Informazioni chiave per l'investitore

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1 Informazioni chiave per l'investitore Il presente documento fornisce informazioni essenziali agli investitori di questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni ivi contenute sono fornite conformemente a un obbligo di legge, al fine di aiutarla a comprendere in che cosa consiste un investimento in questo fondo e quali sono i rischi ad esso connessi. Le consigliamo di leggerlo per decidere con cognizione di causa se investire o no. Obiettivi e politica di investimento Classe DP - Codice ISIN: (C) FR OICVM di diritto francese gestito da Amundi, società del Gruppo Amundi Classificazione dell AMF ("Autorité des Marchés Financiers"): Obbligazioni e altri titoli di credito internazionali Sottoscrivendo - DP, investite in prodotti di tasso internazionali. L'obiettivo di gestione del fondo consiste nel realizzare, in un orizzonte d'investimento di 12 mesi, una performance annua superiore a quella dell'indice EONIA capitalizzato, rappresentativo del tasso d'interesse del mercato monetario della zona euro, previa integrazione delle spese correnti. Per conseguire tale obiettivo, il processo di gestione si basa su due pilastri: la selezione dei titoli e la gestione della sensibilità del portafoglio. La selezione dei titoli viene effettuata a partire da scenari macroeconomici, da analisi creditizie e dalla valutazione, da parte del team di gestione, del premio offerto dai titoli di tale emittente, al fine di remunerare il rischio di firma e/o di liquidità. Un nuovo emittente sarà studiato con maggior interesse quanto più sarà elevato il suo contributo alla diversificazione del portafoglio. Gli investimenti sono pertanto realizzati indifferentemente in titoli di credito privati o pubblici emessi in euro e in titoli di credito denominati in valute diverse dall euro. È coperto il rischio di cambio. Il fondo è gestito entro un range di sensibilità (valutazione del rapporto tra la variazione di prezzo e la variazione di tasso) compreso tra -1 e +2, in base alle previsioni del team di gestione sull'andamento dei tassi d'interesse della zona euro. Il Fondo potrà concludere operazioni di acquisizione e cessione temporanee di titoli. Possono inoltre essere utilizzati strumenti finanziari a termine quale copertura e/o esposizione e/o arbitraggio, allo scopo di generare una sovraesposizione e portare di conseguenza l esposizione del fondo al di là dell attivo netto. Il risultato netto e le plusvalenze nette realizzate dal fondo sono sistematicamente reinvestiti ogni anno. Potrà richiedere il rimborso delle Sue quote ogni giorno: le operazioni di rimborso avvengono con frequenza giornaliera. Raccomandazione: questo fondo potrebbe non convenire agli investitori che prevedono di ritirare il proprio conferimento prima di 1 anno. Profilo di rischio e di rendimento a rischio più basso, rendimento potenzialmente più basso a rischio più alto, rendimento potenzialmente più alto Il livello di rischio di questo FCI riflette principalmente il rischio del mercato delle obbligazioni pubbliche e private a breve scadenza in euro in cui è investito. I dati storici utilizzati per il calcolo dell'indice di rischio numerico non possono costituire un'indicazione affidabile del profilo di rischio futuro dell'oicvm. La categoria di rischio associata a questo fondo non è garantita e potrà evolversi nel tempo. La categoria più bassa non significa "senza rischio". Il capitale inizialmente investito non beneficia di alcuna garanzia. I rischi importanti per l'oicvm non presi in considerazione nell'indicatore sono: Rischio di credito: rappresenta il rischio di improvviso peggioramento dell'affidabilità di un emittente o il rischio di suo fallimento. Rischio di liquidità: nel caso particolare in cui i volumi di scambio sui mercati finanziari sono molto deboli, qualsiasi operazione di acquisto o vendita su questi ultimi può comportare variazioni importanti del mercato. Rischio di controparte: rappresenta il rischio di fallimento di un operatore sul mercato che gli impedisce di onorare gli impegni nei confronti del Suo portafoglio. L'utilizzo di prodotti complessi come i prodotti derivati può comportare l'amplificazione dei movimenti dei titoli nel Suo portafoglio. Il verificarsi di uno di detti rischi può comportare una diminuzione del valore patrimoniale netto del portafoglio. - DP 1

2 Spese Le spese e commissioni versate servono a coprire i costi di gestione dell'oicvm, inclusi i costi di commercializzazione e distribuzione delle quote; tali spese riducono la crescita potenziale degli investimenti. Spese una tantum prelevate prima o dopo l investimento Le spese di sottoscrizione e di rimborso indicate Spesa di sottoscrizione Nessuna sono spese massime. In alcuni casi, le spese Spesa di rimborso Nessuna possono essere inferiori. Per maggiori informazioni Questi tassi corrispondono alla percentuale massima che può essere può rivolgersi al Suo consulente finanziario. prelevata dal Suo capitale prima che quest'ultimo sia investito o sia Le spese correnti si basano sulle cifre dell'esercizio rimborsato. precedente, chiuso il 30 maggio Questa percentuale può variare da un anno all'altro. Spese prelevate dal FCI in un anno Esclude: Spese correnti 0,26% dell'attivo netto medio le commissioni di overperformance, Spese prelevate dal FCI a determinate condizioni le spese di intermediazione, ad eccezione delle Commissione di 30% annuo della performance superiore a spese di sottoscrizione e di rimborso pagate performance quella dell'indice di riferimento + 0,80% dall'oicvm quando compra o vende quote di un Alla chiusura dell'esercizio precedente, altro OIC. tale commissione rappresentava lo 0,31% dell'attivo netto medio Per maggiori informazioni sulle spese, si prega di fare riferimento alla voce "Spese e commissioni" del prospetto di questo OICVM, disponibile su semplice richiesta presso la società di gestione. Performance passate 0.8 % ,8% 0,1% Le performance non sono costanti nel tempo e non pregiudicano le performance future. Le performance annualizzate presentate in questa tabella sono calcolate al netto della deduzione di tutte le spese prelevate dal fondo. Il