8 Modulo 9 Gli scmi con l estero I destintri del modulo sono gli studenti del qurto nno che, dopo ver pprofondito le proprie conoscenze rigurdo lle crtteristiche e lle funzioni delle ziende mercntili, e in prticolre i cnli distriutivi, gli dempimenti d ottemperre nell esercizio dell ttività commercile e gli enti ed orgnismi che in vrio modo e diverso titolo svolgono ttività gevoltive dello scmio economico, intendono cquisire competenze nche con riferimento lle trnszioni commercili internzionli. Le finlità generli del modulo consistono nell pprendimento degli spetti essenzili reltivi l commercio con l estero. Quest ultimo presuppone l conoscenz dell tecnic dei cmi esteri; è per quest rgione che il modulo ffront e illustr innnzi tutto il concetto di cmio, i differenti sistemi di quotzione, l distinzione tr operzioni di cmio llo sportello e di cmio triettizio e le prolemtiche connesse l rischio di cmio. Vengono poi introdotte le prolemtiche connesse gli scmi commercili internzionli, distinguendo tr scmi intrcomunitri ed extrcomunitri, prestndo prticolre ttenzione lle differenti modlità di ppliczione dell Impost sul Vlore Aggiunto; sono infine ffrontte le modlità di regolmento delle trnszioni con l estero, le connesse rilevzioni contili e le scritture di ssestmento di fine esercizio. Unità didttiche che compongono il modulo Tempo necessrio Unità 9. I cmi esteri Unità 9. Il commercio internzionle / ore Oiettivi specifici di spere Conoscenz: delle tecniche di quotzione dei cmi e delle clssificzioni delle operzioni in cmi esteri; delle principli modlità di copertur del rischio di cmio; del concetto di cmio spot e di cmio termine; dei linementi generli del commercio con l estero; degli spetti essenzili dell disciplin dognle;
Gli scmi con l estero MODULO 9 8 dell normtiv IVA ttinente l commercio con l estero, distinguendo tr scmi comunitri ed extrcomunitri; delle modlità di regolmento delle trnszioni con l estero. Oiettivi specifici di sper fre Sper eseguire clcoli reltivi operzioni di cmio mnule. Verificre l equivlenz di due cmi reciproci. Eseguire ritrggi per mnct equivlenz dei cmi. Eseguire clcoli reltivi ll negozizione di divise estere. Determinre il cmio forwrd. Sper leggere i listini dei cmi. Rilevre contilmente le operzioni con l estero (cquisti, vendite e reltivo regolmento del prezzo). Redigere le scritture di fine esercizio reltive ll posizione in cmi. Conoscenz: dell pprto distriutivo delle merci e delle crtteristiche e funzioni degli o- pertori che, diverso titolo, vi prtecipno; dell normtiv IVA e degli olighi connessi ll ftturzione e post-ftturzione; delle configurzioni di costo tipiche delle ziende mercntili; delle diverse modlità di regolmento del prezzo. Prerequisiti Schemtizzzione dell itinerrio del modulo ed esplicitzione degli oiettivi formtivi specifici. Verific delle conoscenze pregresse, nche con l usilio di test ed esercitzioni d ingresso. Esposizione dei concetti ttrverso lezioni frontli, lettur del liro di testo, lettur di riviste e quotidini economico/finnziri, utilizzo di lucidi. Appliczione dei concetti ttrverso: svolgimento di esercitzioni individuli e/o di gruppo; individuzione, osservzione, nlisi e descrizione di situzioni reli; studio di csi ziendli. Percorso Spzi: Strumenti e ttrezzture: ul liro di testo, lvgn, lucidi, modulistic, quotidini e riviste Risorse d impiegre
8 PARTE SECONDA I moduli del qurto volume Tipologi delle verifiche Struttur delle verifiche Le verifiche possono essere predisposte nel seguente modo: un verific formtiv l termine di ciscun unità didttic; un verific sommtiv conclusione del modulo. Si trtt di un verific finle che h lo scopo di ccertre il possesso delle conoscenze e delle competenze cquisite dll llievo durnte il percorso formtivo e, quindi, il grdo di rggiungimento degli oiettivi prefissti. Dovree comprendere un prte teoric e un pplictiv, inerente l soluzione di prolemi concreti. Test Vero/Flso, con eventule indiczione del perché. Quesiti rispost singol e multipl. Correlzioni, completmento di revi rni. Soluzione di prolemi inerenti i sistemi di cmio, quotzioni reciproche e quotzioni equivlenti, operzioni di cmio llo sportello, negozizione di divise estere, cmi termine. Soluzione di semplici prolemi connessi ll disciplin dell IVA nel commercio con l estero. Rilevzioni contili reltive trnszioni commercili con l estero e l connesso regolmento e lle scritture di ssestmento di fine esercizio.
