STEP S.R.L. Sede Legale: VIA GARIGLIANO, 1 EMPOLI (FI) Iscritta al Registro Imprese di: FIRENZE C.F. e numero iscrizione: 01448040491 Iscritta al R.E.A. di FIRENZE n. 580343 Capitale Sociale sottoscritto : 46.738,00 Interamente versato Partita IVA: 01448040491 Bilancio abbreviato al 31/12/2011 Stato Patrimoniale Attivo Parziali 2011 Totali 2011 Esercizio 2010 B) IMMOBILIZZAZIONI I - IMMOBILIZZAZIONI IMMATERIALI Immobilizzazioni immateriali lorde 310.871 434.817 Fondo ammortamento immobilizzazioni immateriali 17.427-15.417- TOTALE IMMOBILIZZAZIONI IMMATERIALI 293.444 419.400 II - IMMOBILIZZAZIONI MATERIALI Immobilizzazioni materiali lorde 3.287.444 3.287.444 Fondo ammortamento immobilizzazioni materiali 621.089-481.356- TOTALE IMMOBILIZZAZIONI MATERIALI 2.666.355 2.806.088 TOTALE IMMOBILIZZAZIONI (B) 2.959.799 3.225.488 C) ATTIVO CIRCOLANTE II - CREDITI esigibili entro l'esercizio successivo 360.314 386.705 esigibili oltre l'esercizio successivo TOTALE CREDITI 360.314 386.705 IV - DISPONIBILITA' LIQUIDE 465 101.254 TOTALE ATTIVO CIRCOLANTE (C) 360.779 487.959 D) RATEI E RISCONTI Ratei e risconti attivi 8.195 7.127 TOTALE RATEI E RISCONTI (D) 8.195 7.127 TOTALE ATTIVO 3.328.773 3.720.574 Prospetto di Bilancio 1
Stato Patrimoniale Passivo Parziali 2011 Totali 2011 Esercizio 2010 A) PATRIMONIO NETTO I - Capitale 46.738 46.738 III - Riserve di rivalutazione 104.148 89.983 IV - Riserva legale 1.742 970 VII - Altre riserve, distintamente indicate 110.000 2 Versamenti in conto capitale 110.000 Varie altre riserve 2 VIII - Utili (perdite) portati a nuovo 513 IX - Utile (perdita) dell'esercizio 192.593-15.450 TOTALE PATRIMONIO NETTO (A) 70.548 153.143 B) FONDI PER RISCHI E ONERI 35.000 D) DEBITI esigibili entro l'esercizio successivo 765.900 734.285 esigibili oltre l'esercizio successivo 2.121.655 2.385.661 TOTALE DEBITI (D) 2.887.555 3.119.946 E) RATEI E RISCONTI Ratei e risconti passivi 370.670 412.485 TOTALE RATEI E RISCONTI (E) 370.670 412.485 TOTALE PASSIVO 3.328.773 3.720.574 Prospetto di Bilancio 2
Conto Economico Parziali 2011 Totali 2011 Esercizio 2010 A) VALORE DELLA PRODUZIONE 1) Ricavi delle vendite e delle prestazioni 291.349 477.616 5) Altri ricavi e proventi 30.221 19.488 Contributi in conto esercizio 23.217 19.257 Ricavi e proventi diversi 7.004 231 TOTALE VALORE DELLA PRODUZIONE 321.570 497.104 B) COSTI DELLA PRODUZIONE 7) Costi per servizi 122.109 139.533 8) Costi per godimento di beni di terzi 10.849 8.897 10) Ammortamenti e svalutazioni 141.743 143.281 a) Ammortamento delle immobilizzazioni immateriali 2.010 3.548 b) Ammortamento delle immobilizzazioni materiali 139.733 139.733 14) Oneri diversi di gestione 36.094 64.480 TOTALE COSTI DELLA PRODUZIONE 310.795 356.191 Differenza tra valore e costi della produzione (A - B) 10.775 140.913 C) PROVENTI E ONERI FINANZIARI 16) Altri proventi finanziari 1.178 1.273 d) Proventi diversi dai precedenti 1.178 1.273 da altre imprese 1.178 1.273 17) Interessi ed altri oneri finanziari 113.362-107.731- verso altri 113.362-107.731- TOTALE PROVENTI E ONERI FINANZIARI (15+16-17+-17bis) 112.184-106.458- E) PROVENTI E ONERI STRAORDINARI 21) Oneri straordinari 112.300- Altri oneri straordinari 112.300- TOTALE DELLE PARTITE STRAORDINARIE (20-21) 112.300- Risultato prima delle imposte (A-B+-C+-D+-E) 213.709-34.455 22) Imposte sul reddito dell'esercizio, correnti, differite e anticipate 21.116-19.005 Imposte correnti sul reddito d'esercizio 1.079 31.505 Imposte differite sul reddito d'esercizio 22.195-12.500-23) Utile (perdita) dell'esercizio 192.593-15.450 Il Bilancio sopra riportato è vero e reale e corrisponde alle scritture contabili. Empoli, lì 04 Giugno 2012 L Amministratore Unico ( Dott. Andrea Bonechi ) Prospetto di Bilancio 3
STEP S.R.L. Sede legale: VIA GARIGLIANO, 1 EMPOLI (FI) Iscritta al Registro Imprese di FIRENZE C.F. e numero iscrizione 01448040491 Iscritta al R.E.A. di FIRENZE n. 580343 Capitale Sociale sottoscritto 46.738,00 Interamente versato Partita IVA: 01448040491 Nota Integrativa Bilancio al 31/12/2011 Introduzione alla Nota integrativa Signori Soci, la presente Nota Integrativa costituisce parte integrante del Bilancio al 31/12/2011. Il Bilancio viene redatto in forma abbreviata in quanto non sono stati superati, per due esercizi consecutivi, i limiti previsti dall art. 2435-bis del Codice Civile. Il Bilancio risulta conforme a quanto previsto dagli articoli 2423 e seguenti del Codice Civile, ai principi contabili nazionali ed alle interpretazioni fornite dall Organismo Italiano di Contabilità; esso rappresenta pertanto con chiarezza ed in modo veritiero e corretto la situazione patrimoniale e finanziaria della società ed il risultato economico dell esercizio. Il contenuto dello Stato patrimoniale e del Conto economico è quello previsto dagli articoli 2424 e 2425 del Codice Civile. La Nota integrativa, redatta ai sensi dell'art. 2427 del Codice Civile, contiene inoltre tutte le informazioni utili a fornire una corretta interpretazione del Bilancio. Criteri di formazione Redazione del