Fondo è stato creato il 21 gennaio 2010 e la sua classe DP il 23 agosto La valuta di riferimento è l euro (EUR). - DP Indicatore di Riferimento Informazioni pratiche Nome della Banca depositaria: CACEIS BANK FRANCE. L'ultimo prospetto e gli ultimi documenti informativi periodici regolamentari, così come tutte le altre informazioni pratiche, sono disponibili gratuitamente presso la società di gestione. Il valore patrimoniale netto è disponibile dietro semplice richiesta presso la società di gestione, sul sito internet sui siti Internet degli istituti collocatori e pubblicato in numerosi quotidiani nazionali e regionali nonché su periodici. In base al Suo regime fiscale, le plusvalenze e gli eventuali rendimenti legati alla detenzione dei titoli dell'oicvm possono essere soggetti a tassazione. Raccomandiamo pertanto di informarsi in proposito presso la società di collocamento dell'oicvm. Amundi può essere ritenuta responsabile solo sulla base di dichiarazioni contenute nel presente documento che fossero ingannevoli, inesatte o non coerenti con le parti corrispondenti del prospetto dell'oicvm. L'OICVM propone altre quote o azioni per categorie di investitori definite nel suo prospetto Questo OICVM è autorizzato in Francia e regolamentato dall'autorité des marchés financiers (AMF). La società di gestione Amundi è autorizzata in Francia e regolamentata dall'autorité des marchés financiers (AMF). Le informazioni chiave per l'investitore fornite nel presente documento sono esatte e aggiornate al 28 novembre DP 2

3 Informazioni chiave per l'investitore Il presente documento fornisce informazioni essenziali agli investitori di questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni ivi contenute sono fornite conformemente a un obbligo di legge, al fine di aiutarla a comprendere in che cosa consiste un investimento in questo fondo e quali sono i rischi ad esso connessi. Le consigliamo di leggerlo per decidere con cognizione di causa se investire o no. Obiettivi e politica di investimento Classe I GBP - Codice ISIN: (C) FR OICVM francesi gestito da Amundi, società del Gruppo Amundi Classificazione dell AMF ("Autorité des Marchés Financiers"): Obbligazioni e altri titoli di credito internazionali Sottoscrivendo - I - GBP, investite in prodotti di tasso internazionali. L'obiettivo di gestione del fondo consiste nel realizzare, in un orizzonte d'investimento di 12 mesi, una performance annua superiore a quella dell'indice SONIA capitalizzato, rappresentativo del tasso d'interesse delle operazioni non garantite sul mercato monetario in sterline, previa integrazione delle spese correnti. Per conseguire tale obiettivo, il processo di gestione si basa su due pilastri: la selezione dei titoli e la gestione della sensibilità del portafoglio. La selezione dei titoli viene effettuata a partire da scenari macroeconomici, da analisi creditizie e dalla valutazione, da parte del team di gestione, del premio offerto dai titoli di tale emittente, al fine di remunerare il rischio di firma e/o di liquidità. Un nuovo emittente sarà studiato con maggior interesse quanto più sarà elevato il suo contributo alla diversificazione del portafoglio. Gli investimenti sono pertanto realizzati indifferentemente in titoli di credito privati o pubblici emessi in euro e in titoli di credito denominati in valute diverse dall euro. È coperto il rischio di cambio. Il fondo è gestito entro un range di sensibilità (valutazione del rapporto tra la variazione di prezzo e la variazione di tasso) compreso tra -1 e +2, in base alle previsioni del team di gestione sull'andamento dei tassi d'interesse della zona euro. Il Fondo potrà concludere operazioni di acquisizione e cessione temporanee di titoli. Possono inoltre essere utilizzati strumenti finanziari a termine quale copertura e/o esposizione e/o arbitraggio, allo scopo di generare una sovraesposizione e portare di conseguenza l esposizione del fondo al di là dell attivo netto. Il risultato netto e le plusvalenze nette realizzate dal fondo sono sistematicamente reinvestiti. Potrà richiedere il rimborso delle Sue quote ogni giorno: le operazioni di rimborso avvengono con frequenza giornaliera. Raccomandazione: questo fondo potrebbe non convenire agli investitori che prevedono di ritirare il proprio conferimento prima di 1 anno. Profilo di rischio e di rendimento a rischio più basso, rendimento potenzialmente più basso a rischio più alto, rendimento potenzialmente più alto Il livello di rischio di questo FCI riflette principalmente il rischio del mercato delle obbligazioni pubbliche e private a breve scadenza in euro in cui è investito. I dati storici utilizzati per il calcolo dell'indice di rischio numerico non possono costituire un'indicazione affidabile del profilo di rischio futuro dell'oicvm. La categoria di rischio associata a questo fondo non è garantita e potrà evolversi nel tempo. La categoria più bassa non significa "senza rischio". Il capitale inizialmente investito non beneficia di alcuna garanzia. I rischi importanti per l'oicvm non presi in considerazione nell'indicatore sono: Rischio di credito: rappresenta il rischio di improvviso peggioramento dell'affidabilità di un emittente o il rischio di suo fallimento. Rischio di liquidità: nel caso particolare in cui i volumi di scambio sui mercati finanziari sono molto deboli, qualsiasi operazione di acquisto o vendita su questi ultimi può comportare variazioni importanti del mercato. Rischio di controparte: rappresenta il rischio di fallimento di un operatore sul mercato che gli impedisce di onorare gli impegni nei confronti del Suo portafoglio. L'utilizzo di prodotti complessi come i prodotti derivati può comportare l'amplificazione dei movimenti dei titoli nel Suo portafoglio. Il verificarsi di uno di detti rischi può comportare una diminuzione del valore patrimoniale netto del portafoglio. - I - GBP 1

