercato. A tale riguardo, la scelta dei singoli investimenti è di responsabilità la gestione fondo. Derivati: Il comparto può effettuare operazioni su derivati ai fini di assicurare copertura, un efficiente gestione portafoglio e il conseguimento di proventi aggiuntivi, quindi anche per scopi speculativi, e nell ambito la propria strategia d investimento. EUROMOBILIARE AZIONI ITALIANE Codice ISIN: IT Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Unica Gestore: Euromobiliare Asset SGR SpA Sede legale: Corso Monforte, 34 - I MILANO Nazionalità: Italiana Gruppo di appartenenza: Credito Emiliano Holding SpA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari Europa Finalità: La finalità Comparto è accrescere il valore capitale investito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 90% Comit Performance R Index, Documento Informativo Pagina 28 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

29 10% BofA Merrill Lynch Italy Government Bill Index in Euro. Aree geografiche/mercati di riferimento: Area Euro. Principalmente mercati regolamentati. Politica di investimento: Il Fondo, espresso in Euro, investe in azioni denominate in Euro, emesse principalmente da società italiane quotate sui mercati regolamentati italiani e/o da emittenti italiani quotati in altri mercati regolamentati l area Euro, a vario grado di capitalizzazione e con prospettive di crescita nel tempo. Derivati: Il Fondo può investire in strumenti finanziari derivati ai fini di copertura dei rischi, di una più efficiente gestione portafoglio e di investimento. In relazione alla finalità di investimento il Fondo può avvalersi di una leva massima pari a 1,3. Pertanto, l effetto sul valore la quota di variazione dei prezzi degli strumenti finanziari cui il Fondo è esposto potrebbe risultare amplificato fino a un massimo 30%. Tale effetto di amplificazione si verificherebbe sia per i guadagni sia per le perdite., Il Sole 24 Ore EUROMOBILIARE EURO AGGREGATE Codice ISIN: IT Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Unica Gestore: Euromobiliare Asset SGR SpA Sede legale: Corso Monforte, 34 - I MILANO Nazionalità: Italiana Gruppo di appartenenza: Credito Emiliano Holding SpA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari breve termine Finalità: La finalità Comparto è accrescere il valore capitale investito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 50% BofA Merrill Lynch 1-3 Year Euro Government Index in Euro, 50% BofA Merrill Lynch 1-3 Year Euro Large Cap Corporate Index in Euro. Aree geografiche/mercati di riferimento: Unione Europea. Principalmente mercati regolamentati. Politica di investimento: Il comparto investe principalmente in strumenti mercato monetario, principalmente denominati in Euro, emessi da Stati Sovrani, Società e Organismi Internazionali negoziati su mercati regolamentati. La componente obbligazionaria Fondo è investita in obbligazioni con rating almeno pari a investment grade (ovvero emessi da emittenti con adeguata capacità di assolvere ai propri impegni finanziari). Derivati: Il Fondo può investire in strumenti finanziari derivati ai fini di copertura ei riscdhi, di una più efficiente gestione portafoglio e di investimento. In relazione alla finalità di investimento il Fondo può avvalersi di una leva massima pari a 1,3. Pertanto, l effetto sul valore la quota di variazione dei prezzi degli strumenti finanziari cui il Fondo è esposto potrebbe risultare amplificato fino a un massimo 30%. Tale effetto di amplificazione si verificherebbe sia per i guadagni sia per le perdite., Il Sole 24 Ore EUROMOBILIARE F3 Codice ISIN: IT Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Unica Gestore: Euromobiliare Asset SGR SpA Sede legale: Corso Monforte, 34 - I MILANO Nazionalità: Italiana Gruppo di appartenenza: Credito Emiliano Holding SpA Gestore egato: - Documento Informativo Pagina 29 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

30 Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Flessibili moderati Finalità: La finalità Comparto è accrescere il valore capitale investito. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a VaR Ex-Post -2,06%. La volatilità Ex-Ante comparto: VaR Ex-Ante -3,35%. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa, Nord America, Pacifico, Paesi Emergenti. Principalmente mercati regolamentati. Politica di investimento: Il Fondo, espresso in Euro, con una strategia flessibile e una tecnica di gestione cd. total return (che prevede la possibilità di concentrare o suddividere opportunamente gli investimenti sulla base le aspettative gestore sull andamento nel medio-breve termine dei mercati e dei titoli, variando la suddivisione tra aree geografiche/settori di investimento, nonché la ripartizione tra componenti azionaria e obbligazionaria) investe in azioni (fino ad un massimo 70%), obbligazioni emesse da qualsivoglia tipologia di emittenti, strumenti mercato monetario, fondi e comparti di SICAV, denominati prevalentemente in Euro, Dollari Usa e Yen, principalmente negoziati su mercati regolamentati e appartenenti alle aree: Europa, Nord America, Pacifico, Paesi Emergenti. Nei limiti di legge, il Fondo può investire in indici finanziari legati all andamento di materie prime. La componente obbligazionaria Fondo è investita in obbligazioni con rating prevalentemente pari a investment grade (ovvero emessi da emittenti con adeguata capacità di assolvere ai propri impegni finanziari). Derivati: Il Fondo può investire in strumenti finanziari derivati ai fini di copertura dei rischi, di una più efficiente gestione portafoglio e di investimento. In relazione alla finalità di investimento il Fondo può avvalersi di una leva massima pari a 1,3. Pertanto, l effetto sul valore la quota di variazione dei prezzi degli strumenti finanziari cui il Fondo è esposto potrebbe risultare amplificato fino a un massimo 30%. Tale effetto di amplificazione si verificherebbe sia per i guadagni sia per le perdite., Il Sole 24 Ore EUROMOBILIARE INTERNATIONAL FUND - EURO CASH - B Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: B Gestore: Credem International (Lux) S.A. Sede legale: 10-12, avenue Pasteur - L-2310 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Credito Emiliano Holding SpA Gestore egato: Euromobiliare Asset SGR SpA Sede legale gestore egato: Corso Monforte, 34 - I MILANO Nazionalità gestore egato: Italiana Gruppo di appartenenza gestore egato: Credito Emiliano Holding SpA Categoria: Monetari Finalità: Il comparto si propone la finalità di conservare il capitale investito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% BofA Merrill Lynch Italy Government Bill Index in Euro. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Le attività nette Comparto sono investite per almeno i due terzi degli attivi netti, in valori mobiliari, di tipo obbligazionario, in strumenti di mercato monetario, in liquidità costituite in particolare da depositi bancari presso istituti di credito aventi una durata residua inferiore ai 12 mesi ed in parti di OICVM e/o di altri OICR che investano in valori a reddito fisso, come definiti nel capitolo 5 Prospetto la Sicav al punto A. Limiti d investimento. Almeno i due terzi degli attivi netti saranno sempre denominati in Euro. Derivati: Il comparto può investire in strumenti finanziari derivati sia ai fini di copertura dei rischi che di una efficiente gestione portafoglio., Il Sole 24 Ore Documento Informativo Pagina 30 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

31 EUROMOBILIARE INTERNATIONAL FUND - MULTI INCOME F4 - B Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: B Gestore: Credem International (Lux) S.A. Sede legale: 10-12, avenue Pasteur - L-2310 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Credito Emiliano Holding SpA Gestore egato: FIL Pensions Sede legale gestore egato: Oakhill House, 130 Tonbridge Road - Hildenborough, Kent TN11 9DZ Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: FIL Ltd Categoria: Obbligazionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di un graduale accrescimento valore capitale investito. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 2,72%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Paesi OCSE. Politica di investimento: Il Comparto, denominato in Euro, potrà investire fino a concorrenza 60% le proprie attività nette in valori mobiliari, di tipo obbligazionario e/o in strumenti mercato monetario emessi da Società che hanno la loro sede o che esercitano la loro attività principale nei paesi l OCSE,aventi un rating inferiore a investment grade (ovvero emessi da emittenti con rischio di non avere adeguata capacità di assolvere ai propri impegni finanziari).le attività nette non investite come summenzionato potranno essere investite fino al 100%:a. in obbligazioni e in strumenti mercato monetario emessi da Società situate o che esercitano la loro attività principale in paesi l OCSE,aventi un rating uguale o superiore a investment grade (ovvero emessi da emittenti con adeguata capacità di assolvere ai propri impegni finanziari);b. in liquidità costituite da depositi bancari presso istituti di credito aventi una durata residua inferiore a 12 mesi.il Comparto può investire fino ad un massimo 30% le proprie attività nette:a. in obbligazioni convertibili;b. in obbligazioni la categoria 144 A su un mercato regolamentato;c. in obbligazioni e strumenti mercato monetario emessi da emittenti aventi la propria sede, o che esercitano la loro attività principale, in paesi emergenti o da emittenti sovrani di tali paesi. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti finanziari derivati, compresi quelli tipo CDS per la copertura rischio di credito, nonchè ai fini di una efficiente gestione portafoglio., Il Sole 24 Ore EUROMOBILIARE INTERNATIONAL FUND - MULTI INCOME I4 - B Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: B Gestore: Credem International (Lux) S.A. Sede legale: 10-12, avenue Pasteur - L-2310 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Credito Emiliano Holding SpA Gestore egato: Invesco Asset Sede legale gestore egato: 30 Finsbury Square, UK London EC2A 1AG Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Informazione non disponibile Categoria: Flessibili Finalità: La finalità comparto è il graduale accrescimento capitale investito a medio termine. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione Documento Informativo Pagina 31 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

32 stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a N.D.. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Paesi OCSE e fino al massimo 30% Paesi Emergenti. Politica di investimento: Le attività nette Comparto potranno essere investite, fino a concorrenza 70% degli attivi netti Comparto in valori mobiliari di tipo obbligazionario e/o in strumenti di mercato monetario emessi da Stati e/o società che hanno la loro sede o che esercitano la loro attività principale nei paesi l OCSE, aventi un rating inferiore a BBB- (non investment grade). Le attività nette Comparto non investite in valori mobiliari e/o in strumenti mercato monetario tipo non investment grade potranno essere investite, fino a concorrenza 100% degli attivi netti Comparto in valori mobiliari di tipo obbligazionario e/o in strumenti mercato monetario emessi da Stati e/o società situate o che esercitano la loro attività principale in paesi l OCSE, aventi un rating uguale o superiore a BBB- (investment grade) o in liquidità costituite in particolare da depositi bancari presso istituti di credito aventi una durata residua inferiore ai 12 mesi. Fino ad un massimo 30% le attività nette comparto potranno essere investite in valori mobiliari di tipo obbligazionario quali le obbligazioni convertibili. Fino ad un massimo 30% le attività nette comparto potranno essere investite in valori mobiliari di tipo obbligazionario e in strumenti mercato monetario emessi da emittenti che esercitano la loro principale attività o con sede nei Paesi Emergenti, o da emittenti sovrani di tali Paesi (cfr. paragrafo 6. Prospetto, Fattori di rischio, punto 4, Altri fattori di rischio - Mercati Emergenti). Fino ad un massimo 30% le attività nette comparto potranno essere investite in valori mobiliari di tipo obbligazionario la categoria 144 A su un mercato regolamentato. Fino ad un massimo 30% il Comparto può investire in valori mobiliari di tipo azionario e/o in parti di OICVM e/o di altri OICR che investano in azioni. Nelle percentuali sopra citate, il Comparto potrà investire in parti di OICVM e/o di altri OICR che investano in valori a reddito fisso, come definiti nel capitolo 5 Prospetto Completo la Sicav al punto A. Limiti d investimento. Per quanto riguarda gli investimenti in divise diverse dall Euro, la Società ha la facoltà di ricorrere a tecniche di copertura rischio di cambio. Derivati: Per la realizzazione degli obiettivi d investimento descritti in precedenza e nei limiti previsti dal Prospetto la SICAV, il comparto ha la facoltà di ricorrere all uso di prodotti derivati tipo CDS per la copertura rischio di credito nonché all uso di altri prodotti derivati senza avere il solo scopo di copertura., Il Sole 24 Ore EUROMOBILIARE INTERNATIONAL FUND - TR FLEX 5 - B Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: B Gestore: Credem International (Lux) S.A. Sede legale: 10-12, avenue Pasteur - L-2310 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Credito Emiliano Holding SpA Gestore egato: The Putnam Advisory Company L.L.C Sede legale gestore egato: One Post Office Square - Boston, Massachusetts USA Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Putnam s Categoria: Flessibili Finalità: Il comparto si propone la finalità di accrescere il capitale investito. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 7,43%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa. Politica di investimento: Le attività nette Comparto sono investite da 0 fino al 100%, in valori mobiliari, di tipo azionario, in parti di OICVM e/o di altro OICR che investano in azioni. L attivo netto non investito in valori mobiliari di tipo azionario potrà essere investito in valori mobiliari di tipo obbligazionario, comprese le obbligazioni convertibili, gli strumenti di cartolarizzazione quali asset backed securities, mortgage backed securities e inflation linked bonds, in strumenti mercato monetario, nonché, in parti di OICVM e/o di altri OICR che investono in valori mobiliari a reddito fisso. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti finanziari derivati sia ai fini di copertura dei rischi che di una efficiente gestione portafoglio., Il Sole 24 Ore Documento Informativo Pagina 32 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

33 FI ALPHA - DWS CONCEPT DJE ALPHA RENTEN GLOBAL - FC Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: FC Gestore: Deutsche Asset & Wealth GmbH Sede legale: Mainzer Landstr Francoforte, Germania Nazionalità: Tedesca Gruppo di appartenenza: Deutsche Bank AG Gestore egato: Sub-Fund Manager DJE Kapital AG Sede legale gestore egato: Pullacher Straße 24, Pullach, Germania Nazionalità gestore egato: Tedesca Gruppo di appartenenza gestore egato: DJE Kapital AG Categoria: Flessibili moderati CREDEMVITA S.p.A. Finalità: L obiettivo la politica d investimento è il conseguimento di un incremento di valore duraturo. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 5,53%. La volatilità Ex-Ante comparto: 2,20%. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il comparto deve investire almeno il 51% patrimonio comparto in titoli obbligazionari, certificati di godimento equiparabili alle obbligazioni, strumenti mercato monetario, obbligazioni convertibili e prestiti convertibili. Inoltre, fino al 20% patrimonio netto fondo deve essere investito in azioni di emittenti nazionali ed esteri. Fino al 10% patrimonio netto fondo dovrà essere investito in warrant su titoli. Il patrimonio comparto potrà inoltre essere investito in qualsiasi altro valore patrimoniale ammesso. Fino al 10% comparto può essere investito in certificati legati alle commodity, agli indici di commodity, ai metalli preziosi e agli indici di metalli preziosi, nonché in prodotti finanziari e fondi strutturati. Diversamente da quanto stabilito all articolo 4, paragrafo A., lettera j) Prospetto Completo la Sicav, l investimento nei certificati qui riportati è consentito solo nel caso si tratti di certificati 1:1. Gli investimenti nei fondi indicati che non corrispondono ai requisiti la Parte I la Legge 17 dicembre 2010 devono essere inclusi nel limite d investimento di cui all articolo 41, paragrafo 2, lettera a) la Legge 17 dicembre 2010 e possono essere realizzati soltanto qualora sia esclusa la consegna materiale di commodity e metalli preziosi. Fino al 10% comparto può essere investito in fondi di investimento immobiliare aperti regolamentati. Il totale l investimento in fondi immobiliari aperti deve essere compreso nel limite d investimento di cui all articolo 4, paragrafo B., lettera h) nel Regolamento di gestione la Sucav, sezione generale. Obiettivo la politica d investimento è il conseguimento di un adeguato incremento di valore in euro. Il comparto può inoltre possedere consistenza liquida. Gli investimenti in warrant, opzioni e contratti financial futures sono collegati, per via la loro maggiore volatilità rispetto ai titoli loro sottostanti ai quali si riferiscono gli strumenti indicati, a determinati rischi finanziari. Derivati: Il comparto investe inoltre in strumenti finanziari derivati in linea con gli obiettivi di rischio e rendimento. I derivati potranno essere impiegati non solo con finalità di copertura, ma anche far parte la strategia d investimento. FIDELITY ACTIVE STRATEGY - EUROPE FUND - Y Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Y Acc Euro Gestore: FIL Fund Sede legale: Pembroke Hall 42 Crow Lane Pembroke HM19 Bermuda Nazionalità: Bermuda Gruppo di appartenenza: FMR LLC Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari Europa Documento Informativo Pagina 33 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

34 Finalità: Il comparto si propone la finalità di ottenere la crescita capitale investito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI Europe Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa. Politica di investimento: Almeno il 70% è investito in azioni e strumenti correlati con esposizioni a società che hanno la loro sede principale o che svolgono la parte essenziale le loro attività in Europa. Ha la facoltà di investire al di fuori le principali aree geografiche, settori di mercato, industrie o classi di attività comparto. Derivati: Può utilizzare derivati allo scopo di ridurre il rischio o i costi oppure di generare ulteriore capitale o reddito in linea con il profilo di rischio comparto. Può anche fare largo utilizzo di derivati che comprendono strumenti o strategie più complessi al fine di perseguire l obiettivo di investimento, con conseguente effetto leva. In queste situazioni, a causa di tale ulteriore esposizione, la performance può aumentare o diminuire più di quanto sarebbe successo in altre occasioni. FIDELITY FUNDS - EURO SHORT TERM BOND FUND - Y Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Y Acc Euro Gestore: FIL Fund Sede legale: Pembroke Hall 42 Crow Lane Pembroke HM19 Bermuda Nazionalità: Bermuda Gruppo di appartenenza: FMR LLC Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari breve termine Finalità: Il comparto si propone la finalità di fornire un reddito relativamente elevato con possibilità di crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% BofA Merrill Lynch EMU Broad Market Index 1-3 Years. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Investe in via primaria in titoli di debito denominati in Euro, e concentra i suoi investimenti in obbligazioni a tasso fisso di grado europeo con meno di cinque anni di scadenza. La durata media degli investimenti comparto non eccederà i tre anni. Il comparto potrà investire fino al 30% le sue attività in titoli di debito denominati in valute diverse dall Euro. L esposizione in titoli di debito denominati in valute diverse dall Euro potrà essere coperta in Euro (come descritto nel Prospetto Completo la Sicav). Derivati: Può utilizzare derivati allo scopo di ridurre il rischio o i costi oppure di generare ulteriore capitale o reddito in linea con il profilo di rischio comparto. Può anche fare largo utilizzo di derivati che comprendono strumenti o strategie più complessi al fine di perseguire l obiettivo di investimento, con conseguente effetto leva. In queste situazioni, a causa di tale ulteriore esposizione, la performance può aumentare o diminuire più di quanto sarebbe successo in altre occasioni. FINANCIERE DE L ECHIQUIER - ECHIQUIER PATRIMOINE Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Classi di quote: - Gestore: FINANCIERE DE L ECHIQUIER Sede legale: 53, avenue d Iéna Paris Documento Informativo Pagina 34 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

35 Nazionalità: Francese Gruppo di appartenenza: Financiere De L Echiquier SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Bilanciati moderati CREDEMVITA S.p.A. Finalità: Il comparto si propone la finalità di offrire un aumento progressivo e più regolare possibile capitale, mediante esposizione all evoluzione dei mercati obbligazionari e azionari. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% EONIA Capitalisé Jour TR EUR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Paesi OCSE. Politica di investimento: Il fondo investe almeno il 50% suo attivo in titoli obbligazionari o titoli di credito negoziabili esclusivamente la zona OCSE. I titoli obbligazionari saranno di qualità «investment gradeâ» o avranno un rating almeno BBB- assegnato da Standards & Poor s o equivalente. l fondo potrà investire fino a un massimo 50% dei suoi attivi in azioni francesi ed europee di qualsiasi settore di attività, con una possibilità di investire in via accessoria in un paese l OCSE non europeo. La gestione fondo si basa su una gestione discrezionale. Una le sue caratteristiche è il controllo la propria volatilità. Le posizioni assunte dal fondo saranno generalmente accompagnate da stop (ordini limite) allo scopo di ridurre al minimo l impatto le evoluzioni di mercato contrarie alle strategie fondo. Derivati: Il comparto potrà operare sul mercato degli strumenti finanziari a termine al fine di: Ridurre l esposizione portafoglio al mercato azionario, nonché ai rischi di cambio e di tasso. Esporre in via eccezionale il portafoglio ai rischi di cambio, di tasso e azionario. In nessun caso il fondo attuerà strategie di sovraesposizione portafoglio a tali rischi. FIRST EAGLE AMUNDI - INTERNATIONAL FUND - AE Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: AE Eur Gestore: First Eagle LLC Sede legale: 1345 Avenue of the Americas New York, N.Y , Stati Uniti d America Nazionalità: Statunitense Gruppo di appartenenza: First Eagle LLC Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di massimizzare la crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 8,68%. La volatilità Ex-Ante comparto: -1,61 (VaR 95%). Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: La Sicav investe principalmente in azioni e obbligazioni senza alcuna limitazione in termini di capitalizzazione di mercato, diversificazione geografica o anche in termini di parti le attività la Sicav investite in classi o mercati specifici. Per migliorare la performance e ridurre il rischio di portafoglio, la Sicav può investire in fondi aperti, in particolare ETF sull oro, soggetti nel loro paese ad una supervisione considerata dalle Autorità di Vigilanza Lussemburghesi equivalente a quella stabilita dalla Legislazione Comunitaria. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti finanziari derivati a scopo di copertura e di efficiente gestione portafoglio.il Comparto non può procedere a transazioni di concessione di titoli in prestito. Documento Informativo Pagina 35 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

36 FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS - FRANKLIN TEMPLETON GLOBAL FUNDAMENTAL STRATEGIES FUND - I Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I(acc) EUR Gestore: Franklin Mutual Advisers, LLC Sede legale: 101 John F. Kennedy Parkway Short Hills, NJ U.S.A. Nazionalità: Statunitense Gruppo di appartenenza: Franklin Resources Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Bilanciati Finalità: Il comparto si propone come finalità la rivalutazione capitale tramite un approccio diversificato orientato al valore. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 33% JPM GBI Global Traded TR USD Index, 67% MSCI World GR USD Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investe generalmente in azioni di società con qualsiasi capitalizzazione di mercato situate in qualunque parte mondo, compresi i Mercati Emergenti, come pure in titoli di debito a tasso fisso e variabile e obbligazioni emessi da governi, enti parastatali e/o società mondo intero, nonché titoli obbligazioni emesse da enti sovranazionali costituiti o promossi da diversi governi nazionali, quali la Banca Internazionale per la Ricostruzione e lo Sviluppo o la Banca Europea per gli Investimenti. Il Comparto cercherà di investire anche in strumenti finanziari di società oggetto di fusioni, consolidamenti, liquidazioni e riorganizzazioni od oggetto di offerta pubblica di acquisto o di scambio, e potrà partecipare a tali operazioni. Il Comparto potrà anche investire in titoli di debito a basso rating, non-investment grade e in default di differenti emittenti, in titoli a tasso fisso o variabile, sia direttamente che per il tramite di fondi d investimento regolamentati (fatti salvi i limiti indicati infra). Derivati: Il Comparto potrà inoltre impiegare strumenti finanziari derivati a scopo d investimento. Tali strumenti finanziari derivati possono essere negoziati su mercati regolamentati od over-the-counter e possono tra l altro includere swap (ad esempio credit default swap o total return swap), contratti a termine e contratti incrociati a termine, contratti future (compresi quelli su titoli di stato) nonché opzioni. L uso di strumenti finanziari derivati può portare a esposizioni negative in una determinata curva di rendimento/durata, valuta o titolo di credito. FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS - TEMPLETON ASIAN GROWTH FUND - I Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I(acc) EUR Gestore: Templeton Asset Ltd Sede legale: 7 Temasek Boulevard Suntec Tower One Singapore Nazionalità: Repubblica di Singapore Gruppo di appartenenza: Franklin Resources Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari pacifico Documento Informativo Pagina 36 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

37 Finalità: Il comparto si propone come finalità la rivalutazione capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI All Country Asia ex Japan Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Asia. Politica di investimento: Il Comparto applica il tradizionale metodo d investimento Templeton. L approccio alla selezione dei titoli è di tipo bottom up, orientato al valore sul lungo termine, con grande rilievo dato alla diligenza e alla disciplina. Il Comparto persegue tale obiettivo investendo prevalentemente in titoli azionari quotati in Asia. Il Comparto può inoltre investire in titoli azionari quotati in borse valori riconosciute nei mercati finanziari la regione asiatica (a esclusione di Australia, Nuova Zelanda e Giappone). La regione asiatica comprende, tra l altro, i seguenti paesi: Corea, Filippine, Hong Kong, India, Indonesia, Malaysia, Pakistan, Repubblica Popolare Cinese, Singapore, Sri Lanka, Taiwan e Thailandia. In normali condizioni di mercato il Comparto investe prevalentemente in azioni ordinarie. Derivati: Il comparto può investire in strumenti finanziari derivati ai fini di una gestione efficiente portafoglio e/o per coprirsi contro rischi di mercato o di cambio. FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS - TEMPLETON GLOBAL BOND FUND - I H1 Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I(acc) EUR Euro Hedged1 Gestore: Franklin Adviser, INC Sede legale: One Franklin Parkway San Mateo, CA U.S.A. Nazionalità: Statunitense Gruppo di appartenenza: Franklin Resources Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di massimizzare il rendimento totale l investimento, coerentemente con una gestione prudente degli investimenti. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% JPMorgan Global Government Bond Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto persegue tale obiettivo investendo principalmente in un portafoglio di titoli di debito a tasso fisso e variabile (inclusi titoli non-investment grade) e titoli obbligazionari emessi da governi o enti parastatali mondo intero. Il Comparto può inoltre investire, nel rispetto le restrizioni agli investimenti, in titoli di debito (inclusi titoli non-investment grade) di emittenti societari. Il Comparto potrà anche acquistare obbligazioni emesse da entità sovranazionali costituite o promosse da vari governi nazionali, come la Banca Internazionale per la Ricostruzione e lo Sviluppo o la Banca Europea degli Investimenti. Derivati: Il Comparto può inoltre investire in strumenti finanziari o prodotti strutturati in cui il titolo sia collegato a, o derivi il suo valore da, un altro titolo ovvero sia collegato ad attività o valute di qualsiasi nazione. Il Comparto può detenere fino al 10% proprio patrimonio netto in titoli in default. L uso di strumenti finanziari derivati può portare a esposizioni negative in una determinata curva di rendimento/durata, valuta o titolo di credito. FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS - TEMPLETON GLOBAL TOTAL RETURN FUND -I Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I(acc) EUR Gestore: Franklin Adviser, INC Documento Informativo Pagina 37 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