Bilancio In riferimento a quanto indicato nella parte introduttiva della presente Nota integrativa, si attesta che, ai sensi dell art. 2423, 3 comma del Codice Civile, qualora le informazioni richieste da specifiche disposizioni di legge non siano sufficienti a dare una rappresentazione veritiera e corretta della situazione aziendale vengono fornite le informazioni complementari ritenute necessarie allo scopo. Non si sono verificati casi eccezionali che abbiano reso necessario il ricorso a deroghe di cui all'art. 2423, comma 4 e all'art. 2423 - bis comma 2 Codice Civile. Il Bilancio d'esercizio, così come la presente Nota integrativa, sono stati redatti in unità di Euro secondo quanto disposto dal Codice Civile. Principi di redazione del bilancio La valutazione delle voci di bilancio è avvenuta nel rispetto del principio della prudenza e nella prospettiva di continuazione dell'attività. Conformemente ai principi contabili nazionali e alla regolamentazione comunitaria, nella rappresentazione delle voci dell'attivo e del passivo viene data prevalenza agli aspetti sostanziali rispetto a quelli formali. Prospetto di Bilancio 4
Nella redazione del Bilancio d'esercizio gli oneri e i proventi sono stati iscritti secondo il principio di competenza indipendentemente dal momento della loro manifestazione numeraria. Struttura e contenuto del Prospetto di bilancio Lo Stato patrimoniale, il Conto economico e le informazioni di natura contabile contenute nella presente Nota integrativa sono conformi alle scritture contabili, da cui sono stati direttamente desunti. Nell esposizione dello Stato Patrimoniale e del Conto Economico non sono stati effettuati raggruppamenti delle voci precedute da numeri arabi, come invece facoltativamente previsto dall'art. 2423 ter del C.C. Per una rappresentazione più chiara delle voci di bilancio non sono state indicate le voci precedute da numeri arabi o lettere minuscole non valorizzate sia per l'esercizio in corso che per l'esercizio precedente. Ai sensi dell'art. 2423 ter del Codice Civile, si precisa che tutte le voci di bilancio sono risultate comparabili con l esercizio precedente; non vi è stata pertanto necessità di adattare alcuna voce dell'esercizio precedente. Ai sensi dell art. 2424 del Codice Civile si conferma che non esistono elementi dell'attivo o del passivo che ricadano sotto più voci del prospetto di bilancio. Criteri di valutazione I criteri applicati nella valutazione delle voci di bilancio e nelle rettifiche di valore sono conformi alle disposizioni del Codice Civile. Gli stessi inoltre non sono variati rispetto all esercizio precedente. Di seguito sono illustrati i più significativi criteri di valutazione adottati nel rispetto delle disposizioni contenute all art.2426 del Codice Civile, e con particolare riferimento a quelle voci di bilancio per le quali il legislatore ammette diversi criteri di valutazione e di rettifica o per le quali non sono previsti specifici criteri. Immobilizzazioni Le immobilizzazioni sono iscritte al costo di acquisto e/o di produzione. Per quanto riguarda i costi di produzione, gli stessi comprendono anche costi di indiretta imputazione per la quota ragionevolmente imputabile a ciascuna immobilizzazione, relativi al periodo di fabbricazione e fino al momento a partire dal quale il bene poteva essere oggettivamente utilizzato. Ai costi di produzione sono stati inoltre aggiunti gli oneri relativi al finanziamento della fabbricazione, interna o presso terzi, con gli stessi criteri descritti per i costi di indiretta imputazione. Ai sensi e per gli effetti dell'art.10 della legge 19 marzo 1983, N. 72, e così come anche richiamato dalle successive leggi di rivalutazione monetaria, si precisa che per alcune immobilizzazioni, tuttora esistenti in patrimonio, sono state eseguite delle rivalutazioni monetarie i cui effetti sono indicati in apposito paragrafo della presente nota integrativa. Immobilizzazioni Immateriali Le immobilizzazioni immateriali sono iscritte nell attivo di Stato patrimoniale al costo di acquisto e/o di produzione, e vengono ammortizzate in quote costanti in funzione della loro utilità futura. Il valore delle immobilizzazioni è esposto al netto dei fondi di ammortamento e di svalutazione. L'ammortamento è stato operato in conformità al seguente piano prestabilito, che si ritiene assicuri una corretta ripartizione del costo sostenuto lungo la vita utile delle immobilizzazioni in oggetto: Voci immobilizzazioni immateriali Costi di impianto e di ampliamento Studi e progetti impianti in corso Altre immobilizzazioni immateriali Periodo 5 anni in quote costanti 5 anni in quote costanti Il criterio di ammortamento delle immobilizzazioni immateriali è stato applicato con sistematicità ed in ogni esercizio, in relazione alla residua possibilità di utilizzazione economica di ogni singolo bene o spesa. Prospetto di Bilancio 5