4 Spese Le spese e commissioni versate servono a coprire i costi di gestione dell'oicvm, inclusi i costi di commercializzazione e distribuzione delle quote; tali spese riducono la crescita potenziale degli investimenti. Spese una tantum prelevate prima o dopo l investimento Le spese di sottoscrizione e di rimborso indicate Spesa di sottoscrizione Nessuna sono spese massime. In alcuni casi, le spese Spesa di rimborso Nessuna possono essere inferiori. Per maggiori informazioni Questi tassi corrispondono alla percentuale massima che può essere può rivolgersi al Suo consulente finanziario. prelevata dal Suo capitale prima che quest'ultimo sia investito o sia Le spese correnti si basano sulle cifre dell'esercizio rimborsato. in corso. Questa percentuale può variare da un anno all'altro. Esclude: Spese prelevate dal FCI in un anno le commissioni di overperformance, Spese correnti 0,24% del patrimonio netto medio* le spese di intermediazione, ad eccezione delle Spese prelevate dal FCI a determinate condizioni spese di sottoscrizione e di rimborso pagate Commissione di 30% annuo della performance superiore a dall'oicvm quando compra o vende quote di un performance quella dell'indice di riferimento + 0,80% altro OIC. Per l'esercizio precedente non è stata *La percentuale delle spese correnti presentata a prelevata alcuna commissione lato è solo una stima. Per ogni esercizio, la relazione annuale dell'oicvm fornirà l'importo esatto delle spese sostenute. Per maggiori informazioni sulle spese, si prega di fare riferimento alla voce "Spese e commissioni" del prospetto di questo OICVM, disponibile su semplice richiesta presso la società di gestione. Performance passate Il Suo OICVM non dispone ancora di dati sulla base di un anno civile completo tali da permettere la visualizzazione del diagramma delle relative performance. Informazioni pratiche Le performance non sono costanti nel tempo e non pregiudicano le performance future. Il fondo è stato creato il 21 gennaio 2010 e la sua classe I il 1 settembre La divisa di riferimento è la lira sterlina (GBP). Nome della Banca depositaria: CACEIS BANK FRANCE. L'ultimo prospetto e gli ultimi documenti informativi periodici regolamentari, così come tutte le altre informazioni pratiche, sono disponibili gratuitamente presso la società di gestione. Il valore patrimoniale netto è disponibile dietro semplice richiesta presso la società di gestione, sul sito internet sui siti Internet degli istituti collocatori e pubblicato in numerosi quotidiani nazionali e regionali nonché su periodici. In base al Suo regime fiscale, le plusvalenze e gli eventuali rendimenti legati alla detenzione dei titoli dell'oicvm possono essere soggetti a tassazione. Raccomandiamo pertanto di informarsi in proposito presso la società di collocamento dell'oicvm. Amundi può essere ritenuta responsabile solo sulla base di dichiarazioni contenute nel presente documento che fossero ingannevoli, inesatte o non coerenti con le parti corrispondenti del prospetto dell'oicvm. L'OICVM propone altre quote o azioni per categorie di investitori definite nel suo prospetto Questo OICVM è autorizzato in Francia e regolamentato dall'autorité des marchés financiers (AMF). La società di gestione Amundi è autorizzata in Francia e regolamentata dall'autorité des marchés financiers (AMF). Le informazioni chiave per l'investitore fornite nel presente documento sono esatte e aggiornate al 28 novembre I - GBP 2

5 Informazioni chiave per l'investitore Il presente documento fornisce informazioni essenziali agli investitori di questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni ivi contenute sono fornite conformemente a un obbligo di legge, al fine di aiutarla a comprendere in che cosa consiste un investimento in questo fondo e quali sono i rischi ad esso connessi. Le consigliamo di leggerlo per decidere con cognizione di causa se investire o no. Obiettivi e politica di investimento Classe I CHF - Codice ISIN: (C) FR OICVM francesi gestito da Amundi, società del Gruppo Amundi Classificazione dell AMF ("Autorité des Marchés Financiers"): Obbligazioni e altri titoli di credito internazionali Sottoscrivendo - I - CHF, investite in prodotti di tasso internazionali. L'obiettivo di gestione del fondo consiste nel realizzare, in un orizzonte d'investimento di 12 mesi, una performance annua superiore a quella dell'indice TOIS capitalizzato, rappresentativo del tasso del mercato monetario svizzero, previa integrazione delle spese correnti. Per conseguire tale obiettivo, il processo di gestione si basa su due pilastri: la selezione dei titoli e la gestione della sensibilità del portafoglio. La selezione dei titoli viene effettuata a partire da scenari macroeconomici, da analisi creditizie e dalla valutazione, da parte del team di gestione, del premio offerto dai titoli di tale emittente, al fine di remunerare il rischio di firma e/o di liquidità. Un nuovo emittente sarà studiato con maggior interesse quanto più sarà elevato il suo contributo alla diversificazione del portafoglio. Gli investimenti sono pertanto realizzati indifferentemente in titoli di credito privati o pubblici emessi in euro e in titoli di credito denominati in valute diverse dall euro. È coperto il rischio di cambio. Il fondo è gestito entro un range di sensibilità (valutazione del rapporto tra la variazione di prezzo e la variazione di tasso) compreso tra -1 e +2, in base alle previsioni del team di gestione sull'andamento dei tassi d'interesse della zona euro. testo libero a scelta attivi criteri specifici Il Fondo potrà concludere operazioni di acquisizione e cessione temporanee di titoli. Possono inoltre essere utilizzati strumenti finanziari a termine quale copertura e/o esposizione e/o arbitraggio, allo scopo di generare una sovraesposizione e portare di conseguenza l esposizione del fondo al di là dell attivo netto. Il risultato netto e le plusvalenze nette realizzate dal fondo sono sistematicamente reinvestiti. Potrà richiedere il rimborso delle Sue quote ogni giorno: le operazioni di rimborso avvengono con frequenza giornaliera. Raccomandazione: questo fondo potrebbe non convenire agli investitori che prevedono di ritirare il proprio conferimento prima di 1 anno. Profilo di rischio e di rendimento a rischio più basso, rendimento potenzialmente più basso a rischio più alto, rendimento potenzialmente più alto Il livello di rischio di questo FCI riflette principalmente il rischio del mercato delle obbligazioni pubbliche e private a breve scadenza in euro in cui è investito. I dati storici utilizzati per il calcolo