Lemanik SICAV Flex Quantitative HR 6. Maggio 2017

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1 Lemanik SICAV Flex Quantitative HR 6 Maggio 2017

2 Il Gruppo Lemanik Esperienza e indipendenza 1971 Fondazione di Lemanik S.A. come un istituzione finanziaria indipendente con azionisti privati L indipendenza delle decisioni di investimento dei gestori è il nostro valore principale 1993 Fondazione di Lemanik Asset Management e lancio delle prime SICAV lussemburghesi Lemanik S.A. Lemanik Asset Management S.A. Società di gestione e private banking con sede in Svizzera, a Lugano, regolata dalla FINMA che conta un organico di 30 persone. E il gestore degli investimenti di Lemanik SICAV. Management Company di diritto Lussemburghese (UCITS IV compliant) che si occupa della gestione di fondi di investimento di terzi. Regolata dalla CSSF, conta 62 dipendenti tra Lussemburgo e Svizzera. Dati principali 92 persone >25 Mld EUR di AUM clienti in piú di 25 paesi Data al 31 Marzo Fonte: Lemanik AM. 2

3 Il brand Lemanik La proposta commerciale per l Italia HIGH GROWTH FLEX STRATEGY ASIAN OPPORTUNITY ITALY SELECTED BOND EUROPEAN SPECIAL SITUATIONS RENDIMENTO ATTESO GLOBAL STRATEGY FUND FLEX QUANTITATIVE HR6 ACTIVE SHORT TERM CREDIT VOLATILITA 3

4 Informazioni anagrafiche Lemanik Flex Quantitative HR6 Cap. Retail A EUR Codice ISIN: LU Ticker bloomberg: LFLXHR6 LX Commissioni di gestione: 1.00% Lemanik Flex Quantitative HR6 Cap. Retail B EUR Codice ISIN: LU Ticker bloomberg: LFQHR6B LX Commissioni di gestione: 1.90% Lemanik Flex Quantitative HR6 Dist. Retail K EUR Codice ISIN: LU Ticker bloomberg: LFQHR6K LX Commissioni di gestione: 1.50% Lemanik Flex Quantitative HR6 Cap. Retail I EUR Codice ISIN: LU Ticker bloomberg: LFQHR6C LX Commissioni di gestione: 0.90% Il gestore Rosario Carlo Rizzo Categoria Morningstar: Bilanciati flessibili EUR Globali Categoria Bloomberg: Global allocation 4

5 Caratteristiche principali Parametri correnti di portafoglio Comparto Azionario flessibile 0-97% Specializzato su mercati emergenti e frontier Strategia dinamica per un efficace controllo del rischio Investimento selettivo in titoli o fondi Fund Total holdings 25 % Top 10 holdings 71.3% Equity exposure 25.0% Cash 1.1% Funds 73.9% Fonte: Lemanik al:

6 Portafoglio e allocazione al Allocazione per settore Primi 10 titoli % of fund DIVERSIFIED 2.20% TECHNOLOGY 2.07% FINANCIAL 1.00% CONSUMER, CYCLICAL 5.86% SCHRODER INT SEL-FRONT MK-C 18.0% EAST CAP-FRONTIER MRKTS-AUSD 8.7% ENERGY 3.07% TUNDRA FRONTIER OPP FUND-D 8.3% FIM FRONTIER FUND-B 7.9% TUNDRA VIETNAM FUND-D 7.3% INDUSTRIAL 4.95% CONSUMER, NON- CYCLICAL 5.83% SANLAM AFRCAN FRNT MARK-AUSD 7.1% AMUNDI-EQUITY ASEAN-IUC 4.7% FAURECIA 3.3% FIM SAHARA 3.2% ARISTEA-NEW FRONT EQ-ICAPUSD 2.8% TOTAL 71.3% IRELAND 7.79% FRANCE 7.88% DENMARK 9.47% Allocazione per paese ITALY 2.43% NORWAY 3.01% HONG KONG 2.20% LUXEMBOURG 39.35% FINLAND 11.14% SWEDEN 15.63% Fonte: Lemanik. 6