Si evidenzia che su tali oneri immobilizzati non è stato necessario operare svalutazioni ex art. 2426 comma 1 n. 3 del Codice Civile. Costi di impianto e ampliamento I costi di impianto e di ampliamento sono stati interamente ammortizzati. Costi per studi e progetti impianti in corso I costi di sviluppo per la progettazione di impianti in corso sono stati iscritti nell'attivo di Stato patrimoniale in quanto aventi, secondo prudente giudizio, utilità pluriennale; tali costi, al completamento degli impianti cui ineriscono ed alla loro entrata in funzionamento saranno ammortizzati in funzione dei rispettivi coefficienti. Rispetto all esercizio precedente si evidenzia che a seguito della impossibilità al conseguimento di n 2 progetti (impianto Compiobbi ed impianto Ellera) sono state effettuate delle svalutazioni complessivamente per Euro 112.300,00 evidenziate nella voce 3.E.21.c del conto economico. Dopo tale operazione il valore iscritto in bilancio di questa voce è pari ad 266.403,00. Altre spese pluriennali In questo conto trovano collocazione tutti quei costi aventi utilità pluriennale non ricadenti nelle categorie precedentemente illustrate e vengono ammortizzati entro un periodo non superiore a cinque anni. Il loro ammontare iscritto in bilancio al netto degli ammortamenti è pari ad 312. Immobilizzazioni Materiali I cespiti appartenenti alla categoria delle immobilizzazioni materiali sono iscritti in bilancio al costo di acquisto e/o di produzione, aumentato degli oneri accessori sostenuti fino all entrata in funzione del bene. Il costo di produzione corrisponde all insieme di tutti i costi di fabbricazione sostenuti fino all entrata in funzione del bene, sia che si tratti di costi ad esso direttamente riferibili, sia che si tratti di costi relativi a lavorazioni comuni. Tali beni risultano esposti nell attivo di bilancio al netto dei fondi di ammortamento e di svalutazione. Il valore contabile dei beni, raggruppati in classi omogenee per natura ed anno di acquisizione, viene ripartito tra gli esercizi nel corso dei quali gli stessi verranno presumibilmente utilizzati. Tale procedura è attuata mediante lo stanziamento sistematico a Conto economico di quote di ammortamento corrispondenti a piani prestabiliti, definiti al momento dell entrata in funzione dei beni, con riferimento alla presunta residua possibilità di utilizzo dei beni stessi. Detti piani sono formati con riferimento al valore lordo dei beni e supponendo pari a zero il valore di realizzo al termine del processo. L'ammortamento delle immobilizzazioni materiali, il cui utilizzo è limitato nel tempo, è stato operato in conformità al seguente piano prestabilito: Voci immobilizzazioni materiali Aliquote % Fabbricati strumentali 3% Costruzioni pesanti 1% Impianti specifici 4% Macchinari 7% Automezzi 20% Attrezzatura varia e minuta 10% Il costo delle immobilizzazioni materiali è stato sistematicamente ammortizzato in ogni esercizio in rapporto alla residua possibilità di utilizzo delle stesse. Le eventuali dismissioni di cespiti (cessioni, rottamazioni, ecc.) avvenute nel corso dell esercizio hanno comportato l eliminazione del loro valore residuo. I criteri di ammortamento delle immobilizzazioni materiali non sono variati rispetto a quelli applicati nell esercizio precedente. Si evidenzia che non è stato necessario operare svalutazioni ex art. 2426 comma 1 n. 3 del Codice Civile. Fabbricati strumentali Il fabbricato industriale, posto in Comune di Abetone, è relativo alla centrale idroelettrica Le Regine. Il valore storico ammonta ad 1.206.865. Il coefficiente di ammortamento previsto è il 3%. Si precisa che il valore complessivo iscritto in Prospetto di Bilancio 6
bilancio al lordo del fondo ammortamento figura per l importo di 1.314.234 a seguito della intervenuta rivalutazione a norma del D.L. 185/08. Detto maggior valor avrà rilevanza fiscale ai fini dell ammortamento, essendo stata assolta la relativa imposta sostitutiva, solo dal quinto esercizio successivo a quello in cui è avvenuta la rivalutazione (2013). Costruzioni pesanti Le opere di presa, principale e secondaria, constano di manufatti in cemento armato relativi alle vasche di raccolta delle acque per la successiva confluenza in condotta. A questi particolari cespiti è applicato il coefficiente di ammortamento dell 1%. Il costo storico ammonta ad 207.309. Impianti specifici La condotta forzata dell impianto idroelettrico Le Regine che si estende per oltre 2 km. lungo il torrente Lima per un diametro di 700mm. è stata implementata della condotta secondaria con tubi del diametro di 250 mm. Il coefficiente di ammortamento applicato a questa categoria di cespiti è del 4%. Il costo storico ammonta ad 856.408. Macchinari Nella voce macchinari trova collocazione il valore inerente la macchina turbina ed i relativi quadri di comando dell impianto idroelettrico Le Regine per la quale è stabilito il coefficiente di ammortamento del 7%. Il costo storico ammonta ad 899.085. Automezzi Nella voce automezzi trova collocazione il valore inerente il veicolo gatto delle nevi necessario per l accesso alla centrale durante il periodo invernale. Alla predetta categoria di cespiti è stabilito il