Gli scmi con l estero MODULO 9 Soluzioni dei Test di verific, dell Verific sommtiv e del Cso ziendle contenuti nel Modulo 9 8 Unità didttic 9.,, d, ;, 6 F, F, V, F 7 d 8 F, F, V, V 9 Unità didttic 9., c, d 6 7 8 9 0 Accordi, scmi, lierlizzzione, provvedimenti, orgnismi ; ; c, c, d c F, V, F, F, d F, V, V, V,, F, F, V, F Test di verific Soluzione prov A Verific sommtiv F V c F d V e F f F g F h i j k l m F V F F V V
86 PARTE SECONDA I moduli del qurto volume Soluzione prov B d c, Soluzione prov C Pizz Cmio Pizz Cmio Equivlenz Cmio quottrice (A) pizz A quottrice (B) pizz B (sì o no) equivlente MILANO /USD,7 NEW YORK USD/ 0,790 NO 0,78 ZURIGO DKK/CHF,07 COPENAGHEN CHF/DKK, SI (se del cmio 0) PARIGI /JPY 8,6 TOKYO /JPY 7,70 NO 8,6 MILANO /CHF,86 ZURIGO /CHF, NO,86 Milno, Prigi, Milno c Aziend Fuzzi: :,7 = x :.600 USD USD d cui: x =.9,7 somm riscoss pplicndo il cmio dell pizz di Milno. USD : 0,790 =.600 : USD d cui: x =.098,00 somm riscoss pplicndo il cmio dell pizz di New York. Per l ziend Fuzzi e C. s.n.c è più conveniente ottenere dl cliente estero un onifico in euro l cmio di New York USD/ 0,790, in qunto in tl modo consegue un mggior ricvo, pri.90,68. Aziend Gmmcolor s.r.l L soluzione più conveniente è immeditmente evidente; ess consiste nel disporre un onifico in frnchi svizzeri fvore del fornitore, l cmio di Milno /CHF,86; in questo modo, inftti, l Gmmcolor sopport un costo minore, pri 9.9,96. Inftti: x :,86 = x : CHF 9.800 CHF d cui: x = 9.9,96 costo sostenuto pplicndo il cmio dell pizz di Milno. :, = x : CHF 9.800 CHF d cui: x = 9.60, costo sostenuto pplicndo il cmio dell pizz di Zurigo.
Gli scmi con l estero MODULO 9 87 LISTINO DEI CAMBI VALUTA BANCONOTE CABLE CHÈQUE Denro Letter Denro Letter Denro Letter CAD,99 CHF,8 GBP 0,6 Somm spes d Aldini: 800 :,8 =,69 Somm incsst d Foschi: 00 :,99 = 76,96 = 7,96 Somm spes d Mucci: 00 : 0,6 = 8,07 + = 86,07 Divis vist JPY.00,00 sconto.00 0 /6.00 JPY 9,68 divis ttulizzt JPY.0, ================== JPY.0, : 6,70 = 8,0 provv.,0%,6 netto ricvo 89,0 ================== Determinzione del cmio cheque: cmio cle 6,70 + interessi (6,70 0 /6.00) 0, cmio chèque 6,8 ========= Quindi: : 6,8 = x : JPY.00 JPY d cui: x = 8,0. Aimo verificto, pertnto, che il cmio pplicto dll ziend di credito corrisponde esttmente l cmio chèque (l differenz di un centesimo di euro è dovut gli rrotondmenti). Il 0/0 l ziend Tosi stipul un contrtto forwrd: nel mercto pronti X nel mercto termine l cmio: cle X forwrd
88 PARTE SECONDA I moduli del qurto volume l qule: X cquist JPY.00.000 vende JPY.00.000 con esecuzione: immedit X differit In dt 0/07: l ziend Tosi pg ll nc il controvlore del contrtto forwrd fissto in dt 0/0 e ottiene l divis di JPY.00.000, con cui estingue il deito nei confronti dell esporttore; l nc ritir il controvlore del contrtto e cede l divis; l esporttore gipponese ottiene in pgmento dell fornitur l somm di JPY.00.000. Ipotesi Le rilevzioni contili sono le seguenti: //n.00 DEBITI V/FORNITORI ESTERI vlutzione deiti in vlut.9, 90 //n 60.0 UTILI SU CAMBI NON REALIZZATI vlutzione deiti in vlut.9, 90 //n 6.0 PERDITE SU CAMBI NON REALIZZATE vlutzione crediti in vlut 87, 7 //n 0.00 CREDITI V/CLIENTI ESTERI vlutzione crediti in vlut 87, 7 Presentimo i clcoli. Sull se dei cmi storici, risult un sldo netto ttivo di.809,00. Aimo, inftti: deiti in vlut JPY.000.000 : 6,0 = 9.96,7 + crediti in vlut CAD 00.000 :, = 8.7,7 sldo netto ttivo.809,00 =================== In se l cmio di chiusur imo, invece: deiti in vlut JPY.000.000 : 8,0 = 9.676,8 + crediti in vlut CAD 00.000 :,0 = 8.68, sldo netto ttivo.98,7 =================== Aimo, quindi: (.98,7.809,00) =.7,7 utile netto su cmi non relizzto (.,00.7,7) =.9,7 riduzione dell Riserv per utili su cmi non relizzti //n 0.0 RISERVA UTILI SU CAMBI NON REALIZZATI giroconto.9, 7 //n 0.0 RISERVA STRAORDINARIA giroconto.9, 7