dell'indice di rischio numerico non possono costituire un'indicazione affidabile del profilo di rischio futuro dell'oicvm. La categoria di rischio associata a questo fondo non è garantita e potrà evolversi nel tempo. La categoria più bassa non significa "senza rischio". Il capitale inizialmente investito non beneficia di alcuna garanzia. I rischi importanti per l'oicvm non presi in considerazione nell'indicatore sono: Rischio di credito: rappresenta il rischio di improvviso peggioramento dell'affidabilità di un emittente o il rischio di suo fallimento. Rischio di liquidità: nel caso particolare in cui i volumi di scambio sui mercati finanziari sono molto deboli, qualsiasi operazione di acquisto o vendita su questi ultimi può comportare variazioni importanti del mercato. Rischio di controparte: rappresenta il rischio di fallimento di un operatore sul mercato che gli impedisce di onorare gli impegni nei confronti del Suo portafoglio. L'utilizzo di prodotti complessi come i prodotti derivati può comportare l'amplificazione dei movimenti dei titoli nel Suo portafoglio. Il verificarsi di uno di detti rischi può comportare una diminuzione del valore patrimoniale netto del portafoglio. - I - CHF 1

6 Spese Le spese e commissioni versate servono a coprire i costi di gestione dell'oicvm, inclusi i costi di commercializzazione e distribuzione delle quote; tali spese riducono la crescita potenziale degli investimenti. Spese una tantum prelevate prima o dopo l investimento Le spese di sottoscrizione e di rimborso indicate Spesa di sottoscrizione Nessuna sono spese massime. In alcuni casi, le spese Spesa di rimborso Nessuna possono essere inferiori. Per maggiori informazioni Questi tassi corrispondono alla percentuale massima che può essere può rivolgersi al Suo consulente finanziario. prelevata dal Suo capitale prima che quest'ultimo sia investito o sia Le spese correnti si basano sulle cifre dell'esercizio rimborsato. in corso. Questa percentuale può variare da un anno all'altro. Esclude: Spese prelevate dal FCI in un anno le commissioni di overperformance, Spese correnti 0,24% del patrimonio netto medio* le spese di intermediazione, ad eccezione delle Spese prelevate dal FCI a determinate condizioni spese di sottoscrizione e di rimborso pagate Commissione di 30% annuo della performance superiore a dall'oicvm quando compra o vende quote di un performance quella dell'indice di riferimento + 0,80% altro OIC. Per l'esercizio precedente non è stata *La percentuale delle spese correnti presentata a prelevata alcuna commissione lato è solo una stima. Per ogni esercizio, la relazione annuale dell'oicvm fornirà l'importo esatto delle spese sostenute. Per maggiori informazioni sulle spese, si prega di fare riferimento alla voce "Spese e commissioni" del prospetto di questo OICVM, disponibile su semplice richiesta presso la società di gestione. Performance passate Il Suo OICVM non dispone ancora di dati sulla base di un anno civile completo tali da permettere la visualizzazione del diagramma delle relative performance. Informazioni pratiche Le performance non sono costanti nel tempo e non pregiudicano le performance future. Il fondo è stato creato il 21 gennaio 2010 e la sua classe I il 1 settembre La valuta di riferimento è il franco svizzero (CHF). Nome della Banca depositaria: CACEIS BANK FRANCE. L'ultimo prospetto e gli ultimi documenti informativi periodici regolamentari, così come tutte le altre informazioni pratiche, sono disponibili gratuitamente presso la società di gestione. Il valore patrimoniale netto è disponibile dietro semplice richiesta presso la società di gestione, sul sito internet sui siti Internet degli istituti collocatori e pubblicato in numerosi quotidiani nazionali e regionali nonché su periodici. In base al Suo regime fiscale, le plusvalenze e gli eventuali rendimenti legati alla detenzione dei titoli dell'oicvm possono essere soggetti a tassazione. Raccomandiamo pertanto di informarsi in proposito presso la società di collocamento dell'oicvm. Amundi può essere ritenuta responsabile solo sulla base di dichiarazioni contenute nel presente documento che fossero ingannevoli, inesatte o non coerenti con le parti corrispondenti del prospetto dell'oicvm. L'OICVM propone altre quote o azioni per categorie di investitori definite nel suo prospetto Questo OICVM è autorizzato in Francia e regolamentato dall'autorité des marchés financiers (AMF). La società di gestione Amundi è autorizzata in Francia e regolamentata dall'autorité des marchés financiers (AMF). Le informazioni chiave per l'investitore fornite nel presente documento sono esatte e aggiornate al 28 novembre I - CHF 2

7 Informazioni chiave per l'investitore Il presente documento fornisce informazioni essenziali agli investitori di questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni ivi contenute sono fornite conformemente a un obbligo di legge, al fine di aiutarla a comprendere in che cosa consiste un investimento in questo fondo e quali sono i rischi ad esso connessi. Le consigliamo di leggerlo per decidere con cognizione di causa se investire o no. Obiettivi e politica di investimento Classe E - Codice ISIN: (C) FR OICVM di diritto francese gestito da Amundi, società del Gruppo Amundi Classificazione dell AMF ("Autorité des Marchés Financiers"): Obbligazioni e altri titoli di credito internazionali Sottoscrivendo - E, investite in prodotti di tasso internazionali. L'obiettivo di gestione del fondo consiste nel realizzare, in un orizzonte d'investimento di 12 mesi, una performance annua superiore a quella dell'indice EONIA capitalizzato, rappresentativo del tasso d'interesse del mercato monetario della zona euro, previa integrazione delle spese correnti. Per conseguire tale obiettivo, il processo di gestione si basa su due pilastri: la selezione dei titoli e la gestione della sensibilità del portafoglio. La selezione dei titoli viene effettuata a partire da scenari macroeconomici, da analisi creditizie e dalla valutazione, da parte del team di gestione, del premio offerto dai titoli di tale emittente, al fine di remunerare il rischio di firma e/o di liquidità. Un nuovo emittente sarà studiato con maggior interesse quanto più sarà elevato il