coefficiente di ammortamento del 20%. Il costo storico ammonta ad 10.000. Attrezzatura varia e minuta Nella voce attrezzatura varia e minuta trovano collocazione gli attrezzi ed utensili necessari per approntare la conservazione e manutenzione ordinaria dell impianto. il valore inerente la macchina turbina ed i relativi quadri di comando dell impianto idroelettrico Le Regine per la quale è stabilito il coefficiente di ammortamento del 10%. Il costo storico ammonta ad 408,33. Attivo circolante Crediti I crediti sono stati esposti in bilancio al valore nominale che corrisponde al presumibile valore di realizzo. Crediti per imposte anticipate Tra i crediti tributari sono iscritte attività per imposte anticipate per 2.530 originate da differenze temporanee non deducibili nell'esercizio in chiusura; per il dettaglio relativo si rimanda al paragrafo sulla fiscalità differita della presente Nota integrativa. La contabilizzazione delle suddette imposte differite attive è stata effettuata sulla base della ragionevole certezza di conseguire, negli esercizi futuri, utili imponibili. Ratei e risconti attivi I ratei e risconti sono stati calcolati sulla base del principio della competenza, mediante la ripartizione dei costi e/o ricavi comuni a due esercizi. Prospetto di Bilancio 7
Fondi per rischi e oneri Il fondo per Rischi e oneri, nel corso dell esercizio 2011, è stato interamente utilizzato per coprire parte della svalutazione dei progetti ritenuti non realizzabili (impianto Compiobbi ed impianto Ellera). Debiti I debiti sono esposti in bilancio al loro valore nominale, eventualmente rettificato in occasione di successive variazioni. Ratei e Risconti passivi I ratei e risconti sono stati calcolati sulla base del principio della competenza, mediante la ripartizione dei costi e/o ricavi comuni a due esercizi. Nell' iscrizione così come nel riesame di ratei e risconti passivi di durata pluriennale è stata verificata l'esistenza ovvero la permanenza della condizione temporale. In particolare, nella voce risconti passivi trovano collocazione i contributi in conto impianti (FESR) assegnati alla società dalla Regione Toscana per l ammontare complessivo di 461.374 che partecipano alla determinazione del reddito in base alla loro competenza economica. In tal guisa gli ammortamenti sono calcolati sul costo sostenuto per l acquisto del cespite al lordo del contributo ricevuto. Si fa presente che il Disciplinare per l utilizzo del FESR che la società ha stipulato con la Regione Toscana è soggetto a delle restrizioni ed espressamente prevede che: <<... i beni per i quali è concesso il contributo non possono essere alienati, ceduti o distratti nei cinque anni successivi alla consegna, nè essere funzionalmente diversi da quelli per i quali è stata disposta la concessione dell'aiuto, per la verifica di tale adempimento il beneficiario si impegna ad inviare alla scadenza dei 5 anni apposita dichiarazione al soggetto concessionario.>> L'eventuale inosservanza di tali disposizioni producono la revoca del contributo attribuito. Nella voce ratei passivi sono ricompresi i debiti maturandi per interessi passivi su finanziamenti e le royalties passive spettanti al Comune di Abetone commisurate alla produzione di energia elettrica del 2011 in base ad apposita convenzione siglata nel 2005. Riduzione di valore delle Immobilizzazioni Le immobilizzazioni materiali e immateriali sono state sistematicamente ammortizzate tenendo conto della residua possibilità di utilizzo, come evidenziato in precedenza. Si ritiene che non sussistano i presupposti per la riduzione di valore delle immobilizzazioni residue iscritte in bilancio, avendo già provveduto all integrale eliminazione delle voci relative ad immobilizzazioni in corso di impianti non più realizzabili. Variazione consistenza altre voci dell'attivo e del passivo Con riferimento all esercizio in chiusura, e in ossequio a quanto disposto dall art. 2427, comma 1, n. 4 del Codice Civile, nei seguenti prospetti vengono illustrati per ciascuna voce dell'attivo e del passivo diversa dalle immobilizzazioni la consistenza iniziale, i movimenti dell'esercizio e la correlata consistenza finale. Per una maggiore chiarezza espositiva, la variazione nella consistenza delle voci viene rappresentata in termini assoluti. Crediti Dettaglio iniziale Increm. nella voce dalla voce Decrem. finale Variaz. assoluta CREDITI Prospetto di Bilancio 8
Dettaglio iniziale Increm. nella voce dalla voce Decrem. finale Variaz. assoluta Fatture da emettere a clienti terzi 188.997 - - - 67.831 121.166 67.831- Clienti terzi Italia 93 17.241 - - - 17.334 17.241 Crediti vari verso imprese controllanti Depositi cauzionali vari Crediti per progetto in c/vendita - 24.136 - - - 24.136 24.136 12.814 - - - 1 12.813 1-175.943 - - - - 175.943 - Erario c/iva 3.996 - - - 3.996-3.996- Erario c/irap 709 5.683 - - - 6.392 5.683 Crediti per imposte anticipate 4.153 - - - 1.623 2.530 1.623- Totale 386.705 47.060 - - 73.451 360.314 26.391- Disponibilità liquide Dettaglio iniziale Increm. nella voce dalla voce Decrem. finale Variaz. assoluta DISPONIBILITA' LIQUIDE C.r.Firenze C/C 21429 101.252 - - - 100.819 433 100.819- Cassa contanti 2 31 - - 1 32 30 Totale 101.254 31 - - 100.820 465 100.789- Ratei e Risconti attivi Dettaglio iniziale Increm. nella voce dalla voce Decrem. finale Variaz. assoluta Ratei e risconti attivi Ratei attivi - 2.782 - - - 2.782 2.782 Risconti attivi 7.127 5.413 - - 7.127 5.413 1.714- Totale 7.127 8.195 - - 7.127 8.195 1.068 Patrimonio Netto Dettaglio iniziale Increm. nella voce dalla voce Decrem. finale Variaz. assoluta Prospetto di Bilancio 9