38 Sede legale: One Franklin Parkway San Mateo, CA U.S.A. Nazionalità: Statunitense Gruppo di appartenenza: Franklin Resources Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari emerging markets CREDEMVITA S.p.A. Finalità: Il comparto si propone la finalità di massimizzare il rendimento totale l investimento, coerentemente con una gestione prudente portafoglio. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Capital Multiverse Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto persegue tale obiettivo investendo principalmente in un portafoglio di titoli di debito a tasso fisso e variabile e titoli obbligazionari (inclusi titoli investment grade e non-investment grade) emessi da governi, enti parastatali o società mondo intero. Il Comparto potrà anche acquistare obbligazioni emesse da entità sovranazionali costituite o promosse da vari governi nazionali, come la Banca Internazionale per la Ricostruzione e lo Sviluppo o la Banca Europea degli Investimenti. Derivati: Il Comparto potrà impiegare strumenti finanziari derivati a scopo d investimento. Tali strumenti finanziari derivati possono essere negoziati su mercati regolamentati od over-the-counter e possono tra l altro includere swap (ad esempio credit default swap o total return swap), contratti a termine e contratti incrociati a termine, contratti future (compresi quelli su titoli di stato) nonché opzioni. FRANKLIN TEMPLETON INVESTMENT FUNDS - TEMPLETON GLOBAL TOTAL RETURN FUND -I H1 Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I(acc) EUR Euro Hedged1 Gestore: Franklin Adviser, INC Sede legale: One Franklin Parkway San Mateo, CA U.S.A. Nazionalità: Statunitense Gruppo di appartenenza: Franklin Resources Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari emerging markets Finalità: Il comparto si propone la finalità di massimizzare il rendimento totale l investimento, coerentemente con una gestione prudente portafoglio. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Capital Multiverse Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto persegue tale obiettivo investendo principalmente in un portafoglio di titoli di debito a tasso fisso e variabile e titoli obbligazionari (inclusi titoli investment grade e non-investment grade) emessi da governi, enti parastatali o società mondo intero. Il Comparto potrà anche acquistare obbligazioni emesse da entità sovranazionali costituite o promosse da vari governi nazionali, come la Banca Internazionale per la Ricostruzione e lo Sviluppo o la Banca Europea degli Investimenti. Derivati: Il Comparto potrà impiegare strumenti finanziari derivati a scopo d investimento. Tali strumenti finanziari derivati possono essere negoziati su mercati regolamentati od over-the-counter e possono tra l altro includere swap (ad esempio credit default swap o total return swap), contratti a termine e contratti incrociati a termine, contratti future (compresi quelli su titoli di stato) nonché opzioni. Documento Informativo Pagina 38 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

39 HENDERSON HORIZON FUND - EURO CORPORATE BOND FUND - I2 Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I2 Gestore: Henderson Fund (Luxembourg) S.A. Sede legale: 4a rue Henri Schnadt, L-2530 Gasperich,, di. Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Henderson Group PLC Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari corporate Finalità: Il comparto si propone come finalità generare un rendimento totale superiore all Indice di riferimento Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% IBOXX EUR Corp TR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: In circostanze normali, il Fondo investe prevalentemente in un portafoglio diversificato di obbligazioni societarie denominate in euro e in altre obbligazioni di qualsiasi qualità. Il Fondo può inoltre investire in qualsiasi altro tipo di titolo coerente con il suo obiettivo, strumenti mercato monetario e depositi bancari. Nella scelta degli investimenti, il gestore si concentra sull identificazione le prospettive di rischio-rendimento migliori nell universo obbligazionario europeo. Il Fondo fa ampio uso di tecniche d investimento, soprattutto di quelle che comportano il ricorso ai derivati, per ottenere un esposizione agli investimenti sia corta che lunga. Derivati: Il Fondo fa ampio uso di tecniche d investimento, soprattutto di quelle che comportano il ricorso ai derivati, per ottenere un esposizione agli investimenti sia corta che lunga. HENDERSON HORIZON FUND - GLOBAL PROPERTY EQUITY FUND - A2 Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: A2 Gestore: Henderson Fund (Luxembourg) S.A. Sede legale: 4a rue Henri Schnadt, L-2530 Gasperich,, di. Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Henderson Group PLC Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari tematici Finalità: Il comparto si propone come finalità la crescita capitale investito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% FTSE EPRA/NAREIT Developed Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Fondo investe in titoli azionari quotati di società o Real Estate Trust (od organismi equivalenti) quotate o negoziate in un mercato regolamentato, che conseguano la parte più rilevante dei loro ricavi dalla Documento Informativo Pagina 39 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

40 proprietà, dalla gestione e/o dallo sviluppo di immobili in tutto il mondo. Il Fondo può inoltre investire in qualsiasi altro tipo di titolo coerente con il suo obiettivo, in strumenti mercato monetario, in depositi bancari. Nella scelta degli investimenti, il gestore va alla ricerca di titoli che potrebbero verosimilmente registrare un apprezzamento nel lungo periodo, sulla base la convinzione che i valori le proprietà fisiche guidino la performance a lungo termine dei titoli societari immobiliari. Il Fondo può avvalersi di varie tecniche d investimento ai fini di una gestione efficiente portafoglio o per gestire i rischi. Derivati: Il Fondo può avvalersi di varie tecniche d investimento ai fini di una gestione efficiente portafoglio o per gestire i rischi. HSBC GLOBAL INVESTMENT FUNDS - RMB FIXED INCOME - ICHEUR Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: ICH Eur Gestore: HSBC Funds (Luxembourg) S.A. Sede legale: 16 Boulevard d Avranches, L-1160 Luxembourg Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: HSBC Holdings PLC Gestore egato: Adviser: HSBC Global Asset (Hong Kong) Sede legale gestore egato: Level 22, HSBC Main Building, Queen s Road Central, Hong Kong Nazionalità gestore egato: Hong Kong Gruppo di appartenenza gestore egato: HSBC Holdings PLC Categoria: Obbligazionari breve termine emerging markets Finalità: Il comparto si propone la finalità di offrire una crescita l investimento e relativo reddito nel tempo. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Offshore Renminbi Overnight Deposit Rate Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Cina. Politica di investimento: Il fondo deterrà prevalentemente una combinazione di obbligazioni di qualità elevata ed altre di qualità inferiore, così come obbligazioni prive di rating che offrono esposizione al renminbi cinese («RMB»). Poiché il mercato RMB è nuovo e in via di sviluppo, il fondo potrà talvolta detenere un livello elevato di liquidità, depositi e altri investimenti a breve termine. Le obbligazioni detenute potrebbero non essere denominate in RMB; per acquisire esposizione al RMB saranno invece utilizzati i derivati. Il fondo potrà usare derivati per migliorare i rendimenti, acquisire esposizione a valute, ridurre le imposte almomentol investimento e facilitare il raggiungimento proprio obiettivo. Derivati: Il fondo potrà usare derivati per migliorare i rendimenti, acquisire esposizione a valute, ridurre le imposte al momento l investimento e facilitare il raggiungimento proprio obiettivo. IGNIS GLOBAL FUNDS SICAV - ABSOLUTE RETURN GOVERNMENT BOND FUND - I EURO HEDGED Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Euro Hedged Cap Gestore: Ignis Services Sede legale: Luxembourg Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Ignis Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Documento Informativo Pagina 40 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

41 Categoria: Absolute return Finalità: Il Comparto ha la finalità di generare rendimenti totali positivi indipendenti dalle condizioni di mercato azionario e obbligazionario. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a VaR(99%) daily intorno al 0,6%. VaR(99%) su 20gg circa 3%. Livelli di Standard Deviation tr Aree geografiche/mercati di riferimento: USA, UK, Germania, Giappone, Canada, Australia ed Eurozona. Politica di investimento: La strategia è creata per generare rendimenti positivi maggiori rispetto a quelli ottenibili da depositi monetari, su una base di 12 mesi rolling ed è gestita per mantenere bassi livelli di rischio: il target di volatilità è una standard deviation tra il 4 e il 6 %. Lo scopo è raggiungere l obiettivo attraverso una gestione attiva dei tassi di interesse e le posizioni sulle valute. Tipicamente ciò include posizioni direzionali sui tassi, posizioni di relative value tra diversi tassi forward e posizioni valutarie. In sostanza le posizioni assunte esprimono la view dei gestori sui tassi di interesse e sulle valute. Quando queste sono corrette e il mercato si muove nella direzione attesa, si generano sovraperformance.se il mercato si muove nella direzione opposta assisteremmo ad una sottoperformance la strategia. Il team di gestione investe prevalentemente in fixed rates securities emesse da organismi nazionali e sovranazionali, valute e strumenti derivati concentrandosi in particolare sui bond emessi dalle nazioni G10 con una particolare predilezione per i treasuries USA, i gilts UK e i bund tedeschi essendo questi i mercati più liquidi. La strategia investe inoltre nei bond emessi da Giappone, Canada e Australia e nei bond a più elevato rating dei Governi l Eurozona. Il team può investire in strumenti derivati per finalità di gestione e gestione efficiente portafoglio. Questi derivati sono su interest rates, inflazione e valute. Il fondo può prendere posizioni short e in particolare può utilizzare repurchase agreements e reverse repurchase agreements. Inoltre, il fondo può vendere securities ottenute attraverso questi agreement se vi è sufficente copertura in termini di cash o altri strumenti liquidi per permettere alla strategia di raggiungere i suoi obiettivi alla scadenza degli agreements. Un massimo 25% rischio di portafoglio può derivare da esposizioni in valute estere. Il fondo può solo essere esposto al rischio di valuta nei Paesi G10. Derivati: Il fondo utilizza derivati con finalità di investimento e gestione efficiente di portafoglio. Gli strumenti consentiti sono: Interest rate/inflation swaps; Swaptions; FX options e forwards; Exchange traded derivatives; Rep/reverse rep (le posizioni in bond nazionali e sovranazionali); Credit default swaps (solo le nazioni G10). Al fondo non è concesso di detenere posizioni aperte in futures o opzioni/otc swap per le quali il margine rappresenti più 10% NAV. INVESCO BALANCED-RISK ALLOCATION FUND - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Acc Gestore: Invesco S.A. Sede legale: 19, rue de Bitbourg L-1273 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Invesco Ltd Gestore egato: Invesco Advisers Inc. Sede legale gestore egato: 1555 Peachtree Street, N.E. Atlanta, Georgia GA 30309, USA Nazionalità gestore egato: Americana Gruppo di appartenenza gestore egato: Invesco Ltd Categoria: Flessibili Finalità: Il comparto si propone la finalità di offrire un rendimento totale con correlazioni da basse a moderate rispetto ai tradizionali indici dei mercati finanziari. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 7,88%. La volatilità Ex-Ante comparto: 8,00%. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il comparto investe in tre classi di attività: titoli di debito, azioni e materie prime. Si prevede che il rischio complessivo Comparto corrisponderà a quello di un portafoglio bilanciato di titoli azionari e di debito. Al fine di conseguire il proprio obiettivo d investimento, il Comparto si avvale di due principali strategie: la prima persegue l equilibrio contributo al rischio di ciascuna le tre classi di attività, allo scopo di ridurre la probabilità, l ampiezza e la Documento Informativo Pagina 41 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

42 duration di eventuali minusvalenze; la seconda si prefigge di spostare tatticamente l allocazione tra le varie attività allo scopo di migliorare i rendimenti attesi. Il Comparto intende investire direttamente in liquidità e suoi equivalenti, strumenti mercato monetario, azioni, strumenti legati ad azioni e titoli di debito (inclusi titoli a tasso variabile). Il Comparto investe inoltre in strumenti finanziari derivati (ivi inclusi, a titolo esemplificativo, future e total return swap) per conseguire un ulteriore esposizione lunga a titoli di debito, azioni e materie prime in tutto il mondo. Il Comparto intende acquisire esposizione ai mercati le materie prime utilizzando materie prime negoziate in borsa, fondi negoziati in borsa e derivati su indici di materie prime. Il Comparto può inoltre ricorrere a strumenti finanziari derivati, compresi future su valute e contratti di cambio a termine, ai fini di una gestione efficiente di portafoglio e di copertura. Gli strumenti finanziari derivati non possono essere utilizzati per creare posizioni net short in alcuna classe di attività. Derivati: Il Comparto farà un uso intenso di strumenti finanziari derivati per finalità d investimento. INVESCO EURO CORPORATE BOND FUND - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Acc Gestore: Invesco S.A. Sede legale: 19, rue de Bitbourg L-1273 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Invesco Ltd Gestore egato: Invesco Asset Sede legale gestore egato: 30 Finsbury Square, Londra EC2A 1AG, Regno Unito Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Invesco Ltd. Categoria: Obbligazionari corporate Finalità: Il comparto si propone come finalità generare reddito e ottenere un incremento capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Morningstar GIF OS Eur Corporate Bond. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Il Comparto investirà almeno due terzi le sue attività totali (senza tener conto le attività liquide accessorie) in titoli o strumenti di debito denominati in euro di emittenti societari. Il Comparto investirà principalmente in obbligazioni a tasso fisso e variabile investment grade (almeno Baa secondo Moody s) e in altri titoli di debito che, ad opinione Consulente per gli investimenti, abbiano un analoga qualità credito, emessi da società di tutto il mondo oppure emessi o garantiti da un governo, da un agenzia governativa o da un organizzazione sovranazionale o pubblica internazionale di tutto il mondo. Il Comparto può investire in titoli non investment grade che in genere non supereranno il 30% suo patrimonio netto. Derivati: Il Fondo può utilizzare strumenti finanziari derivati (strumenti complessi) allo scopo di ridurre il rischio complessivo o i costi dei suoi investimenti, ma non è garantito che riesca a realizzare tali riduzioni. INVESCO PAN EUROPEAN STRUCTERED EQUITY FUND - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Acc Gestore: Invesco S.A. Sede legale: 19, rue de Bitbourg L-1273 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Invesco Ltd Gestore egato: Invesco Asset Deutschland GmbH Documento Informativo Pagina 42 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

43 Sede legale gestore egato: An der Welle 5, D Francoforte sul Meno Nazionalità gestore egato: Tedesca Gruppo di appartenenza gestore egato: Invesco Ltd. Categoria: Azionari Europa CREDEMVITA S.p.A. Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire l apprezzamento capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI European Monetary Union Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa. Politica di investimento: Il Comparto mira a offrire la crescita capitale nel lungo termine investendo in un portafoglio di azioni o strumenti legati ad azioni di società europee ponendo l accento sulle grandi imprese. Almeno il 70% le attività totali Comparto (senza tenere conto le attività liquide accessorie) sarà investito in azioni o strumenti legati ad azioni di società con sede legale in un paese europeo o che, pur avendo sede legale al di fuori l Europa, svolgano le loro attività commerciali prevalentemente in Europa, oppure in società holding, le cui partecipazioni siano investite prevalentemente in società con sede legale in un paese europeo. Non vi è una distribuzione geografica predeterminata e verrà adottata una politica flessibile di ponderazione, guidata prevalentemente da considerazioni sulle singole imprese oltre che da considerazioni economiche o commerciali generali. Derivati: Il Comparto può utilizzare strumenti derivati, nel tentativo di ridurre il rischio complessivo degli investimenti. ISHARES ITALY GOVERNMENT BOND UCITS ETF Codice ISIN: IE00B7LW6Y90 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: - Gestore: ishares II Public Company Sede legale: International financial Services Centre, Dublino 1 Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: BlackRock Inc Gestore egato: BlackRock Asset Ireland Sede legale gestore egato: JPMorgan House, International Financial Services Centre, Dublino 1, Irlanda Nazionalità gestore egato: Irlandese Gruppo di appartenenza gestore egato: BlackRock Inc Categoria: Obbligazionari Italia Finalità: Il comparto si propone la finalità di generare un rendimento mediante una combinazione di crescita capitale e reddito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Capital Italy Treasury Bond Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Italia. Politica di investimento: Il Fondo punta a conseguire un rendimento sull investimento mediante una combinazione di crescita capitale e reddito sulle attività Fondo, che rispecchi il rendimento l indice Barclays Capital Italy Treasury Bond preso come indice di riferimento Fondo (Indice). Il Fondo punta a investire per quanto possibile e attuabile nei titoli a reddito fisso (quali obbligazioni) che costituiscono l Indice e soddisfano i requisiti di rating creditizio. Se il rating creditizio dei titoli a reddito fisso venisse declassato, il Fondo potrà continuare a detenere i titoli in questione fino a quando non faranno più parte l Indice e sarà possibile venderli. L Indice misura i risultati di obbligazioni denominate in euro (o nella rispettiva valuta locale l Italia) emesse dal governo italiano. Le obbligazioni avranno un rating creditizio pari a quello l Italia. Corrisponderanno un reddito a tasso fisso e avranno una durata residua di almeno un anno (ossia il periodo intercorrente fino alla data di rimborso). Il Fondo utilizza le tecniche di ottimizzazione per conseguire un rendimento simile all Indice. Tali tecniche possono includere la selezione strategica di alcuni titoli che costituiscono l Indice o altri titoli a reddito fisso che forniscono risultati simili ad alcuni titoli costituenti. Derivati: Le tecniche di ottimizzazione utilizzate dal comparto possono altresì comprendere l uso di strumenti finanziari derivati (ossia investimenti i cui prezzi si basano su una o più attività sottostanti). Si possono utilizzare strumenti finanziari derivati a fini di investimento diretto. Si prevede un uso limitato di strumenti finanziari derivati. Documento Informativo Pagina 43 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

44 ISHARES MSCI EM LATIN AMERICA UCITS ETF - (INC) Codice ISIN: IE00B27YCK28 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: (Inc) Gestore: ishares II Public Company Sede legale: International financial Services Centre, Dublino 1 Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: BlackRock Inc Gestore egato: BlackRock Asset Ireland Sede legale gestore egato: JPMorgan House, International Financial Services Centre, Dublino 1, Irlanda Nazionalità gestore egato: Irlandese Gruppo di appartenenza gestore egato: BlackRock Inc Categoria: Azionari paesi emergenti Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire un rendimento sull investimento mediante una combinazione di crescita capitale e reddito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI EM Latin America 10/40 Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: America Latina. Politica di investimento: Il Fondo punta ad investire per quanto possibile e fattibile nei titoli azionari che compongono l indice di riferimento che misura la performance di società quotate dei mercati emergenti l America Latina (attualmente Brasile, Cile, Colombia, Messico, Perù) con una capitalizzazione di mercato compresa nell 85% superiore dei mercati azionari l America Latina, salvo il requisito di dimensioni minime globale l MSCI. Derivati: Il Fondo utilizza le tecniche di ottimizzazione per ottenere un rendimento simile all indice di riferimento. Tali tecniche possono includere la selezione strategica di alcuni titoli che compongono l indice di riferimento e anche l uso di strumenti finanziari derivati (SFD) (ossia investimenti i cui prezzi si basano su una o più attività sottostanti). Si possono utilizzare SFD a fini di investimento diretto. Si prevede un uso di SFD limitato. ISHARES MSCI EMERGING MARKETS UCITS ETF - (ACC) Codice ISIN: IE00B4L5YC18 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: (Acc) Gestore: ishares II Public Company Sede legale: International financial Services Centre, Dublino 1 Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: BlackRock Inc Gestore egato: BlackRock Asset Ireland Sede legale gestore egato: JPMorgan House, International Financial Services Centre, Dublino 1, Irlanda Nazionalità gestore egato: Irlandese Gruppo di appartenenza gestore egato: BlackRock Inc Categoria: Azionari paesi emergenti Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire un rendimento sull investimento mediante una combinazione di crescita capitale e reddito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI Emerging Markets Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Far East Asiatico. Politica di investimento: Il Fondo punta ad investire per quanto possibile e fattibile nei titoli azionari che compongono l indice di riferimento. L indice di riferimento misura la performance dei settori a grande e media capitalizzazione (ossia le Documento Informativo Pagina 44 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

45 società a grande e media capitalizzazione di mercato) dei mercati azionari dei paesi emergenti. Attualmente comprende circa 21 mercati emergenti, tra cui Brasile, Cile, Cina, Colombia, Repubblica Ceca, Egitto, Ungheria, India, Indonesia, Corea, Malesia, Messico, Marocco, Perù, Filippine, Polonia, Russia, Sudafrica, Taiwan, Thailandia e Turchia. Derivati: Il Fondo utilizza le tecniche di ottimizzazione per ottenere un rendimento simile all indice di riferimento. Tali tecniche possono includere la selezione strategica di alcuni titoli che compongono l indice di riferimento e anche l uso di strumenti finanziari derivati (SFD) (ossia investimenti i cui prezzi si basano su una o più attività sottostanti). Si possono utilizzare SFD a fini di investimento diretto. Si prevede un uso di SFD limitato. Al fine di ottenere esposizione ad alcuni titoli sui mercati emergenti che costituiscono l indice di riferimento, il Fondo può investire in American Depositary Receipts(ADR) e/o Global Depositary Receipts (GDR). ADR e GDR sono strumenti emessi da istituti finanziari che offrono esposizione a titoli azionari sottostanti. ISHARES S&P 500 UCITS ETF - (ACC) Codice ISIN: IE00B4L5ZD99 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: (Acc) Gestore: ishares II Public Company Sede legale: International financial Services Centre, Dublino 1 Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: BlackRock Inc Gestore egato: BlackRock Asset Ireland Sede legale gestore egato: JPMorgan House, International Financial Services Centre, Dublino 1, Irlanda Nazionalità gestore egato: Irlandese Gruppo di appartenenza gestore egato: BlackRock Inc Categoria: Azionari USA Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire un rendimento sull investimento mediante una combinazione di crescita capitale e reddito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% S&P 500 Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: USA. Politica di investimento: Il Fondo punta ad investire per quanto possibile e fattibile nei titoli azionari che compongono l indice di riferimento. L indice di riferimento misura la performance di società a grande capitalizzazione di mercato quotate negli Stati Uniti sul mercato azionario. La capitalizzazione di mercato è determinata dal prezzo titolo azionario di una società, moltiplicato per il numero di titoli azionari emessi. Poiché l indice di riferimento include una quota significativa valore complessivo mercato statunitense, esso è rappresentativo mercato nel suo complesso. Le società presenti nell indice di riferimento sono considerate società leader di industrie leader. Derivati: Il gestore degli investimenti potrà usare degli strumenti finanziari derivati (SFD) (ossia investimenti i cui prezzi si basano su una o più attività sottostanti) per contribuire al raggiungimento l obiettivo di investimento Fondo. Si prevede un uso di SFD limitato. JANUS CAPITAL FUNDS PLC - JANUS BALANCED FUND - I Codice ISIN: IE00B2B36V48 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Euro Acc Gestore: Janus Capital LLC Sede legale: 151 Detroit Street Denver, Colorado Stati Uniti Nazionalità: Americana Gruppo di appartenenza: Janus Capital Group Inc Gestore egato: - Documento Informativo Pagina 45 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

46 Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Flessibili Finalità: Il comparto si propone come finalità la crescita l investimento nel tempo, coerentemente con la conservazione (mantenimento) capitale bilanciata dal reddito. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 5,16%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: USA. Politica di investimento: Il Comparto investe prevalentemente in titolari azionari di società e obbligazionari (emessi da un governo o da una società, che possono essere acquistati e venduti e che concedono il diritto a ricevere un reddito). Il Comparto investe il 35-65% suo valore principalmente in azioni di società statunitensi e il restante 35-65% principalmente in titoli di debito di emittenti statunitensi (società aventi sede o operanti negli Stati Uniti o che traggono una parte significativa dei loro ricavi o profitti da quest area). Il Comparto potrà inoltre investire fino al 25% suo valore in emissioni non statunitensi. Derivati: Il Comparto potrà ricorrere a derivati (strumenti finanziari complessi) allo scopo di ridurre il rischio o il costo nel portafoglio. È inoltre previsto il ricorso ai derivati, in misura minore, per generare rendimenti o ricavi ulteriori per il Comparto. JANUS CAPITAL FUNDS PLC - JANUS FLEXIBLE INCOME FUND - I Codice ISIN: IE Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Euro Acc Gestore: Janus Capital LLC Sede legale: 151 Detroit Street Denver, Colorado Stati Uniti Nazionalità: Americana Gruppo di appartenenza: Janus Capital Group Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari America Finalità: Il comparto si propone come finalità un rendimento totale (crescita di capitale e reddito) nel tempo, con la conservazione (mantenimento) capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays U.S. Aggregate Bond TR Value Unhedged Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: USA. Politica di investimento: Il Comparto investe prevalentemente in una molteplicità di titoli che generano reddito. Almeno due terzi patrimonio Comparto è investito in titoli statunitensi. Il Comparto potrà investire in tutti i tipi di titoli di debito (emessi da governi o società, che possono essere acquistati e venduti e che concedono il diritto a ricevere un reddito). In talune circostanze, il Comparto potrà investire in tipi di titoli azionari (azioni di società). Gli investimenti possono inoltre essere detenuti in titoli garantiti da attivi o ipoteche (garantiti da prestiti, locazioni e altri attivi). Derivati: Il Comparto potrà ricorrere a derivati (strumenti finanziari complessi) allo scopo di ridurre il rischio o il costo nel portafoglio. È inoltre previsto il ricorso ai derivati, in misura minore, per generare rendimenti o ricavi ulteriori per il Comparto. JPMORGAN FUNDS - GLOBAL CORPORATE BOND FUND - C EURO HEDGED Codice ISIN: LU Documento Informativo Pagina 46 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