suo contributo alla diversificazione del portafoglio. Gli investimenti sono pertanto realizzati indifferentemente in titoli di credito privati o pubblici emessi in euro e in titoli di credito denominati in valute diverse dall euro. È coperto il rischio di cambio. Il fondo è gestito entro un range di sensibilità (valutazione del rapporto tra la variazione di prezzo e la variazione di tasso) compreso tra -1 e +2, in base alle previsioni del team di gestione sull'andamento dei tassi d'interesse della zona euro. Il Fondo potrà concludere operazioni di acquisizione e cessione temporanee di titoli. Possono inoltre essere utilizzati strumenti finanziari a termine quale copertura e/o esposizione e/o arbitraggio, allo scopo di generare una sovraesposizione e portare di conseguenza l esposizione del fondo al di là dell attivo netto. Il risultato netto e le plusvalenze nette realizzate dal fondo sono sistematicamente reinvestiti ogni anno. Potrà richiedere il rimborso delle Sue quote ogni giorno: le operazioni di rimborso avvengono con frequenza giornaliera. Raccomandazione: questo fondo potrebbe non convenire agli investitori che prevedono di ritirare il proprio conferimento prima di 1 anno. Profilo di rischio e di rendimento a rischio più basso, rendimento potenzialmente più basso a rischio più alto, rendimento potenzialmente più alto Il livello di rischio di questo FCI riflette principalmente il rischio del mercato delle obbligazioni pubbliche e private a breve scadenza in euro in cui è investito. I dati storici utilizzati per il calcolo dell'indice di rischio numerico non possono costituire un'indicazione affidabile del profilo di rischio futuro dell'oicvm. La categoria di rischio associata a questo fondo non è garantita e potrà evolversi nel tempo. La categoria più bassa non significa "senza rischio". Il capitale inizialmente investito non beneficia di alcuna garanzia. I rischi importanti per l'oicvm non presi in considerazione nell'indicatore sono: Rischio di credito: rappresenta il rischio di improvviso peggioramento dell'affidabilità di un emittente o il rischio di suo fallimento. Rischio di liquidità: nel caso particolare in cui i volumi di scambio sui mercati finanziari sono molto deboli, qualsiasi operazione di acquisto o vendita su questi ultimi può comportare variazioni importanti del mercato. Rischio di controparte: rappresenta il rischio di fallimento di un operatore sul mercato che gli impedisce di onorare gli impegni nei confronti del Suo portafoglio. L'utilizzo di prodotti complessi come i prodotti derivati può comportare l'amplificazione dei movimenti dei titoli nel Suo portafoglio. Il verificarsi di uno di detti rischi può comportare una diminuzione del valore patrimoniale netto del portafoglio. - E 1

8 Spese Le spese e commissioni versate servono a coprire i costi di gestione dell'oicvm, inclusi i costi di commercializzazione e distribuzione delle quote; tali spese riducono la crescita potenziale degli investimenti. Spese una tantum prelevate prima o dopo l investimento Le spese di sottoscrizione e di rimborso indicate Spesa di sottoscrizione Nessuna sono spese massime. In alcuni casi, le spese Spesa di rimborso Nessuna possono essere inferiori. Per maggiori informazioni Questi tassi corrispondono alla percentuale massima che può essere può rivolgersi al Suo consulente finanziario. prelevata dal Suo capitale prima che quest'ultimo sia investito o sia Le spese correnti si basano sulle cifre dell'esercizio rimborsato. precedente, chiuso il 30 maggio Questa percentuale può variare da un anno all'altro. Spese prelevate dal FCI in un anno Esclude: Spese correnti 0,47% dell'attivo netto medio le commissioni di overperformance, Spese prelevate dal FCI a determinate condizioni le spese di intermediazione, ad eccezione delle Commissione di 30% annuo della performance superiore a spese di sottoscrizione e di rimborso pagate performance quella dell'indice di riferimento + 0,80% dall'oicvm quando compra o vende quote di un Alla chiusura dell'esercizio precedente, altro OIC. tale commissione rappresentava lo 0,23% dell'attivo netto medio Per maggiori informazioni sulle spese, si prega di fare riferimento alla voce "Spese e commissioni" del prospetto di questo OICVM, disponibile su semplice richiesta presso la società di gestione. Performance passate 3 % ,3% 0,9% 2,8% 0,2% 0,7% 0,1% Le performance non sono costanti nel tempo e non pregiudicano le performance future. Le performance annualizzate presentate in questa tabella sono calcolate al netto della deduzione di tutte le spese prelevate dal fondo. Il Fondo è stato creato il 21 gennaio 2010 e la sua classe E il 21 gennaio La valuta di riferimento è l euro (EUR). - E Indicatore di Riferimento Informazioni pratiche Nome della Banca depositaria: CACEIS BANK FRANCE. L'ultimo prospetto e gli ultimi documenti informativi periodici regolamentari, così come tutte le altre informazioni pratiche, sono disponibili gratuitamente presso la società di gestione. Il valore di liquidazione è disponibile dietro semplice richiesta alla società di gestione, è presente sul suo sito internet sui siti Internet degli istituti collocatori e pubblicato in numerosi quotidiani nazionali e regionali nonché su periodici. In base al Suo regime fiscale, le plusvalenze e gli eventuali rendimenti legati alla detenzione dei titoli dell'oicvm possono essere soggetti a tassazione. Raccomandiamo pertanto di informarsi in proposito presso la società di collocamento dell'oicvm. Amundi può essere ritenuta responsabile solo sulla base di dichiarazioni contenute nel presente documento che fossero ingannevoli, inesatte o non coerenti con le parti corrispondenti del prospetto dell'oicvm. L'OICVM propone altre quote o azioni per categorie di investitori definite nel suo prospetto Questo OICVM è autorizzato in Francia e regolamentato dall'autorité des marchés financiers (AMF). La società di gestione Amundi è autorizzata in Francia e regolamentata dall'autorité des marchés financiers (AMF). Le informazioni chiave per l'investitore fornite nel presente documento sono esatte e aggiornate al 28 novembre E 2