Dettaglio iniziale Increm. nella voce dalla voce Decrem. finale Variaz. assoluta Capitale Capitale sociale 46.738 - - - - 46.738 - Totale 46.738 - - - - 46.738 - Riserve di rivalutazione Riserva rivalutazione D.L. 185/08 89.983 14.165 - - - 104.148 14.165 Totale 89.983 14.165 - - - 104.148 14.165 Riserva legale Riserva legale 970 772 - - - 1.742 772 Totale 970 772 - - - 1.742 772 Versamenti in conto capitale Riserva copertura perdite - 110.000 - - - 110.000 110.000 Totale - 110.000 - - - 110.000 110.000 Utili (perdite) portati a nuovo Utile portato a nuovo - 513 - - - 513 513 Totale - 513 - - - 513 513 Debiti Dettaglio iniziale Increm. nella voce dalla voce Decrem. finale Variaz. assoluta DEBITI C.r.Firenze C/C 21428 Banca Cred.Coop.Cambiano C/C 302999 Soci conto finanziamento infruttifero Finanz. CRF Le Regine - linea i.v.a. Finanz. CRF Le Regine Senior Fatture da ricevere da fornitori 134.431 - - - 84.132 50.299 84.132-100.106 112.936 - - - 213.042 112.936 530.000 - - - 110.000 420.000 110.000-26.000 - - - 26.000-26.000-2.042.824 - - - 152.287 1.890.537 152.287-44.286 - - - 8.415 35.871 8.415- Fornitori terzi Italia 228.487 36.825 - - - 265.312 36.825 Erario c/ritenute su redditi lav. auton. 849 - - - 249 600 249- Prospetto di Bilancio 10
Dettaglio iniziale Increm. nella voce dalla voce Decrem. finale Variaz. assoluta Debiti diversi verso impr. controllanti Note credito da ricevere da fornitori Erario c/liquidazione Iva 12.962 - - - 12.962-12.962- - 11.293 - - - 11.293 11.293-601 - - - 601 601 Totale 3.119.945 161.655 - - 394.045 2.887.555 232.390- Ratei e Risconti passivi Dettaglio iniziale Increm. nella voce dalla voce Decrem. finale Variaz. assoluta Ratei e risconti passivi Ratei passivi 30.515 11.917 - - 30.515 11.917 18.598- Risconti passivi 381.970 - - - 23.217 358.753 23.217- Totale 412.485 11.917 - - 53.732 370.670 41.815- Partecipazioni in imprese controllate e collegate Nel presente paragrafo non viene fornito l elenco delle partecipazioni come richiesto dall art.2427 n.5 del Codice Civile per assenza di partecipazioni di controllo e /o collegamento. Crediti e debiti distinti per durata residua e Debiti assistiti da garanzie reali Nei seguenti prospetti, distintamente per ciascuna voce, sono indicati i crediti e i debiti sociali con indicazione della loro durata residua, così come richiesto dal Documento OIC n. 1. Crediti distinti per durata residua Italia Altri Paesi UE Resto d'europa Resto del Mondo CREDITI 360.314 - - - Importo esigibile entro l'es. successivo 360.314 - - - Importo esigibile oltre l'es. succ. entro 5 anni - - - - Prospetto di Bilancio 11
Italia Altri Paesi UE Resto d'europa Resto del Mondo Importo esigibile oltre 5 anni - - - - Debiti distinti per durata residua Italia Altri Paesi UE Resto d'europa Resto del Mondo DEBITI 2.887.555 - - - Importo esigibile entro l'es. successivo 765.900 - - - Importo esigibile oltre l'es. succ. entro 5 anni 2.121.655 - - - Importo esigibile oltre 5 anni - - - - Effetti delle variazioni nei cambi valutari La società, alla data di chiusura dell esercizio, non detiene attività e passività in valuta estera. Operazioni con obbligo di retrocessione a termine La società nel corso dell' esercizio non ha posto in essere alcuna operazione soggetta all'obbligo di retrocessione a termine. Indicazione analitica delle voci di Patrimonio Netto Nei seguenti prospetti sono analiticamente indicate le voci di patrimonio netto, con specificazione della loro origine, possibilità di utilizzazione e distribuibilità, nonché della loro avvenuta utilizzazione nei precedenti esercizi. Tra le altre è inoltre indicata la composizione della voce di riserve di rivalutazione monetaria per le quali è prescritto che i saldi attivi risultanti dalle rivalutazioni, ove non siano imputati al capitale, debbano essere accantonati in una speciale riserva, designata con riferimento alla specifica legge di rivalutazione. In riferimento all utilizzo da parte della società delle riserve di rivalutazione, così come evidenziato nel prospetto relativo alle movimentazioni delle voci del patrimonio netto, si specifica che la società non potrà procedere alla distribuzione di utili fin tanto che le stesse riserve non siano reintegrate nel loro ammontare o ridotte in misura corrispondente con delibera assembleare (ex art. 6 L. 72/83 e successive leggi di rivalutazione). Composizione del Patrimonio Netto Voce Importo a bilancio Tipo riserva Possibilità di utilizzo Quota disponibile Quota distribuibile Quota non distribuibile I - Capitale 46.738 Capitale B - - 46.738 Totale - - 46.738 III - Riserve di rivalutazione 104.148 Capitale A;B - - 104.148 Prospetto di Bilancio 12
