Costruzioni Indici di sviluppo del settore Numero addetti per anno. Anni 2007-2009. FORLI'-CESENA 2.555 3.075 2.782 Variazione assoluta 520-293 227 Fatturato totale. Variazioni percentuali Anni 2007-2009. Valori non deflazionati. FORLI'-CESENA 5,4% -1,9% 3,5% EMILIA ROMAGNA 7,7% -9,3% -2,3% Valore aggiunto totale. Variazioni percentuali Anni 2007-2009. Valori non deflazionati. FORLI'-CESENA -4,3% -5,2% -9,3% EMILIA ROMAGNA 6,3% -13,7% -8,3% Analisi dell equilibrio economico ROI OPERATIVO ROI OPERATIVO - ROD FORLI'-CESENA 9,1% 5,5% 3,2% 4,5% 0,7% -0,4% EMILIA ROMAGNA 8,3% 7,3% 4,2% 3,3% 1,7% 0,4% ROS CAPITAL TURNOVER FORLI'-CESENA 9,5% 7,2% 4,2% 0,96 0,77 0,77 EMILIA ROMAGNA 7,2% 7,2% 4,8% 1,14 1,02 0,88 VA/FATTURATO CDL/FATTURATO FORLI'-CESENA 26,0% 23,6% 22,8% 13,8% 13,6% 15,0% EMILIA ROMAGNA 21,3% 21,0% 20,0% 11,5% 11,2% 12,3% 192
MOL/FATTURATO VA/CDL FORLI'-CESENA 12,0% 9,7% 7,1% 1,89 1,73 1,53 EMILIA ROMAGNA 9,5% 9,5% 7,4% 1,85 1,87 1,62 Valori per addetto e variazioni percentuali anni 2007-2009. Valori assoluti nominali (migliaia di euro). Forlì-Cesena. VALORE AGGIUNTO/ADDETTO 89,2 70,9 74,3-14,9 Variazione % -20% 5% -17% CDL/ADDETTO 47,2 40,9 48,7 1,5 Variazione % -13% 19% 3% MOL/ADDETTO 41,2 29,0 22,9-18,3 Variazione % -29% -21% -44% RISULT.ES./FATT. FORLI'-CESENA 3,7% 2,9% 1,6% EMILIA ROMAGNA 2,5% 2,0% 0,6% Analisi dell equilibrio patrimoniale Analisi dell'equilibrio patrimoniale. Forlì-Cesena e Emilia Romagna a confronto. Cap.proprio + Cap.terzi a mlt/imm.ni Cap.proprio/Imm.ni tot. tot FORLI'-CESENA 65,3% 66,9% 59,9% 160,9% 166,4% 149,6% EMILIA ROMAGNA 78,9% 81,6% 80,1% 161,2% 165,8% 160,7% Analisi dell equilibrio finanziario Analisi dell'equilibrio finanziario. Forlì-Cesena e Emilia Romagna a confronto. DEBT-EQUITY CAPITAL TURNOVER FORLI'-CESENA 2,21 2,20 2,23 0,96 0,77 0,77 EMILIA ROMAGNA 1,90 1,69 1,71 1,14 1,02 0,88 Analisi dell'equilibrio finanziario. Forlì-Cesena e Emilia Romagna a confronto. MON / GEST.FINANZIARIA GEST.FINANZ / FATTURATO FORLI'-CESENA 3,66 2,81 3,81 2,6% 2,5% 1,1% EMILIA ROMAGNA 2,80 2,25 1,92 2,6% 3,2% 2,5% 193
Analisi dell'equilibrio finanziario. Forlì-Cesena e Emilia Romagna a confronto. DEBITI FINANZ. TOTALI / FATT. FCOC / FATT. 2008 2009 FORLI'-CESENA 97,2% 116,5% 122,4% 0,0% 11,5% EMILIA ROMAGNA 70,8% 74,8% 86,6% 0,0% 3,1% Analisi della redditività netta complessiva Analisi della redditività netta complessiva. Forlì-Cesena e Emilia Romagna a confronto. ROE FORLI'-CESENA 9,1% 5,8% 3,0% EMILIA ROMAGNA 7,1% 4,7% 1,3% Rendistato medio Rendistato medio 4,4% 4,5% 3,5% Fonte: Banca d'italia 194
Conti Economici aggregati delle società di capitale in serie storica 2007-2009. Valori assoluti in euro. Forlì-Cesena. Fatturato 875.232.319 100,0% 922.891.431 100,0% 905.465.230 100,0% Proventi ordinari diversi 29.715.676 3,4% 29.637.563 3,2% 24.741.725 2,7% Acquisti +/- Variazione magazzino -285.781.734-32,7% -317.516.922-34,4% -386.558.187-42,7% Capitalizzazioni interne 5.142.740 0,6% 9.800.260 1,1% 23.198.131 2,6% Servizi/God. Beni di terzi/oneri div. di gest. -396.508.715-45,3% -426.755.576-46,2% -360.199.773-39,8% Valore aggiunto 227.800.286 26,0% 218.056.756 23,6% 206.647.126 22,8% Costo del lavoro -120.609.162-13,8% -125.735.138-13,6% -135.465.335-15,0% Accantonamenti per rischi -1.911.285-0,2% -2.993.406-0,3% -7.338.543-0,8% MOL (EBITDA) 105.279.839 12,0% 89.328.212 9,7% 63.843.248 7,1% Ammortamenti e svalutazioni -22.205.919-2,5% -23.257.659-2,5% -25.942.691-2,9% MON (EBIT) 83.073.920 9,5% 66.070.553 7,2% 37.900.557 