9 Informazioni chiave per l'investitore Il presente documento fornisce informazioni essenziali agli investitori di questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni ivi contenute sono fornite conformemente a un obbligo di legge, al fine di aiutarla a comprendere in che cosa consiste un investimento in questo fondo e quali sono i rischi ad esso connessi. Le consigliamo di leggerlo per decidere con cognizione di causa se investire o no. Obiettivi e politica di investimento Classe I USD - Codice ISIN: (C) FR OICVM francesi gestito da Amundi, società del Gruppo Amundi Classificazione dell AMF ("Autorité des Marchés Financiers"): Obbligazioni e altri titoli di credito internazionali Sottoscrivendo - I - USD, investite in prodotti di tasso internazionali. L'obiettivo di gestione del fondo consiste nel realizzare, in un orizzonte d'investimento di 12 mesi, una performance annua superiore a quella dell'indice Fed Funds capitalizzato, rappresentativo del tasso d'interesse del mercato monetario statunitense, previa integrazione delle spese correnti. Per conseguire tale obiettivo, il processo di gestione si basa su due pilastri: la selezione dei titoli e la gestione della sensibilità del portafoglio. La selezione dei titoli viene effettuata a partire da scenari macroeconomici, da analisi creditizie e dalla valutazione, da parte del team di gestione, del premio offerto dai titoli di tale emittente, al fine di remunerare il rischio di firma e/o di liquidità. Un nuovo emittente sarà studiato con maggior interesse quanto più sarà elevato il suo contributo alla diversificazione del portafoglio. Gli investimenti sono pertanto realizzati indifferentemente in titoli di credito privati o pubblici emessi in euro e in titoli di credito denominati in valute diverse dall euro. È coperto il rischio di cambio. Il fondo è gestito entro un range di sensibilità (valutazione del rapporto tra la variazione di prezzo e la variazione di tasso) compreso tra -1 e +2, in base alle previsioni del team di gestione sull'andamento dei tassi d'interesse della zona euro. Il Fondo potrà concludere operazioni di acquisizione e cessione temporanee di titoli. Possono inoltre essere utilizzati strumenti finanziari a termine quale copertura e/o esposizione e/o arbitraggio, allo scopo di generare una sovraesposizione e portare di conseguenza l esposizione del fondo al di là dell attivo netto. Il risultato netto e le plusvalenze nette realizzate dal fondo sono sistematicamente reinvestiti. Potrà richiedere il rimborso delle Sue quote ogni giorno: le operazioni di rimborso avvengono con frequenza giornaliera. Raccomandazione: questo fondo potrebbe non convenire agli investitori che prevedono di ritirare il proprio conferimento prima di 1 anno. Profilo di rischio e di rendimento a rischio più basso, rendimento potenzialmente più basso a rischio più alto, rendimento potenzialmente più alto Il livello di rischio di questo FCI riflette principalmente il rischio del mercato delle obbligazioni pubbliche e private a breve scadenza in euro in cui è investito. I dati storici utilizzati per il calcolo dell'indice di rischio numerico non possono costituire un'indicazione affidabile del profilo di rischio futuro dell'oicvm. La categoria di rischio associata a questo fondo non è garantita e potrà evolversi nel tempo. La categoria più bassa non significa "senza rischio". Il capitale inizialmente investito non beneficia di alcuna garanzia. I rischi importanti per l'oicvm non presi in considerazione nell'indicatore sono: Rischio di credito: rappresenta il rischio di improvviso peggioramento dell'affidabilità di un emittente o il rischio di suo fallimento. Rischio di liquidità: nel caso particolare in cui i volumi di scambio sui mercati finanziari sono molto deboli, qualsiasi operazione di acquisto o vendita su questi ultimi può comportare variazioni importanti del mercato. Rischio di controparte: rappresenta il rischio di fallimento di un operatore sul mercato che gli impedisce di onorare gli impegni nei confronti del Suo portafoglio. L'utilizzo di prodotti complessi come i prodotti derivati può comportare l'amplificazione dei movimenti dei titoli nel Suo portafoglio. Il verificarsi di uno di detti rischi può comportare una diminuzione del valore patrimoniale netto del portafoglio. - I - USD 1

10 Spese Le spese e commissioni versate servono a coprire i costi di gestione dell'oicvm, inclusi i costi di commercializzazione e distribuzione delle quote; tali spese riducono la crescita potenziale degli investimenti. Spese una tantum prelevate prima o dopo l investimento Le spese di sottoscrizione e di rimborso indicate Spesa di sottoscrizione Nessuna sono spese massime. In alcuni casi, le spese Spesa di rimborso Nessuna possono essere inferiori. Per maggiori informazioni Questi tassi corrispondono alla percentuale massima che può essere può rivolgersi al Suo consulente finanziario. prelevata dal Suo capitale prima che quest'ultimo sia investito o sia Le spese correnti si basano sulle cifre dell'esercizio rimborsato. in corso. Questa percentuale può variare da un anno all'altro. Esclude: Spese prelevate dal FCI in un anno le commissioni di overperformance, Spese correnti 0,24% del patrimonio netto medio* le spese di intermediazione, ad eccezione delle Spese prelevate dal FCI a determinate condizioni spese di sottoscrizione e di rimborso pagate Commissione di 30% annuo della performance superiore a dall'oicvm quando compra o vende quote di un performance quella dell'indice di riferimento + 0,80% altro OIC. Per l'esercizio precedente non è stata *La percentuale delle spese correnti presentata a prelevata alcuna commissione lato è solo una stima. Per ogni esercizio, la relazione annuale dell'oicvm fornirà l'importo esatto delle spese sostenute. Per maggiori informazioni sulle spese, si prega di fare riferimento alla voce "Spese e commissioni" del prospetto di questo OICVM, disponibile su semplice richiesta presso la società di gestione. Performance passate Il Suo OICVM non dispone ancora di dati sulla base di un anno civile completo tali da permettere la visualizzazione del diagramma delle relative performance. Informazioni pratiche Le performance non sono costanti nel tempo e non pregiudicano le performance future. Il fondo è stato creato il 21 gennaio 2010 e la sua classe I il 