Voce Importo a bilancio Tipo riserva Possibilità di utilizzo Quota disponibile Quota distribuibile Quota non distribuibile Totale - - 104.148 IV - Riserva legale 1.742 Utili B - - 1.742 Totale - - 1.742 Versamenti in conto capitale 110.000 Capitale A;B - - 110.000 Totale - - 110.000 VIII - Utili (perdite) portati a nuovo 513 Utili A;B;C 513 513 - Totale 513 513 - Totale Composizione voci PN 513 513 262.628 LEGENDA: "A" aumento di capitale; "B" copertura perdite; "C" distribuzione soci Movimenti del Patrimonio Netto Per una valutazione ed analisi completa sui movimenti del Patrimonio Netto in oggetto, si rimanda a quanto riportato dettagliatamente nelle pagine in allegato. Oneri finanziari imputati ai valori iscritti nell'attivo Tutti gli interessi e gli altri oneri finanziari sono stati interamente spesati nell'esercizio. Ai fini dell art. 2427, c. 1, n. 8 del Codice Civile si attesta quindi che non sussistono capitalizzazioni di oneri finanziari. Proventi da Partecipazioni diversi dai dividendi Non sussistono proventi da partecipazioni di cui all'art. 2425, n. 15 del Codice Civile. Utili e Perdite su cambi Non sussistono utili e/o perdite derivanti da variazioni su cambi valutari. Compensi organo di revisione legale dei conti Nel corso dell esercizio sono stati erogati, al revisore legale dei conti, i seguenti compensi: per l attività di revisione legale dei conti, Euro 2.819,00 Prospetto di Bilancio 13
Azioni di godimento; Obbligazioni convertibili; Altri Titoli La società non ha emesso alcun titolo o valore simile rientrante nella previsione di cui all'art. 2427 n. 18 codice civile. Il presente paragrafo della nota integrativa non è pertinente in quanto il capitale sociale è suddiviso in quote di partecipazione. Altri strumenti finanziari emessi La società non ha emesso altri strumenti finanziari di cui al n. 19 del 1 comma dell art. 2427 del Codice Civile. Finanziamenti dei soci Nel seguente prospetto sono indicati i finanziamenti dei soci alla società con separata indicazione di quelli con clausola di postergazione rispetto agli altri creditori. I finanziamenti effettuati dai soci, ed iscritti alla voce D.3) del passivo di Stato patrimoniale, sono stati concessi al solo fine di evitare il più oneroso ricorso ad altre forme di finanziamento esterne alla compagine societaria. Pertanto, per gli stessi finanziamenti non trova applicazione la disciplina dei finanziamenti postergati di cui all art. 2467 del Codice Civile. Socio erogante Importo entro l'es. successivo Importo oltre l'es. successivo ed entro 5 anni Importo oltre 5 anni Totale Tipologia finanziamento Publiservizi s.p.a. - - 420.000 420.000 Volontario La riduzione di valore del finanziamento concesso dalla controllante nel corso del 2011 per Euro 110.000 è confluito nella voce di Patrimonio Netto quale riserva per copertura perdite di eserizio. Rivalutazioni monetarie Di seguito si espongono i beni patrimoniali per i quali sono state operate rivalutazioni monetarie. Rivalutazioni monetarie beni materiali Nel successivo prospetto si precisa, ai sensi e per gli effetti dell'art.10 della legge 19 Marzo 1983, N. 72, così come anche richiamato dalle successive leggi di rivalutazione monetaria, per quali beni materiali è stata eseguita una rivalutazione monetaria evidenziandone quindi il relativo ammontare. Importo Immobilizzazioni materiali lorde Fabbricati strumentali - Costo storico 1.206.865 Legge n.2/2009 107.369 Valore rivalutato 1.314.234 Il bene cui inerisce la rivalutazione monetaria è dato dal fabbricato industriale (officina ad uso produzione energia elettrica) sito in Comune di Abetone loc. Le Regine, il cui valore contabile e fiscale è stato adeguato al valore di mercato Prospetto di Bilancio 14
in conformità alle disposizioni della legge n. 2/2009 con assolvimento dell imposta sostitutiva ai fini del riconoscimento fiscale del maggior valore rivalutato. Le seguenti riserve di rivalutazione monetaria sono state utilizzate per copertura di perdite per gli importi di seguito indicati: riserva ex legge n. 2/2009, conversione D.L. 185/08 104.148 utilizzo a copertura della perdita di esercizio 2008 32.582 (-) parziale ricostituzione con destinazione utile d esercizio 2009 18.417 (+) ricostituzione con parte di utili d esercizio 2010 _14.165 (+) ammontare della riserva ex legge n. 2/2009, conversione D.L. 185/08 104.148 (=) Patrimoni destinati ad uno specifico affare Si attesta che alla data di chiusura del bilancio non sussistono patrimoni destinati ad uno specifico affare di cui al n. 20 del 1 comma dell art. 2427 del Codice Civile. Finanziamenti destinati ad uno specifico affare Si attesta che alla data di chiusura del bilancio non sussistono finanziamenti destinati ad uno specifico affare di cui al n. 21 del 1 comma dell art. 2427 del Codice Civile. Operazioni di