4,2% Proventi e oneri finanziari -22.700.577-2,6% -23.471.245-2,5% -9.943.088-1,1% Proventi e oneri straordinari 1.180.365 0,1% 3.616.844 0,4% 992.881 0,1% Utile ante imposte 61.553.708 7,0% 46.216.152 5,0% 28.950.350 3,2% Imposte correnti e differite -29.320.181-3,3% -19.464.492-2,1% -14.318.090-1,6% Utile (perdita) netto 32.233.527 3,7% 26.751.660 2,9% 14.632.260 1,6% Cash-Flow (Utile + amm.ti e svalutazioni) 54.439.446 6,2% 50.009.319 5,4% 40.574.951 4,5% Stati Patrimoniali aggregati delle società di capitale in serie storica 2007-2009. Valori assoluti in euro. Forlì-Cesena. Crediti commerciali 546.055.136 44,2% 642.032.585 41,0% 641.315.439 40,0% (Debiti commerciali) -655.747.950-53,1% -743.328.692-47,5% -745.208.071-46,4% Rimanenze 893.662.401 72,3% 1.049.694.024 67,1% 1.030.398.601 64,2% (TFR e Altri fondi) -40.757.401-3,3% -43.781.995-2,8% -49.099.510-3,1% Altre attività/(passività) a breve -96.404.866-7,8% -71.643.721-4,6% -101.778.471-6,3% Capitale circolante netto commerciale 646.807.320 52,3% 832.972.201 53,2% 775.627.988 48,3% Immobilizzazioni materiali nette 252.608.385 20,4% 347.629.403 22,2% 387.354.024 24,1% Immobilizzazioni immateriali nette 14.639.606 1,2% 18.274.005 1,2% 18.826.022 1,2% Immobilizzazioni finanziarie e titoli a lungo 321.928.369 26,0% 366.011.823 23,4% 423.119.235 26,4% Capitale immobilizzato netto 589.176.360 47,7% 731.915.231 46,8% 829.299.281 51,7% Capitale investito netto 1.235.983.680 100,0% 1.564.887.432 100,0% 1.604.927.269 100,0% (Disponibilità liquide) -110.914.001-9,0% -71.591.833-4,6% -80.459.361-5,0% Debiti finanziari a breve 398.669.691 32,3% 418.709.927 26,8% 444.819.423 27,7% Posizione finanziaria netta a breve 287.755.690 23,3% 347.118.094 22,2% 364.360.062 22,7% Debiti finanziari a medio lungo 563.224.009 45,6% 728.467.748 46,6% 743.870.904 46,3% Posizione finanziaria netta a medio lungo 563.224.009 45,6% 728.467.748 46,6% 743.870.904 46,3% Posizione finanziaria netta totale 850.979.700 68,9% 1.075.585.842 68,7% 1.108.230.967 69,1% Capitale netto 385.003.980 31,1% 489.301.590 31,3% 496.696.302 30,9% Totale Fonti di finanziamento 1.235.983.680 100,0% 1.564.887.432 100,0% 1.604.927.269 100,0% 195
Rendiconti finanziari aggregati delle società di capitale in serie storica 2007-2009. Valori assoluti in euro con flussi rapportati al fatturato. Forlì-Cesena. 2008 2009 + MON 66.070.552 43.529.759 + Ammortamenti 21.661.405 23.434.076 +/- Variazione CCNc - 187.633.551 57.344.214 +/- Imposte dell'esercizio - 19.464.492-14.318.090 = Flusso di cassa operativo corrente (FCOC) - 119.366.086-12,9% 109.989.959 12,1% +/- Investimenti/Disinvestimenti in imm.ni materiali - 58.372.902-57.716.455 +/- Investimenti/Disinvestimenti in imm.ni immateriali - 8.064.688-4.667.542 +/- Investimenti/Disinvestimenti in attività finanziarie - 44.982.975-59.955.144 + Proventi finanziari 31.806.921 33.521.227 = Flusso di cassa operativo disponibile (Free cash flow) - 198.979.730-21,6% 21.172.045 2,3% +/- Proventi e oneri straordinari e accessori - 407.233-3.115.306 = Flusso di cassa al servizio del debito e dell'equity - 199.386.963-21,6% 18.056.739 2,0% - Oneri finanziari - 55.278.166-43.464.315 +/- Incremento/decremento finanziamenti m/l termine 165.243.739 15.403.156 +/- Variazione patrimonio netto 30.058.986-7.237.548 = Flusso di cassa netto del periodo - 59.362.404-6,4% - 17.241.968-1,9% Indebitamento netto a breve iniziale - 287.755.690-31,2% - 347.118.094-38,3% Indebitamento netto a breve finale - 347.118.094-37,6% - 364.360.062-40,2% 196