1 settembre La valuta di riferimento è il dollaro americano (USD). Nome della Banca depositaria: CACEIS BANK FRANCE. L'ultimo prospetto e gli ultimi documenti informativi periodici regolamentari, così come tutte le altre informazioni pratiche, sono disponibili gratuitamente presso la società di gestione. Il valore patrimoniale netto è disponibile dietro semplice richiesta presso la società di gestione, sul sito internet sui siti Internet degli istituti collocatori e pubblicato in numerosi quotidiani nazionali e regionali nonché su periodici. In base al Suo regime fiscale, le plusvalenze e gli eventuali rendimenti legati alla detenzione dei titoli dell'oicvm possono essere soggetti a tassazione. Raccomandiamo pertanto di informarsi in proposito presso la società di collocamento dell'oicvm. Amundi può essere ritenuta responsabile solo sulla base di dichiarazioni contenute nel presente documento che fossero ingannevoli, inesatte o non coerenti con le parti corrispondenti del prospetto dell'oicvm. L'OICVM propone altre quote o azioni per categorie di investitori definite nel suo prospetto Questo OICVM è autorizzato in Francia e regolamentato dall'autorité des marchés financiers (AMF). La società di gestione Amundi è autorizzata in Francia e regolamentata dall'autorité des marchés financiers (AMF). Le informazioni chiave per l'investitore fornite nel presente documento sono esatte e aggiornate al 28 novembre I - USD 2

11 Informazioni chiave per l'investitore Il presente documento fornisce informazioni essenziali agli investitori di questo fondo. Non si tratta di un documento promozionale. Le informazioni ivi contenute sono fornite conformemente a un obbligo di legge, al fine di aiutarla a comprendere in che cosa consiste un investimento in questo fondo e quali sono i rischi ad esso connessi. Le consigliamo di leggerlo per decidere con cognizione di causa se investire o no. Obiettivi e politica di investimento Classe I - Codice ISIN: (C) FR OICVM di diritto francese gestito da Amundi, società del Gruppo Amundi Classificazione dell AMF ("Autorité des Marchés Financiers"): Obbligazioni e altri titoli di credito internazionali Sottoscrivendo - I, investite in prodotti di tasso internazionali. L'obiettivo di gestione del fondo consiste nel realizzare, in un orizzonte d'investimento di 12 mesi, una performance annua superiore a quella dell'indice EONIA capitalizzato, rappresentativo del tasso d'interesse del mercato monetario della zona euro, previa integrazione delle spese correnti. Per conseguire tale obiettivo, il processo di gestione si basa su due pilastri: la selezione dei titoli e la gestione della sensibilità del portafoglio. La selezione dei titoli viene effettuata a partire da scenari macroeconomici, da analisi creditizie e dalla valutazione, da parte del team di gestione, del premio offerto dai titoli di tale emittente, al fine di remunerare il rischio di firma e/o di liquidità. Un nuovo emittente sarà studiato con maggior interesse quanto più sarà elevato il suo contributo alla diversificazione del portafoglio. Gli investimenti sono pertanto realizzati indifferentemente in titoli di credito privati o pubblici emessi in euro e in titoli di credito denominati in valute diverse dall euro. È coperto il rischio di cambio. Il fondo è gestito entro un range di sensibilità (valutazione del rapporto tra la variazione di prezzo e la variazione di tasso) compreso tra -1 e +2, in base alle previsioni del team di gestione sull'andamento dei tassi d'interesse della zona euro. Il Fondo potrà concludere operazioni di acquisizione e cessione temporanee di titoli. Possono inoltre essere utilizzati strumenti finanziari a termine quale copertura e/o esposizione e/o arbitraggio, allo scopo di generare una sovraesposizione e portare di conseguenza l esposizione del fondo al di là dell attivo netto. Il risultato netto e le plusvalenze nette realizzate dal fondo sono sistematicamente reinvestiti ogni anno. Potrà richiedere il rimborso delle Sue quote ogni giorno: le operazioni di rimborso avvengono con frequenza giornaliera. Raccomandazione: questo fondo potrebbe non convenire agli investitori che prevedono di ritirare il proprio conferimento prima di 1 anno. Profilo di rischio e di rendimento a rischio più basso, rendimento potenzialmente più basso a rischio più alto, rendimento potenzialmente più alto Il livello di rischio di questo FCI riflette principalmente il rischio del mercato delle obbligazioni pubbliche e private a breve scadenza in euro in cui è investito. I dati storici utilizzati per il calcolo dell'indice di rischio numerico non possono costituire un'indicazione affidabile del profilo di rischio futuro dell'oicvm. La categoria di rischio associata a questo fondo non è garantita e potrà evolversi nel tempo. La categoria più bassa non significa "senza rischio". Il capitale inizialmente investito non beneficia di alcuna garanzia. I rischi importanti per l'oicvm non presi in considerazione nell'indicatore sono: Rischio di credito: rappresenta il rischio di improvviso peggioramento dell'affidabilità di un emittente o il rischio di suo fallimento. Rischio di liquidità: nel caso particolare in cui i volumi di scambio sui mercati finanziari sono molto deboli, qualsiasi operazione di acquisto o vendita su questi ultimi può comportare variazioni importanti del mercato. Rischio di controparte: rappresenta il rischio di fallimento di un operatore sul mercato che gli impedisce di onorare gli impegni nei confronti del Suo portafoglio. L'utilizzo di prodotti complessi come i prodotti derivati può comportare l'amplificazione dei movimenti dei titoli nel Suo portafoglio. Il verificarsi di uno di detti rischi può comportare una diminuzione del valore patrimoniale netto del portafoglio. - I 1