locazione finanziaria La società alla data di chiusura dell esercizio non ha in corso alcun contratto di leasing finanziario. Operazioni con parti correlate Nel corso dell esercizio sono state poste in essere operazioni con parti correlate; tuttavia, si tratta di operazioni non rilevanti e concluse a condizioni di mercato, pertanto, ai fini della comprensione del bilancio, non si ritiene necessario fornire maggiori dettagli. Accordi non risultanti dallo Stato Patrimoniale Nel corso dell esercizio non è stato posto in essere alcun accordo non risultante dallo Stato Patrimoniale. Informazioni relative al fair value degli strumenti finanziari In osservanza di quanto richiesto dall art. 2427-bis del Codice Civile, si precisa che la società ha stipulato un interest rate swap per la gestione del rischio sui tassi di interesse, in relazione all indebitamento finanziario fortemente legato alla variabilità dei tassi. L interest rate swap stipulato in data 27/11/2006 con Banca Cassa Risparmio di Firenze prevede lo scambio di pagamenti periodici semestrali calcolati sul capitale di riferimento di 1.250.000, pari alla metà del finanziamento senior, per un periodo di tempo predefinito con scadenza 16/12/2013, pari alla metà della durata del finanziamento in essere. Sulla base di detto contratto la società si impegna a pagare sul capitale di riferimento un tasso fisso del 4,15% incassando la parte variabile con IRS legata al tasso Euribor a 6 mesi. Prospetto di Bilancio 15
La contabilizzazione dei differenziali sull operazione di copertura da rischi afferenti l oscillazione dei tassi di interesse, ancorchè non liquidati, viene iscritta tra i proventi e gli oneri finanziari. Al 31.12.2011 il valore di mercato (Mark to Market) espresso da tale contratto derivato è pari ad -43.498. Le immobilizzazioni finanziarie presenti in bilancio non sono state iscritte ad un valore superiore al loro fair value. Imposte differite e anticipate La società ha provveduto allo stanziamento delle imposte dell esercizio sulla base dell applicazione delle norme tributarie vigenti. Le imposte di competenza dell esercizio sono rappresentate dalle imposte correnti così come risultanti dalle dichiarazioni fiscali; dalle imposte differite e dalle imposte anticipate, relative a componenti di reddito positivi o negativi rispettivamente soggetti ad imposizione o a deduzione in esercizi diversi rispetto a quelli di contabilizzazione civilistica. Nei seguenti prospetti sono analiticamente indicate: - la descrizione delle differenze temporanee che hanno comportato la rilevazione di imposte differite e anticipate, specificando l'aliquota applicata e le variazioni rispetto all'esercizio precedente, gli importi accreditati o addebitati a conto economico oppure a patrimonio netto; - l'ammontare delle imposte anticipate contabilizzato in bilancio attinenti a perdite dell'esercizio o di esercizi precedenti. Le imposte anticipate e differite sono state calcolate utilizzando rispettivamente le seguenti aliquote: delle differenze temporanee Imposte anticipate 31/12/10 Riassorbimenti Incrementi Imposte anticipate 31/12/11 Imponibile Aliquota Imposta Imponibile Aliquota Imposta Imponibile Aliquota Imposta Imponibile Aliquota Imposta Amm.to rival. Fabbr. (quota 2009) Compenso amm.re 2009 non pagato Trasferimento consolidato eccedenza int. Pass. Ecc. 30% ROL Trasferimento consolidato credito per IRES su perdite 4.833 31,40% 1.518-27,50% - 3.221 31,40% 1.012 8.054 31,40% 2.530 9.583 27,5% 2.635 9.583 27,5% 2.635 27,5% 27,5% 31,40% - 31,40% - 67.032 27,5% 18.434-27,5% - - 27,50% - - 27,50% - 19.577 27,50% 5.384-27,50% - TOTALI 14.416 4.153 9.583 2.635 89.830 24.830 8.054 2.530 Informazioni di cui agli artt. 2435 bis c.6 e 2428 c.2 n 3 e 4 del Codice Civile Situazione e movimentazioni delle azioni o quote della società controllante Ai sensi dell art. 2435-bis e art. 2428, comma 3 nn. 3 e 4 del Codice Civile, si precisa che la società non ha posseduto nel corso dell'esercizio azioni o quote della società controllante. Prospetto di Bilancio 16
Informativa sull'attività di direzione e coordinamento Si rende noto che la società appartiene al gruppo Publiservizi ed è soggetta all attività di direzione e coordinamento da parte della società Publiservizi s.p.a. corrente in Firenze, Via Giovanni Paisiello, 8, iscrizione al Registro delle Imprese di Firenze e codice fiscale 91002470481. Nel seguente prospetto vengono forniti i dati essenziali dell ultimo Bilancio approvato della suddetta società esercitante la direzione e il coordinamento. Le copie integrali dell' ultimo Bilancio, nonchè le Relazioni degli amministratori, dei sindaci e del soggetto incaricato del controllo contabile della società Publiservizi s.p.a. sono depositate presso la sede della stessa così come disposto dall'art.2429, c. 3 del Codice Civile. Bilancio della società al 31/12/2011 Esercizio 2010 Esercizio 2009 Stato Patrimoniale Attivo Crediti verso soci per versamenti ancora dovuti Immobilizzazioni 62.171.515 57.441.422 Attivo circolante 28.043.461 