47 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C (acc) - EUR (hedged) Gestore: JPMorgan Asset (Europe) S.à r.l. Sede legale: European Bank and Business Centre 6 route de Trèves L-2633 Senningerberg di Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: JPMorgan Chase & Co Gestore egato: JPMorgan Asset UK, J. P. Morgan Inc. Sede legale gestore egato: Finsbury Dials, 20 Finsbury Street, Londra, EC2Y 9AQ, Regno Unito Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: JPMorgan Chase & Co Categoria: Obbligazionari corporate Finalità: Il Comparto mira a conseguire un rendimento superiore a quello dei mercati globali le obbligazioni societarie investendo principalmente in titoli di debito societari globali con rating investment grade e utilizzando strumenti finanziari derivati ove appropriato. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Global Aggregate Corporate Index (Total Return Gross) Hedged to EUR. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Almeno il 67% degli attivi Comparto (ad esclusione la liquidità e di strumenti equivalenti) sarà investito, direttamente o tramite strumenti finanziari derivati, in titoli di debito societari con rating investment grade. Gli emittenti di tali titoli possono avere sede in qualsiasi paese, ivi compresi i Mercati Emergenti. Il Comparto può inoltre investire in titoli di debito internazionali emessi da governi, ad eccezione di organismi sovranazionali, amministrazioni locali e agenzie pubbliche. Il Comparto può investire in misura limitata in titoli di debito con rating inferiore a investment grade o sprovvisti di rating. Il Comparto può investire in strumenti finanziari derivati al fine di conseguire il proprio obiettivo d investimento. Tali strumenti finanziari derivati potranno essere utilizzati anche con finalità di copertura. Tali strumenti possono includere, a mero titolo esemplificativo, futures, opzioni, contratti a termine su strumenti finanziari e opzioni su tali contratti, strumenti credit linked, swap stipulati mediante contratti privati nonché altri derivati di credito, sul reddito fisso e su valute. In via accessoria possono essere detenuti strumenti a breve termine mercato monetario, depositi presso istituti di credito e quote di OICVM ed altri OICR che investono nel mercato monetario. Il Comparto può investire in attività denominate in qualsiasi valuta. Tuttavia, una quota significativa le attività Comparto sarà denominata in USD o coperta nei confronti l USD. Tutti i suddetti investimenti saranno effettuati nel rispetto dei limiti indicati nella "Appendice II Limiti e Poteri di Investimento" Prospetto Completo la Sicav. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti finanziari derivati al fine di conseguire il proprio obiettivo d investimento. Tali strumenti finanziari derivati potranno essere utilizzati anche con finalità di copertura. Tali strumenti possono includere, a mero titolo esemplificativo, futures, opzioni, contratti a termine su strumenti finanziari e opzioni su tali contratti, strumenti credit linked, swap stipulati mediante contratti privati nonché altri derivati di credito, sul reddito fisso e su valute. JPMORGAN FUNDS - GLOBAL FOCUS FUND - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C (acc) - EUR Gestore: JPMorgan Asset (Europe) S.à r.l. Sede legale: European Bank and Business Centre 6 route de Trèves L-2633 Senningerberg di Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: JPMorgan Chase & Co Gestore egato: JPMorgan Asset UK Sede legale gestore egato: Finsbury Dials, 20 Finsbury Street, Londra, EC2Y 9AQ, Regno Unito Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: JPMorgan Chase & Co Categoria: Azionari globali Documento Informativo Pagina 47 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

48 Finalità: Il Comparto mira a offrire un elevata crescita capitale nel lungo periodo investendo prevalentemente in un portafoglio gestito con un approccio aggressivo composto da società di piccole, medie e grandi dimensioni a livello globale, che a giudizio Gestore degli investimenti presentano valutazioni interessanti e hanno un notevole potenziale di crescita dei profitti o di ripresa degli utili. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI World Index (Total Return Net). Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Almeno il 67% degli attivi Comparto (ad esclusione la liquidità e di strumenti equivalenti) sarà investito in titoli azionari emessi da società a capitalizzazione alta, media e bassa che, a giudizio Gestore degli investimenti, presentano valutazioni interessanti e hanno un notevole potenziale di crescita dei profitti o di ripresa degli utili. Gli emittenti di tali titoli possono avere sede in qualsiasi paese, ivi compresi i Mercati Emergenti. Il Comparto impiega un processo d investimento imperniato sull analisi fondamentale svolta da un team di analisti, specialisti di un dato settore, sulle società e sulle loro prospettive di generazione di utili e di flussi di cassa. In via accessoria possono essere detenuti titoli di debito, liquidità e strumenti equivalenti. Il Comparto può altresì investire in OICVM e altri OICR. Il Comparto può investire in attività denominate in qualsiasi valuta e l esposizione valutaria Comparto può essere coperta o essere gestita con riferimento al suo benchmark. Il Comparto può utilizzare strumenti finanziari derivati a fini di copertura e di efficiente gestione portafoglio. Tutti i suddetti investimenti saranno effettuati nel rispetto dei limiti indicati nella "Appendice II Limiti e Poteri di Investimento" Prospetto Completo la Sicav. Derivati: Il Comparto può utilizzare strumenti finanziari derivati a fini di copertura e di efficiente gestione portafoglio. JPMORGAN FUNDS - GLOBAL STRATEGIC BOND FUND - C EURO HEDGED Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C (acc) - EUR (hedged) Gestore: JPMorgan Asset (Europe) S.à r.l. Sede legale: European Bank and Business Centre 6 route de Trèves L-2633 Senningerberg di Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: JPMorgan Chase & Co Gestore egato: JPMorgan Asset UK, J. P. Morgan Inc. Sede legale gestore egato: Finsbury Dials, 20 Finsbury Street, Londra, EC2Y 9AQ, Regno Unito Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: JPMorgan Chase & Co Categoria: Flessibili Finalità: Il Comparto mira a conseguire un rendimento superiore a quello benchmark sfruttando opportunità di investimento, tra l altro, nei mercati valutari e debito, e utilizzando strumenti finanziari derivati ove appropriato. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 3,09%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investirà la maggior parte suo patrimonio in titoli di debito di emittenti dei mercati sviluppati ed emergenti, inclusi, a titolo non esaustivo, titoli di debito di governi e di agenzie governative, di enti statali e provinciali, nonché di organismi sovranazionali, società e banche, e asset-backed securities e mortgage-backed securities. Il Comparto può investire in titoli di debito con rating inferiore a investment grade o sprovvisti di rating. Il Comparto può investire una quota significativa suo patrimonio in mortgage-backed securities e assetbacked securities che dovranno avere, al momento l acquisto, un rating pari almeno a B secondo Standard & Poor s o un rating analogo attribuito da un altra agenzia di rating indipendente. Il Comparto cercherà di generare rendimenti positivi nel medio periodo indipendentemente dalle condizioni di mercato. La ripartizione dei titoli di debito tra paesi, settori e rating può variare in misura significativa. Il Comparto investirà in strumenti finanziari derivati al fine di conseguire il proprio obiettivo d investimento. Tali strumenti potranno essere utilizzati anche con finalità di copertura. Tali strumenti possono includere, a mero titolo esemplificativo, futures, opzioni, contratti per differenza, contratti a termine su strumenti finanziari e opzioni su tali contratti, strumenti credit linked, mortgage TBA, swap nonché altri derivati di credito, sul reddito fisso e su valute. In aggiunta agli investimenti diretti, il Comparto utilizzerà strumenti finanziari derivati. Il Comparto può detenere, mediante strumenti finanziari derivati, fino al 100% degli attivi netti in posizioni corte. In via accessoria possono essere detenuti strumenti a breve termine mercato monetario e depositi presso istituti di credito. Tuttavia, il Comparto opera in chiave Documento Informativo Pagina 48 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

49 opportunistica e potrà investire fino al 100% degli attivi in strumenti mercato monetario a breve termine, depositi presso istituti di credito e titoli di Stato fino a quando non saranno individuate opportunità d investimento idonee. Il Comparto può altresì investire in OICVM e altri OICR. La valuta di riferimento Comparto è l USD, ma le attività possono essere denominate in altre divise. Tuttavia, una quota significativa le attività Comparto sarà denominata in USD o coperta nei confronti l USD. Tutti i suddetti investimenti saranno effettuati nel rispetto dei limiti indicati nella "Appendice II Limiti e Poteri di Investimento" Prospetto Completo la Sicav. Derivati: Il Comparto investirà in strumenti finanziari derivati al fine di conseguire il proprio obiettivo d investimento. Tali strumenti potranno essere utilizzati anche con finalità di copertura. Tali strumenti possono includere, a mero titolo esemplificativo, futures, opzioni, contratti per differenza, contratti a termine su strumenti finanziari e opzioni su tali contratti, strumenti credit linked, mortgage TBA, swap nonché altri derivati di credito, sul reddito fisso e su valute. JPMORGAN FUNDS - HIGHBRIDGE US STEEP FUND - C EURO HEDGED Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C (acc) - EUR (hedged) Gestore: JPMorgan Asset (Europe) S.à r.l. Sede legale: European Bank and Business Centre 6 route de Trèves L-2633 Senningerberg di Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: JPMorgan Chase & Co Gestore egato: Highbridge Capital (New York) Sede legale gestore egato: 9 West 57th Street, New York, NY 10019, Stati Uniti d America Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: JPMorgan Chase & Co Categoria: Azionari USA Finalità: Il Comparto mira a offrire la crescita capitale nel lungo periodo tramite un esposizione prevalente a società statunitensi, utilizzando strumenti finanziari derivati ove appropriato. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% S&P 500 Index (Total Return Net of 30% withholding tax) Hedged to EUR. Aree geografiche/mercati di riferimento: USA e Canada. Politica di investimento: Il Comparto investirà il proprio patrimonio principalmente in titoli azionari, liquidità e strumenti equivalenti, nonché in strumenti a breve scadenza tra cui, a titolo non esaustivo, titoli di Stato, titoli emessi da imprese e depositi a termine. Il Comparto assumerà un esposizione, direttamente o tramite strumenti finanziari derivati, a titoli azionari di società aventi sede o che esercitano la parte preponderante la propria attività economica negli Stati Uniti. L esposizione minima a tali titoli azionari sarà pari al 67% degli attivi Comparto. Il Comparto può anche investire in società canadesi. Il Comparto utilizzerà il processo STEEP (Statistically Enhanced Equity Portfolio), che impiega un approccio puramente quantitativo basato su moli proprietari sviluppati dal Gestore degli investimenti, il quale individua opportunità di negoziazione redditizie, misura e controlla il rischio portafoglio e immette ordini nei mercati elettronici durante l intera giornata di contrattazioni. Il Comparto può investire in strumenti finanziari derivati al fine di conseguire il proprio obiettivo d investimento. Tali strumenti potranno essere utilizzati anche con finalità di copertura. Tali strumenti possono includere, a mero titolo esemplificativo, futures, opzioni, contratti per differenza, contratti a termine su strumenti finanziari e opzioni su tali contratti, swap stipulati mediante contratti privati nonché altri derivati di credito, sul reddito fisso e su valute. Il Comparto può detenere, mediante strumenti finanziari derivati, fino al 10% degli attivi netto in posizioni corte. Il Comparto può investire anche in quote di OICVM e altri OICR, compresi i fondi monetari. La valuta di riferimento Comparto è l USD, ma le attività possono essere denominate in altre divise e l esposizione valutaria può essere coperta. Tutti i suddetti investimenti saranno effettuati nel rispetto dei limiti indicati nella "Appendice II Limiti e Poteri di Investimento" Prospetto Completo la Sicav. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti finanziari derivati al fine di conseguire il proprio obiettivo d investimento. Tali strumenti potranno essere utilizzati anche con finalità di copertura. Tali strumenti possono includere, a mero titolo esemplificativo, futures, opzioni, contratti per differenza, contratti a termine su strumenti finanziari e opzioni su tali contratti, swap stipulati mediante contratti privati nonché altri derivati di credito, sul reddito fisso e su valute. Il Comparto può detenere, mediante strumenti finanziari derivati, fino al 10% degli attivi netto in posizioni corte. Documento Informativo Pagina 49 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

50 JULIUS BAER MULTIBOND - ABSOLUTE RETURN BOND PLUS EUR FUND - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Gestore: Swiss & Global Asset (Luxembourg) S.A. Sede legale: Grand-Rue 25, 1661 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: GAM Holding AG Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Flessibili moderati Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire un rendimento (assoluto) positivo a lungo termine sia nelle fasi di rialzo che in quelle di ribasso dei mercati finanziari Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 1,59%. La volatilità Ex-Ante comparto: VaR max 10%. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investe a livello mondiale in obbligazioni e in strumenti finanziari complessi. Le scadenze, i paesi, le valute e i rating (capacità di rimborso le obbligazioni) vengono gestiti attivamente; investe almeno i 2/3 patrimonio in una gamma ampiamente diversificata di obbligazioni; può investire il patrimonio in diverse valute, le cui fluttuazioni nei confronti la sua valuta di riferimento possono essere sottoposte a copertura Il Comparto investe in obbligazioni a tasso fisso e variabile. Tali titoli sono emessi da società, da governi e da amministrazioni locali (di paesi industrializzati ed emergenti). È possibile investire in obbligazioni con qualsiasi scadenza, valuta e rating (capacità di rimborso debito). Inoltre, può investire in obbligazioni convertibili in azioni. Derivati: Per il conseguimento l obiettivo d investimento si possono utilizzare anche in grande quantità strumenti finanziari derivati e tecniche d investimento e strumenti finanziari particolari. La gamma dei possibili strumenti comprende in particolare opzioni call e put, futures, forwards e swaps (inclusi total return swaps, credit default swaps e credit spread swaps) su valori mobiliari, tassi d interesse, valute nonché su strumenti finanziari, contratti a termine su valute e tassi d interesse e opzioni su swap (swaption) e prodotti strutturati. Gli strumenti derivati possono utilizzati con finalità di copertura, a scopo di investimento, per la gestione efficiente. JULIUS BAER MULTIBOND - TOTAL RETURN BOND FUND - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Gestore: Swiss & Global Asset (Luxembourg) S.A. Sede legale: Grand-Rue 25, 1661 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: GAM Holding AG Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire un rendimento positivo regolare mediante redditi da capitale e i Documento Informativo Pagina 50 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

51 proventi da interessi. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% BofA Merrill Lynch EMU Direct Government Index (1-5 Years). Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investe almeno i 2/3 patrimonio in una gamma ampiamente diversificata di obbligazioni. Il Comparto può investire il patrimonio in diverse valute, le cui fluttuazioni nei confronti la sua valuta di riferimento possono essere sottoposte a copertura Il Comparto investe in obbligazioni a tasso fisso e variabile. Tali titoli sono emessi da società, da governi e da amministrazioni locali (di paesi industrializzati ed emergenti). È possibile investire in obbligazioni con qualsiasi scadenza, valuta e rating (capacità di rimborso debito). Inoltre, il Comparto può investire in obbligazioni convertibili in azioni. Derivati: Per il conseguimento l obiettivo d investimento si possono utilizzare anche in grande quantità strumenti finanziari derivati e tecniche d investimento e strumenti finanziari particolari. La gamma dei possibili strumenti comprende in particolare opzioni call e put su valori mobiliari e strumenti finanziari, contratti a termine su valute e tassi d interesse, swap su tassi d interesse, credit spread swap, credit default swap, total return swap, opzioni su swap (swaption) e prodotti strutturati. Gli strumenti derivati possono utilizzati con finalità di copertura, a scopo di investimento, per la gestione efficiente. JULIUS BAER MULTISTOCK - ABSOLUTE RETURN EUROPE EQUITY FUND - B Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Gestore: Swiss & Global Asset (Luxembourg) S.A. Sede legale: Grand-Rue 25, 1661 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: GAM Holding AG Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Absolute return Finalità: L obiettivo fondo è di ottenere rendimenti assoluti positivi, indipendentemente dal contesto mercato e con una volatilità minima rispetto ai mercati azionari. Il fondo investe (long e short) in azioni liquide e in titoli legati ad azioni di imprese europee. Al fine di garantire la liquidità, il portafoglio fondo comprende investimenti a breve termine e a tasso fisso. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 2,08%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa. Politica di investimento: Il Fondo investe in azioni (direttamente o indirettamente mediante derivati), che possono subire ampie oscillazioni di valore. Il Fondo può investire in derivati, che sono soggetti ai rischi insiti nei mercati o negli strumenti sottostanti nonché al rischio di controparte, e spesso comportano rischi maggiori rispetto agli investimenti diretti. Il Fondo può investire in attività denominate in diverse valute; pertanto è esposto a un rischio di cambio, che può essere oggetto di copertura. Se la valuta in cui è visualizzata la performance precedente è diversa dalla valuta paese di residenza l investitore, la performance indicata può aumentare o diminuire se convertita nella valuta locale l investitore, a causa le fluttuazioni dei tassi di cambio. Il Fondo impiega principalmente una strategia di pair trading (long/short) che in determinate circostanze non è in grado di limitare rischi di eventi quali acquisizioni e ristrutturazioni. Non vi è alcuna garanzia che l obiettivo di investimento Fondo sia raggiunto. Il Fondo ha la facoltà di incrementare la propria esposizione azionaria fino a superare il valore patrimoniale netto. Pertanto, il valore può aumentare o diminuire in misura più significativa in assenza di tale esposizione, il che può provocare fasi di elevata volatilità a breve termine. Derivati: Il Fondo può investire in derivati, che sono soggetti ai rischi insiti nei mercati o negli strumenti sottostanti nonché al rischio di controparte, e spesso comportano rischi maggiori rispetto agli investimenti diretti. Il Fondo impiega principalmente una strategia di pair trading (long/short) che in determinate circostanze non è in grado di limitare rischi di eventi quali acquisizioni e ristrutturazioni. Non vi è alcuna garanzia che l obiettivo di investimento Fondo sia raggiunto. Il Fondo ha la facoltà di incrementare la propria esposizione azionaria fino a superare il valore patrimoniale netto. Pertanto, il valore può aumentare o diminuire in misura più significativa in assenza di tale esposizione, il che può Documento Informativo Pagina 51 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

52 provocare fasi di elevata volatilità a breve termine. JULIUS BAER MULTISTOCK - LUXURY BRANDS FUND - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Gestore: Swiss & Global Asset (Luxembourg) S.A. Sede legale: Grand-Rue 25, 1661 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: GAM Holding AG Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari globali Finalità: L obiettivo comparto consiste nel conseguire un incremento capitale a lungo termine. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 8,93%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investe a livello mondiale in azioni di società selezionate con marchi consolidati, che offrono prodotti e servizi nel settore dei beni di lusso. Il Comparto non utilizza alcun indice di riferimento. Inoltre, non è soggetto ad alcuna limitazione nella selezione le società nelle quali intende investire. Il Comparto investe almeno i 2/3 patrimonio in società attive nel settore dei beni di lusso. Derivati: Il comparto non utilizza strumenti derivati. LEGG MASON GLOBAL FUNDS PLC - BRANDYWINE GLOBAL FIXED INCOME FUND - PDAAH Codice ISIN: IE00B23Z9533 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: PDAAH - Premier Class Acc. ( ) (HEDGED) (AH) Gestore: Legg Mason s (Europe) Sede legale: 201 Bishopsgate Londra EC2M 3AB, Regno Unito Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Legg Mason Inc Gestore egato: Brandywine Global, LLC Sede legale gestore egato: 2929 Arch Street Suite 800 Philaphia, Pennsylvania 19104, USA Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Legg Mason Inc Categoria: Obbligazionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire reddito e crescita proprio valore. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Citi WGBI USD Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il fondo investe in obbligazioni emesse da vari governi. Il fondo acquista esclusivamente obbligazioni che hanno un rating elevato al momento l acquisto. Il fondo può investire in obbligazioni emesse in diverse monete. Il fondo può avere un esposizione limitata a paesi dei mercati emergenti. Derivati: Il fondo potrà usare derivati per migliorare i rendimenti, acquisire esposizione a valute, ridurre le imposte al Documento Informativo Pagina 52 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

53 momento l investimento e facilitare il raggiungimento proprio obiettivo. LEGG MASON GLOBAL FUNDS PLC - ROYCE US SMALL CAP EQUITY FUND - PA Codice ISIN: IE00B23Z8T07 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: PA - Premier Class Acc. ( ) Gestore: Legg Mason s (Europe) Sede legale: 201 Bishopsgate Londra EC2M 3AB, Regno Unito Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Legg Mason Inc Gestore egato: Royce & Associates, LLC Sede legale gestore egato: 745 5th Avenue, New York 10151, USA Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Legg Mason Inc Categoria: Azionari USA Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire la crescita proprio valore. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Russell 2000 TR USD Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: USA. Politica di investimento: Il fondo investirà in azioni di società ritenute sottovalutate dai gestori di portafoglio. Il fondo investirà generalmente in titoli azionari. Il fondo investirà in società che a giudizio dei gestori di portafoglio hanno il potenziale per un miglioramento finanziario. Il fondo investirà in azioni di società statunitensi di dimensioni piccole e molto piccole. Derivati: Il fondo potrà usare derivati per migliorare i rendimenti, acquisire esposizione a valute, ridurre le imposte al momento l investimento e facilitare il raggiungimento proprio obiettivo. LEGG MASON GLOBAL FUNDS PLC - WESTERN ASSET EMERGING MARKETS BOND FUND - PAHGD Codice ISIN: IE00B53G6345 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: PAHGD - Premier Class Acc. ( ) (HEDGED) Gestore: Legg Mason s (Europe) Sede legale: 201 Bishopsgate Londra EC2M 3AB, Regno Unito Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Legg Mason Inc Gestore egato: Western Asset Company Sede legale gestore egato: 10 Exchange Square Primrose Street Londra EC2A 2EN, Regno Unito Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Legg Mason Inc Categoria: Obbligazionari emerging markets Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire reddito e crescita proprio valore. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% JPM EMBI Plus TR USD Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Mercati Emergenti. Politica di investimento: Il fondo investe in obbligazioni emesse da governi e società ubicati in paesi dei mercati emergenti. In circostanze normali, almeno il 55% le attività totali fondo sarà investito in titoli emessi in dollari statunitensi, e almeno il 60% le attività totali fondo sarà investito in obbligazioni emesse da governi. Documento Informativo Pagina 53 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

54 Derivati: Il fondo potrà usare derivati per migliorare i rendimenti, acquisire esposizione a valute, ridurre le imposte al momento l investimento e facilitare il raggiungimento proprio obiettivo. LOMBARD ODIER FUNDS - CONVERTIBLE BOND FUND - IA Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: IA Gestore: Lombard Odier Asset (Europe) Sede legale: Queensberry House, 3 Old Burlington Street, London W1S 3AB, United Kingdom Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: LOIM Holding SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di incrementare il capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% UBS Global Convertible Composite Hedged Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Fondo investe principalmente in obbligazioni che possono essere convertite in azioni e in strumenti associati quali warrant e azioni preferenziali convertibili, denominate di diverse monete, così come in obbligazioni convertibili sintetiche (acquisto separato di obbligazioni e opzioni) e strumenti finanziari derivati su obbligazioni convertibili, emesse da società di tutto il mondo attive in tutti i settori. Derivati: Gli strumenti finanziari derivati possono essere utilizzati per una le seguenti strategie: a fini di copertura, per un efficiente gestione portafoglio o nell ambito la strategia d investimento. LOMBARD ODIER FUNDS - GLOBAL BBB-BB FUNDAMENTAL FUND - IA Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: IA Gestore: Lombard Odier Asset (Europe) Sede legale: Queensberry House, 3 Old Burlington Street, London W1S 3AB, United Kingdom Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: LOIM Holding SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari high yield Finalità: Il comparto si propone la finalità di generare un rendimento regolare e una crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Global Corporate BBB/BB Cust Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Fondo investe principalmente in obbligazioni, altri titoli di debito a tasso fisso o variabile e Documento Informativo Pagina 54 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

55 titoli di debito a breve termine di emittenti non governativi denominati in varie monete (tra cui USD, EUR, GBP e JPY) con merito di credito a cavallo tra la fascia medio-alta ("investment grade") e quella di qualità inferiore ("high yield", con rating BBB, BB o equivalente). Derivati: Gli strumenti finanziari derivati possono essere utilizzati per una le seguenti strategie: a fini di copertura, per un efficiente gestione portafoglio o nell ambito la strategia d investimento. LYXOR ETF NEW ENERGY - D Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Classi di quote: D-EUR Gestore: Lyxor International Asset Sede legale: 17, cours Valmy Paris-La Défense - France Nazionalità: Francese Gruppo di appartenenza: Societe Generale SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari tematici Finalità: Il comparto si propone la finalità di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice di riferimento. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% World Alternative Energy CW Net TR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: L obiettivo di gestione è di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice World Alternative Energy CW Net Total Return Index (codice Bloomberg WAEXC), rappresentativo le 20 maggiori società per capitalizzazione di mercato attive nel settore l energia alternativa a livello mondiale, che comprende i settori l energia rinnovabile, l efficienza energetica e i sotto-settori la distribuzione di energia ( Indice benchmark di riferimento ). Il tracking error calcolato su un periodo di 52 settimane verrà mantenuto sotto l 1%, sotto il 5% la volatilità l indice. Il fondo, su base giornaliera, investe o il proprio Patrimonio per circa il 100% in titoli che sono di proprietà l ETF e, quindi, nella piena ed immediata disponibilità lo stesso. L ETF investe inoltre in un derivato (swap) che ha l obiettivo di integrare (positivamente o negativamente) il rendimento dei titoli presenti nel patrimonio l ETF al fine di allinearlo al rendimento l indice benchmark. Ogni giorno l obiettivo è di riportare l esposizione verso il Rischio di Controparte derivato a circa 0%. Derivati: Il fondo può ricorrere a strumenti derivati con finalità d investimento.ogni giorno l esposizione verso la controparte derivato, se positiva per il Lyxor ETF, viene riportata a circa 0% patrimonio mediante il reset lo swap. Al contrario se l esposizione verso la controparte derivato è negativa per il Lyxor ETF, allora non è necessario il reset lo swap in quanto, in tale caso, il Lyxor ETF non è esposto ad alcun rischio di controparte dato che il valore dei titoli nel patrimonio l ETF è maggiore patrimonio l ETF. LYXOR UCITS ETF EURO CASH Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Classi di quote: - Gestore: Lyxor International Asset Sede legale: 17, cours Valmy Paris-La Défense - France Nazionalità: Francese Gruppo di appartenenza: Societe Generale SA Documento Informativo Pagina 55 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

56 Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Monetari Finalità: Il comparto si propone la finalità di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice di riferimento. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% EuroMTS EONIA Investable Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: L obiettivo d investimento è di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice EuroMTS Eonia Investable (codice Bloomberg EMTSDEOI), rappresentativo l andamento di un deposito fruttifero di interessi al tasso overnight offerto dal mercato interbancario. Il tracking errore calcolato su un periodo di 52 settimane verrà mantenuto sotto l 1%, sotto il 5% la volatilità l indice. Il fondo, su base giornaliera, investe o il proprio Patrimonio per circa il 100% in titoli che sono di proprietà l ETF e, quindi, nella piena ed immediata disponibilità lo stesso. L ETF investe inoltre in un derivato (swap) che ha l obiettivo di integrare (positivamente o negativamente) il rendimento dei titoli presenti nel patrimonio l ETF al fine di allinearlo al rendimento l indice benchmark. Ogni giorno l obiettivo è di riportare l esposizione verso il Rischio di Controparte derivato a circa 0%. Derivati: Il fondo può ricorrere a strumenti derivati con finalità d investimento. Ogni giorno l esposizione verso la controparte derivato, se positiva per il Lyxor ETF, viene riportata a circa 0% patrimonio mediante il reset lo swap. Al contrario se l esposizione verso la controparte derivato è negativa per il Lyxor ETF, allora non è necessario il reset lo swap in quanto, in tale caso, il Lyxor ETF non è esposto ad alcun rischio di controparte dato che il valore dei titoli nel patrimonio l ETF è maggiore patrimonio l ETF. LYXOR UCITS ETF EUROMTS HIGHEST RATED MACRO-WEIGHTED GOVT BOND 1-3Y - (DR) Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C-EUR Gestore: Lyxor International Asset Sede legale: 17, cours Valmy Paris-La Défense - France Nazionalità: Francese Gruppo di appartenenza: Societe Generale SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari breve termine Finalità: Il comparto si propone la finalità di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice di riferimento. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% EuroMTS Highest Rated Macro-Weighted Government Bond (1-3 Years) Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: L obiettivo d investimento è di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice EuroMTS Hightest Rated Macro Weighted Governmenent Bond (1-3 yars) (codice Bloomberg EAAAA5), rappresentativo le obbligazioni con rating migliore emesse da governi la zona euro, la cui scadenza rientri nella forchetta 1-3 anni e la cui ponderazione per paese calcolata sia basata su indicatori macroeconomici. Il tracking error calcolato su un periodo di 52 settimane verrà mantenuto sotto l 1%, sotto il 5% la volatilità l indice. Il fondo mira a raggiungere il proprio obiettivo investendo soprattutto nei titoli che compongono l indice di riferimento. Il fondo non ricorre a strumenti finanziaria termine, se non, a titolo accessorio ed entro i limiti stabiliti dal regolamento, a contratti future su indici o su obbligazioni quotati su mercati regolamentati. Inoltre, il fondo non ricorre ad operazioni di acquisizione e di cessione temporanee di titoli. Derivati: Il fondo non ricorre a strumenti finanziaria termine, se non, a titolo accessorio ed entro i limiti stabiliti dal regolamento, a contratti future su indici o su obbligazioni quotati su mercati regolamentati. Documento Informativo Pagina 56 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