7 Performance al Performance YTD +4.51% 1 anno +6.59% 3 anni +2.79% Performance al 30 aprile 2017; Fonte: Morningstar 7

8 Commento trimestrale del gestore Durante il periodo il Lemanik Flex Quantitative HR6 ha registrato un rendimento pari a +0.70%, superiore a quello della sua categoria Morningstar di riferimento, Bilanciati Flessibili Globali (+0.39%). Dalla data di partenza del fondo ( ) la performance è superiore a quella della categoria: % contro % degli altri fondi. La volatilità annualizzata continua a mantenersi su livelli contenuti, pari a 4.48% contro 7.13% medio della categoria. Il fondo presenta un rapporto rendimento/rischio pari a Il mese appena trascorso è stato caratterizzato dalle elezioni presidenziali francesi. I mercati hanno reagito positivamente al passaggio del primo turno da parte di Marine Le Pen e Emmanuel Macron, preannunciando la vittoria di quest ultimo al ballottaggio. Sul fronte internazionale l attenzione è rivolta verso le decisioni di politica estera di Trump ed in particolar modo sui rapporti tra Stati Uniti e Corea del Nord. Coerentemente con le indicazioni dei nostri modelli quantitativi l esposizione netta azionaria del comparto nel mese si è attestata ad un livello medio superiore al 90%. Nello specifico, l allocazione ha privilegiato i mercati di frontiera che rappresentano la principale asset class di riferimento della strategia di investimento L analisi dei flussi d investimento, condotta attraverso modelli quantitativi, conferma nel breve periodo un alta esposizione alle asset class azionarie in particolare ai mercati di frontiera e alle small caps europee. 8

9 Disclaimer Per l Italia Il presente materiale informativo è stato predisposto unicamente a scopo informativo. E materiale ad ESCLUSIVO USO INTERNO RISERVATO GLI OPERATORI DEL SETTORE E/O INVESTITORI QUALIFICATI. Ne è pertanto vietata la riproduzione e la diffusione presso investitori retail e presso il pubblico. Tale documentazione non è stata depositata in Consob ai sensi dell art. 101 del D.lgs 58/98 e successive modificazioni. Le performance passate non sono indicative dei rendimenti futuri, non costituiscono una garanzia per il futuro e non sono costanti nel tempo. Per gli altri Paesi dell Unione Europea Questa presentazione ha uno scopo solo informativo e di marketing. Non è da intendersi come un offerta o una sollecitazione di un offerta per acquistare o vendere qualsiasi prodotto o altro specifico servizio. I servizi menzionati sono soggetti a restrizioni legali in alcuni Paesi e quindi non possono essere offerti su base incondizionata nel mondo. Tutte le informazioni, opzioni e servizi indicati in questa presentazione sono soggetti a cambiamenti senza preavviso. Le spiegazioni generali incluse in questa presentazione non possono rispondere ai tuoi obiettivi di investimento personale, alla tua situazione finanziaria così come alle tue esigenge finanziarie. Lemanik Asset Management non fornisce consulenza legale o fiscale e questa presentazione non costituisce tale consulenza. Lemanik Asset Management raccomanda vivamente a tutte le persone che stanno considerando i prodotti o i servizi descritti in questa presentazione di ottenere un appropriata e indipendente consulenza legale, fiscale e altri consigli professionali. Anche se tutte le parti di informazione e opinioni espresse in questa presentazione sono state ottenute da fonti ritenute attendibili e in buona fede, non rappresentano nessuna garanzia, esplicita o implicita, della loro accuratezza e completezza. Questa presentazione non può essere riprodotta o distribuita senza il permesso di Lemanik Asset Management. Per la Svizzera Lo stato di domiciliazione del fondo è il Lussemburgo. Questo documento può essere distribuito solo in o dalla Svizzera a investitori qualificati ai sensi dell articolo 10 Para. 3, 3bis and 3ter CISA. Il rappresentante in Svizzera è ACOLIN Fund Services AG, Stadelhoferstrasse 18, CH-8001 Affolternstrasse 56, CH-8050 Zurigo, mentre l agente di pagamento è Banque Cantonale de Genève, 17 Quai de l Ile, CH-1204 Ginevra. Per quanto riguarda le unità distribuite in e dalla Svizzera il luogo di adempimento e giurisdizione è situato presso la sede legale del rappresentante svizzero. La documentazione del fondo così come quella annuale e, se disponibile, il rapporto semestrale possono essere ottenute gratuitamente presso la sede legale del rappresentante svizzero. 9