Gli scmi con l estero MODULO 9 89 Ipotesi L utile netto su cmi non relizzto mmont.7,7. Tle importo dovrà essere ccntonto, in sede di riprto dell utile d esercizio, nell Riserv per utili su cmi non relizzti. L rilevzione in P.D., d comporre in dt 0 prile dell esercizio successivo, è l seguente: 0/0/n+ 0.600 UTILE D ESERCIZIO riprto utile netto d esercizio...,... 0/0/n+ 0.00 RISERVA LEGALE riprto utile netto d esercizio...,... 0/0/n+ 0.0 RISER. UTILI SU CAMBI NON REALIZZ. riprto utile netto d esercizio.7, 7 0/0/n+............,... Ipotesi c Le rilevzioni in P.D. sono le seguenti: //n 6.0 PERDITE SU CAMBI NON REALIZZATE vlutzione deiti in vlut 7, 7 //n.00 DEBITI V/FORNITORI ESTERI vlutzione deiti in vlut 7, 7 //n 6.0 PERDITE SU CAMBI NON REALIZZATE vlutzione crediti in vlut 6, //n 0.00 CREDITI V/CLIENTI ESTERI vlutzione crediti in vlut 6, Presentimo i clcoli. Sull se dei cmi storici risult un sldo netto ttivo di.809,00. Aimo, inftti: deiti in vlut JPY.000.000 : 6,0 = 9.96,7 + crediti in vlut CAD 00.000 :, = 8.7,7 sldo netto ttivo.809,00 =================== In se l cmio di chiusur imo: deiti in vlut JPY.000.000 : 6,0 = 9.0,88 + crediti in vlut CAD 00.000 :,0 = 8.8,9 sldo netto ttivo.7, =================== Quindi: (.809,00.7,) = 6,9 perdit nett su cmi non relizzt Qundo, come in questo cso, l vlutzione delle prtite in vlut evidenzi un perdit nett su cmi non relizzt, l Riserv già esistente (che mmont.) deve essere stornt girndo il suo importo un riserv disponiile. L rilevzione in P.D. è l seguente: //n 0.0 RISERVA UTILI SU CAMBI NON REALIZZATI giroconto., 00 //n 0.0 RISERVA STRAORDINARIA giroconto., 00
90 PARTE SECONDA I moduli del qurto volume Il cso ziendle Soluzione del cso L riscossione delle forniture estere 6 Rischi di cmio, rischi politici-ctstrofici, rischi di trsporto. È un sistem di comuniczione vi cvo, relizzto d un coopertiv di ziende di credito, che permette lle nche lo scmio di informzioni finnzirie tr pizze diverse e che, in prticolre, rende possiile il trsferimento internzionle di fondi. Le fsi ttrverso cui si estrinsec il credito documentrio possono essere così rissunte: l importtore chiede ll propri nc (emittente) un pertur di credito fvore dell esporttore; l nc emittente dispone l pertur, emette l letter di credito e ne dà comuniczione ll nc dell esporttore (vvisnte); l nc vvisnte comunic ll esporttore l impegno pgre (o d ccettre trtte) dietro l consegn dei documenti rppresenttivi delle merci; l nc vvisnte pg (o ccett le trtte) e ritir i documenti rppresenttivi delle merci di cui h verificto l regolrità; l nc emittente, ll qule sono trsmessi i documenti, viene ddeitt dll nc vvisnte dell importo corrispondente. Un credito irrevocile confermto è un credito ssolutmente sicuro, in qunto: è irrevocile, dto che l nc emittente (nc dell importtore) ssume un impegno inderogile; è confermto d prte dell nc vvisnte (nc dell esporttore), che grntisce nch ess il uon fine dell operzione. Il rischio di cmio per l esporttore consiste nell umento dell quotzione, cioè nell pprezzmento dell monet nzionle rispetto quell ester; per l importtore, vicevers, il rischio consiste in un possiile risso del cmio. Il rischio di cmio può essere coperto ttrverso: l compenszione tr posizioni deitorie e creditorie per ciscun vlut; l stipulzione di polizze ssicurtive con l SACE; l stipulzione di operzioni in cmi termine; l cquisto di vlut ester per l importo dell esposizione deitori e il suo contemporneo investimento in ttività fruttifere; l ottenimento di un finnzimento in vlut vente scdenz e importo uguli ll esposizione creditori; l stipulzione di opzioni in cmi.