57 LYXOR UCITS ETF MSCI ALL COUNTRY WORLD - C Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C-EUR Gestore: Lyxor International Asset Sede legale: 17, cours Valmy Paris-La Défense - France Nazionalità: Francese Gruppo di appartenenza: Societe Generale SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice di riferimento. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI All Countries World NR EUR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: L obiettivo d investimento è di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice MSCI ACWI Net Total Return (codice Bloomberg M1WD), rappresentativo la performance di mercato le grandi e medie capitalizzazioni quotate in 45 paesi industrializzati ed emergenti. Il tracking error calcolato su un periodo di 52 settimane verrà mantenuto sotto l 1%, sotto il 5% la volatilità l indice. Il fondo, su base giornaliera, investe o il proprio Patrimonio per circa il 100% in titoli che sono di proprietà l ETF e, quindi, nella piena ed immediata disponibilità lo stesso. L ETF investe inoltre in un derivato (swap) che ha l obiettivo di integrare (positivamente o negativamente) il rendimento dei titoli presenti nel patrimonio l ETF al fine di allinearlo al rendimento l indice benchmark. Ogni giorno l obiettivo è di riportare l esposizione verso il Rischio di Controparte derivato a circa 0%. Derivati: Il fondo può ricorrere a strumenti derivati con finalità d investimento. Ogni giorno l esposizione verso la controparte derivato, se positiva per il Lyxor ETF, viene riportata a circa 0% patrimonio mediante il reset lo swap. Al contrario se l esposizione verso la controparte derivato è negativa per il Lyxor ETF, allora non è necessario il reset lo swap in quanto, in tale caso, il Lyxor ETF non è esposto ad alcun rischio di controparte dato che il valore dei titoli nel patrimonio l ETF è maggiore patrimonio l ETF. LYXOR UCITS ETF MTS BTP 1-3Y ITALY GOVERNMENT BOND - C Codice ISIN: FR Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C-EUR Gestore: Lyxor International Asset Sede legale: 17, cours Valmy Paris-La Défense - France Nazionalità: Francese Gruppo di appartenenza: Societe Generale SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari breve termine Finalità: Il comparto si propone la finalità di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice di riferimento. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MTS Italy Government Index (1-3yr) Index. Documento Informativo Pagina 57 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

58 Aree geografiche/mercati di riferimento: Italia. Politica di investimento: L obiettivo d investimento è di replicare l andamento al rialzo o al ribasso l indice MTS Italy Government (1-3yr) codice Bloomberg MTSIA5), rappresentativo di obbligazioni con scadenza compresa tra 1 e 3 anni, emesse dallo stato italiano. Il tracking error calcolato su un periodo di 52 settimane verrà mantenuto sotto l 1%, o se maggiore l 1%, sotto il 5% la volatilità l indice. Il fondo, su base giornaliera, investe o il proprio Patrimonio per circa il 100% in titoli che sono di proprietà l ETF e, quindi, nella piena ed immediata disponibilità lo stesso. L ETF investe inoltre in un derivato (swap) che ha l obiettivo di integrare (positivamente o negativamente) il rendimento dei titoli presenti nel patrimonio l ETF al fine di allinearlo al rendimento l indice benchmark. Ogni giorno l obiettivo è di riportare l esposizione verso il Rischio di Controparte derivato a circa 0%. Derivati: Il fondo può ricorrere a strumenti derivati con finalità d investimento. Ogni giorno l esposizione verso la controparte derivato, se positiva per il Lyxor ETF, viene riportata a circa 0% patrimonio mediante il reset lo swap. Al contrario se l esposizione verso la controparte derivato è negativa per il Lyxor ETF, allora non è necessario il reset lo swap in quanto, in tale caso, il Lyxor ETF non è esposto ad alcun rischio di controparte dato che il valore dei titoli nel patrimonio l ETF è maggiore patrimonio l ETF. M&G GLOBAL DIVIDEND FUND - C Codice ISIN: GB00B39R2T55 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Euro C Acc Gestore: M&G Securities Sede legale: Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Prudential PLC Gestore egato: M&G Sede legale gestore egato: Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Prudential PLC Categoria: Azionari globali Finalità: Il comparto si propone come finalità il conseguimento di reddito e crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 13,32%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Almeno il 70% l investimento è effettuato in azioni di società in qualunque parte mondo. Il Fondo può investire in derivati, strumenti finanziari il cui valore è correlato alle possibili oscillazioni future dei prezzi degli attivi sottostanti. Derivati: Il comparto effettua operazioni in strumenti derivati e operazioni a termine, sia in borsa che fuori borsa (overthe-counter, OTC), ai fini conseguimento l obiettivo di investimento, la tutela rischio in termini di gestione di capitale, valuta, duration e credito, nonché di copertura. M&G INVESTMENT FUNDS 1 - GLOBAL BASIC FUND - C Codice ISIN: GB Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Euro C Acc Gestore: M&G Securities Sede legale: Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Prudential PLC Documento Informativo Pagina 58 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

59 Gestore egato: M&G Sede legale gestore egato: Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Prudential PLC Categoria: Azionari globali CREDEMVITA S.p.A. Finalità: Il comparto si propone come finalità la crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 14,86%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Almeno il 70%l investimento è effettuato in società che operano in settori di base in qualsiasi parte mondo nonché in società che forniscono servizi in tali settori. Per settori di base si intendono quei settori che producono beni essenziali per la sussistenza personale, come ad esempio il settore agricolo e manifatturiero. Derivati: Il Fondo potrebbe fare uso di derivati [strumenti finanziari il cui valore è correlato alle possibili oscillazioni future dei prezzi degli attivi sottostanti] al fine di proteggere il valore capitale Fondo e/o di investire in modo efficiente afflussi di cassa nel breve termine. M&G INVESTMENT FUNDS 4 - GLOBAL MACRO BOND FUND - CH Codice ISIN: GB00B78PJD16 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Euro CH Acc Gestore: M&G Securities Sede legale: Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Prudential PLC Gestore egato: M&G Sede legale gestore egato: Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Prudential PLC Categoria: Obbligazionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire reddito e crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 6,26%. La volatilità Ex-Ante comparto: 3,78%. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Almeno il 70% l investimento sarà effettuato in titoli a reddito fisso [investimenti che offrono un determinato livello di reddito o interesse] in qualunque parte mondo. I titoli a reddito fisso in cui sono allocati gli investimenti comprendono, a titolo esemplificativoma non esaustivo, titoli emessi dai governi e titoli emessi da società con tasso variabile legato a un particolare tasso, in modo tale che le rendite aumenteranno o diminuiranno in linea con tale tasso]. Il Fondo può investire oltre il 35% proprio portafoglio nei titoli di Stato di un paese europeo (incluso il Regno Unito) o di Australia, Canada, Giappone, Nuova Zelanda, Svizzera o Stati Uniti, ovvero in un numero limitato di organizzazioni pubbliche internazionali. Derivati: Il Fondo potrebbe fare uso di derivati allo scopo di conseguire il proprio obiettivo nonché di proteggere il valore capitale dal rischio. Prevediamo che l uso di derivati non comporterà significative variazioni profilo di rischio Fondo o un aumento le oscillazioni dei prezzi rispetto a fondi equivalenti che non possono investire in derivati. Il Fondo potrebbe acquisire, tramite l uso di derivati, posizioni corte che non sono garantite da risorse equivalenti. Le posizioni corte riflettono la visione l investimento secondo la quale il prezzo degli attivi sottostanti subirà una potenziale svalutazione. Di conseguenza, qualora tale visione non dovesse risultare corretta e gli attivi aumentassero di valore, la posizione corta potrebbe implicare un rischio maggiore a causa la possibilità teorica di un aumento illimitato suo valore. Alcune operazioni su derivati potrebbero essere effettuate direttamente con persone o enti rispondenti ai requisiti richiesti (una controparte ). Vi è il rischio che la controparte possa non adempiere ai propri obblighi o divenga insolvente. Ciò potrebbe comportare una perdita per il Fondo. Documento Informativo Pagina 59 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

60 M&G OPTIMAL INCOME FUND - CH Codice ISIN: GB00B1VMD022 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Euro CH Acc Gestore: M&G Securities Sede legale: Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Prudential PLC Gestore egato: M&G Sede legale gestore egato: Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Prudential PLC Categoria: Bilanciati moderati Finalità: Il comparto si propone come finalità il conseguimento di reddito e crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 5,35%. La volatilità Ex-Ante comparto: 1,64%. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Almeno il 50% l investimento sarà effettuato in titoli a reddito fisso, investimenti che offrono un determinato livello di reddito o interesse] emessi da società. Il Fondo può anche investire, pur senza esservi limitato, in: altri fondi, azioni societarie, liquidità derivati (che possono essere utilizzati a fini di copertura). Il Fondo può investire oltre il 35% proprio portafoglio nei titoli di Stato di un paese europeo (incluso il Regno Unito) o di Australia, Canada, Giappone, Nuova Zelanda, Svizzera o Stati Uniti, ovvero in un numero limitato di organizzazioni pubbliche internazionali. Derivati: Il Fondo potrebbe fare uso di derivati allo scopo di conseguire il proprio obiettivo, nonché di proteggere il valore capitale dal rischio. Il Fondo può ricorrere all uso di derivati anche allo scopo di generare esposizione a investimenti eccedenti il suo valore patrimoniale netto. Ciò esporrà il Fondo a un livello di rischio più elevato e potrebbe comportare per il vostro investimento oscillazioni dei prezzi più ampie rispetto alla media. Il Fondo potrebbe acquisire, tramite l uso di derivati, posizioni corte che non sono garantite da risorse equivalenti. Le posizioni corte riflettono la visione l investimento secondo la quale il prezzo degli attivi sottostanti subirà una potenziale svalutazione. Di conseguenza, qualora tale visione non dovesse risultare corretta e gli attivi aumentassero di valore, la posizione corta potrebbe implicare un rischio maggiore a causa la possibilità teorica di un aumento illimitato suo valore. Alcune operazioni su derivati potrebbero essere effettuate direttamente con persone o enti rispondenti ai requisiti richiesti (una controparte ). Vi è il rischio che la controparte possa non adempiere ai propri obblighi o divenga insolvente. Ciò potrebbe comportare una perdita per il Fondo. MORGAN STANLEY INVESTMENT FUNDS - DIVERSIFIED ALPHA PLUS FUND - Z Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Z EUR Gestore: Morgan Stanley Sede legale: 25, Cabot Square, Canary Wharf, Londra E14 4QA, Regno Unito Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Morgan Stanley Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Bilanciati Documento Informativo Pagina 60 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

61 Finalità: Il Comparto mira a conseguire un rendimento assoluto, gestendo attivamente, al contempo il rischio totale di portafoglio. Il Consulente agli investimenti cerca di gestire il rischio di ribasso e si prefigge un livello di volatilità inferiore a quello di mercato. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a N.D.. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il team adotta un approccio d investimento top-down incentrato sulla selezione di classi d attivo, settori, regioni e paesi. Le decisioni di asset allocation vengono prese nella totale assenza di limiti specifici in termini di aree geografiche, settori, rating reditizi, scadenze, denominazioni valutarie o capitalizzazioni di mercato. L asset allocation Comparto viene ottenuta investendo in azioni, obbligazioni, valute e materie prime a livello globale, nonché panieri di titoli, Etf ( Exchange Traded Fund ), obbligazioni di cassa e strumenti derivati. Derivati: Il Comparto può usare investire in strumenti derivati a fini di copertura, come efficiente gestione portafolgio o come parte la strategia di investimento., Il Sole 24 Ore MORGAN STANLEY INVESTMENT FUNDS - US ADVANTAGE FUND - ZH Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: ZH Gestore: Morgan Stanley Sede legale: 25, Cabot Square, Canary Wharf, Londra E14 4QA, Regno Unito Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Morgan Stanley Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari USA Finalità: Il comparto si propone come finalità l aumento a lungo termine valore capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% S&P 500 Total Return EUR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: USA. Politica di investimento: Il Comparto investe principalmente in titoli azionari di società che hanno sede o che esercitano la maggior parte la propria attività economica negli Stati Uniti. Il Comparto investirà in un portafoglio ristretto di titoli di società il cui successo, ad avviso la Società, è basato su beni immateriali (come, a titolo esemplificativo e non esaustivo, marchi, diritti di proprietà intellettuale o metodi di distribuzione) atti a sostenere forti reti di attività in franchising. Il Comparto può altresì investire, in via accessoria, in titoli azionari di società aventi sede o che esercitano la maggior parte la propria attività economica al di fuori degli Stati Uniti nonché in azioni privilegiate, titoli di debito convertibili in azioni ordinarie, warrants su titoli e altri titoli connessi ad azioni. Derivati: Il Comparto può usare investire in strumenti derivati a fini di copertura, come efficiente gestione portafolgio o come parte la strategia di investimento., Il Sole 24 Ore MUZINICH SHORTDURATIONHIGHYIELD FUND - A EURO HEDGED Codice ISIN: IE00B5BHGW80 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Hedged Euro Accumulation A Units Gestore: Muzinich & Co. (Ireland) Sede legale: 32 Sir John Rogerson s Quay Dublin 2 Ireland Nazionalità: Irlandese Documento Informativo Pagina 61 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

62 Gruppo di appartenenza: Muzinich & Co Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari breve termine high yield Finalità: Il comparto si propone la finalità di ottenere un interessante reddito sui titoli ad alto rendimento a fronte di un rischio di tasso d interesse modesto. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 1,84%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Nord America. Politica di investimento: La strategia ShortDurationHighYield di Muzinich si concentra sui titoli di debito (obbligazioni) ad alto rendimento con breve duration e yield-to-call, denominati in dollari statunitensi ed emessi principalmente da società nordamericane e che abbiano generalmente un merito di credito di B. Il portafoglio è diversificato in modo prudenziale tra più di 100 emittenti e 20 settori, con una duration-toworst inferiore alla media mercato e minore di due anni al momento l acquisto. La duration-to-worst, espressa in anni, rappresenta l entità approssimativa l aumento o calo prezzo di un obbligazione a seguito di una variazione l 1% dei tassi d interesse, nell ipotesi che la società emittente ripaghi l obbligazione a una data per lei più favorevole. Tale data può essere anteriore alla scadenza ufficiale l obbligazione. Derivati: Il fondo puo usare strumenti fiinanziari derivati solo per motivi di hedging. Il fondo non usera strumenti finanziari derivati per finalita di investimento ne per scopi speculativi. MUZINICH TRANSATLANTICYIELD FUND - A EURO HEDGED Codice ISIN: IE Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Hedged Euro Accumulation A Units Gestore: Muzinich & Co. (Ireland) Sede legale: 32 Sir John Rogerson s Quay Dublin 2 Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Muzinich & Co Inc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari high yield Finalità: Il comparto si propone la finalità di ottenere un elevato livello di reddito e interessanti rendimenti corretti per il rischio. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% BofA Merrill Lynch Global High Yield (BB&B) Constrained Index EUR Hedged. Aree geografiche/mercati di riferimento: Nord America, Europa. Politica di investimento: La strategia Transatlanticyield di Muzinich si concentra soprattutto sui titoli di debito (obbligazioni) ad alto rendimento denominati in dollari statunitensi ed euro emessi principalmente da società nordamericane ed europee e che abbiano prevalentemente un merito di credito pari o superiore a BB/B-. Il portafoglio è diversificato in modo prudenziale tra più di 100 emittenti e 20 settori, con una duration-toworst analoga al mercato di circa quattro anni. La duration-to-worst, espressa in anni, rappresenta l entità approssimativa l aumento o calo prezzo di un obbligazione a seguito di una variazione l 1% dei tassi d interesse, nell ipotesi che la società emittente ripaghi l obbligazione a una data per lei più favorevole. Tale data può essere anteriore alla scadenza ufficiale l obbligazione. Derivati: Il fondo puo usare strumenti fiinanziari derivati solo per motivi di hedging. Il fondo non usera strumenti finanziari derivati per finalita di investimento ne per scopi speculativi. Documento Informativo Pagina 62 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

63 NEUBERGER BERMAN CHINA EQUITY FUND - I Codice ISIN: IE00B54BLX33 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: EUR I Accumulating Class Gestore: Neuberger Berman Funds plc Sede legale: 70 Sir John Rogerson s Quay Dublin 2 Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Neuberger Berman Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari pacifico Finalità: Il comparto si propone la finalità di aumentare il valore le azioni mediante una combinazione di crescita e generazione di reddito. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI China Total Return Index Euro Hedged. Aree geografiche/mercati di riferimento: Cina, Hong Kong, Macao e Taiwan. Politica di investimento: Il fondo investirà in azioni di società che svolgono la maggior parte la loro attività nell area la Grande Cina: Cina, Hong Kong, Macao e Taiwan. Il Fondo investirà principalmente in azioni e titoli ad esse correlati di società di medie e grandi dimensioni. Il Comparto può investire in titoli di credito (obbligazioni che consentono all emittente di raccogliere fondi promettendone il rimborso a un prestatore ai sensi dei termini di un contratto) con warrant (strumento derivato che dà diritto al titolare di acquistare un quantità definita di un titolo a un prezzo definito entro un periodo prefissato) e via residuale in titoli derivati. Derivati: Il Fondo può inoltre investire in strumenti finanziari derivati che aumentano i rendimenti o le perdite potenziali per il raggiungimento di una maggiore crescita, per ridurre il rischio o incrementare le efficienze operative. NEUBERGER BERMAN HIGH YIELD BOND FUND - I Codice ISIN: IE00B12VW904 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: EUR I Accumulating Class Gestore: Neuberger Berman Funds plc Sede legale: 70 Sir John Rogerson s Quay Dublin 2 Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Neuberger Berman Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari high yield Finalità: Il comparto si propone come finalità l incremento di valore attraverso la crescita e il reddito derivante dagli investimenti in obbligazioni ad alto rendimento (titoli di debito). Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% BofA Merrill Lynch US High Yield Master II Constrained Index (US dollar Total Return Gross). Documento Informativo Pagina 63 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

64 Aree geografiche/mercati di riferimento: USA. Politica di investimento: Il Fondo investe principalmente in obbligazioni a reddito fisso ad alto rendimento. Il Comparto opererà principalmente in titoli a reddito fisso a elevato rendimento emessi da società degli Stati Uniti e di altri paesi, che abbiano la sede principale o esercitino una parte prevalente la loro attività economica negli Stati Uniti; e in titoli a reddito fisso emessi da enti governativi statunitensi o enti pubblici denominati prevalentemente in dollari USA che sono quotati, negoziati o scambiati in Mercati Riconosciuti. Inoltre, anche se il Comparto concentrerà i suoi investimenti negli Stati Uniti, il Comparto può anche investire in titoli di società ed enti governativi situati in Paesi dei Mercati Emergenti, titoli che possono comportare rischi aggiuntivi in confronto ad investimenti in economie più sviluppate. Il Comparto investirà principalmente in titoli a reddito fisso a elevato rendimento: Titoli a tasso d interesse sia fisso che variabile, Obbligazioni societarie, obbligazioni non garantite e notes (comprese le notes liberamente trasferibili, le notes senza effetto leva incorporato (unleveraged notes) strutturate e i pagherò cambiari liberamente trasferibili), i titoli di debito emessi da governi e banche commerciali, i titoli garantiti da ipoteche immobiliari emessi da società private, i titoli garantiti da attivi, i titoli strutturati i cui pagamenti degli interessi e rimborsi di capitale si basano su determinati titoli o indici (compresi i titoli garantiti da ipoteche (MBS), come i certificati pass-through, le obbligazioni ipotecarie garantite (collateralised mortgage obligations) e i componenti dei titoli garantiti da ipoteche consistenti nei soli interessi o nel solo capitale), le obbligazioni ipotecarie garantite o collateralised mortgage obligations, le obbligazioni che distribuiscono pagamenti in natura (ossia obbligazioni che pagano gli interessi sotto forma di nuove obbligazioni lo stesso tipo), le quote di partecipazione in finanziamenti (purché cartolarizzati e liberamente trasferibili), i titoli a pagamento differito (ossia titoli che distribuiscono periodicamente gli interessi a partire da una data predeterminata e i titoli a cedola zero) con rating inferiore a investment grade (spesso indicati con la denominazione di "junk bonds") Sono titoli a reddito fisso a elevato rendimento quelli con rating medi o bassi, generalmente inferiori a investment grade (Baa3, BBB- o superiore), attribuiti da una o più Agenzie di Rating Riconosciute, a volte indicati con la denominazione di "junk bonds". Il Comparto potrà investire anche in altri titoli di debito (compresi, a mero titolo d esempio, carta commerciale, certificati di deposito, accettazioni bancarie, notes a tasso variabile o fluttuante e obbligazioni) con merito di credito investment grade assegnato da Agenzie di Rating Riconosciute e titoli azionari emessi da organismi statunitensi o di altra nazionalità e quotati, negoziati o scambiati in Mercati Riconosciuti. In situazioni di mercato normali, è intenzione Subgestore degli Investimenti investire almeno l 80% patrimonio disponibile Comparto in titoli a reddito fisso a elevato rendimento. Non vi sono limiti alla scadenza media dei titoli nel Comparto, né alla scadenza dei singoli titoli. Le scadenze dei titoli potranno variare notevolmente a seconda Gestore degli Investimenti o la valutazione che il Gestore degli Investimenti daranno le dinamiche dei tassi d interesse e di altri fattori economici e di mercato. I contanti saranno detenuti dal Comparto come attività liquida accessoria. Il Comparto non può investire più 10% suo patrimonio in titoli azionari. Derivati: Il Comparto può avvalersi di strumenti finanziari derivati per l efficiente gestione portafoglio (ad esempio per ridurre i rischi o i costi per il Comparto o per generare capitale o reddito aggiuntivo per la Società) oppure a fini di copertura contro le oscillazioni mercato e i rischi di cambio valutario o dei tassi di interesse. NEUBERGER BERMAN SHORT DURATION HIGH YIELD BOND FUND - I Codice ISIN: IE00B7FN4F54 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: EUR I Accumulating Class Gestore: Neuberger Berman Europe Ltd Sede legale: Lansdowne House 57 Berkeley Square London W1J 6ER Inghilterra Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Neuberger Berman Gestore egato: Neuberger Berman Fixed Income LLC Sede legale gestore egato: Informazione non disponibile Nazionalità gestore egato: Informazione non disponibile Gruppo di appartenenza gestore egato: Neuberger Berman Categoria: Obbligazionari breve termine high yield Finalità: Il Comparto si prefigge di aumentare il valore le azioni degli investitori mediante una combinazione di crescita e reddito realizzata mediante investimenti in obbligazioni ad alto rendimento e di breve durata. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 3,26%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Stati Uniti. Documento Informativo Pagina 64 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

65 Politica di investimento: il Comparto investirà principalmente in: â Titoli a reddito fisso, ad alto rendimento e a breve durata emessi da società di capitali statunitensi e non statunitensi che abbiano rispettivamente la propria sede centrale o esercitino una parte preponderante la propria attività economica negli Stati Uniti; e â Titoli a reddito fisso, ad alto rendimento e breve durata emessi da governi e agenzie negli Stati Uniti, denominati prevalentemente in dollari statunitensi e che siano quotati, negoziati o trattati su Mercati Riconosciuti senza alcuna concentrazione particolare su un qualsiasi settore industriale. â In condizioni normali di mercato, il Subgestore degli Investimenti intende investire almeno l 80% le attività disponibili Comparto in titoli a reddito fisso e ad alto rendimento che abbiano un rating inferiore a investment grade. â Il Subgestore degli Investimenti prevede che la durata Comparto non sarà superiore a 3 anni, sebbene tale durata possa variare in funzione dei cambiamenti le condizioni di mercato. â L eventuale liquidità detenuta dal Comparto sarà detenuta esclusivamente come attività liquida accessoria. Il Comparto investirà prevalentemente in titoli a reddito fisso, ad alto rendimento e a breve durata, tra cui: â Titoli a reddito fisso e variabile, emessi da governi e banche commerciali; â Obbligazioni societarie, titoli obbligazionari ed effetti (compresi titoli liberamente trasferibili, titoli strutturati senza leva finanziaria e pagherò liberamente trasferibili) â Titoli garantiti da ipoteca emessi privatamente, titoli garantiti da attività, titoli strutturati (compresi titoli garantiti da ipoteca come certificate pass-through, obbligazioni ipotecarie garantite e componenti d interesse e di capitale di titoli garantiti da ipoteca) i cui pagamenti di interessi e rimborsi di capitale derivino da attività specifiche (comprese ipoteche residenziali e commerciali, debito di carte di credito, insiemi di tipologie di prestiti); â Obbligazioni ipotecarie garantite, obbligazioni con pagamento in natura (ossia obbligazioni che pagano interesse sotto forma di ulteriori obbligazioni lo stesso tipo), interessi partecipativi in prestiti (cartolarizzati e liberamente trasferibili); e â Titoli con pagamento differito (titoli che pagano un interesse periodico dopo una data prestabilita) e titoli a cedola zero, con un rating inferiore a investment grade (spesso definiti obbligazioni spazzatura ). I titoli a reddito fisso e ad alto rendimento sono titoli con un rating medio-basso, generalmente inferiore a investment grade (Baa3, BBB- o superiore) attribuito da una o più Agenzie di Rating Riconosciute, talvolta definiti obbligazioni spazzatura. Il Comparto può inoltre investire in altri titoli di debito (tra cui, a titolo esemplificativo e non esaustivo, carta commerciale, certificati di deposito, accettazioni bancarie, titoli a tasso flottante/ variabile e obbligazioni) che abbiano un rating di investimenti grade attribuito da un Agenzia di Rating Riconosciuta e titoli azionari emessi da emittenti statunitensi e di altri paesi che siano quotati, negoziati o trattati su Mercati Riconosciuti. â Il Comparto non può investire oltre il 10% le sue attività in titoli azionari. Derivati: il Comparto può avvalersi dei FDI per l efficiente gestione portafoglio (ad esempio per ridurre i rischi o i costi per il Comparto o per generare capitale o reddito aggiuntivo per la Società) oppure a fini di copertura contro le oscillazioni mercato e i rischi di cambio valutario o dei tassi di interesse. Gli swap possono comprendere swap su cambi, su tassi d interesse e total return swap e possono essere utilizzati per conseguire un profitto nonché per coprire le posizioni long esistenti; i contratti future possono essere utilizzati per coprire o acquisire esposizione a un aumento valore dei titoli (come sopra descritto) o valute; e i contratti a termine possono essere utilizzati per coprire le valute. NORDEA 1 SICAV - STABLE RETURN FUND - BI Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: BI Gestore: Nordea Funds S.A. Sede legale: 562, rue de Neudorf L-2220 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Nordea Bank AB Gestore egato: Nordea AB, Denmark Filial af Nordea AB, Sweden Sede legale gestore egato: Christiansbro, Strandgade 3 DK-0900 Copenaghen C Danimarca Nazionalità gestore egato: Danese Gruppo di appartenenza gestore egato: Nordea Bank AB Categoria: Flessibili Finalità: Il comparto si propone come finalità la salvaguardia capitale offrendo nel contempo un rendimento positivo e stabile. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 3,96%. La volatilità Ex-Ante comparto: 5,16%. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Gli investimenti sono effettuati a livello globale in azioni, obbligazioni (incluse obbligazioni convertibili) e strumenti mercato monetario denominati in varie valute, in previsione di variazioni al rialzo e al ribasso. Documento Informativo Pagina 65 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