12 Spese Le spese e commissioni versate servono a coprire i costi di gestione dell'oicvm, inclusi i costi di commercializzazione e distribuzione delle quote; tali spese riducono la crescita potenziale degli investimenti. Spese una tantum prelevate prima o dopo l investimento Le spese di sottoscrizione e di rimborso indicate Spesa di sottoscrizione Nessuna sono spese massime. In alcuni casi, le spese Spesa di rimborso Nessuna possono essere inferiori. Per maggiori informazioni Questi tassi corrispondono alla percentuale massima che può essere può rivolgersi al Suo consulente finanziario. prelevata dal Suo capitale prima che quest'ultimo sia investito o sia Le spese correnti si basano sulle cifre dell'esercizio rimborsato. precedente, chiuso il 30 maggio Questa percentuale può variare da un anno all'altro. Spese prelevate dal FCI in un anno Esclude: Spese correnti 0,26% dell'attivo netto medio le commissioni di overperformance, Spese prelevate dal FCI a determinate condizioni le spese di intermediazione, ad eccezione delle Commissione di 30% annuo della performance superiore a spese di sottoscrizione e di rimborso pagate performance quella dell'indice di riferimento + 0,80% dall'oicvm quando compra o vende quote di un Alla chiusura dell'esercizio precedente, altro OIC. tale commissione rappresentava lo 0,22% dell'attivo netto medio Per maggiori informazioni sulle spese, si prega di fare riferimento alla voce "Spese e commissioni" del prospetto di questo OICVM, disponibile su semplice richiesta presso la società di gestione. Performance passate 3 % ,5% 0,9% 2,9% 0,2% 0,9% 0,1% Le performance non sono costanti nel tempo e non pregiudicano le performance future. Le performance annualizzate presentate in questa tabella sono calcolate al netto della deduzione di tutte le spese prelevate dal fondo. Il fondo è stato creato il 21 gennaio 2010 e la sua classe I il 21 gennaio La valuta di riferimento è l euro (EUR). - I Indicatore di Riferimento Informazioni pratiche Nome della Banca depositaria: CACEIS BANK FRANCE. L'ultimo prospetto e gli ultimi documenti informativi periodici regolamentari, così come tutte le altre informazioni pratiche, sono disponibili gratuitamente presso la società di gestione. Il valore di liquidazione è disponibile dietro semplice richiesta alla società di gestione, è presente sul suo sito internet sui siti Internet degli istituti collocatori e pubblicato in numerosi quotidiani nazionali e regionali nonché su periodici. In base al Suo regime fiscale, le plusvalenze e gli eventuali rendimenti legati alla detenzione dei titoli dell'oicvm possono essere soggetti a tassazione. Raccomandiamo pertanto di informarsi in proposito presso la società di collocamento dell'oicvm. Amundi può essere ritenuta responsabile solo sulla base di dichiarazioni contenute nel presente documento che fossero ingannevoli, inesatte o non coerenti con le parti corrispondenti del prospetto dell'oicvm. L'OICVM propone altre quote o azioni per categorie di investitori definite nel suo prospetto Questo OICVM è autorizzato in Francia e regolamentato dall'autorité des marchés financiers (AMF). La società di gestione Amundi è autorizzata in Francia e regolamentata dall'autorité des marchés financiers (AMF). Le informazioni chiave per l'investitore fornite nel presente documento sono esatte e aggiornate al 28 novembre I 2

13 UCITS subject to Directive 2009/65/EC PROSPECTUS I GENERAL FEATURES Name: Legal form of the Fund and Member State: French Mutual Fund (FCP) Date of creation, date of approval and scheduled duration: Summary of the management offer: UCITS launched on 21 January 2010, approved on 27 November 2009, for a term of 99 years Name Unit ISIN Code Allocation of distributable sums Accounti ng currency Minimum initial subscriptio n Minimum subsequent subscriptio n Eligible subscribers DP units FR Allocation of net profit: Accumulation Euro 2 Unit(s) one thousandth of a unit All investors, clients of distribution platforms in particular Allocation of net capital gains realised: Accumulation CHF I units FR Allocation of net profit: Accumulation Swiss franc 2 Unit(s) one thousandth of a unit More specifically institutional investors Allocation of net capital gains realised: Accumulation GBP I units FR Allocation of net profit: Accumulation Pound Sterling 2 Unit(s) one thousandth of a unit More specifically institutional investors Allocation of net capital gains realised: Accumulation USD I units FR Allocation of net profit: Accumulation US dollar 2 Unit(s) one thousandth of a unit More specifically institutional investors Allocation of net capital gains realised: Accumulation CDN units FR Allocation of net profit: Accumulation Euro 1 Unit(s) 1 Unit(s) All subscribers, and more specifically legal entities Allocation of net capital gains realised: Accumulation I units FR Allocation of net profit: Accumulation Euro 2 Unit(s) one thousandth of a unit More specifically institutional investors Allocation of net capital 1 / 22

14 gains realised: Accumulation E units FR Allocation of net profit: Accumulation Euro 2 Unit(s) one thousandth of a unit More specifically companies Allocation of net capital gains realised: Accumulation P units FR Allocation of net profit: Accumulation Euro one thousandth of a unit one thousandth of a unit More specifically individuals Allocation of net capital gains realised: Accumulation Address from which the latest annual or periodic report and financial statements may be obtained: The latest annual report and financial statements along with the breakdown of assets will be sent to investors within eight working days upon written request from the holder to: Amundi Customer Services 90, Boulevard Pasteur Paris Further information may also be obtained from your usual advisor. The AMF website (amf-france.org) contains further details on the list of regulatory documents and investor protection regulations. II SERVICE PROVIDERS Management Company: Amundi, Public company (Société Anonyme) Portfolio Management Company operating under AMF approval no. GP Registered office: 90, Boulevard Pasteur Paris Depositary and Registrar: CACEIS Bank France, Public company (Société Anonyme) Bank and investment services provider approved by CECEI on 1 April Registered office: 1-3, Place Valhubert Paris Institution responsible for clearing subscription and redemption orders by delegation of the Management Company: CACEIS Bank France, Public company (Société Anonyme) Bank and investment services provider approved by CECEI on 1 April Registered office: 1-3, Place Valhubert Paris Independent Auditor: DELOITTE & ASSOCIES 185, avenue Charles De Gaulle Neuilly sur Seine 2 / 22