29.492.627 Ratei e risconti 18.070 126.918 Totale Attivo 90.233.046 87.060.966 Passivo Patrimonio netto 62.105.564 59.193.170 Fondi per rischi e oneri 4.908.841 3.503.395 Trattamento di fine rapporto di lavoro subordinato 75.328 65.736 Debiti 22.909.259 23.816.567 Ratei e risconti 234.054 482.099 Totale Passivo 90.233.046 87.060.966 Garanzie, impegni e altri rischi 27.973.155 Esercizio 2010 Esercizio 2009 Conto Economico Valore della produzione 563.057 836.223 Costi della produzione -3.200.467-3.492.350 Proventi e oneri finanziari -814.758-752.536 Rettifiche di valore di attività finanziarie 7.053.390 3.911.257 Proventi e oneri straordinari -284.402-34.321 Imposte sul reddito dell esercizio -595.040 1.423.707 Utile (perdite) dell esercizio 3.911.861 1.891.980 Considerazioni finali Il bilancio redatto alla data del 31 dicembre 2011 chiude con il conseguimento di una perdita pari ad Euro 192.593. Prospetto di Bilancio 17
Il risultato negativo è dovuto ad una concomitanza di fattori ordinari e straordinari; come a Vs. conoscenza la gestione ordinaria è relativa all unico impianto in funzione di produzione di energia elettrica da fonti rinnovabili idroelettrico sito nel Comune di Abetone. L anno solare 2011 con particolare riguardo al secondo semestre è stato interessato da una quasi totale assenza di precipitazioni atmosferiche, che non si verificavano da diversi anni, ed è la diretta conseguenza della riduzione della produzione di circa 186 mila Euro, rispetto all anno precedente. La componente negativa straordinaria di 112.300 Euro, apposta a Bilancio è relativa a svalutazioni di progetti in corso non realizzabili. La perdita di esercizio 2011 conseguente è relativa a tali circostanze, in quanto come dimostrato negli esercizi trascorsi, l impianto di produzione denominato Le Regine in assenza di fattori od eventi straordinari è economicamente positivo e autosufficiente finanziariamente. Il progetto, interamente sviluppato, di un importante campo fotovoltaico nel Comune di Pistoia in località Bulicata non ha trovato realizzazione, stante il contenzioso in corso con la società che doveva procedere alla sua realizzazione e messa in funzione. Signori Soci, alla luce di quanto sopra esposto, l'amministratore Unico Vi propone di coprire la perdita di esercizio maturata, mediante utilizzo delle seguenti riserve: quanto a Euro 110.000,00 Fondo riserva copertura perdite; quanto a Euro 513,13 Utili a nuovo; quanto a Euro 82.080,02 Riserva rivalutazione D.L. 185/2008. 1 Signori Soci, Vi confermo che il presente Bilancio, composto da Stato patrimoniale, Conto economico e Nota integrativa rappresenta in modo veritiero e corretto la situazione patrimoniale e finanziaria della società, nonché il risultato economico dell esercizio e corrisponde alle scritture contabili. Vi invito pertanto ad approvare il progetto di Bilancio al 31/12/2011 unitamente con la proposta di destinazione del risultato d esercizio, così come da me predisposto. Empoli lì, 04 Giugno 2012 L Amministratore Unico ( Dott. Andrea Bonechi ) Allegato: Movimenti del Patrimonio Netto Capitale Riserve di rivalutazione Riserva legale Versamenti in conto capitale Varie altre riserve Utili (perdite) portati a nuovo Utile (perdita) dell'esercizio Totale Saldo iniziale al 1/01/2009 46.738 104.148 - - - - 32.582-118.304 Destinazione del risultato dell'esercizio: - Attribuzione di dividendi - - - - - - - - - Altre destinazioni - - - - - - - - Altre variazioni: Prospetto di Bilancio 18
Capitale Riserve di rivalutazione Riserva legale Versamenti in conto capitale Varie altre riserve Utili (perdite) portati a nuovo Utile (perdita) dell'esercizio Totale - Copertura perdite - 32.582- - - 2-32.585 5 - Operazioni sul capitale - - - - - - - - - Distribuzione ai soci - - - - - - - - - Altre variazioni - - - - - - 3-3- Risultato dell'esercizio 2009 - - - - - - 19.387 19.387 Saldo finale al 31/12/2009 46.738 71.566 - - 2-19.387 137.693 Saldo iniziale al 1/01/2010 46.738 71.566 - - 2-19.387 137.693 Destinazione del risultato dell'esercizio: - Attribuzione di dividendi - - - - - - - - - Altre destinazioni - - - - - - 19.387-19.387- Altre variazioni: - Copertura perdite - - - - - - - - - Operazioni sul capitale - - - - - - - - - Distribuzione ai soci - - - - - - - - - Altre variazioni - 18.417 970 - - - - 19.387 Risultato dell'esercizio 2010 - - - - - - 15.450 15.450 Saldo finale al 31/12/2010 46.738 89.983 970-2 - 15.450 153.143 Saldo iniziale al 1/01/2011 46.738 89.983 970-2 - 15.450 153.143 Destinazione del risultato dell'esercizio: - Attribuzione di dividendi - - - - - - - - - Altre destinazioni - 14.165 772 - - 513 15.450- - Altre variazioni: - Copertura perdite - - - - - - - - - Operazioni sul capitale - - - - - - - - - Distribuzione ai soci - - - - - - - - - Altre variazioni - - - 110.000 2- - - 109.998 Risultato dell'esercizio 2011 - - - - - - 192.593-192.593- Saldo finale al 31/12/2011 46.738 104.148 1.742 110.000-513 192.593-70.548 Prospetto di Bilancio 19
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