66 Il patrimonio netto fondo può essere investito nel rispetto dei seguenti limiti: fino al 75% in azioni, fino al 75% in titoli di debito a tasso fisso e variabile, fino al 20% in titoli di debito ad alto rendimento a tasso fisso e variabile, fino al 20% in titoli di debito dei mercati emergenti a tasso fisso e variabile, fino al 50% in strumenti mercato monetario. Derivati: Il fondo può utilizzare strumenti finanziari derivati principalmente per: proteggersi dal deprezzamento le valute estere in portafoglio; attenuare gli effetti negativi di un insolvenza l emittente/degli emittenti di strumenti di debito in portafoglio; assumere rischi di credito aggiuntivi a fronte ricevimento regolare di un premio da parte la controparte che beneficia la protezione; incrementare o ridurre la propria duration; o sostituire un investimento diretto in titoli. NORDEA 1 SICAV - US CORPORATE BOND FUND - HBI Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: HBI Gestore: Nordea Funds S.A. Sede legale: 562, rue de Neudorf L-2220 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Nordea Bank AB Gestore egato: MacKay Shields LLC Sede legale gestore egato: 9 West 57th Street, 33rd Floor, New York, NY 10019, Stati Uniti d America Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: MacKay Shields Categoria: Obbligazionari corporate Finalità: Il comparto si propone come finalità la salvaguardia capitale, offrendo nel contempo un rendimento superiore a quello medio vigente sul mercato statunitense le obbligazioni societarie. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Capital US Credit Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: USA. Politica di investimento: Il Comparto investirà almeno due terzi patrimonio complessivo(al netto la liquidità) in obbligazioni societarie con cedola fissa, cedola fissa e condizionata o cedola variabile. Il Comparto privilegerà le obbligazioni emesse da società con sede o che esercitano una parte importante la loro attività economica negli Stati Uniti d America. Derivati: Il fondo può utilizzare strumenti finanziari derivati principalmente per: proteggersi dal deprezzamento le valute estere in portafoglio; attenuare gli effetti negativi di un insolvenza l emittente/degli emittenti di strumenti di debito in portafoglio; assumere rischi di credito aggiuntivi a fronte ricevimento regolare di un premio da parte la controparte che beneficia la protezione; o incrementare o ridurre la propria duration. PARVEST - BOND WORLD EMERGING LOCAL - IHEC Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: IHEC Gestore: BNP Paribas Partners Luxembourg Sede legale: 33, rue de Gasperich L-5826 Hesperange Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: BNP Paribas SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Documento Informativo Pagina 66 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

67 Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari emerging markets Finalità: Il comparto si propone la finalità la crescita capitale in un ottica di medio termine. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% JPM GBI EM Global Diversified TR USD Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Mercati Emergenti. Politica di investimento: Questo comparto investe almeno 2/3 dei suoi attivi in obbligazioni, titoli di credito o titoli assimilati emessi da paesi emergenti. La parte residua, ossia non oltre 1/3 dei suoi attivi, può essere investita in qualsiasi altro valore mobiliare, strumento mercato monetario, strumento finanziario derivato o liquidità. Dal punto di vista geografico, gli investimenti saranno limitati al 25% valore netto d inventario per paese, con un massimo 100% in titoli espressi in valute locali e 70% in titoli denominati in valute forti. Al fine di ridurre il rischio di tasso d interesse, il comparto potrà vendere future sulle obbligazioni dei mercati sviluppati e in particolare sulle obbligazioni Tesoro americano, in particolare a copertura le obbligazioni di paesi emergenti, espresse in USD e a tasso fisso. Tuttavia, queste operazioni realizzate ai fini la riduzione rischio non diminuiranno né aumenteranno il calcolo dei limiti di investimento comparto. Derivati: Il comparto può ricorrere a strumenti derivati sia a fini copertura (hedging) che di investimento (trading). Se il comparto utilizza strumenti derivati a fini di investimento (trading), può utilizzarli solo entro i limiti la propria politica di investimento. PARVEST - EQUITY BEST SELECTION EURO - IC Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: IC Gestore: BNP Paribas Partners Luxembourg Sede legale: 33, rue de Gasperich L-5826 Hesperange Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: BNP Paribas SA Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari Europa Finalità: Il comparto si propone la finalità di persegure la crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI EMU (European Economic and Monetary Union) Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Questo comparto investe almeno il 75% dei suoi attivi in azioni o titoli assimilati, denominati o quotati in euro, di un numero limitato di società che hanno la sede legale in uno dei paesi membri la Comunità Europea e caratterizzate dalla qualità la loro struttura finanziaria e/o dal potenziale di crescita degli utili.la parte residua, ossia il 25% degli attivi, può essere investita in qualsiasi altro valore mobiliare, strumento mercato monetario, strumento finanziario derivato o liquidità, purché gli investimenti in titoli di credito di qualsiasi natura non superino il 15% degli attivi e, nel limite 10% dei suoi attivi, in altri OICVM o OIC. Derivati: Il comparto può ricorrere a strumenti derivati sia a fini copertura (hedging) che di investimento (trading). Se il comparto utilizza strumenti derivati a fini di investimento (trading), può utilizzarli solo entro i limiti la propria politica di investimento. PICTET - EMERGING LOCAL CURRENCY DEBT FUND - I Codice ISIN: LU Documento Informativo Pagina 67 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

68 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I EUR Gestore: Pictet Funds (Europe) S.A. Sede legale: 15, avenue J. F. Kennedy, L-1855 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Pictet & Cie Gestore egato: Pictet Asset Sede legale gestore egato: Moor House, Level 11, 120 London Wall, Londra EC2Y 5ET Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Pictet & Cie Categoria: Obbligazionari emerging markets Finalità: Il comparto si propone la finalità la crescita reddito e capitale a medio termine. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% JP Morgan GBI-EM Global Div. Comp. in EUR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Mercati Emergenti. Politica di investimento: Il comparto prevede l investimento di almeno due terzi degli attivi totali/patrimonio totale in un portafoglio diversificato di obbligazioni e altri titoli di credito legati al debito locale emergente. Per paesi emergenti si intendono quei paesi che, all epoca l investimento, sono considerati paesi industrialmente in via di sviluppo da parte Fondo Monetario Internazionale, la Banca Mondiale, l International Finance Corporation (IFC) o di una grande banca d investimento. Derivati: Il Comparto può servirsi di strumenti finanziari derivati per assicurare una gestione efficiente portafoglio oppure a fini di copertura. Il Comparto inoltre può investire in prodotti strutturati. PICTET - EUR SHORT TERM HIGH YIELD FUND - I Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I EUR Gestore: Pictet Funds (Europe) S.A. Sede legale: 15, avenue J. F. Kennedy, L-1855 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Pictet & Cie Gestore egato: Pictet Asset Sede legale gestore egato: Moor House, Level 11, 120 London Wall, Londra EC2Y 5ET Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Pictet & Cie Categoria: Obbligazionari breve termine high yield Finalità: Il comparto si propone la finalità di massimizare il rendimento Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Merrill Lynch EUR High Yield Ex Fin.BB-B 1-3Y Const Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Il comparto investe soprattutto in un portafoglio diversificato di obbligazioni e altri titoli di credito di seconda qualità e ad elevato rendimento, denominati in EUR o in altre valute purché questi titoli siano globalmente coperti in EUR, e con un rating minimo equivalente a B- al momento l acquisto, come definito dall agenzia di rating Standard & Poor s o un rating equivalente attribuito da altre agenzie di rating riconosciute. In assenza di un rating ufficiale, il Consiglio di amministrazione potrà iberare l acquisizione di titoli che presentano standard di qualità identici. Derivati: Il Comparto può servirsi di strumenti finanziari derivati per assicurare una gestione efficiente portafoglio oppure a fini di copertura. Il Comparto può investire anche in prodotti strutturati, strumenti mercato monetario e cartolarizzazioni. Documento Informativo Pagina 68 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

69 PICTET - GLOBAL MEGATREND SELECTION FUND - I Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I EUR Gestore: Pictet Funds (Europe) S.A. Sede legale: 15, avenue J. F. Kennedy, L-1855 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Pictet & Cie Gestore egato: Pictet Asset Sede legale gestore egato: Moor House, Level 11, 120 London Wall, Londra EC2Y 5ET Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Pictet & Cie Categoria: Azionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di ottenere una crescita di capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI World Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investe almeno due terzi le proprie attività in azioni o titoli correlati ad azioni emessi da società che riflettano la gamma di investimenti ecologici a tema basati su macrotendenze di Pictet, che comprendono Agricoltura, Biotecnologia, Energia Pulita, Comunicazione digitale, Generici, Marchi di qualità, Sicurezza, Legname e Risorse Idriche. Gli investimenti vengono effettuati in conformità con i nove corrispondenti fondi aperti a tema di Pictet. In principe, ciascuno dei nove temi presenta una ponderazione di portafoglio equamente ripartita. Le ponderazioni dei nove temi saranno normalmente riequilibrate alla fine di ogni mese al fine di mantenere il criterio l equa ripartizione fra i temi. Gli strumenti finanziari privilegiati sono prevalentemente titoli azionari internazionali quotati in borsa. Derivati: Il Comparto può servirsi di strumenti finanziari derivati a fini di investimento e di copertura. Il Comparto inoltre può investire in prodotti strutturati. PIMCO FUNDS GLOBAL INVESTORS SERIES PLC - COMMODITIESPLUS STRATEGY FUND - I EURO HEDGED Codice ISIN: IE00B5BJ5943 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Acc EUR Hedged Gestore: PIMCO Global Advisors (Ireland) Sede legale: Styne House Upper Hatch Street Dublin 2, Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Allianz SE Gestore egato: Pacific Company LLC Sede legale gestore egato: 840 Newport Center Drive, Newport Beach, California Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Allianz SE Categoria: Azionari commodity Finalità: Il comparto si propone come finalità la massimizzazione rendimento totale compatibilmente con una gestione prudente degli investimenti. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Dow Jones UBS Commodity Total Return (EUR hedged) Index. Documento Informativo Pagina 69 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

70 Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto CommoditiesPlus investe principalmnete in commodity tramite derivati su materie prime. Questi strumenti sono garantiti da un portafoglio diversificato di breve duration, composto da titoli a investment grade denominati nelle principali valute mondiali. Il Comparto può investire in strumenti derivati (che possono essere quotati in borsa o negoziati fuori borsa), inclusi contratti swap, futures, opzioni su futures e titoli strutturati e indicizzati a commodity, che gli consentano di acquisire esposizione a qualsiasi indice e sottoindice riferito a materie prime (compreso, a titolo esemplificativo ma non esaustivo, qualunque indice appartenente alla serie di indici su commodity di Dow Jones-UBS) conforme ai requisiti nonché autorizzato, laddove necessario, dalla Banca centrale. Tali strumenti offriranno esposizione ai rendimenti l investimento nei mercati le commodity senza investire direttamente in commodity fisiche e saranno garantiti da un portafoglio a gestione attiva di Strumenti a reddito fisso globali. Il Comparto potrà altresì investire in azioni ordinarie e privilegiate, nonché in titoli convertibili di emittenti appartenenti a settori correlati a commodity. Derivati: Il Comparto può utilizzare derivati a fini di copertura o nell ambito le sue strategie di gestione efficinete portafoglio. PIMCO FUNDS GLOBAL INVESTORS SERIES PLC - DIVERSIFIED INCOME FUND - I EURO HEDGED Codice ISIN: IE00B1JC0H05 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Acc EUR Hedged Gestore: PIMCO Global Advisors (Ireland) Sede legale: Styne House Upper Hatch Street Dublin 2, Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Allianz SE Gestore egato: Pacific Company LLC Sede legale gestore egato: 840 Newport Center Drive, Newport Beach, California Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Allianz SE Categoria: Obbligazionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di generare con prudenza un rendimento totale derivante dalla combinazione di reddito e incremento capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 33% BofA Merrill Lynch Global High Yield BB-B Constrained Total Return Hedged EUR Index, 34% JPM EMBI Global Hedged EUR TR Index, 33% Barclays Capital Global Aggregate Credit TR Hedged EUR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il fondo investe principalmente in una gamma di titoli a reddito fisso (cioè prestiti che pagano un tasso d interesse fisso o variabile) emessi da società di tutto il mondo, inclusi paesi con mercati emergenti. I titoli saranno principalmente denominati in monete dei mercati sviluppati. Il fondo può investire in misura sostanziale nei mercati emergenti, cioè quelle economie che in termini di investimento sono ancora in via di sviluppo. Derivati: Il Comparto può utilizzare derivati a fini di copertura o nell ambito le sue strategie di gestione efficinete portafoglio. PIMCO FUNDS GLOBAL INVESTORS SERIES PLC - GLOBAL INVESTMENT GRADE CREDIT FUND - I EURO HEDGED Codice ISIN: IE Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Acc EUR Hedged Gestore: PIMCO Global Advisors (Ireland) Sede legale: Styne House Upper Hatch Street Dublin 2, Ireland Documento Informativo Pagina 70 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

71 Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Allianz SE Gestore egato: Pacific Company LLC Sede legale gestore egato: 840 Newport Center Drive, Newport Beach, California Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Allianz SE Categoria: Obbligazionari high yield Finalità: Il comparto si propone come finalità generare con prudenza un rendimento totale derivante dalla combinazione di reddito e incremento capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Indice Barclays Capital Global Aggregate Credit (EUR Hedged) Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il fondo investe principalmente in una gamma di titoli a reddito fisso (cioè prestiti che pagano un tasso d interesse fisso o variabile) di "categoria investimento" emessi da società di tutto il mondo. I titoli saranno principalmente denominati in monete dei mercati sviluppati. Il consulente per gli investimenti sceglierà titoli con date di rimborso diverse in base alle sue previsioni circa le variazioni nei tassi d interesse e di cambio. Gli investimenti possono essere legati anche a paesi con mercati emergenti, cioè quelle economie che in termini di investimento sono ancora in via di sviluppo. Derivati: Il Comparto può utilizzare derivati a fini di copertura o nell ambito le sue strategie di gestione efficinete portafoglio. PIMCO FUNDS GLOBAL INVESTORS SERIES PLC - GLOBAL MULTI-ASSET FUND - I EURO HEDGED Codice ISIN: IE00B639QZ24 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Acc EUR Hedged Gestore: PIMCO Global Advisors (Ireland) Sede legale: Styne House Upper Hatch Street Dublin 2, Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Allianz SE Gestore egato: Pacific Company LLC Sede legale gestore egato: 840 Newport Center Drive, Newport Beach, California Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Allianz SE Categoria: Bilanciati Finalità: Il comparto si propone come finalità la massimizzazione rendimento totale compatibilmente con la tutela capitale e una gestione prudente degli investimenti. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 8,75%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto potrà investire sino al 25% patrimonio totale in strumenti legati a commodity comprendenti, a titolo non limitativo, strumenti derivati basati su indici di commodity (inclusi il Dow Jones-AIG Commodity Index e altri indici finanziari idonei approvati dalla Banca centrale), titoli indicizzati a commodity e fondi idonei negoziati in borsa. Il Comparto potrà altresì investire in Azioni o titoli legati ad Azioni di emittenti appartenenti a settori correlati a commodity. Derivati: Il Comparto può utilizzare derivati a fini di copertura o nell ambito le sue strategie di gestione efficiente portafoglio. Documento Informativo Pagina 71 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

72 PIMCO FUNDS GLOBAL INVESTORS SERIES PLC - GLOBAL REAL RETURN FUND - I EURO HEDGED Codice ISIN: IE Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Acc EUR Hedged Gestore: PIMCO Global Advisors (Ireland) Sede legale: Styne House Upper Hatch Street Dublin 2, Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Allianz SE Gestore egato: Pacific Company LLC Sede legale gestore egato: 840 Newport Center Drive, Newport Beach, California Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Allianz SE Categoria: Obbligazionari globali CREDEMVITA S.p.A. Finalità: Il comparto si propone la finalità di massimizzare il rendimento reale compatibilmente con la tutela capitale reale e una gestione prudente degli investimenti. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Capital World Government Inflation-Linked Bond (EUR Hedged) Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investe principalmnete in obbligazioni correlate all inflazione e di duration intermedia, emesse principalmente da governi di paesi sviluppati quali Stati Uniti, Regno Unito, Francia, Germania, Italia e Giappone. Il Comparto può altresì detenere partecipazioni tattiche in misura limitata, inclusi titoli di stato nominali, mutui, obbligazioni societarie e strumenti mercato monetario. Le obbligazioni indicizzate all inflazione sono Strumenti a reddito fisso strutturati in modo da offrire protezione contro l inflazione. Il valore di capitale l obbligazione o il reddito da interessi pagato su di essa è adeguato in modo da seguire le variazioni in una misura di inflazione ufficiale.il Tesoro U.S.A. utilizza come misura d inflazione l indice dei prezzi al consumo (CPI) per i consumatori urbani. Le obbligazioni indicizzate all inflazione emesse da un governo non U.S.A. sono generalmente corrette in modo da riflettere un indice di inflazione comparabile calcolato dal governo in questione. Il rendimento reale è uguale al rendimento totale al netto costo stimato l inflazione, che è di norma misurato dalla variazione in una misura di inflazione ufficiale. Derivati: Il Comparto può utilizzare derivati a fini di copertura o nell ambito le sue strategie di gestione efficinete portafoglio PIMCO FUNDS GLOBAL INVESTORS SERIES PLC - HIGH YIELD BOND FUND - I EURO HEDGED Codice ISIN: IE Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Acc EUR Hedged Gestore: PIMCO Global Advisors (Ireland) Sede legale: Styne House Upper Hatch Street Dublin 2, Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Allianz SE Gestore egato: Pacific Company LLC Sede legale gestore egato: 840 Newport Center Drive, Newport Beach, California Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Allianz SE Categoria: Obbligazionari high yield Finalità: Il comparto si propone come finalità la massimizzazione rendimento totale compatibilmente con la tutela capitale e una gestione prudente degli investimenti. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% BofA Merrill Lynch US High Yield BB-B Constrained Total Return USD Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Documento Informativo Pagina 72 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

73 Politica di investimento: Il Comparto investe almeno due terzi patrimonio netto totale in un portafoglio diversificato di Strumenti a reddito fisso ad alto rendimento aventi un rating inferiore a Baa (Moody s) o BBB (S&P). Il Comparto potrà investire sino al 20% patrimonio netto totale in Strumenti a reddito fisso ad alto rendimento aventi un rating Caa o inferiore (Moody s) oppure CCC o inferiore (S&P) (oppure, se privi di rating, considerati di qualità analoga dal Consulente per gli investimenti). La percentuale di patrimonio Comparto non investita in Strumenti a reddito fisso aventi un rating inferiore a Baa (Moody s) o BBB (S&P), potrà essere investita in Strumenti a reddito fisso di qualità superiore. Derivati: Il Comparto può utilizzare derivati a fini di copertura o nell ambito le sue strategie di gestione efficinete portafoglio. PIMCO FUNDS GLOBAL INVESTORS SERIES PLC - TOTAL RETURN BOND FUND - I EURO HEDGED Codice ISIN: IE Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Acc EUR Hedged Gestore: PIMCO Global Advisors (Ireland) Sede legale: Styne House Upper Hatch Street Dublin 2, Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Allianz SE Gestore egato: Pacific Company LLC Sede legale gestore egato: 840 Newport Center Drive, Newport Beach, California Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Allianz SE Categoria: Obbligazionari altri Paesi Finalità: Il comparto si propone come finalità la massimizzazione rendimento totale compatibilmente con la tutela capitale e con una gestione prudente degli investimenti. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Capital US Aggregate Index Eur Hedged. Aree geografiche/mercati di riferimento: Paesi OCSE. Politica di investimento: Il Comparto investe almeno due terzi proprio patrimonio in un portafoglio diversificato di Strumenti a reddito fisso aventi scadenze diverse. La duration media portafoglio di questo Comparto varierà di norma di due anni rispetto a quella benchmark. Barclays Capital US Aggregate Index rappresenta i titoli registrati presso la SEC, tassabili e denominati in dollari. L indice copre il mercato le obbligazioni USA investment grade a tasso fisso e comprende tra i suoi componenti titoli societari e di stato, titoli rappresentativi di prestiti ipotecari e titoli garantiti da attività. Questi macrosettori sono suddivisi in indici più specifici regolarmente calcolati e pubblicati. Il Comparto investe prevalentemente in Strumenti a reddito fisso investment grade, ma può investire sino al 10% patrimonio in Strumenti a reddito fisso aventi un rating inferiore a Baa (Moody s) o BBB (S&P), ma non inferiore a B (Moody s o S&P). Il Comparto potrà investire senza alcun limite in titoli denominati in USD di emittenti non statunitensi. Il Comparto investirà almeno il 90% proprio patrimonio in titoli quotati, negoziati o scambiati in un Mercato regolamentato nell area OCSE. Derivati: Il Comparto può utilizzare derivati a fini di copertura o nell ambito le sue strategie di gestione efficiente portafoglio. PIMCO FUNDS GLOBAL INVESTORS SERIES PLC - UNCONSTRAINED BOND FUND - I EURO HEDGED Codice ISIN: IE00B4R5BP74 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Acc EUR Hedged Gestore: PIMCO Global Advisors (Ireland) Sede legale: Styne House Upper Hatch Street Dublin 2, Ireland Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Allianz SE Documento Informativo Pagina 73 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

74 Gestore egato: Pacific Company LLC Sede legale gestore egato: 840 Newport Center Drive, Newport Beach, California Nazionalità gestore egato: Statunitense Gruppo di appartenenza gestore egato: Allianz SE Categoria: Obbligazionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di incrementare l importo originariamente investito. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 2,05%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il fondo investe principalmente in una gamma di titoli a reddito fisso (cioè prestiti che pagano un tasso d interesse fisso o variabile) emessi da società o governi di tutto il mondo. Il fondo potrà detenere anche altre monete e titoli denominati in altre monete. Il consulente per gli investimenti sceglierà titoli con date di rimborso diverse in base alle sue previsioni circa le variazioni nei tassi d interesse e di cambio. Il fondo può investire in misura sostanziale nei mercati emergenti, cioè quelle economie che - in termini di investimento - sono ancora in via di sviluppo. Derivati: Il Comparto può utilizzare derivati a fini di copertura o nell ambito le sue strategie di gestione efficinete portafoglio. RAIFFEISEN GLOBAL ALLOCATION STRATEGIESPLUS FUND - I-VT Codice ISIN: AT0000A0SDZ3 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I-VT Gestore: Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m.b.h. Sede legale: A-1010 Vienna, Schwarzenbergplatz 3 Nazionalità: Austriaca Gruppo di appartenenza: Raiffeisen Kapitalanlage GmbH Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Flessibili Finalità: Il comparto si propone come finalità la crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 6,50%. La volatilità Ex-Ante comparto: 10% p.a.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Fondo investe in maniera diretta o tramite strumenti derivati in comparti d investimento globali come azioni, obbligazioni / strumenti mercato monetario (tra l altro emessi da stati, emittenti sovranazionali e/o imprese), materie prime e valute. Nell ambito la strategia d investimento, gli strumenti derivati hanno un influenza sensibile sull andamento valore. Il Fondo può investire oltre il 35 % patrimonio in titoli/strumenti mercato monetario dei seguenti emittenti: Austria, Germania, Belgio, Finlandia, Francia, Paesi Bassi. Derivati: Il Fondo può fare ricorso ad operazioni con derivati non solo a scopo di copertura ma anche come strumento attivo d investimento, in questa maniera aumenta il rischio di oscillazioni di valore Fondo. RAIFFEISEN OBBLIGAZIONARIO EURO FUND - I Codice ISIN: AT0000A0EYE4 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I Documento Informativo Pagina 74 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

75 Gestore: Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m.b.h. Sede legale: A-1010 Vienna, Schwarzenbergplatz 3 Nazionalità: Austriaca Gruppo di appartenenza: Raiffeisen Kapitalanlage GmbH Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari Zona Euro Finalità: Il comparto si propone come finalità il conseguimento di proventi regolari e una crescita moderata capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Euro Aggregate 500mm TR EUR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Il Fondo investe prevalentemente (almeno il 51 % suo patrimonio) in obbligazioni denominate in euro. Gli emittenti dei titoli fondo possono includere Stati, emittenti sovranazionali e/o società. Derivati: Nell ambito la politica d investimento il comparto investe in strumenti finanziari derivati a garanzia o incremento dei proventi o come sostituti di titoli. RAIFFEISEN OBBLIGAZIONARIO EUROPA HIGH YIELD FUND - I-VA Codice ISIN: AT0000A0EY43 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: I-VA Gestore: Raiffeisen Kapitalanlage-Gesellschaft m.b.h. Sede legale: A-1010 Vienna, Schwarzenbergplatz 3 Nazionalità: Austriaca Gruppo di appartenenza: Raiffeisen Kapitalanlage GmbH Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari high yield Finalità: Il comparto si propone come finalità il conseguimento di proventi elevati e regolari e una crescita moderata capitale Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% BofA Merrill Lynch Euro High Yield Constrained ExSubordinated Financial Total Return EUR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa. Politica di investimento: Il Fondo investe prevalentemente (almeno il 51% suo patrimonio) in obbligazioni HighYield denominate in euro, vale a dire in titoli obbligazionari dotati di un rating inferiore a investment grade (Baa3 / Moody s, BBB- / Standard & Poors oppure BBB- / Fitch) o non dotate affatto di rating. Derivati: L utilizzo di strumenti derivati è consentito a fini di copertura e, inoltre, come componente la strategia d investimento. RUSSEL OPENWORLD - DYNAMIC ASSETS - D Codice ISIN: IE00B6W07204 Codice Interno Credemvita: Documento Informativo Pagina 75 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

76 Classi di quote: D Euro Gestore: Russell s Ireland Sede legale: International Financial Services Centre, 78 Sir John Rogerson s Quay, Dublino 1, Irlanda Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Russell Co plc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Flessibili moderati Finalità: Il comparto si propone la finalità di offrire rendimenti assoluti su un ciclo di mercato. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 12,99%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investirà in Azioni e Strumenti Correlati ad Azioni, Titoli e Strumenti a Reddito Fisso, ETF, organismi di investimento collettivo (ad esclusione di quelli classificati come ETF), ETC (Materie Prime Negoziate in Borsa) e titoli di debito convertibili (incluse le obbligazioni societarie convertibili) o altra combinazione di tali strumenti e titoli, che siano quotati, scambiati o negoziati su Mercati Regolamentati di tutto il mondo, inclusi i Mercati Emergenti. Gli investimenti Comparto rifletteranno la valutazione espressa dal Gestore Delegato incaricato sulle opportunità e sui rischi potenziali nei vari mercati. Di conseguenza, il Comparto non limiterà i suoi investimenti ad uno specifico settore o regione. Il Comparto può creare posizioni sia lunghe che corte in vari mercati e classi di attivi investendo in ETF ed ETC o, indirettamente, in tali ETF ed ETC mediante l utilizzo di strumenti finanziari derivati. Il Comparto può altresì investire in Strumenti a Breve Termine e titoli non quotati in conformità con le strategie e i limiti di investimento specificati nella sezione intitolata Strategie e Limiti di Investimento di Carattere Generale prospetto la sicav. Inoltre, il Comparto può conservare una piccola allocazione in liquidità in normali condizioni di mercato, che potrà tuttavia aumentare sino al 100% suo Valore Patrimoniale Netto in determinati momenti a scopo di difesa temporanea. Gli investimenti Comparto in Titoli e Strumenti a Reddito Fisso consisteranno principalmente in strumenti di tipo investment grade (con rating non inferiore a BBB- di S&P, Baa3 di Moody s o rating equivalente se assegnato da altra agenzia di rating); il Comparto può tuttavia investire fino al 10% suo Valore Patrimoniale Netto in Titoli e Strumenti a Reddito Fisso privi di rating inferiori all investment grade. Derivati: Il Comparto può utilizzare ETF e strumenti finanziari derivati OTC quali futures, forwards, opzioni, warrants, swaps (inclusi swaptions), caps e floors, contratti differenziali e credit default swap. Questi strumenti possono essere utilizzati a fini di copertura, gestione efficiente portafoglio e/o a scopo di investimento l utilizzo degli strumenti finanziari derivati aiuterà il Gestore Delegato incaricato a perseguire l obiettivo di investimento Comparto consentendo di adeguare il rischio (comprensivo di rischio di mercato, di credito, di cambio e di tasso d interesse) e attraverso la sottoscrizione e la liquidazione di posizioni in modo più efficiente e a costi ridotti. RUSSELL GLOBAL BOND FUND - EH-A Codice ISIN: IE00B7XQ9518 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: EH-A Acc Gestore: Russell s Ireland Sede legale: International Financial Services Centre, 78 Sir John Rogerson s Quay, Dublino 1, Irlanda Nazionalità: Irlandese Gruppo di appartenenza: Russell Co plc Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari globali Documento Informativo Pagina 76 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

77 Finalità: Il comparto si propone la finalità di realizzare utile e crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Global Aggregate Bond Index Euro Hedged. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investirà prevalentemente in titoli di debito trasferibili denominati in varie valute, inclusi a titolo non esaustivo, titoli di debito emessi da stati o da enti locali, titoli di debito di agenzie (tali essendo quelli emessi dalle autorità locali o da organismi pubblici internazionali di cui uno o più governi siano membri), titoli di debito connessi ad ipoteche e titoli di debito societari, a tasso fisso o variabile, quotati, negoziati o scambiati su un Mercato Regolamentato di uno stato l OCSE. Derivati: Il comparto potrà fare ricorso a tecniche di investimento e strumenti finanziari derivati ai fini di un efficiente gestione portafoglio e/o per finalità di investimento entro i limiti indicati nel prospetto la sicav. In qualsiasi momento il Comparto può detenere una combinazione di strumenti derivati, quali futures, contratti forward, opzioni, swaps e swaptions, contratti forward su valuta, caps, floors e derivati di credito quotati o over-the-counter. Il Comparto può utilizzare ognuno degli strumenti derivati summenzionati al fini di (i) coprire una esposizione, (ii) o per acquisire un esposizione positiva o negativa sul mercato, sull attività, sul tasso di riferimento o sull indice sottostante, fermo restando che il Comparto non potrà avere un esposizione indiretta ad uno strumento, emittente o valuta in cui non possa avere esposizione diretta. SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - ASIAN EQUITY YIELD - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Acc (Eur) Gestore: Schroder (Luxembourg) S.A. Sede legale: 5, rue Höhenhof, Lâ 1736 Senningerberg, Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Schroders PLC Gestore egato: Schroder (Singapore) Sede legale gestore egato: 65 Chulia Street 46-00, OCBC Centre, Singapore Nazionalità gestore egato: Tailandia Gruppo di appartenenza gestore egato: Schroders Plc Categoria: Azionari pacifico Finalità: Questa classe di azioni è gestita con riferimento all indice finanziario MSCI AC Pacific ex Japan Net TR. Il gestore investe su base discrezionale e non è vincolato ad investire seguendo i parametri di riferimento l indice. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI AC Pacific ex Japan Net TR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Asia, escluso Giappone. Politica di investimento: Almeno due terzi fondo (liquidità esclusa) saranno investiti in azioni di società asiatiche (Giappone escluso). Il fondo non ha alcun orientamento specifico in termini di paesi o settori. Il fondo mira a generare rendimenti a lungo termine mediante una combinazione di crescita capitale e reddito a fronte di un basso livello di volatilità. Investiamo in titoli azionari di società asiatiche (ex Giappone) che sono disciplinate nel modo in cui utilizzano la loro liquidità, preferendo quelle società che offrono elevati livelli di dividendi ma che conservano anche abbastanza liquidità da reinvestire nuovamente nella società per generare la crescita futura. Derivati: Gli strumenti derivati possono essere utilizzati per realizzare l obiettivo di investimento e ridurre il rischio o gestire il fondo in modo più efficiente. SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - EURO BOND - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Acc Documento Informativo Pagina 77 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

78 Gestore: Schroder (Luxembourg) S.A. Sede legale: 5, rue Höhenhof, Lâ 1736 Senningerberg, Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Schroders PLC Gestore egato: Schroder Sede legale gestore egato: 31 Greshham Street, London EC2V 7QA Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Schroders Plc Categoria: Obbligazionari Zona Euro Finalità: Questa classe di azioni è gestita con riferimento all indice finanziario Barclays Capital EURO Aggregate. Il gestore investe su base discrezionale e non è vincolato ad investire seguendo i parametri di riferimento l indice. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Capital EURO Aggregate Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Almeno due terzi fondo (liquidità esclusa) saranno investiti in obbligazioni, denominate in Euro, emesse da governi, agenzie governative e società di tutto il mondo. Il fondo investe in obbligazioni governative che costituiscono un investimento sicuro in periodi di avversione al rischio, nonché in obbligazioni societarie che generalmente offrono rendimenti più elevati e la possibilità di guadagni maggiori nel lungo periodo. Il fondo può investire anche in altri strumenti finanziari e detenere liquidità. Derivati: Gli strumenti derivati possono essere utilizzati per realizzare l obiettivo di investimento, ridurre il rischio o per gestire il fondo in modo più efficiente. Il fondo può fare ricorso alla leva finanziaria ed assumere posizioni corte. SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - EURO GOVERNMENT BOND - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Acc Gestore: Schroder (Luxembourg) S.A. Sede legale: 5, rue Höhenhof, Lâ 1736 Senningerberg, Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Schroders PLC Gestore egato: Schroder Sede legale gestore egato: 31 Greshham Street, London EC2V 7QA Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Schroders Plc Categoria: Obbligazionari Zona Euro Finalità: Questa classe di azioni è gestita con riferimento all indice finanziario Bank of America Merrill Lynch EMU Direct Government Index. Il gestore investe su base discrezionale e non è vincolato ad investire seguendo i parametri di riferimento l indice. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% BofA Merrill Lynch EMU Direct Government Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Almeno due terzi fondo (liquidità esclusa) saranno investiti in obbligazioni emesse da governi di paesi aventi come valuta l Euro. I titoli di stato rappresentano generalmente un alternativa meno rischiosa rispetto ai titoli azionari e permettono di diversificare in periodi di minore stabilità. I gestori fondo sviluppano la strategia fondo sulla base di ricerche approfondite e consultazioni con i nostri esperti in economia, che formulano previsioni sulla crescita economica globale, sull andamento l inflazione e sulle politiche fiscali; prezioso è il contributo di questi esperti per le decisioni di investimento fondo. Il fondo può investire anche in altri strumenti finanziari e detenere liquidità. Derivati: Gli strumenti derivati possono essere utilizzati per realizzare l obiettivo di investimento, ridurre il rischio o per gestire il fondo in modo più efficiente. Il fondo può fare ricorso anche alla leva finanziaria ed assumere posizioni corte. Documento Informativo Pagina 78 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

79 SCHRODER INTERNATIONAL SELECTION FUND - GLOBAL ENERGY - C Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: C Acc (Eur) Gestore: Schroder (Luxembourg) S.A. Sede legale: 5, rue Höhenhof, Lâ 1736 Senningerberg, Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Schroders PLC Gestore egato: Schroder Sede legale gestore egato: 31 Greshham Street, London EC2V 7QA Nazionalità gestore egato: Inglese Gruppo di appartenenza gestore egato: Schroders Plc Categoria: Azionari tematici Finalità: Questa classe di azioni è gestita con riferimento all indice finanziario MSCI World Energy Sector Net TR. Il gestore investe su base discrezionale e non è vincolato ad investire seguendo i parametri di riferimento l indice. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI World Energy Sector Net TR Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Almeno due terzi fondo (liquidità esclusa) saranno investiti in una gamma ristretta di azioni di società correlate al settore energetico. Il fondo investe, tipicamente, in meno di 50 società ed è orientato verso società a capitalizzazione medio-bassa; si concentra sulle idee di investimento più convincenti, riguardanti principalmente le società operanti nei settori petrolifero e dei gas, ma anche nei settori le infrastrutture, dei servizi di pubblica utilità e le energie rinnovabili ed alternative. Il fondo ha un orientamento verso le società di esplorazione e di produzione. Il gestore si concentra su società con interessanti prospettive di crescita a lungo termine, spesso sostenute da un incremento la produzione, che il gestore ritiene non siano comprese e pertanto sottovalutate dal mercato. Riteniamo che il segmento energetico costituisca un investimento duraturo, che dovrebbe continuare a fornire agli investitori rendimenti allettanti, soprattutto nel lungo periodo. Il fondo può investire anche in altri strumenti finanziari e detenere liquidità. Derivati: Gli strumenti derivati possono essere utilizzati per realizzare l obiettivo di investimento, ridurre il rischio o per gestire il fondo in modo più efficiente. THREADNEEDLE INVESTMENT FUNDS ICVC - AMERICAN FUND - INA Codice ISIN: GB00B0WH6Y49 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Class 2 Net Accumulation Gestore: Threadneedle Services Sede legale: 60 St Mary Axe, Londra EC3A 8JQ Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Threadneedle s Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari USA Documento Informativo Pagina 79 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

80 Finalità: Il comparto si propone come finalità il conseguimento la crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% S&P 500 Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Nord America. Politica di investimento: Il Fondo investe almeno due terzi proprio capitale in azioni di società di dimensioni mediograndi Nord America, o in società che vi svolgono una operatività significativa. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti derivati a fini sia d investimento che di gestione efficiente portafoglio. THREADNEEDLE INVESTMENT FUNDS ICVC - PAN EUROPEAN FUND - INA Codice ISIN: GB Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Azioni ad accumulazione netta di Classe 2 (EUR) Gestore: Threadneedle Services Sede legale: 60 St Mary Axe, Londra EC3A 8JQ Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Threadneedle s Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari Europa Finalità: Il comparto si propone come finalità il conseguimento la crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI Europe Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa e Regno Unito. Politica di investimento: Il Fondo investe almeno due terzi proprio capitale in azioni di società di dimensioni maggiori nell Europa continentale e Regno Unito o in società che vi svolgono una operatività significativa. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti derivati a fini sia d investimento che di gestione efficiente portafoglio THREADNEEDLE INVESTMENT FUNDS ICVC - PAN EUROPEAN SMALLER COMPANIES FUND - INA Codice ISIN: GB00B0PHJR59 Codice Interno Credemvita: Classi di quote: Class 2 Net Accumulation Shares (EUR) Gestore: Threadneedle Services Sede legale: 60 St Mary Axe, Londra EC3A 8JQ Nazionalità: Inglese Gruppo di appartenenza: Threadneedle s Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Azionari Europa Finalità: Il comparto si propone come finalità il conseguimento la crescita capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Euromoney Smaller Companies Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Europa e Regno Unito. Politica di investimento: Il Fondo investe almeno due terzi proprio capitale in azioni di società di dimensioni ridotte Documento Informativo Pagina 80 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

81 nell Europa continentale e Regno Unito o in società che vi svolgono una operatività significativa. Dato che investe in società di dimensioni minori, il Fondo selezionerà principalmente azioni di società di dimensioni inferiori rispetto alle maggiori 300 società comprese nell indice FTSE World Europe. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti derivati a fini sia d investimento che di gestione efficiente portafoglio. UBS (LUX) EMERGING ECONOMIES FUND - GLOBAL SHORT TERM (USD) - Q EURO HEDGED Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: class (EUR hedged) Q-acc Gestore: UBS Fund (Luxembourg) S.A. Sede legale: 33A avenue J.F. Kennedy L-1855 Luxembourg Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: UBS AG Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari breve termine emerging markets Finalità: Il comparto si propone come finalità la crescita reddito e capitale. Obiettivo la gestione: Il comparto persegue una gestione di tipo flessibile in linea con gli obiettivi la gestione stessa. La volatilità ad un anno Ex-Post comparto risulta pari a 7,25%. La volatilità Ex-Ante comparto: N.D.. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il fondo investe in obbligazioni governative e societarie le economie emergenti con scadenza in genere inferiore a un anno. Queste obbligazioni sono emesse principalmente in valuta locale. Il patrimonio fondo è investito soprattutto in obbligazioni di emittenti con un merito di credito medio. Queste obbligazioni sono poco sensibili ai tassi d interesse e ciò significa che i loro prezzi variano in misura piuttosto contenuta in funzione le variazioni dei tassi d interesse. Poiché detiene una quota elevata di investimenti in valute estere, il valore fondo varia notevolmente in funzione le variazioni dei tassi di cambio. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti derivati con finalità di copertura dei rischi, gestione efficiente portafoglio e investimento. UBS (LUX) MEDIUM TERM BOND FUND - Q Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: class Q-acc EUR Gestore: UBS Fund (Luxembourg) S.A. Sede legale: 33A avenue J.F. Kennedy L-1855 Luxembourg Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: UBS AG Gestore egato: - Sede legale gestore egato: - Nazionalità gestore egato: - Gruppo di appartenenza gestore egato: - Categoria: Obbligazionari breve termine Finalità: Il comparto si propone come finalità la crescita reddito e capitale. Documento Informativo Pagina 81 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

82 Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% Barclays Euro Aggregate 500m+ 1-5 Years Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Zona Euro. Politica di investimento: Il fondo investe in obbligazioni governative e societarie con scadenza compresa in genere tra uno e cinque anni. Queste obbligazioni sono emesse principalmente in EUR. Il patrimonio fondo è investito soprattutto in obbligazioni di emittenti con un buon merito di credito (investment grade). Queste obbligazioni sono piuttosto sensibili ai tassi d interesse e ciò significa che i loro prezzi variano in modo moderato in funzione le variazioni dei tassi d interesse. Derivati: Il Comparto può investire in strumenti derivati con finalità di copertura dei rischi, gestione efficiente portafoglio e investimento. VONTOBEL FUND - GLOBAL EQUITY - HI Codice ISIN: LU Codice Interno Credemvita: Classi di quote: HI Eur Gestore: Vontobel S.A. Sede legale: 1, CÃ te d Eich, L-1450 Nazionalità: Lussemburghese Gruppo di appartenenza: Vontobel Holding AG Gestore egato: Vontobel Europe S.A Sede legale gestore egato: 1, CÃ te d Eich, L-1450 Nazionalità gestore egato: Lussemburghese Gruppo di appartenenza gestore egato: Vontobel Holding AG Categoria: Azionari globali Finalità: Il comparto si propone la finalità di conseguire il maggiore incremento valore possibile. Obiettivo la gestione: Il comparto ha come benchmark/parametro di riferimento 100% MSCI All Countries World NR USD Index. Aree geografiche/mercati di riferimento: Globale. Politica di investimento: Il Comparto investe prevalentemente in azioni e titoli simili alle azioni. Inoltre può detenere mezzi liquidi e può utilizzare strumenti derivati a fini di copertura e di una gestione efficiente portafoglio. Derivati: Il comparto può utilizzare strumenti derivati a fini di copertura e di una gestione efficiente portafoglio. Tabella 1 Denominazione Aberdeen Global - Asia Pacific Equity Fund - I2 Euro Hedged Aberdeen Global - Latin America Equity Fund - A2 Amundi Funds - Absolute Volatility Euro Equities Fund - MEC Codice interno ISIN LU LU LU Domicilio Sicav,, 5, Allée Scheffer, L- 2520, Gestore Aberdeen Global Services S.A. Aberdeen Global Services S.A. Amundi Luxembourg S.A. ( Amundi Luxembourg ) Gestore egato (eventuale) Valuta di denominazione Direttiva Armonizzazione Proventi Amundi Parigi Euro Armonizzato Accumulazione Documento Informativo Pagina 82 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

83 Amundi Funds - Cash Euro Fund - ME Amundi Funds - Global Aggregate Fund - IE Amundi Funds - Global Aggregate Fund - MHEC Axa IM FIIS - US Short Duration High Yield Fund - AC Euro Hedged AXA World Funds - Eurocredit Short Duration Fund - IC Bantleon Opportunities L - IT Bantleon Opportunities S - IT BlackRock Global Funds - Global Allocation Fund - D2 BlackRock Global Funds - Global Allocation Fund - D2 Euro Hedged BNY Mellon Absolute Return Equity Fund - T Euro Hedged BNY Mellon Global Dynamic Bond Fund - I AHG Carmignac Gestion - Carmignac Investissement LU LU LU LU LU LU LU LU LU IE00B3TH3V IE00B801L FR , Allée Scheffer, L- 2520, 5, Allée Scheffer, L- 2520, 5, Allée Scheffer, L- 2520, 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855, 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855, 33A, Avenue J. F. Kennedy, L- 1855, 33A, Avenue J. F. Kennedy, L- 1855, Aerogolf Centre, 1A Hoehenhof, L Senningerber g, Aerogolf Centre, 1A Hoehenhof, L Senningerber g, 33, Sir John Rogerson's Quay, Dublino 2, Irlanda 33, Sir John Rogerson's Quay, Dublino 2, Irlanda 24, Place Vendôme, Parigi, Francia Amundi Luxembourg S.A. ( Amundi Luxembourg ) Amundi Luxembourg S.A. ( Amundi Luxembourg ) Amundi Luxembourg S.A. ( Amundi Luxembourg ) AXA Funds S.A. AXA Funds S.A. Bantleon Invest S.A. Bantleon Invest S.A. BlackRock (Luxembourg) S.A. BlackRock (Luxembourg) S.A. BNY Mellon Global BNY Mellon Global Edouard Carmignac Amundi Parigi Euro Armonizzato Accumulazione Amundi London Amundi London AXA Managers Paris AXA Managers Paris Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Insight (Global) Newton Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Documento Informativo Pagina 83 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

84 A Carmignac Gestion - Carmignac Patrimoine - A Carmignac Gestion - Carmignac Sécurité - A db X-trackers II - FED Funds Effective Rate UCITS ETF - 1C Dexia Bonds - Emerging Market - IH Dexia Bonds - Euro High Yield - I Dexia Index Arbitrage FCI - C Dexia Money Market Euro - I DNCA Invest - Eurose - I DNCA Invest - Miura - I DWS Invest - German Equities - FC DWS Invest - Top Dividend - FC Euromobiliare Azioni Italiane Euromobiliare Euro Aggregate FR FR LU LU LU FR LU LU LU LU LU IT IT Euromobiliare F IT , Place Vendôme, Parigi, Francia 24, Place Vendôme, Parigi, Francia 49, Avenue J. F. Kennedy, L-1855, 14, Porte de France, L Eschsur-Alzette,, 14, Porte de France, L Eschsur-Alzette,, 40, Rue Washington, Parigi, Francia 14, Porte de France, L Eschsur-Alzette,,,, 2, Boulevard Konrad Adenauer, L- 1115, 2, Boulevard Konrad Adenauer, L- 1115, Corso Mondorte 34, Milano, Italia Corso Mondorte 34, Milano, Italia Corso Mondorte 34, Milano, CREDEMVITA S.p.A. Edouard Carmignac Rose Ouahba Euro Armonizzato Accumulazione Carlos Galvis Keith Ney Euro Armonizzato Accumulazione DB Platinum Advisors Dexia Asset Dexia Asset Dexia Asset Dexia Asset DNCA Finance Luxembourg DNCA Finance Luxembourg Deutsche Asset & Wealth GmbH Deutsche Asset & Wealth GmbH Euromobiliare Asset SGR SpA Euromobiliare Asset SGR SpA Euromobiliare Asset State Street Global Advisors ( SSgA ) Euro Armonizzato Accumulazione Documento Informativo Pagina 84 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

85 Euromobiliare International Fund - Euro Cash - B Euromobiliare International Fund - Multi Income F4 - B Euromobiliare International Fund - Multi Income I4 - B Euromobiliare International Fund - TR Flex 5 - B FI ALPHA - DWS Concept DJE Alpha Renten Global - FC Fiity Active STrategy - Europe Fund - Y Fiity Funds - Euro Short Term Bond Fund - Y Financiere de l'echiquier - Echiquier Patrimoine First Eagle Amundi - International Fund - AE Franklin Templeton Funds - Franklin Templeton Global Fundamental Strategies Fund - I Italia 10-12, Avenue Pasteur, L LU , 10-12, Avenue Pasteur, L LU , 10-12, Avenue Pasteur, L LU , 10-12, Avenue Pasteur, L LU , 2, Boulevard Konrad Adenauer, L LU , 2A, Rue Albert Borschette BP 2174, L LU , 2A, Rue Albert Borschette BP 2174, L LU , 53, Avenue FR d'iéna, Parigi, Francia 28-32, Place de la Gare, L LU , LU , Boulevard Royal, L-2449, CREDEMVITA S.p.A. SGR SpA Credem International (Lux) S.A. Credem International (Lux) S.A. Credem International (Lux) S.A. Credem International (Lux) S.A. Deutsche Asset & Wealth GmbH FIL Fund FIL Fund FINANCIERE DE L ECHIQUIER First Eagle LLC Franklin Mutual Advisers, LLC Euromobiliare Asset SGR SpA FIL Pensions Invesco Asset The Putnam Advisory Company L.L.C Sub-Fund Manager DJE Kapital AG Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Franklin LU , Boulevard Templeton Documento Informativo Pagina 85 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

86 Templeton Funds - Templeton Asian Growth Fund - I Franklin Templeton Funds - Templeton Global Bond Fund - I H1 Franklin Templeton Funds - Templeton Global Total Return Fund -I Franklin Templeton Funds - Templeton Global Total Return Fund -I H1 Henderson Horizon Fund - Euro Corporate Bond Fund - I2 Henderson Horizon Fund - Global Property Equity Fund - A2 HSBC Global Funds - RMB Fixed Income - ICHEUR Ignis Global Funds SICAV - Absolute Return Government Bond Fund - I Euro Hedged Invesco Balanced-Risk Allocation Fund - C Invesco Euro Corporate Bond Fund - C Invesco Pan European Structered Equity Fund - C LU LU LU LU LU LU LU LU LU LU Royal, L-2449, 26, Boulevard Royal, L-2449, 26, Boulevard Royal, L-2449, 26, Boulevard Royal, L-2449, 4A, Rue Henri Schnadt, L- 2530, 4A, Rue Henri Schnadt, L- 2530, 16, Boulevard d'avranches, L-1160,, Vertigo Building - Polaris, 2-4 Rue Eugène Ruppert, L- 2453, Vertigo Building - Polaris, 2-4 Rue Eugène Ruppert, L- 2453, Vertigo Building - Polaris, 2-4 Rue Eugène Ruppert, L Asset Ltd Franklin Adviser, INC Franklin Adviser, INC Franklin Adviser, INC Henderson Fund (Luxembourg) S.A. Henderson Fund (Luxembourg) S.A. HSBC Funds (Luxembourg) S.A. Ignis Services Invesco S.A. Invesco S.A. Invesco S.A. Adviser: HSBC Global Asset (Hong Kong) Euro Armonizzato Accumulazione Invesco Advisers Inc. Invesco Asset Invesco Asset Deutschland GmbH Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Documento Informativo Pagina 86 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

87 ishares Italy Government Bond UCITS ETF ishares MSCI EM Latin America UCITS ETF - (Inc) ishares MSCI Emerging Markets UCITS ETF - (Acc) ishares S&P 500 UCITS ETF - (Acc) Janus Capital Funds PLC - Janus Balanced Fund - I Janus Capital Funds PLC - Janus Flexible Income Fund - I JPMorgan Funds - Global Corporate Bond Fund - C Euro Hedged JPMorgan Funds - Global Focus Fund - C JPMorgan Funds - Global Strategic Bond Fund - C Euro Hedged JPMorgan Funds - Highbridge US STEEP Fund - C Euro Hedged IE00B7LW6Y IE00B27YCK IE00B4L5YC IE00B4L5ZD IE00B2B36V IE LU LU LU LU , J.P. Morgan House International Financial Services Centre, Dublino 1, Irlanda J.P. Morgan House International Financial Services Centre, Dublino 1, Irlanda J.P. Morgan House International Financial Services Centre, Dublino 1, Irlanda J.P. Morgan House International Financial Services Centre, Dublino 1, Irlanda 1, North Wall Quay, Dublino 1, Irlanda 1, North Wall Quay, Dublino 1, Irlanda 6, Route de Trèves, L Senningerber g, R.C.S. B 8478, 6, Route de Trèves, L Senningerber g, R.C.S. B 8478, 6, Route de Trèves, L Senningerber g, R.C.S. B 8478, 6, Route de Trèves, L Senningerber g, R.C.S. CREDEMVITA S.p.A. ishares II Public Company ishares II Public Company ishares II Public Company ishares II Public Company Janus Capital LLC Janus Capital LLC JPMorgan Asset (Europe) S.à r.l. JPMorgan Asset (Europe) S.à r.l. JPMorgan Asset (Europe) S.à r.l. JPMorgan Asset (Europe) S.à r.l. BlackRock Asset Ireland BlackRock Asset Ireland BlackRock Asset Ireland BlackRock Asset Ireland Euro Armonizzato Distribuzione Euro Armonizzato Distribuzione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione JPMorgan Asset UK, J. P. Morgan Inc. JPMorgan Asset UK JPMorgan Asset UK, J. P. Morgan Inc. Highbridge Capital (New York) Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Documento Informativo Pagina 87 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

88 Julius Baer Multibond - Absolute Return Bond Plus Eur Fund - C Julius Baer Multibond - Total Return Bond Fund - C Julius Baer Multistock - Absolute Return Europe Equity Fund - B Julius Baer Multistock - Luxury Brands Fund - C Legg Mason Global Funds PLC - Brandywine Global Fixed Income Fund - PDAAH Legg Mason Global Funds PLC - Royce Us Small Cap Equity Fund - PA Legg Mason Global Funds PLC - Western Asset Emerging Markets Bond Fund - PAHGD Lombard Odier Funds - Convertible Bond Fund - IA Lombard Odier Funds - Global BBB-BB Fundamental Fund - IA Lyxor ETF New Energy - D Lyxor UCITS ETF Euro Cash Lyxor UCITS ETF EuroMTS Highest Rated Macro-Weighted Govt Bond 1-3Y - (DR) LU LU LU LU B 8478, 69, Route d'esch, L- 1470, 69, Route d'esch, L- 1470, 69, Route d'esch, L- 1470, 69, Route d'esch, L- 1470, IE00B23Z9533 Londra, UK IE00B23Z8T07 Londra, UK IE00B53G6345 Londra, UK LU LU FR FR FR , Allée Scheffer, L- 2520, 5, Allée Scheffer, L- 2520, Parigi, Francia Parigi, Francia Parigi, Francia CREDEMVITA S.p.A. Swiss & Global Asset (Luxembourg) S.A. Swiss & Global Asset (Luxembourg) S.A. Swiss & Global Asset (Luxembourg) S.A. Swiss & Global Asset (Luxembourg) S.A. Legg Mason s (Europe) Legg Mason s (Europe) Legg Mason s (Europe) Lombard Odier Asset (Europe) Lombard Odier Asset (Europe) Lyxor International Asset Lyxor International Asset Lyxor International Asset Brandywine Global, LLC Royce & Associates, LLC Western Asset Company Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione - Euro Armonizzato Distribuzione Lyxor UCITS FR Parigi, Lyxor Documento Informativo Pagina 88 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

89 ETF MSCI All Country World - C Lyxor UCITS ETF MTS BTP 1-3Y Italy Government Bond - C M&G Global Dividend Fund - C M&G Funds 1 - Global Basic Fund - C M&G Funds 4 - Global Macro Bond Fund - CH M&G Optimal Income Fund - CH Morgan Stanley Funds - Diversified Alpha Plus Fund - Z Morgan Stanley Funds - US Advantage Fund - ZH Muzinich ShortDurationHig hyield Fund - A Euro Hedged Muzinich Transatlanticyield Fund - A Euro Hedged Neuberger Berman China Equity Fund - I Neuberger Berman High Yield Bond Fund - I Neuberger Berman Short Duration High Yield Bond Fund - I Nordea 1 SICAV - Stable Return Fund - BI Nordea 1 SICAV - US Corporate Bond Fund - HBI PARVEST - Bond World Emerging Local - IHEC FR GB00B39R2T GB GB00B78PJD1 6 GB00B1VMD LU LU IE00B5BHGW IE IE00B54BLX IE00B12VW IE00B7FN4F LU LU LU Francia Parigi, Francia Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH, UK Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH, UK Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH, UK Laurence Pountney Hill, Londra EC4R 0HH, UK 6B, Routes de Trèves, L Senningerber g, 6B, Routes de Trèves, L Senningerber g, 33, Sir John Rogerson's Quay, Dublino 2, Irlanda 33, Sir John Rogerson's Quay, Dublino 2, Irlanda Dublino, Irlanda Dublino, Irlanda Dublino, Irlanda 562, Rue de Neudorf, L- 2220, 562, Rue de Neudorf, L- 2220, 33, Rue de Gasperich, L Hesperange, International Asset Lyxor International Asset M&G Securities M&G Securities M&G Securities M&G Securities Morgan Stanley Morgan Stanley Muzinich & Co. (Ireland) Muzinich & Co. (Ireland) Neuberger Berman Funds plc Neuberger Berman Funds plc Neuberger Berman Europe Ltd Nordea Funds S.A. Nordea Funds S.A. BNP Paribas Partners Luxembourg M&G M&G M&G M&G Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Neuberger Berman Fixed Income LLC Nordea AB, Denmark Filial af Nordea AB, Sweden MacKay Shields LLC Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Documento Informativo Pagina 89 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

90 PARVEST - Equity Best Selection Euro - IC Pictet - Emerging Local Currency Debt Fund - I Pictet - EUR Short Term High Yield Fund - I Pictet - Global Megatrend Selection Fund - I PIMCO Funds Global Investors Series plc - CommoditiesPlus Strategy Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Diversified Income Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Grade Credit Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Multi- Asset Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Real Return Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - High Yield Bond Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Total Return Bond Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Unconstrained Bond Fund - I LU LU LU LU IE00B5BJ IE00B1JC0H IE IE00B639QZ IE IE IE IE00B4R5BP74 33, Rue de Gasperich, L Hesperange, 15, Avenue J. F. Kennedy, L-1855, 15, Avenue J. F. Kennedy, L-1855, 15, Avenue J. F. Kennedy, L-1855, Styne House, Upper Hatch Street, Dublino 2, Irlanda Styne House, Upper Hatch Street, Dublino 2, Irlanda Styne House, Upper Hatch Street, Dublino 2, Irlanda Styne House, Upper Hatch Street, Dublino 2, Irlanda Styne House, Upper Hatch Street, Dublino 2, Irlanda Styne House, Upper Hatch Street, Dublino 2, Irlanda Styne House, Upper Hatch Street, Dublino 2, Irlanda Styne House, Upper Hatch Street, Dublino 2, Irlanda BNP Paribas Partners Luxembourg Pictet Funds (Europe) S.A. Pictet Funds (Europe) S.A. Pictet Funds (Europe) S.A. PIMCO Global Advisors (Ireland) PIMCO Global Advisors (Ireland) PIMCO Global Advisors (Ireland) PIMCO Global Advisors (Ireland) PIMCO Global Advisors (Ireland) PIMCO Global Advisors (Ireland) PIMCO Global Advisors (Ireland) PIMCO Global Advisors (Ireland) Pictet Asset Pictet Asset Pictet Asset Pacific Company LLC Pacific Company LLC Pacific Company LLC Pacific Company LLC Pacific Company LLC Pacific Company LLC Pacific Company LLC Pacific Company LLC Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Documento Informativo Pagina 90 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

91 Euro Hedged Raiffeisen Global Allocation StrategiesPlus Fund - I-VT Raiffeisen Obbligazionario Euro Fund - I Raiffeisen Obbligazionario Europa High Yield Fund - I-VA Russel OpenWorld - Dynamic Assets - D Russell Global Bond Fund - EH- A Schroder International Selection Fund - Asian Equity Yield - C Schroder International Selection Fund - EURO Bond - C Schroder International Selection Fund - EURO Government Bond - C Schroder International Selection Fund - Global Energy - C Threadneedle Funds ICVC - American Fund - INA Threadneedle Funds ICVC - Pan European Fund - INA Threadneedle Funds ICVC - Pan European Smaller Companies Fund - INA UBS (Lux) Emerging Economies Fund - Global Short Term (USD) - Q Euro Hedged UBS (Lux) Medium Term Bond Fund - Q AT0000A0SDZ 3 AT0000A0EYE 4 AT0000A0EY IE00B6W IE00B7XQ LU LU LU LU GB00B0WH6Y GB GB00B0PHJR LU LU Schwarzenbe rgplatz Vienna - Austria Schwarzenbe rgplatz Vienna - Austria Schwarzenbe rgplatz Vienna - Austria 78, Sir John Rogerson's Quay, Dublino 2, Irlanda 78, Sir John Rogerson's Quay, Dublino 2, Irlanda 5, Rue Höhenhof, L Senningerber g, 5, Rue Höhenhof, L Senningerber g, 5, Rue Höhenhof, L Senningerber g, 5, Rue Höhenhof, L Senningerber g, 60, St Mary Axe, Londra EC3A 8JQ, UK 60, St Mary Axe, Londra EC3A 8JQ, UK 60, St Mary Axe, Londra EC3A 8JQ, UK 33A, Avenue J. F. Kennedy, L- 1855, 33A, Avenue J. F. Kennedy, L- 1855, Raiffeisen Kapitalanlage -Gesellschaft m.b.h. Raiffeisen Kapitalanlage -Gesellschaft m.b.h. Raiffeisen Kapitalanlage -Gesellschaft m.b.h. Russell s Ireland Russell s Ireland Schroder (Luxembourg) S.A. Schroder (Luxembourg) S.A. Schroder (Luxembourg) S.A. Schroder (Luxembourg) S.A. Threadneedle Services Threadneedle Services Threadneedle Services UBS Fund (Luxembourg) S.A. UBS Fund (Luxembourg) S.A. Schroder (Singapore) Schroder Schroder Schroder Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Euro Armonizzato Accumulazione Documento Informativo Pagina 91 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

92 Vontobel Fund - Global Equity - HI LU Centre Etoile 11-13, Boulevard de la Foire, L- 1528, Vontobel S.A. Vontobel Europe S.A Euro Armonizzato Accumulazione Tabella 2 Denominazione Aberdeen Global - Asia Pacific Equity Fund - I2 Euro Hedged Aberdeen Global - Latin America Equity Fund - A2 Amundi Funds - Absolute Volatility Euro Equities Fund - MEC Amundi Funds - Cash Euro Fund - ME Amundi Funds - Global Aggregate Fund - IE Amundi Funds - Global Aggregate Fund - MHEC Axa IM FIIS - US Short Duration High Yield Fund - AC Euro Hedged AXA World Funds - Eurocredit Short Duration Fund - IC Bantleon Opportunities L - IT Bantleon Opportunities S - IT BlackRock Global Funds - Global Allocation Fund - D2 BlackRock Global Funds - Global Allocation Fund - D2 Euro Hedged BNY Mellon Absolute Return Equity Fund - T Euro Hedged BNY Mellon Global Dynamic Bond Fund - I AHG Carmignac Gestion - Carmignac Investissement - A Carmignac Gestion - Carmignac Patrimoine - A Data inizio operatività 31/01/ /01/2011 Tipologia e stile di gestione / Qualifica Benchmark / Parametro di riferimento 100% MSCI AC Asia Pacific ex Japan Index 100% MSCI EM Latin America 10/40 Index Net Total Return USD Orizzonte temporale Grado di rischio 20 anni Alto 20 anni Alto 06/11/2007 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 24/06/ /10/ /06/ % Euribor a 3 Mesi NET Index 100% Barclays Global Aggregate Index 100% Barclays Global Aggregate Hedged Index 20 anni Basso 20 anni Medio Alto 20 anni Medio Alto 06/04/2005 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 06/04/ % BofA Merrill Lynch EMU Corporates 1-3 Years Index 20 anni Medio Basso 03/04/2008 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 15/02/2008 Flessibile N.E. 20 anni Medio 12/11/ /11/ % MLIIF Global Allocation Composite Index (36% S&P 500 Composite, 24% FTSE World (ex-us), 24% ML US Treasury Current 5 Year, 16% Citigroup Non-USD World Government Bond Index) 100% MLIIF Global Allocation Composite Index (36% S&P 500 Composite, 24% FTSE World (ex-us), 24% ML US Treasury Current 5 Year, 16% Citigroup Non-USD World Government Bond Index) 20 anni Alto 20 anni Alto 31/01/2011 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 31/01/2013 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 26/01/ /11/ % MSCI All Countries World Free Index (Eur) 50% MSCI All Countries World (Eur) Index e 50% Citigroup WGBI All 20 anni Alto 20 anni Medio Alto Documento Informativo Pagina 92 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

93 Carmignac Gestion - Carmignac Sécurité - A db X-trackers II - FED Funds Effective Rate UCITS ETF - 1C Dexia Bonds - Emerging Market - IH Dexia Bonds - Euro High Yield - I Dexia Index Arbitrage FCI - C Dexia Money Market Euro - I DNCA Invest - Eurose - I DNCA Invest - Miura - I DWS Invest - German Equities - FC DWS Invest - Top Dividend - FC Euromobiliare Azioni Italiane Euromobiliare Euro Aggregate 26/01/ /10/ /02/ /09/2003 Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato Maturities (Eur) Index 100% EURO MTS 1-3 Anni Index 100% FED Funds Effective Rate Total Return Index 100% JP Morgan EMBI Global Diversified Index 100% Merrill Lynch Euro High Yield BB/B index (limitato al 3% per emittente con esclusione dei financial ) 20 anni Medio Basso 20 anni Alto 20 anni Alto 20 anni Alto 09/09/2003 Flessibile N.E. 20 anni Medio 03/02/ /06/ % EONIA Index 20 anni Basso 80% Euro MTS Global Index, 20% DJStoxx50 Index 20 anni Medio 16/11/2009 Flessibile N.E. 20 anni Medio 20/08/ % CDAX Index 20 anni Alto 01/07/2010 Flessibile N.E. 20 anni Alto 01/04/ /03/ % Comit Performance R Index, 10% BofA Merrill Lynch Italy Government Bill Index in Euro 50% BofA Merrill Lynch 1-3 Year Euro Government Index in Euro, 50% BofA Merrill Lynch 1-3 Year Euro Large Cap Corporate Index in Euro 20 anni Alto 20 anni Medio Basso Euromobiliare F3 05/06/2000 Flessibile N.E. 20 anni Medio Euromobiliare International Fund - 03/06/ % BofA Merrill Lynch Italy Government Bill Index 20 anni Basso Euro Cash - B in Euro Euromobiliare International Fund - 01/10/2012 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto Multi Income F4 - B Euromobiliare International Fund - 10/06/2013 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto Multi Income I4 - B Euromobiliare International Fund - 26/02/2007 Flessibile N.E. 20 anni Alto TR Flex 5 - B FI ALPHA - DWS Concept DJE Alpha 03/12/2012 Flessibile N.E. 20 anni Medio Renten Global - FC Fiity Active STrategy - Europe Fund - Y Fiity Funds - Euro Short Term Bond Fund - Y Financiere de l'echiquier - Echiquier Patrimoine First Eagle Amundi - International Fund - AE Franklin Templeton Funds - Franklin Templeton Global Fundamental Strategies Fund - I Franklin Templeton Funds - Templeton Asian Growth Fund - I 04/10/ /02/ /01/ % MSCI Europe Index 20 anni Alto 100% BofA Merrill Lynch EMU Broad Market Index 1-3 Years 100% EONIA Capitalisé Jour TR EUR Index 20 anni Medio Basso 20 anni Medio 02/12/2010 Flessibile N.E. 20 anni Alto 21/09/ /08/2004 CREDEMVITA S.p.A. 33% JPM GBI Global Traded TR USD Index, 67% MSCI World GR USD Index 100% MSCI All Country Asia ex Japan Index 20 anni Alto 20 anni Molto Alto Documento Informativo Pagina 93 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

94 Franklin Templeton Funds - Templeton Global Bond Fund - I H1 Franklin Templeton Funds - Templeton Global Total Return Fund -I Franklin Templeton Funds - Templeton Global Total Return Fund -I H1 Henderson Horizon Fund - Euro Corporate Bond Fund - I2 Henderson Horizon Fund - Global Property Equity Fund - A2 HSBC Global Funds - RMB Fixed Income - ICHEUR Ignis Global Funds SICAV - Absolute Return Government Bond Fund - I Euro Hedged Invesco Balanced- Risk Allocation Fund - C Invesco Euro Corporate Bond Fund - C Invesco Pan European Structered Equity Fund - C ishares Italy Government Bond UCITS ETF ishares MSCI EM Latin America UCITS ETF - (Inc) ishares MSCI Emerging Markets UCITS ETF - (Acc) ishares S&P 500 UCITS ETF - (Acc) Janus Capital Funds PLC - Janus Balanced Fund - I Janus Capital Funds PLC - Janus Flexible Income Fund - I JPMorgan Funds - Global Corporate Bond Fund - C Euro Hedged JPMorgan Funds - Global Focus Fund - C JPMorgan Funds - Global Strategic Bond Fund - C Euro Hedged JPMorgan Funds - Highbridge US STEEP Fund - C Euro Hedged Julius Baer Multibond - Absolute Return Bond Plus Eur Fund - C 03/09/ /09/ /09/ /12/ /01/ /10/ % JPMorgan Global Government Bond Index 100% Barclays Capital Multiverse Index 100% Barclays Capital Multiverse Index 100% IBOXX EUR Corp TR Index 100% FTSE EPRA/NAREIT Developed Index 100% Offshore Renminbi Overnight Deposit Rate Index 20 anni Medio Alto 20 anni Alto 20 anni Alto 20 anni Medio 20 anni Molto Alto 20 anni Alto 02/01/2013 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 01/09/2009 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 31/03/ /11/ /09/ /03/ /01/ /01/2010 Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato 100% Morningstar GIF OS Eur Corporate Bond 100% MSCI European Monetary Union Index 100% Barclays Capital Italy Treasury Bond Index 100% MSCI EM Latin America 10/40 Index 100% MSCI Emerging Markets Index 20 anni Medio Alto 20 anni Alto 20 anni Medio 20 anni Molto Alto 20 anni Molto Alto 100% S&P 500 Index 20 anni Alto 31/01/2008 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 31/12/ /09/ /01/ % Barclays U.S. Aggregate Bond TR Value Unhedged Index 100% Barclays Global Aggregate Corporate Index (Total Return Gross) Hedged to EUR 100% MSCI World Index (Total Return Net) 20 anni Medio 20 anni Medio 20 anni Alto 07/02/2011 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 19/04/2011 CREDEMVITA S.p.A. 100% S&P 500 Index (Total Return Net of 30% withholding tax) Hedged to EUR 20 anni Alto 31/05/2006 Flessibile N.E. 20 anni Medio Julius Baer 24/08/ % BofA Merrill Lynch 20 anni Medio Documento Informativo Pagina 94 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

95 Multibond - Total Return Bond Fund - C Julius Baer Multistock - Absolute Return Europe Equity Fund - B Julius Baer Multistock - Luxury Brands Fund - C Legg Mason Global Funds PLC - Brandywine Global Fixed Income Fund - PDAAH Legg Mason Global Funds PLC - Royce Us Small Cap Equity Fund - PA Legg Mason Global Funds PLC - Western Asset Emerging Markets Bond Fund - PAHGD Lombard Odier Funds - Convertible Bond Fund - IA Lombard Odier Funds - Global BBB-BB Fundamental Fund - IA Lyxor ETF New Energy - D Lyxor UCITS ETF Euro Cash Lyxor UCITS ETF EuroMTS Highest Rated Macro- Weighted Govt Bond 1-3Y - (DR) Lyxor UCITS ETF MSCI All Country World - C Lyxor UCITS ETF MTS BTP 1-3Y Italy Government Bond - C M&G Global Dividend Fund - C M&G Funds 1 - Global Basic Fund - C M&G Funds 4 - Global Macro Bond Fund - CH M&G Optimal Income Fund - CH Morgan Stanley Funds - Diversified Alpha Plus Fund - Z Morgan Stanley Funds - US Advantage Fund - ZH Muzinich ShortDurationHighYi eld Fund - A Euro Hedged Muzinich Transatlanticyield Fund - A Euro Hedged EMU Direct Government Index (1-5 Years) 30/09/2010 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 31/01/2008 Flessibile N.E. 20 anni Molto Alto 26/10/ /06/ /10/ /12/ /07/ /10/ /09/ /11/ /09/ /09/2012 Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato Gestione Passiva Qualifica: Indicizzato 100% Citi WGBI USD Index 20 anni Medio 100% Russell 2000 TR USD Index 100% JPM EMBI Plus TR USD Index 100% UBS Global Convertible Composite Hedged Index 100% Barclays Global Corporate BBB/BB Cust Index 100% World Alternative Energy CW Net TR Index 100% EuroMTS EONIA Investable Index 100% EuroMTS Highest Rated Macro-Weighted Government Bond (1-3 Years) Index 100% MSCI All Countries World NR EUR Index 100% MTS Italy Government Index (1-3yr) Index 20 anni Molto Alto 20 anni Alto 20 anni Medio Alto 20 anni Medio Alto 20 anni Molto Alto 20 anni Basso 20 anni Medio Basso 20 anni Alto 20 anni Medio Basso 18/07/2008 Flessibile N.E. 20 anni Alto 28/11/2001 Flessibile N.E. 20 anni Alto 16/12/2011 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 20/04/2007 Flessibile N.E. 20 anni Medio 03/06/2008 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 04/11/ % S&P 500 Total Return EUR Index 20 anni Alto 04/10/2010 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 17/10/ % BofA Merrill Lynch Global High Yield (BB&B) Constrained Index EUR Hedged 20 anni Alto Documento Informativo Pagina 95 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

96 Neuberger Berman China Equity Fund - I Neuberger Berman High Yield Bond Fund - I Neuberger Berman Short Duration High Yield Bond Fund - I Nordea 1 SICAV - Stable Return Fund - BI Nordea 1 SICAV - US Corporate Bond Fund - HBI PARVEST - Bond World Emerging Local - IHEC PARVEST - Equity Best Selection Euro - IC Pictet - Emerging Local Currency Debt Fund - I Pictet - EUR Short Term High Yield Fund - I Pictet - Global Megatrend Selection Fund - I PIMCO Funds Global Investors Series plc - CommoditiesPlus Strategy Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Diversified Income Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Grade Credit Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Multi-Asset Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Real Return Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - High Yield Bond Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Total Return Bond Fund - I Euro Hedged PIMCO Funds Global Investors Series plc - Unconstrained Bond Fund - I Euro Hedged 14/07/ /11/ % MSCI China Total Return Index Euro Hedged 100% BofA Merrill Lynch US High Yield Master II Constrained Index (US dollar Total Return Gross) 20 anni Molto Alto 20 anni Alto 20/12/2011 Flessibile N.E. 20 anni Alto 01/04/2008 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 12/02/ /08/ /10/ /01/ /01/ /11/ /06/ /02/ /09/ % Barclays Capital US Credit Index 100% JPM GBI EM Global Diversified TR USD Index 100% MSCI EMU (European Economic and Monetary Union) Index 100% JP Morgan GBI-EM Global Div. Comp. in EUR Index 100% Merrill Lynch EUR High Yield Ex Fin.BB-B 1-3Y Const Index 20 anni Medio Alto 20 anni Alto 20 anni Alto 20 anni Alto 20 anni Medio Alto 100% MSCI World Index 20 anni Alto 100% Dow Jones UBS Commodity Total Return (EUR hedged) Index 33% BofA Merrill Lynch Global High Yield BB-B Constrained Total Return Hedged EUR Index, 34% JPM EMBI Global Hedged EUR TR Index, 33% Barclays Capital Global Aggregate Credit TR Hedged EUR Index 100% Indice Barclays Capital Global Aggregate Credit (EUR Hedged) Index 20 anni Molto Alto 20 anni Medio 20 anni Medio 15/04/2009 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto 30/09/ /04/ /12/2003 CREDEMVITA S.p.A. 100% Barclays Capital World Government Inflation- Linked Bond (EUR Hedged) Index 100% BofA Merrill Lynch US High Yield BB-B Constrained Total Return USD Index 100% Barclays Capital US Aggregate Index Eur Hedged 20 anni Medio 20 anni Alto 20 anni Medio 21/05/2009 Flessibile N.E. 20 anni Medio Raiffeisen Global 16/01/2012 Flessibile N.E. 20 anni Medio Alto Documento Informativo Pagina 96 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

97 Allocation StrategiesPlus Fund - I-VT Raiffeisen Obbligazionario Euro Fund - I Raiffeisen Obbligazionario Europa High Yield Fund - I-VA Russel OpenWorld - Dynamic Assets - D Russell Global Bond Fund - EH-A Schroder International Selection Fund - Asian Equity Yield - C Schroder International Selection Fund - EURO Bond - C Schroder International Selection Fund - EURO Government Bond - C Schroder International Selection Fund - Global Energy - C Threadneedle Funds ICVC - American Fund - INA Threadneedle Funds ICVC - Pan European Fund - INA Threadneedle Funds ICVC - Pan European Smaller Companies Fund - INA UBS (Lux) Emerging Economies Fund - Global Short Term (USD) - Q Euro Hedged UBS (Lux) Medium Term Bond Fund - Q Vontobel Fund - Global Equity - HI 04/01/ /01/ % Barclays Euro Aggregate 500mm TR EUR Index 100% BofA Merrill Lynch Euro High Yield Constrained ExSubordinated Financial Total Return EUR Index 20 anni Medio 20 anni Alto 21/03/2012 Flessibile N.E. 20 anni Medio 08/06/ /09/ /01/ /01/ /07/ /10/ /10/ /11/ % Barclays Global Aggregate Bond Index Euro Hedged 100% MSCI AC Pacific ex Japan Net TR Index 100% Barclays Capital EURO Aggregate Index 100% BofA Merrill Lynch EMU Direct Government Index 100% MSCI World Energy Sector Net TR Index 20 anni Medio 20 anni Molto Alto 20 anni Medio 20 anni Medio 20 anni Molto Alto 100% S&P 500 Index 20 anni Alto 100% MSCI Europe Index 20 anni Alto 100% Euromoney Smaller Companies Index 20 anni Molto Alto 15/07/2011 Flessibile N.E. 20 anni Alto 29/05/ /06/ % Barclays Euro Aggregate 500m+ 1-5 Years Index 100% MSCI All Countries World NR USD Index 20 anni Medio Basso 20 anni Alto Tabella 3 Denominazione Commissioni di gestione Rebates (in %) Commissioni di gestione Rebates Aberdeen Global - Asia Pacific Equity Fund - I2 Euro Hedged 1,000% 0,000% 1,000% Aberdeen Global - Latin America Equity Fund - A2 1,750% 0,000% 1,750% Amundi Funds - Absolute Volatility Euro Equities Fund - MEC 0,700% 0,000% 0,700% Amundi Funds - Cash Euro Fund - ME 0,100% 0,000% 0,100% Amundi Funds - Global Aggregate Fund - IE 0,450% 0,000% 0,450% Amundi Funds - Global Aggregate Fund - MHEC 0,400% 0,000% 0,400% Documento Informativo Pagina 97 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

98 Axa IM FIIS - US Short Duration High Yield Fund - AC Euro Hedged 0,700% 0,000% 0,700% AXA World Funds - Eurocredit Short Duration Fund - IC 0,250% 0,000% 0,250% Bantleon Opportunities L - IT 1,030% 0,000% 1,030% Bantleon Opportunities S - IT 0,630% 0,000% 0,630% BlackRock Global Funds - Global Allocation Fund - D2 0,750% 0,000% 0,750% BlackRock Global Funds - Global Allocation Fund - D2 Euro Hedged 0,750% 0,000% 0,750% BNY Mellon Absolute Return Equity Fund - T Euro Hedged 1,000% 0,000% 1,000% BNY Mellon Global Dynamic Bond Fund - I AHG 0,750% 0,000% 0,750% Carmignac Gestion - Carmignac Investissement - A 1,500% 0,750% 0,750% Carmignac Gestion - Carmignac Patrimoine - A 1,500% 0,750% 0,750% Carmignac Gestion - Carmignac Sécurité - A 1,000% 0,500% 0,500% db X-trackers II - FED Funds Effective Rate UCITS ETF - 1C 0,150% 0,000% 0,150% Dexia Bonds - Emerging Market - IH 1,000% 0,000% 1,000% Dexia Bonds - Euro High Yield - I 0,600% 0,000% 0,600% Dexia Index Arbitrage FCI - C 0,800% 0,000% 0,800% Dexia Money Market Euro - I 0,200% 0,000% 0,200% DNCA Invest - Eurose - I 0,700% 0,000% 0,700% DNCA Invest - Miura - I 1,000% 0,000% 1,000% DWS Invest - German Equities - FC 0,750% 0,000% 0,750% DWS Invest - Top Dividend - FC 0,750% 0,000% 0,750% Euromobiliare Azioni Italiane 2,100% 1,638% 0,462% Euromobiliare Euro Aggregate 1,000% 0,780% 0,220% Euromobiliare F3 1,200% 0,936% 0,264% Euromobiliare International Fund - Euro Cash - B 0,300% 0,165% 0,135% Euromobiliare International Fund - Multi Income F4 - B 0,800% 0,440% 0,360% Euromobiliare International Fund - Multi Income I4 - B 0,900% 0,495% 0,405% Euromobiliare International Fund - TR Flex 5 - B 1,500% 0,825% 0,675% FI ALPHA - DWS Concept DJE Alpha Renten Global - FC 0,650% 0,000% 0,650% Fiity Active STrategy - Europe Fund - Y 1,000% 0,000% 1,000% Fiity Funds - Euro Short Term Bond Fund - Y 0,300% 0,000% 0,300% Financiere de l'echiquier - Echiquier Patrimoine 1,200% 0,000% 1,200% First Eagle Amundi - International Fund - AE 2,000% 0,500% 1,500% Franklin Templeton Funds - Franklin Templeton Global Fundamental Strategies Fund - I 1,000% 0,000% 1,000% Franklin Templeton Funds - Templeton Asian Growth Fund - I 1,000% 0,000% 1,000% Franklin Templeton Funds - Templeton Global Bond Fund - I H1 0,550% 0,000% 0,550% Franklin Templeton Funds - Templeton Global Total Return Fund -I 0,750% 0,000% 0,750% Franklin Templeton Funds - Templeton Global Total Return Fund -I H1 0,750% 0,000% 0,750% Henderson Horizon Fund - Euro Corporate Bond Fund - I2 0,400% 0,000% 0,400% Henderson Horizon Fund - Global Property Equity Fund - A2 1,200% 0,720% 0,480% HSBC Global Funds - RMB Fixed Income - ICHEUR 0,375% 0,000% 0,375% Ignis Global Funds SICAV - Absolute Return Government Bond Fund - I Euro Hedged 0,500% 0,000% 0,500% Invesco Balanced-Risk Allocation Fund - C 0,750% 0,000% 0,750% Invesco Euro Corporate Bond Fund - C 0,650% 0,000% 0,650% Invesco Pan European Structered Equity Fund - C 0,800% 0,000% 0,800% ishares Italy Government Bond UCITS ETF 0,200% 0,000% 0,200% ishares MSCI EM Latin America UCITS ETF - (Inc) 0,740% 0,000% 0,740% ishares MSCI Emerging Markets UCITS ETF - (Acc) 0,750% 0,000% 0,750% Documento Informativo Pagina 98 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

99 ishares S&P 500 UCITS ETF - (Acc) 0,150% 0,000% 0,150% Janus Capital Funds PLC - Janus Balanced Fund - I 0,800% 0,000% 0,800% Janus Capital Funds PLC - Janus Flexible Income Fund - I 0,550% 0,000% 0,550% JPMorgan Funds - Global Corporate Bond Fund - C Euro Hedged 0,400% 0,000% 0,400% JPMorgan Funds - Global Focus Fund - C 0,800% 0,000% 0,800% JPMorgan Funds - Global Strategic Bond Fund - C Euro Hedged 0,500% 0,000% 0,500% JPMorgan Funds - Highbridge US STEEP Fund - C Euro Hedged 0,800% 0,000% 0,800% Julius Baer Multibond - Absolute Return Bond Plus Eur Fund - C 0,750% 0,000% 0,750% Julius Baer Multibond - Total Return Bond Fund - C 0,500% 0,000% 0,500% Julius Baer Multistock - Absolute Return Europe Equity Fund - B 1,400% 0,840% 0,560% Julius Baer Multistock - Luxury Brands Fund - C 0,850% 0,000% 0,850% Legg Mason Global Funds PLC - Brandywine Global Fixed Income Fund - PDAAH 0,600% 0,000% 0,600% Legg Mason Global Funds PLC - Royce Us Small Cap Equity Fund - PA 0,750% 0,000% 0,750% Legg Mason Global Funds PLC - Western Asset Emerging Markets Bond Fund - PAHGD 0,550% 0,000% 0,550% Lombard Odier Funds - Convertible Bond Fund - IA 0,650% 0,000% 0,650% Lombard Odier Funds - Global BBB-BB Fundamental Fund - IA 0,650% 0,000% 0,650% Lyxor ETF New Energy - D 0,600% 0,000% 0,600% Lyxor UCITS ETF Euro Cash 0,150% 0,000% 0,150% Lyxor UCITS ETF EuroMTS Highest Rated Macro-Weighted Govt Bond 1-3Y - (DR) 0,165% 0,000% 0,165% Lyxor UCITS ETF MSCI All Country World - C 0,450% 0,000% 0,450% Lyxor UCITS ETF MTS BTP 1-3Y Italy Government Bond - C 0,165% 0,000% 0,165% M&G Global Dividend Fund - C 0,750% 0,000% 0,750% M&G Funds 1 - Global Basic Fund - C 0,750% 0,000% 0,750% M&G Funds 4 - Global Macro Bond Fund - CH 0,650% 0,000% 0,650% M&G Optimal Income Fund - CH 0,750% 0,000% 0,750% Morgan Stanley Funds - Diversified Alpha Plus Fund - Z 0,800% 0,000% 0,800% Morgan Stanley Funds - US Advantage Fund - ZH 0,700% 0,000% 0,700% Muzinich ShortDurationHighYield Fund - A Euro Hedged 0,800% 0,000% 0,800% Muzinich Transatlanticyield Fund - A Euro Hedged 1,000% 0,000% 1,000% Neuberger Berman China Equity Fund - I 1,100% 0,000% 1,100% Neuberger Berman High Yield Bond Fund - I 0,600% 0,000% 0,600% Neuberger Berman Short Duration High Yield Bond Fund - I 0,600% 0,000% 0,600% Nordea 1 SICAV - Stable Return Fund - BI 0,850% 0,000% 0,850% Nordea 1 SICAV - US Corporate Bond Fund - HBI 0,350% 0,000% 0,350% PARVEST - Bond World Emerging Local - IHEC 0,600% 0,000% 0,600% PARVEST - Equity Best Selection Euro - IC 0,600% 0,000% 0,600% Pictet - Emerging Local Currency Debt Fund - I 1,050% 0,000% 1,050% Pictet - EUR Short Term High Yield Fund - I 1,000% 0,000% 1,000% Pictet - Global Megatrend Selection Fund - I 1,200% 0,000% 1,200% PIMCO Funds Global Investors Series plc - CommoditiesPlus Strategy Fund - I Euro Hedged 0,740% 0,000% 0,740% PIMCO Funds Global Investors Series plc - Diversified Income Fund - I Euro Hedged 0,690% 0,000% 0,690% PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Grade Credit Fund - I Euro Hedged 0,490% 0,000% 0,490% PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Multi-Asset Fund - I Euro Hedged 0,950% 0,000% 0,950% PIMCO Funds Global Investors Series plc - Global Real Return Fund - I Euro Hedged 0,490% 0,000% 0,490% PIMCO Funds Global Investors Series plc - High Yield Bond Fund - I Euro Hedged 0,550% 0,000% 0,550% PIMCO Funds Global Investors Series plc - Total Return Bond Fund - I Euro Hedged 0,500% 0,000% 0,500% PIMCO Funds Global Investors Series plc - Unconstrained Bond Fund - I Euro Hedged 0,900% 0,000% 0,900% Documento Informativo Pagina 99 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

100 Raiffeisen Global Allocation StrategiesPlus Fund - I-VT 0,900% 0,000% 0,900% Raiffeisen Obbligazionario Euro Fund - I 0,250% 0,000% 0,250% Raiffeisen Obbligazionario Europa High Yield Fund - I-VA 0,480% 0,000% 0,480% Russel OpenWorld - Dynamic Assets - D 1,250% 0,000% 1,250% Russell Global Bond Fund - EH-A 0,700% 0,000% 0,700% Schroder International Selection Fund - Asian Equity Yield - C 1,000% 0,000% 1,000% Schroder International Selection Fund - EURO Bond - C 0,500% 0,000% 0,500% Schroder International Selection Fund - EURO Government Bond - C 0,200% 0,000% 0,200% Schroder International Selection Fund - Global Energy - C 1,000% 0,000% 1,000% Threadneedle Funds ICVC - American Fund - INA 1,000% 0,000% 1,000% Threadneedle Funds ICVC - Pan European Fund - INA 1,000% 0,000% 1,000% Threadneedle Funds ICVC - Pan European Smaller Companies Fund - INA 1,000% 0,000% 1,000% UBS (Lux) Emerging Economies Fund - Global Short Term (USD) - Q Euro Hedged 0,520% 0,000% 0,520% UBS (Lux) Medium Term Bond Fund - Q 0,400% 0,000% 0,400% Vontobel Fund - Global Equity - HI 0,825% 0,000% 0,825% Documento Informativo Pagina 100 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

101 B.2) INFORMAZIONI SUL RIMBORSO DELL'INVESTIMENTO 6. CAPITALE LIQUIDABILE IN CASO DI DECESSO DELL ASSICURATO Al verificarsi decesso l Assicurato, qualunque possa esserne la causa, senza limiti territoriali e senza tenere conto dei cambiamenti di professione l Assicurato, è previsto il rimborso di un capitale pari al controvalore le quote attribuite al Contratto (ridotto in ragione rateo di Commissione di gestione calcolata e non ancora addebitata ed aumentato in ragione degli eventuali rebates calcolati e non ancora accreditati) alla data nella quale Credemvita ha ricevuto il certificato di morte comprovante il decesso. Il suddetto capitale viene maggiorato nella misura indicata nella tabella seguente, in funzione l età l Assicurato alla data decesso. La maggiorazione è comunque riconosciuta da Credemvita entro il limite massimo di ,00 Euro. Anni compiuti dall Assicurato al decesso Maggiorazione % Importo massimo la maggiorazione Fino a 50 1,00% Tra 51 e 70 0,50% Oltre 70 0,25% ,00 Per informazioni di dettaglio sulle modalità di determinazione la prestazione in caso di decesso, si rimanda alle Condizioni Contrattuali. 7. RISCATTO L Investitore-Contraente può richiedere la liquidazione anticipata, totale o parziale, Contratto esercitando il diritto di riscatto. Per richiedere il riscatto dovranno essere trascorsi almeno 30 giorni dalla decorrenza degli effetti Contratto e l Assicurato dovrà essere in vita. Il capitale liquidabile in caso di riscatto totale è pari al controvalore le quote dei Fondi Esterni attribuite al Contratto (ridotto in ragione rateo di Commissione di gestione calcolata e non ancora addebitata ed aumentato in ragione degli eventuali rebates calcolati e non ancora accreditati) alla data nella quale Credemvita ha ricevuto la richiesta di riscatto firmata dall Investitore-Contraente. L Investitore-Contraente ha, inoltre, la facoltà di esercitare il diritto di riscatto parziale a condizione che il controvalore le quote residue sul Contratto dopo l operazione sia almeno pari al maggiore tra ,00 Euro e il 5% cumulo dei premi lordi versati. Il riscatto parziale le quote presenti su un Fondo Esterno è ammesso purché su tale Fondo resti una giacenza di almeno 1.000,00 Euro. In questo caso, il contratto rimane in vigore per la quota non riscattata. Per le operazioni di riscatto è prevista l applicazione di un costo come indicato al successivo art Per una completa descrizione le modalità di rimborso capitale si rimanda alle Condizioni Contrattuali. Il valore di riscatto può risultare inferiore ai premi versati in conseguenza l andamento dei Fondi Esterni collegati al contratto. C) INFORMAZIONI ECONOMICHE 8. REGIME DEI COSTI DEL PRODOTTO 8.1 Costo fisso per spese di emissione contratto E previsto un costo fisso per spese di emissione Contratto pari a 50,00 Euro applicato sul premio unico iniziale prima la conversione lo stesso in quote. Sugli eventuali premi aggiuntivi non è prevista l applicazione di alcun costo prima la conversione in quote. Documento Informativo Pagina 101 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

102 8.2 Commissione di gestione Per la remunerazione l Attività di gestione periodica e l Attività di salvaguardia Credemvita applica una Commissione di gestione al contratto. La misura percentuale la Commissione di gestione calcolata è differenziata in base alla Macro-Classe di appartenenza di ciascun Fondo Esterno, come specificato nella tabella seguente: Macro-Classe Fondo Esterno CREDEMVITA S.p.A. Commissione di gestione (% su base annua) Azionari 2,20% Flessibili 2,00% Bilanciati 2,00% Obbligazionari 1,80% Monetari 1,50% Per una completa descrizione le modalità di calcolo ed applicazione la Commissione di gestione si rimanda alle Condizioni Contrattuali. 8.3 Costo le coperture assicurative previste dal contratto La maggiorazione capitale, prevista al verificarsi decesso l Assicurato, comporta un costo pari allo 0,0141% annuo controvalore le quote attribuite al contratto. Tale costo è sostenuto da Credemvita mediante l impiego di una quota parte la Commissione di gestione di cui al precedente articolo. 8.4 Commissioni gravanti sui Fondi Esterni I Fondi Esterni nei quali l Investitore-Contraente può investire prevedono costi che, riducendo il valore unitario la quota dei Fondi stessi, vanno a gravare indirettamente sui Contraenti. Per il dettaglio le commissioni applicate su ciascun Fondo Esterno si rimanda all art Costo per operazioni di switch Il Contratto non prevede alcun costo per le operazioni di switch richieste dall Investitore-Contraente ovvero effettuate dalla Compagnia nell ambito l Attività di gestione prestata. 8.6 Costo per contratto operazioni di riscatto Per l operazione di Riscatto totale e per ogni operazione di Riscatto parziale Contratto, sarà applicato un costo fisso di 50,00 Euro a fronte le spese per il rimborso capitale. 8.7 Costo dei Servizi Opzionali I Servizi opzionali sottoscrivibili dall Investitore-Contraente prevedono dei costi la cui misura e modalità di prelievo sono sintetizzate nella tabella seguente: Servizio opzionale STOP LOSS INVEST PLAN DYNAMIC REBALANCE CEDOLA PERIODICA Costo 5 Euro una tantum 2 Euro ad operazione 2 Euro ad operazione 2 Euro ad operazione Modalità di addebito Sul controvalore le quote disinvestite prima la conversione in quote Fondo Monetario Target Sul controvalore le quote disinvestite dal Fondo Monetario Target prima di ogni operazione di reinvestimento nel Portafoglio di destinazione Sul controvalore le quote disinvestite, prima di ogni operazione di riallocazione nel Portafoglio di riferimento Sul controvalore le quote disinvestite, prima di ogni liquidazione all Investitore- Contraente Documento Informativo Pagina 102 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

103 9. REBATES Credemvita potrebbe ricevere dalle Società di Gestione dei Fondi Esterni utilità derivanti dalla retrocessione di commissioni od altri proventi (c.d. rebates ) legati alla gestione dei Fondi Esterni stessi. Tutti i rebates eventualmente retrocessi a Credemvita verranno successivamente riconosciuti ai Contratti mediante aumento numero di quote attribuite agli stessi secondo le modalità illustrate al precedente art.3. D) INFORMAZIONI SULLE MODALITÀ DI REVOCA E RECESSO. 10. REVOCA DELLA PROPOSTA E SOSPENSIONE DEL CONTRATTO CONCLUSO FUORI SEDE La proposta contrattuale è revocabile ai sensi D.Lgs. 7 dicembre 2005, n La proposta può essere revocata finché il contratto non sia concluso. Poiché la conclusione contratto coincide con la sottoscrizione per accettazione da parte di Credemvita e, per essa, dall incaricato per la verifica firma e poteri, la proposta di assicurazione sottoscritta dall Investitore-Contraente, a far tempo dalla predetta accettazione la proposta contrattuale non è più revocabile. Laddove il contratto sia stato concluso fuori sede, ai sensi l art. 30, D. Lgs. n. 58/98, ossia in luogo diverso dalla sede legale o dalle dipendenze l intermediario assicurativo l'efficacia contratto è sospesa per la durata di sette giorni decorrenti dalla data di conclusione contratto. Entro il termine predetto di 7 giorni l Investitore-Contraente può comunicare a Credemvita, o al promotore finanziario o al diverso addetto abilitato il proprio recesso senza spese né corrispettivo a mezzo di lettera raccomandata con ricevuta di ritorno: Credemvita restituirà gli eventuali premi lordi già incassati. 11. DIRITTO DI RECESSO DAL CONTRATTO L Investitore-Contraente ha la facoltà di esercitare, ai sensi D.Lgs. 7 dicembre 2005, n. 209, il diritto di recesso entro 30 giorni dal momento in cui il Contratto è stato concluso. Per esercitare tale diritto l Investitore-Contraente, entro il richiamato termine di 30 giorni, dovrà, alternativamente: - recarsi presso la filiale soggetto collocatore ove il Contratto di assicurazione è stato perfezionato per la compilazione e la sottoscrizione la relativa modulistica che sarà messa a sua disposizione da Credemvita tramite il collocatore medesimo; - inviare una lettera raccomandata con ricevuta di ritorno alla sede di Credemvita (Via Mirabello, Reggio Emilia Italia); in questo caso farà fede la data di spedizione la raccomandata con ricevuta di ritorno. Il recesso libera entrambe le parti da qualunque obbligazione derivante dal Contratto, con decorrenza dalle ore 24 giorno in cui, a seconda dei casi, l Investitore-Contraente ha compilato e sottoscritto la relativa modulistica presso la filiale soggetto collocatore o, alternativamente, Credemvita ha ricevuto la lettera raccomandata (Data di comunicazione recesso). Credemvita, entro 30 giorni dalla data di compilazione e sottoscrizione la relativa modulistica presso la filiale soggetto collocatore o, a seconda dei casi, dalla data di ricevimento la raccomandata, rimborsa all Investitore-Contraente un importo dato dalla somma di: a) premi lordi già versati corretti la differenza, positiva o negativa, tra il controvalore le quote attribuite al Contratto alla data di efficacia recesso ed i Premi investiti; b) eventuali rebates di spettanza la polizza calcolati ma non ancora accreditati; c) eventuali Commissioni di gestione già addebitate Il controvalore le quote attribuite al contratto è ottenuto moltiplicando le stesse per il rispettivo valore unitario riferito al Giorno di Determinazione. Il Giorno di Determinazione è il primo giorno lavorativo successivo alla Data di comunicazione recesso. Documento Informativo Pagina 103 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

104 Per l esercizio diritto di recesso non verrà addebitato alcun costo a carico l Investitore- Contraente e resterà dunque ad esclusivo carico lo stesso solo il rischio finanziario tra la data di decorrenza l assicurazione e quella di effetto la comunicazione di recesso. Nel caso in cui la comunicazione recesso giunga prima la determinazione la data di decorrenza, verrà restituito l ammontare dei premi lordi eventualmente già incassati. Laddove il Contratto sia stato concluso fuori sede, ai sensi l art. 30, D.Lgs. n 58/98, ossia in luogo diverso dalla sede legale o dalle dipendenze l intermediario assicurativo, l efficacia Contratto è sospesa per la durata di sette giorni decorrenti dalla data di conclusione Contratto. Entro il termine predetto di 7 giorni l Investitore-Contraente può comunicare a Credemvita, o al promotore finanziario o al diverso addetto abilitato il proprio recesso senza spese né corrispettivo a mezzo di lettera raccomandata con ricevuta di ritorno: Credemvita restituirà gli eventuali premi lordi già incassati. E) INFORMAZIONI A DISPOSIZIONE DEGLI INVESTITORI Tutte le informazioni relative al prodotto sono disponibili sul sito dove possono essere acquisite su supporto duraturo. Sul medesimo sito è inoltre disponibile il presente documento aggiornato, nonché il prospetto informativo dei Fondi Esterni. Il valore unitario la quota di ogni Fondo Esterno è rilevato quotidianamente da Credemvita e viene pubblicato sul sito internet di Credemvita ( e sui quotidiani indicati al precedente art.5. In ogni giorno lavorativo, Credemvita inoltra gli ordini di sottoscrizione e rimborso le quote dei Fondi Esterni: tali ordini sono inoltrati entro le ore di tale giorno, definito Giorno di Determinazione. Il valore unitario la quota, riferito al Giorno di Determinazione, utilizzato ai fini presente Contratto corrisponde a quello riconosciuto dalla Società che gestisce il Fondo Esterno a Credemvita per i suddetti ordini di sottoscrizione e rimborso. Per quanto attiene le regole valutative valore unitario la quota, si rimanda al Prospetto Informativo di ogni Fondo Esterno che può essere richiesto a Credemvita in qualsiasi momento. A tale documentazione si rimanda altresì per la descrizione le modalità operative previste da ogni Fondo Esterno in caso di eventuale sospensione l operatività, di eventi di turbativa, e per ogni altra informazione. Si evidenzia che: a) in caso di assenza di valorizzazione le quote dei Fondi Esterni dovuta ad autonome decisioni degli organi iberativi dei Fondi stessi (a titolo esemplificativo, a causa di eventi di turbativa di mercato) o da decisioni le competenti autorità di vigilanza, ai fini presente Contratto il valore riconosciuto all Investitore-Contraente sarà quello riconosciuto a Credemvita dal Fondo Esterno interessato da tali eventi; b) Credemvita non sarà responsabile nei confronti l Investitore-Contraente qualora, avendo adempiuto all esecuzione le istruzioni impartite dallo stesso, la mancata, ovvero erronea, esecuzione le disposizioni ricevute sia imputabile a cause di forza maggiore, ovvero da inadempimento di soggetti terzi. In particolare, resta esclusa la responsabilità di Credemvita ove la stessa abbia correttamente impartito le disposizioni di investimento/disinvestimento al soggetto abilitato responsabile la gestione Fondo Esterno e lo stesso non provveda correttamente, ovvero tempestivamente, alle conseguenti operazioni di investimento o liquidazione, ovvero non comunichi in tempo utile a Credemvita informazioni rilevanti ai fini l esecuzione le operazioni stesse (es. sospensione calcolo valore le azioni; sospensione le sottoscrizioni/rimborsi). Documento Informativo Pagina 104 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14

105 F) RECAPITO CUI INOLTRARE ESPOSTI, RICHIESTE DI CHIARIMENTI O INVIO DI DOCUMENTAZIONE Eventuali richieste di chiarimenti, di informazioni e di invio di documentazione riguardanti il rapporto contrattuale o la gestione dei sinistri devono essere inoltrati per iscritto a: Credemvita S.p.A. Via Mirabello, Reggio Emilia (R.E.) - ITALIA. Fax 0522/452704; [email protected] CREDEMVITA S.p.A. In alternativa l Investitore-Contraente può contattare il numero verde: Qualora il servizio offerto da Credemvita, il rapporto contrattuale o la gestione dei sinistri non risultassero di suo gradimento, l Investitore-Contraente potrà sporgere reclamo inviandolo per iscritto a: Credemvita S.p.A. Funzione REC - Via Mirabello, Reggio Emilia Fax n [email protected] Nel caso in cui l esponente non si ritenga soddisfatto dall esito reclamo o in caso di assenza di riscontro nei termini massimi previsti dalla normativa vigente, potrà rivolgersi, corredando l esposto la documentazione relativa al reclamo trattato dall Impresa di assicurazione: - per questioni attinenti al Contratto, all IVASS, Istituto per la Vigilanza sulle assicurazioni, Via Quirinale 21, Roma, telefono ; - per questioni attinenti alla trasparenza informativa, alla CONSOB, via G.B. Martini 3, Roma o via Broletto 7, Milano, telefono / ; - per ulteriori questioni, ad altre Autorità amministrative competenti Credemvita SpA Società con unico socio, soggetta ad attività di direzione e coordinamento (ex art bis c.c.) da parte di Credito Emiliano S.p.A. Capitale interamente versato di euro REA n presso la Camera di Commercio di Reggio Emilia - Registro le Imprese di Reggio Emilia - Codice Fiscale e Partita IVA Iscrizione all Albo le Imprese di Assicurazione n Sede Legale e Direzione Via Mirabello, Reggio Emilia (Italia) - Tel: Fax: [email protected] Credemvita ha adottato un Molo ai sensi D.Lgs. 231/2001 e specifici standard di comportamento per i quali si rimanda alla Comunicazione standard etici consultabile sul sito Documento Informativo Pagina 105 di 105 Mod. CRV 3526/D/03/14